Все новости

Акции "Яндекса" не хотят восстанавливаться

19 октября 2018 г. 15:07 Источник

Если бы не Китай, сегодня рынки бы рухнули.Ситуация на мировых финансовых рынках остаётся крайне напряжённой и продолжает ухудшаться с каждой неделей. Сегодня минимальные отметки года тестируют все европейские биржевые индексы, продолжаются продажи на рынке долга Италии и Испании, и под всё большее давление попадет европейский финансовый сектор. Фондовые рынки США накануне тоже упали на 1.5 – 2%, и торги в азиатском регионе в последний день недели начались с масштабных распродаж.

Японский биржевой индекс с открытия падал на 1.5%, а биржевые индексы Китая и Гонконга теряли почти по 2% и тестировали минимумы текущего года. И всё могло быть сегодня намного плачевней, если бы своевременно не вмешался китайский регулятор. Буквально за пару часов до конца торговой сессии председатель Китайской комиссии по регулированию ценных бумаг (CSRC) Лю Шиюй заявил о том, что комиссия возьмет на себя ответственность за защиту инвесторов и приложит усилия для создания справедливого и прозрачного рынка капитала. Иными словами, регулятор пообещал поддержать стоимость акций от дальнейшего обвального падения, правда какими мерами, пока осталось загадкой. Китайский биржевой индекс Shanghai Composite упал на 22% с начала года на фоне торговой войны между Китаем и США, а от последнего максимума падение превысило уже 30%. Сегодня после негативного открытия с потерями в 2% индексу удалось завершить день на положительной территории с приростом почти на 2.5%. Биржевой индекс Гонконга прибавил сегодня почти 0.6%.

Российский фондовый рынок.Российский фоновый рынок продолжает находиться во власти продавцов. Рублёвый индекс московской биржи теряет ещё почти 0.5% и торгуется вблизи отметки, при этом валютный индекс РТС теряет 0.4% и торгуется вблизи отметки 1135 пунктов. Из отдельных историй сегодня в фокусе внимания две акции – "Сбербанк" и "Яндекс". После вчерашнего слуха о возможной покупке "Сбербанком" 30%-ной доли в "Яндексе", акции крупнейшей айти-компании рухнули в Америке на 20%, а на Московской бирже обвал менее скромный, всего на 9%, после вчерашних потерь на 4%.

Акции самого "Сбербанка" теряют почти 1.5% и уже торгуются ниже отметки 190 рублей. Как мы видим, инвесторам крайне не понравилась такая новость, и даже, несмотря на её опровержение со стороны "Сбербанка", акции "Яндекса" восстанавливаться не хотят.

Акции другого российского банка – банка ВТБ, теряют ещё 1.5% и уже торгуются на новом минимуме за несколько лет. Лучше рынка выглядя акции X5 и "Магнита", они торгуются в плюсе, а акции "Лукойла" и "Роснефти" растут почти на 1%.

Индекс МосБиржи, теханализ

С технической точки зрения, картина по российскому рублёвому индексу выглядит сейчас нейтрально. Пока индекс по итогам дня не опустится ниже важного уровня поддержки на отметки 2350 пунктов, шансы на дальнейший рост пока сохраняются. При закрытии двух дней подряд ниже отметки 2350 пунктов, будет открыта дорога к коррекции до отметки 2200 пунктов. Очень похоже, что более существенную коррекцию мы увидим ближе к концу года.

Рынок сырья.На рынке сырья на фоне позитивных новостей из Китая пока наблюдается рост или правильнее говорить – технический отскок. Индекс промышленных металлов прибавляет почти 0.7%, цены на никель растут почти на 2%. Золото продолжает консолидироваться вблизи отметки 1230$ за тройскую унцию, без серьёзных колебаний. Цена нефти марки Brent восстанавливает позиции на 0.5% и торгуется ровно на отметке 80$ за баррель.

Валюты.Российский рубль в паре с долларом в последний торговый день недели укрепляется почти на 0.5% до отметки 65.5. Сам индекс доллара (DXY) и ключевая валютная пара евро-доллар сегодня торгуются нейтрально. Ели валютная пара евро-доллар закрывает неделю ниже отметки 1.15, то тогда открываются цели коррекции до отметки 1.10. Ситуация на российском рынке долга пока стабильна, даже несмотря на риски введения новых санкций против РФ, но с прицелом до конца года, риски ослабления национальной валюты до отметок 68-70 пока остаются высокими, впрочем, как и падение европейской валюты ещё на 5-7% к доллару.

