Акции нефтегазового сектора утянули российский рынок вниз

29 ноября 2017 г. 21:17 Ссылка на источник

Российский рынок среду провел в "красной зоне", потери основных фондовых индикаторов составили более 1%: индекс МосБиржи – 2124,08 пункта (-1,18%), РТС – 1144,68 пункта (-1,27%).

Практически все бумаги снизились. Больше всех упали нефтяные экспортеры: "РуссНефть" (-4,39%), "Сургутнефтегаз" (-3,33%), "Татнефть" (-2,57%), "Роснефть" (-2,27%), "префы" "Татнефти" (-1,38%), "Газпром" (-1,21%). "ЛУКОЙЛ" от просадки на 1,03% не спасла даже позитивная отчетность. Так, чистая прибыль эмитента выросла в два раза, до 298,3 млрд рублей (результаты по МСФО за 9 месяцев 2017 года). Выручка компании выросла на 11,7%, до 4 274,3 млрд рублей, по сравнению с аналогичным показателем за 2016 год. Среднесрочная картина в бумагах выглядит нейтральной, заверяет Виталий Манжос из ИК "Норд-Капитал".

"Транснефть" (-0,24%) тоже отчиталась о результатах, однако они выглядят не столь позитивными, как у "ЛУКОЙЛа". Чистая прибыль "Транснефти" по МСФО за 9 месяцев 2017 года упала на 9% и составила 166,845 млрд рублей, при этом за 3 квартал она выросла на 10%, до 52,966 млрд рублей. Выручка нефтяника прибавила 5% и оказалась на уровне 657,802 млрд рублей.

АФК "Система" в начале торгов подросла на фоне новости о выплате компанией дивидендов за 9 месяцев в размере 0,68 рубля на акцию, но день бумаги завершили падением в общем тренде – потери АФК составили 1,09%.

На завтрашних торгах пессимизм может проявиться в бумагах "Группы ЛСР", "Мосэнерго", "ДИКСИ ", "Акрона" и "Ленты" – акции компаний попали в список на исключение из листинга Московской биржи после объявления новой методики расчета индексов Московской биржи. Эти базы расчетов будут опубликованы 1 декабря 2017 года на сайте Московской биржи и вступят в силу 22 декабря.

В лидерах роста сегодня всего четыре компании: "Аэрофлот" (+0,89%), "ДИКСИ" (+0,25%), "Акрон" прибавил 0,21% несмотря на неоднозначную отчетность (прибыль компании упала 52,7% за 9 месяцев, выручка выросла на 4%), ОВК (+0,19%).

Уже завтра для цен нефти наступит день Х – 30 ноября, в четверг, в Вене пройдет встреча ОПЕК+, на которой будет обсуждаться вопрос о дальнейшей судьбе сделки по сокращению добычи "черного золота". В преддверии заседания новостной фон был "горячим" и неплохо подогрел ожидания биржевиков. Двое главных мировых экспортеров нефти – Саудовская Аравия и Россия – не могут уладить разногласия накануне этой встречи. Саудовской Аравии необходимо продление сделки ОПЕК+ до конца 2018 года в рамках реформирования собственной экономики. Крупнейшая срана Аравийского полуострова планирует провести IPO государственной нефтедобывающей компании. Именно для этого ей необходим более высокий уровень нефтяных цен.

Россия же согласна продлить соглашение на менее долгий срок – национальные нефтяные компании давно хотят извлечь выгоду из текущих уровней цен на нефть, поднявшихся с $30 в 2016 году до $60 в 2018 году. Аналитики "Бинбанка" считают, что позиция России не станет "камнем преткновения" завтра. Пролонгация сделки до конца 2018 года поддержит котировки Brent на уровнях близких к $60, что будет наиболее безопасным вариантом для обеих стран, отмечают в "Бинбанке".

нефть BrentВ целом, большинство экспертов рынка высказываются за то, что сделка будет продлена до 2018 года, и многие считают, что это уже учтено в текущих котировках. А недавно появились мнения, что пролонгация будет происходить поэтапно – в зависимости от объема запасов жидких углеводородов. На ожиданиях заседания Brent снижается и к моменту стоит $62,68 за "бочку". Тем временем сегодня была опубликована статистика от Минэнерго США: запасы "черного золота" сократились выше прогноза – на 3,4 млн баррелей (-0,8%), ожидалось снижение на 2,4 млн баррелей (-0,5%). При этом выросли запасы бензина выросли на 3, 637 млн баррелей, ожидался рост всего на 1,199 млн баррелей.

За последние семь дней рубль укрепился приблизительно на 1,5%, показав один из лучших результатов среди валют развивающихся рынков. Однако сегодня доллар сумел подорожать к рублю. Нервозность биржевиков перед завтрашней встречей ОПЕК+ влияет на валютный рынок, в том числе. Тем не менее у рубля сегодня была поддержка в качестве аукциона Минфина, разместившего ОФЗ на 26,2 млрд рублей при спросе в 62,1 млрд рублей. Таким образом, рубль нейтрален и вечером находится на уровне 58,568 к доллару. Для нацвалюты завтра тоже важный день.

На европейских площадках, в отличие от российской, в среду наблюдался сдержанный оптимизм. Упал лишь лондонский FUTSE 100 (-0,9%, до 7393,56 пункта) на фоне достижения соглашения о выходе Великобритании из состава Евросоюза. Немецкий индекс DAX прибавил 0,02% и достиг 13061,87 пункта, французский CAC 40 вырос на 0,14%, до 5398,05 пункта. Биржи США к моменту показывают разнонаправленную динамику, инвесторы оценивают данные по ВВП страны – в 3 квартале он вырос на 3,3%, что оказалось лучше прогноза (+3,2%).

Аналитики предупреждают, что данные теханализа говорят о возможном продолжении нисходящей динамики российских биржевых индикаторов в четверг. Так, Елена Кожухова,аналитик"Велес Брокер", готмечает, что индекс Мосбиржи находится ниже важной поддержки 2140 пунктов, что подтверждает опасность развития нисходящего движения в район 2080 пунктов. "Отменить негативный сигнал могло бы закрепление выше 2160 пунктов. Техническая картина по индексу РТС выглядит более оптимистичной – индикатор удерживает ключевую поддержку, расположенную в районе 1140 пунктов. На часовом графике РТС, однако, перешел к нисходящему тренду, что предупреждает краткосрочных "быков" об опасности", считает аналитик. В то же время она отмечает, что настроения на рынке могут улучшиться в случае поступления позитивных сигналов от ОПЕК.