Прогноз.Благодаря Китаю, фьючерсы на основные биржевые индексы США тоже показывают технический отскок и прибавляют по 0.5%. Очень похоже, что с открытием торгов в США позитива у инвесторов немного прибавится и биржевые индексы Европы, России и Америки смогут закрыть день на положительной территории.

ТГК-14 не смогла привлечь кредитные линии с лимитом 3 млрд рублей

19 октября 2018 г. 15:07 Источник

Конкурс ТГК-14 на открытие двух возобновляемых кредитных линий с общим лимитом 3 млрд рублей признан несостоявшимся, следует из материалов сайта госзакупок.

Сообщается, что 10 октября 2018 года ТГК-14 разместила 2 лота на привлечение кредитной линии с общим лимитом 3 млрд рублей. 17 октября закупка была признана несостоявшейся, так как на лот с лимитом 2 млрд рублей не поступило предложений, а на лот с лимитом 1 млрд рублей поступила лишь одна заявка, то есть отсутствовала конкурентная среда.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

19 октября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов в четверг, 18 октября, на российском рынке сложился умеренно негативный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 в среду снизились в пределах 0,4%, сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в четверг терял 0,8%.

Давление на рынки оказала публикация протокола сентябрьского заседания ФРС, подтвердившего решительный настрой Федрезерва на ужесточение ДКП. Так в ходе заседания большинство руководителей ЦБ поддержали возможность временного превышения ключевой ставкой уровня, который они считают нейтральным для экономики в долгосрочной перспективе – около 3%, напоминает Bloomberg. Следствием этой публикации стали укрепление доллара, повышение доходностей американских 10-летних гособлигаций к 3,21% и соответствующее снижение привлекательности рисковых активов.

Дополнительным негативом для китайского CSI300, потерявшего 2,3% и опустившегося к минимуму с марта 2016 года, стали риски обострения противостояния США-КНР. Как отмечают эксперты, хотя Минфин США в полугодовом докладе о валютной политике стран-партнеров и воздержался от объявления Китая валютным манипулятором, тем не менее, ястребиная тональность доклада в отношении КНР и новый минимум юаня с января 2017 года не позволяют рассчитывать на скорое разрешение торговых противоречий двух стран.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $79,9 за баррель, на $0,2 ниже уровня нашего закрытия 17 октября. Падению котировок ниже $80 за баррель способствовало сообщение Минэнерго США об увеличении запасов нефти в стране на 6,5 млн баррелей – в два с половиной раза больше прогноза.

Обзор полностью

Московская биржа и 20 участников финансового рынка будут развивать банковский маркетплейс

18 октября 2018 г. 19:08 Источник

Московская биржа и 20 участников финансового рынка подписали меморандум о сотрудничестве, целью которого является совместное развитие проекта "Маркетплейс", сообщает Мосбиржа. Документ был подписан в рамках форума инновационных финансовых технологий Finopolis в Сочи.

"Проект "Маркетплейс" предоставит физическим лицам, находящимся в любой точке мира, возможность в режиме онлайн видеть предложения российских финансовых институтов (банков, управляющих и страховых компаний), сравнивать их между собой и дистанционно приобретать. Клиент сможет получать в личном кабинете информацию обо всех приобретенных через маркетплейс продуктах и удаленно управлять ими, - объясняет торговая площадка. - Запись о совершенных сделках в реестре будет иметь статус юридически значимой".

Меморандум подписали руководители Московской биржи, Национального расчетного депозитария, АКБ "АК БАРС", Банка Зенит, Газпромбанка, Банка "ФК Открытие", Промсвязьбанка, Росбанка, Россельхозбанка, Связь-Банка, СКБ-банка, Совкомбанка, Тинькофф Банка, Банка "Уралсиб", КБ "Центр-инвест", Экспобанка, информационного агентства "Банки.ру", ИНФИНИТУМ, портала "Сравни.ру", "ЮНИКОМ", сервиса Fins.Money.

Сначала клиентам обещают доступ к банковским вкладам от 20 кредитных организаций, включая дистанционное открытие депозитов с использованием системы биометрической идентификации. В дальнейшем планируется добавить в маркетплейс паи паевых инвестиционных фондов (ПИФ), государственные облигации, а также страховые и кредитные продукты.

"Задача Московской биржи – создать платформу, которая свяжет участников рынка и обеспечит дистанционное заключение и исполнение договоров по широкому набору услуг и инструментов. Финансовые институты при этом получают новые каналы дистрибуции и единый канал для проведения расчетов с использованием привычных сервисов Московской биржи и НРД", - сказал Александр Афанасьев, председатель правления Мосбиржи.

Инициатором создания маркетплейса в 2017 году выступил Банк России совместно с участниками рынка. В июне 2018 года Центробанк и Московская биржа представили прототип маркетплейса, который позволил в тестовом режиме осуществить открытие вклада – пока без движения денежных средств.

Московская биржа и 20 участников финансового рынка будут развивать банковский маркетплейс

Позитивных новостей для инвесторов пока нет

18 октября 2018 г. 15:08 Источник

Противоречивый сегодня идёт новостной поток, поэтому инвесторы опять находятся в замешательстве. США хоть и обрушились в очередной раз с критикой в адрес Китая, но официально не стали признавать страну валютным манипулятором.

Министр финансов США Стивен Мнучин обвинил Китай в "отсутствии валютной прозрачности и ослаблении валюты в последнее время", сказав, что это создает "большие проблемы в достижении более справедливой, и более сбалансированной торговли". Он также сказал, что США будут следить за действиями Китая на валютном рынке. Не обвинив Пекин в манипуляциях, Министерство финансов оставило Китай и пять других стран в официальном "списке наблюдения", который стал частью полугодового доклада о валютной политике основных торговых партнеров США. Этот доклад является официальным документом, в котором объявляется, что та или иная страна манипулирует своей валютой, чтобы получить несправедливые преимущества в торговле.

На этом фоне сводный индекс азиатского региона сегодня упал почти на 1.5%. Биржевые китайские индексы упали почти на 2%, биржевой индекс Гонконга после праздника снизился на 0.5%, а японский биржевой индекс просел на 0.8%.

Перед открытием торов в Европе пришли не очень позитивные новости, хотя особой реакции пока на них нет. Стало известно, что Еврокомиссия пока не хочет принимать план бюджета Италии на 3 года. Против наращивания дефицита бюджета Италии выступил и глава Бундесбанка, но итальянцы будут настаивать на своём. Небольшие продажи на рынке долга Италии были краткосрочные, а ключевая валютная пара евро-доллар в моменте вновь опускалась ниже важного уровня на отметке 1.15. Пока шансы на компромисс есть, но если Еврокомиссия пойдёт на принципы, то ситуация на финансовых рынках может резко ухудшится. Пока же, почти все биржевые европейские индексы торгуются на положительной территории вблизи вчерашнего закрытия.

Российский фондовый рынок. По мере нарастания рисков дальнейшей торговой войны между Китаем и США, продолжают сползать вниз цены и на все сырьевые активы. А по мере сползания вниз цен на нефть и промышленные металлы, на российском фондовом рынке всё сильнее активизируются продавцы. Российский рублёвый индекс московской биржи снижается почти на 0.75% и торгуется вблизи отметки 2395 пункта, при этом валютный индекс РТС теряет 1% и торгуется вблизи отметки 1150 пунктов. Под наибольшим давлением сегодня находятся почти все компании экспортёры. Акции "Газпрома", НЛМК и "Северстали" теряют более 1.5%, акции "ЛУКОЙЛа", ГМК и "Роснефти" падают на 1%. Третий день подряд чуть лучше рынка выглядят акции Яндекса и Магнита, а в лидерах роста акции "КАМАЗа", которые взлетели на 6%.

С технической точки зрения, картина по российскому рублёвому индексу выглядит сейчас абсолютно нейтрально. Пока индекс по итогам дня не опуститься ниже важного уровня поддержки на отметки 2350 пунктов, шансы на дальнейший рост пока сохраняются. Факт в том, что растущий импульс российского рынка начал терять силу, начинает намекать на возможную коррекцию. При закрытии двух дней подряд ниже отметки 2350 пунктов, будет открыта дорога к коррекции до отметки 2200 пунктов.

Индекс МосБиржи

Рынок сырья. На рынке промышленных металлов продолжаются продажи, но не столь сильные. Индекс промышленных металлов сегодня теряет около 0.5%, цены на медь и никель снижаются почти на 1%. Золото продолжает выглядеть чуть лучше остальных металлов и торгуется вблизи отметки 1225$ за тройскую унцию. Цена нефти марки Brent, теряет ещё 1.2% и уже приближается к отметке 79$ за баррель. Вышедшие вчера данные по запасам нефти в США показали резкий их рост, что и послужило драйвером для падения.

Валюты. Российский рубль в паре с долларом, несмотря на стремительное падение нефтяных котировок продолжает чувствовать себя стабильно. Курс доллара сегодня подрос лишь на 0.1% до отметки 65.55 рублей. Сам индекс доллара (DXY) и ключевая валютная пара евро-доллар сегодня торгуются нейтрально. С прицелом до конца года, риски ослабления национальной валюты до отметок 68-70 пока остаются высокими, впрочем, как и падение европейской валюты ещё на 5-7% к доллару.

Прогноз. Пока не поступит новый позитив по торговой войне США и Китая, инвесторы продолжат раскачивать лодку и давить биржевые индексы вниз, заранее закладывая будущие риски в стоимость акций.

Онлайн-конференция: Рынок облигаций РФ - валютные войны и "опасные бонды"

18 октября 2018 г. 13:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Через пять минут на нашем сайте начнется онлайн-конференция"Рынок облигаций РФ: валютные войны и "опасные бонды".

Настроения на глобальном рынке облигаций в начале октября были близки к паническим. Торговая война "США со всеми" идет полным ходом, кошмаря весь финансовый мир. Самое трудное и опасное противостояние с Китаем продолжает набирать обороты. Президент США Дональд Трамп угрожает уже обложить пошлинами весь китайский импорт, тот в свою очередь обещает дать жёсткий ответ. Регулятивные органы развитых стран тем временем ужесточают монетарную политику. Проблемы с итальянским бюджетом встревожили европейских инвесторов. На прошлой неделе прошли обвальные распродажи на рынке долга США и Европы. Доходность 10-летних облигаций США поднялась до максимумов с 2010 года, доходности 10-летних облигаций Италии также доходили до пиковых отметок. Минфин США провёл рекордные размещения казначейских облигаций на сумму $230 млрд, которые и спровоцировали падение на всех финрынках. Общему давлению поддался и российский рынок облигаций. На этой неделе в российских бондах наблюдается некоторая коррекция, связанная с отсутствием плохих новостей с внешних площадок. Есть и внутренний позитив – Минфин успешно разместил в среду ОФЗ на 10 млрд рублей при спросе в 31,1 млрд рублей. Из интересных тем можно отметить появление в октябре на нашем рынке нового инструмента – структурных облигаций, которые могут выпускаться без полной защиты капитала, причем выплата по ним возможна ниже номинальной стоимости…А впереди ноябрь, и значит всплывет тема новых санкций в отношении России со стороны США, которые могут на этот раз коснуться российского госдолга.

Каковы основные риски для рынка облигаций РФ в настоящее время? Какие внутренние и внешние события в обозримой перспективе будут определять динамику рынка? Когда регулятор может вернуться к смягчению денежно-кредитной политики? Какой прогноз по уровню ключевой ставки ЦБ РФ до конца этого года и в следующем году? Как скажется на долговых рынках ужесточение монетарной политики ФРС и ЕС? Что может стимулировать интерес инвесторов к рынку рублевых облигаций при текущих уровнях ставок? Каков сейчас спрос нерезидентов? Интересны ли еврооблигации российских компаний? Какие есть интересные идеи на рынке корпоративных бондов? Каким спросом будут пользоваться структурные облигации?

Участники конференции:

Дмитрий Беденков, начальник аналитического отдела ИК "РУСС-ИНВЕСТ"

Валерий Безуглов, аналитик ИК "Фридом Финанс"

Александр Ермак, главный аналитик долговых рынков БК "РЕГИОН"

Ольга Николаева, аналитик ИК "Велес Капитал"

Алексей Павлов, главный специалист отдела анализа рынков АО "Открытие Брокер"

Алексей Ковалев, аналитик ГК "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серии 04 одобрили реструктуризацию бумаг

18 октября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют отрицательную динамику

18 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Рынок откроется снижением

18 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок завершил торговую сессию среды снижением, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2411,42 (-5,84 -0,24%), индекс РТС 1162,79 (-3,08 -0,26%). Лидерами снижения в разрезе секторов МосБиржи выступили сектор Химического производства (MICEXCHM) -0,68% и Нефти и газа (MICEXO&G) -0,60%. Рост зафиксирован в секторе Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,16% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 1,07%.

Лидерами снижения среди отдельных бумаг выступили акции Новатэка (MCX:NVTK) -3,22%, Газпром нефти (MCX:SIBN) -3,01%, Мечел (MCX:MTLR) -1,25%, Сбербанк (MCX:SBER) -1,02%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,01%, Русгидро (MCX:HYDR) -0,89%, Газпром (MCX:GAZP) -0,86%, МТС (MCX:MTSS) -0,50% и Лукойл (MCX:LKOH) -0,46%. Лидерами роста выступили бумаги ОАК (MCX:UNAC) 25%, X5 Retail group (MCX:FIVE) 4,99%, Северсталь (MCX:CHMF) 2,78%, Интер РАО (MCX:IRAO) 2,36%, НЛМК (MCX:NLMK) 2,05%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) 1,47%, Алроса (MCX:ALRS) 1,43% и Магнит (MCX:MGNT) 1,16%. Российский рубль по итогам торгов продемонстрировал разнонаправленную динамику по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок так же продемонстрировал по итогам торгов снижением, индекс DOW 30 25706,68 (-91,74 -0,36%), индекс S&P 500 2809,21 (-0,71 -0,03%). Накануне министр торговли США У. Росс оценил прогресс по торговым переговорам с ЕС неудовлетворительным. Ранее, летом, по итогам встречи президента США и главы Еврокомиссии были достигнуты договоренности о сокращении пошлин и снижении нормативных барьеров в торговли.

Европейские фондовые индексы завершили торги преимущественно снижением, Азиатские фондовые индексы на открытии торгов четверга торгуются в "красной зоне", японский индекс Nikkei 225 22654,90 (-186,22 -0,82%). Вице-премьер Италии М. Сальвини накануне высказался против продления экономических санкций в адрес России.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии четверга продолжает начатое накануне снижение, торги проходят в районе 2807,50 пунктов. Госсекретарь США М. Помпео накануне заявил, что считает логичным снятие части санкций в отношении турецких чиновников после освобождения американского пастора Э. Брансона.

Фьючерс Brent в ходе торгов среды продемонстрировал существенное снижение, утренние торги четверга проходят в районе 80,08 долларов за баррель. Накануне Информационное агентство Минэнерго США (EIA) сообщило о росте запасов сырой нефти в стране, текущий рост запасов продолжается четвертую неделю подряд.

Фьючерс на золото, несмотря на укрепление курса доллара США к корзине мировых валют, продолжает оставаться в районе 1226,20 долларов за тройскую унцию. Неопределенности в вопросах выхода Великобритании из ЕС, а так же торговые противоречия США с основными партнерами поддерживают интерес к защитным активам.

Ситуация на внешних площадках, перед открытием российского фондового рынка в четверг, складывается, на наш взгляд, негативная. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы продолжают начатое накануне снижение, цены на энергоносители так же торгуются в "красной зоне". Среди положительных факторов хотелось бы отметить подготовку проекта распоряжения финансово-экономического блока правительства об утверждении 50% направляемой на дивиденды чистой прибыли госкомпаний. Открытие отечественного фондового рынка мы ожидаем снижением, ближайшие уровни поддержки расположены на 2400 и 2385 пунктах по МосБирже и 1152 и 1140 пунктах по РТС.

Внешний фон негативный, Америка закрылась снижением, Азия торгуется снижением.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

18 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в среду, 17 октября, на российском рынке сложился позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 во вторник выросли на 2,1-2,2%, сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в среду прибавлял 0,9%. Поддержку рынкам оказали сильная квартальная отчетность ряда крупных американских компаний, включая Goldman Sachs, Morgan Stanley и Netflix, и хорошая статистика. В США в сентябре рост промпроизводства оказался лучше прогнозов, число открытых вакансий на рынке труда обновило исторический рекорд, превысив количество безработных в стране.

Подъем рынка, отмечают аналитики, показывает, что спад на прошлой неделе объясняется здоровой коррекцией, а не сигналом кардинального изменения настроя инвесторов. Как показал октябрьский опрос портфельных управляющих от Bank of America Merrill Lynch, трейдеры хотя и ожидают замедления мировой экономики в ближайшей перспективе из-за угрозы торговых войн и повышения ставок, тем не менее пока не готовы избавляться от рисковых активов.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $81,7 за баррель, на $0,9 выше уровня нашего закрытия 16 октября. Подъему котировок способствовало сообщение Американского института нефти о неожиданном снижении запасов нефти в стране на 2,1 млн баррелей.

Обзор полностью

Четверг российский рынок начнет без особого энтузиазма

17 октября 2018 г. 20:10 Источник

В среду, 17 октября, российский рынок акций завершает сессию на минорной ноте. Рублевый индекс МосБиржи в ходе торгов опустился на 0,2% до 2411,4 п., долларовый РТС снизился на 0,3% до 1162,8 п. На глобальных площадках складываются условия для того, чтобы отечественный рынок акций и следующую сессию начал без особого энтузиазма. Прогнозирую открытие в районе 2400 п.

В 21:00 помск будут опубликованы протоколы с последнего заседания ФРС США, которые внесут ясность в намерения членов комитета продолжать агрессивную политику повышения ставок. Мировые финансовые рынки, находясь в предвкушении данного события, не показывают выразительной динамики. Но в целом инвесторы настроены скептично, поэтому склонность к риску на рынках остается низкой. Американский рынок акций с открытия торгов снизился на 0,2%.Курс доллара США сегодня балансировал в области 65-65,5 руб./$. Пока не наблюдается оснований для того, чтобы он покинул границы установившегося среднесрочного диапазона 65-68 руб./$. Курс евро опустился до $1,152, и на внутреннем валютном рынке в среднесрочном периоде с высокой вероятностью предполагается, что он продолжит колебания в интервале 75-78 руб./€.

Российскому рынку не хватает нефтяной поддержки

17 октября 2018 г. 20:10 Источник

Торги среды российский рынок открыл ростом, но оптимизма на весь день не хватило, закрытие торгов состоялось в минусе. На закрытии торгов индекс "Мосбиржи" потерял 0,04%, его значение составило 2411,42 пункта, индекс РТС снизился на 0,3% - до 1162,79 пункта.

Индекс МосБиржиГлавным негативом для отечественных площадок стало заявление руководителя "Роснефти" Игоря Сечина о том, что до конца 2018 года компания не будет проводить обратного выкупа акций. На этом фоне бумаги нефтяной компании снизились на 0,2%. В целом, весь нефтегазовый сектор "окрасился" в красный цвет: "НОВАТЭК" (-3,4%), "Газпром нефть" (-3%), "Татнефть" (ап -0,9%), "Газпром" (-0,9%), "ЛУКОЙЛ" (-0,5%), "Башнефть" (ап-0,1%), "Сургутнефтегаз" (-0,02%). При этом аналитики обращают внимание на то, что незначительное снижение бумаг "Газпром нефти" не стоит рассматривать как тренд, после роста на 25% за месяц коррекция вниз выглядит технической. Плюс к этому, учитывая вероятное увеличение дивидендов, акции компании сохраняют потенциал роста.

В минусе также отметились бумаги "Сбербанка" (ап-1,7%, ао-1%), "Распадской" (-1,4%), "ФосАгро" (-1,1%), "Аэрофлота" (-1%), "Детского мира" (-0,9%).

Выросли против рынка котировки акций Х5 Retail Group (+5%), "Северстали" (+2,8%), "Ленты" (+2,4%), "Интер РАО" (+2,4%), НЛМК (+2%), "Группы ПИК" (+1,7%), "Норникеля" (+1,5%), "Россетей" (+1,5%).

Вопреки общей негативной тенденции российская валюта продолжает проявлять твердость, испытывая поддержку со стороны успешного размещения облигаций Минфином и налогового периода. Былиразмещены ОФЗ на 10 млрд рублей по средней ставке 8,42%. Плюс к этому, на следующей неделе ожидаются высокие налоговые выплаты, которые поддержат "россиянина". На вечерней сессии доллар стоит 65,35 рубля, евро дешевеет до 75,38 рубля. Между тем, после завершения налогового периода российская валюта уступит первенство доллару.

Американский рынок открыл день в минусе, инвесторы ждут публикации протоколов последнего заседания ФРС США, которые определят настроения на рынках до конца недели. Рынок ждет заявлений об ужесточении монетарной политики США.

Завтра, учитывая неоднозначный внешний фон, открытие рынка будет на уровне сегодняшнего закрытия. Конфликт между Саудовской Аравией и США по поводу пропажи журналиста The Washington Post постепенно сглаживается государствами, нефтяные котировки ушли ниже $80 за баррель Brent. К 19:40 мск за баррель Brent дают $80,1, "бочка" Light оценивается в $70,09. А без поддержки от "черного золота" рынок РФ не сможет выйти в плюс.

"Сбербанк" возглавил утренний рост

17 октября 2018 г. 11:07 Источник

Акции Сбербанка, теханализРастущие азиатские рынки и восстановление нефтяных котировок поддержали позитивное открытие российского рынка акций в среду. Индекс МосБиржи в первые минуты поднялся до 2429,95 п. (+0,53%), РТС вырос на 0,54% до 1172,11 п.

На старте дня на торгах Московской биржи доллар вырос до 65,34 рубля (+0,05%), курс евро упал на 0,05% и стоит 75,55 рубля. Важным фактором поддержки рубля остаётся возможность отказа от размещения еврооблигаций РФ в 2019 году.

Лидирует в росте "Сбербанк", бумаги которого прибавляют чуть более 1%. Инвесторы обращают внимание на сильные отчеты американских банков. ВТБ прибавляет 0,6%. Растут также бумаги нефтегазовых компаний: "Газпром" (+0,5%), "префы" "Башнефти" (+1%). "Полиметалл" после хороших результатов продолжает прибавлять в капитализации, утром бумаги выросли на 1,4%. Без дивидендов торгуются акции "Полюса" (-1,6%).

Выручка "Детского мира" в 3 квартале выросла на 16%, однако акции корректируются вниз на 0,11%.

Статистика API неожиданно показала снижение запасов нефти в США за прошлую неделю на 2,1 млн баррелей. Марка Brent держится хладнокровно на отметке $81,63. Остаётся неясным последствие ситуации с участием Саудовской Аравии в убийстве оппозиционного журналиста на территории консульства в Турции.

В США рынки закрылись ростом после положительных результатов компаний. В Азии настроения улучшились. При этом китайский рынок выглядит несколько слабее остальных из-за распродаж в акциях компаний сектора здравоохранения после новостей в "деле о вакцинах.Рынки Гонконга закрыты в среду в связи с праздником.

Рост цен на энергоносители должен оказать поддержку российскому рынку

17 октября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торговой сессии вторника продемонстрировал рост, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2417,26 (28,21 1,18%), индекс РТС 1165,87 (19,15 1,67%). Лидерами роста в разрезе секторов МосБиржи выступили сектор Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,96% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 1,06%. Снижением завершились торги в секторе Транспорта (MICEXTRN) -0,72%.

Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции Yandex (MCX:YNDX) 5,92%, Polymetal (MCX:POLY) 4,72%, Интер РАО (MCX:IRAO) 3,22%, Сбербанк (MCX:SBER) 2,69%, Полюс (MCX:PLZL) 2,66%, Алроса (MCX:ALRS) 2,55%, Россети (MCX:RSTI) 2,46%, НЛМК (MCX:NLMK) 1,73%, Роснефть (MCX:ROSN) 1,44%, Газпром (MCX:GAZP) 1,21% и Лукойл (MCX:LKOH) 1,01%. Лидерами снижения выступили бумаги Русгидро (MCX:HYDR) -1,52%, Московской биржи (MCX:MOEX) -1,33%, Новатэк (MCX:NVTK) и Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,15%, АФК Система (MCX:AFKS) -1,13% и Магнит (MCX:MGNT) -0,56%. Российский рубль продолжил укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок завершил торги вторника уверенным ростом, индекс DOW 30 25798,42 (547,87 2,17%), индекс S&P 500 2809,92 (59,13 2,15%). Президент США Д. Трамп накануне вновь высказал мнение о чрезмерно быстром повышении процентных ставок ФРС США. Минфин США во вторник ввел санкции в отношении ряда компаний и банков из Ирана за предоставление финансовой помощи ополчению Басидж, подчиняющемуся Корпусу стражей исламской революции.

Подавляющее большинство Европейских фондовых индексов завершили торги вторника ростом, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов среды так же демонстрируют уверенный рост, японский индекс Nikkei 225 22806,80 (257,56 1,14%). В ближайшие дни состоится заседание Европейский совет по Brexit, в преддверии которого Д. Туск, заявил, что у него нет достаточного оптимизма, так как по ряду вопросов переговорный процесс зашел в тупик.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии расположился в районе 2816,25 пунктов. Согласно опубликованным данным Министерства Труда США в июле количество открытых вакансий превысило количество официальных безработных, что, по мнению министерства, является сильным сигналом устойчивого экономического роста.

Фьючерс Brent на открытии торговой сессии среды торгуется в районе 81,41 долларов за баррель. Опубликованные накануне еженедельные данные Американского института нефти (API) сообщили о снижении запасов сырой нефти в стране, сегодня станут известны данные Минэнерго страны.

Фьючерс на Золото в ходе торгов вторника вновь тестировал отметку 1234 доллара за тройскую унцию, утренние торги среды проходят у отметки 1223,80 долларов на фоне укрепления курса доллара США к корзине мировых валют. На рынке криптовалют после достаточно ощутимого роста накануне наблюдается "боковое движение".

Ситуация перед открытием российского фондового рынка в среду, на наш взгляд, складывается смешанная. Фьючерсы на американские фондовые индексы демонстрируют снижения после сильного роста накануне, азиатские фондовые площадки демонстрируют рост. В Европе в ближайшие дни запланировано заседание по вопросу выхода Великобритании из ЕС, и, судя по заявлениям высокопоставленных чиновников, решения по ряду вопросов достигнуто не было, что потенциально может оказать негативное влияние на настроение инвесторов. В целом рост цен на энергоносители должен оказать поддержку отечественному фондовому рынку, ближайшие цели роста, на наш взгляд, расположены на 2430 пунктах по МосБирже и 1180 пунктах по РТС. Сегодня интерес для инвесторов представляет публикация операционных результатов за 3 квартал 2018 года компании "Детский мир", завтра результатами поделятся "Лента", "М.видео", "X5 Retail group" и "ЛСР".

Внешний фон смешанный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется ростом.

Ничего не мешает инвесторам начать день с покупок

17 октября 2018 г. 10:06 Источник

Акции Детского мираФондовый рынок России завершил вчерашние торги на положительной ноте. Рост спроса на рискованные активы на мировых площадках после обвала американских индексов на прошлой неделе поддержал общий позитивный настрой покупателей.

Постепенно приближается сезон квартальной отчетности в России, который в условиях заметного ослабления рубля представляет большой интерес для участников рынка и позволяет рассчитывать на возвращение индекса МосБиржи к максимумам. К примеру, сегодня отчитается "Детский мир" за 3 квартал. Из корпоративных событий стоит также выделить заседание совета директоров "Газпрома".

В целом внешний фон перед открытием торгов складывается нейтральный. Утром на рубль будут действовать противоречивые факторы. К отметке 65, около которой пара доллар/рубль кружилась последние два дня, российскую валюту будет гнать общее повышение интереса к риску, налоговый период, а также относительно высокие цены на нефть. Против рубля будет играть, прежде всего, укрепление доллара на мировом рынке, полагает Алексей Антонов, аналитик "АЛОР БРОКЕР".

Тем временем мировые цены нанефть утром держатся нейтрально после выхода данных Американского института нефти (API) онеожиданном снижении запасов вСША запрошлую неделю. Коммерческие запасы сократились на2,1 млн баррелей, илина 0,5%, до407,9 млн баррелей. Запасы бензина снизились, пооценке API, на3,4 млн баррелей, дистиллятов- на246 тысяч баррелей. Запасы сырья накрупнейшем встране терминале вКушинге (Cushing) выросли на1,5 млн баррелей. Министерство энергетики США сообщит официальные данные позапасам нефти иее добыче позднее всреду. Аналитики ожидают роста запасов на2,2 миллиона, илина 0,5%, до412,2 миллиона баррелей. Прогноз негативно влияет наторги, несмотря наданные API.

Продолжается расследование исчезновения саудовского журналиста, история которого всколыхнула вчера цены на нефть. В случае подтверждения причастности Эр-Рияда к исчезновению журналиста Джамаля Хашкаджи в консульстве Саудовской Аравии в Стамбуле последуют ответные меры, заявил лидер республиканского большинства в Сенате США Митч Макконнелл.

Вечером будут опубликованы "минутки" - протоколы заседания FOMC. По мнению аналитиков, они интересны не столько оценками относительно результата декабрьского заседания (инвесторы практически уверены в поднятии ставки еще на 25 б.п. в декабре), сколько дискуссией относительно возможного превышения уровня нейтральной ставки в следующем году. "В случае нового импульса к росту доходностей десятилетних treasuries в район 3,25% настроения на рынках вновь могут несколько ухудшиться", - считает Михаил Поддубский главный аналитик ПАО "Промсвязьбанк". Вчера торговые биржи США завершили сессию в плюсе на фоне позитивных статданных и сильной корпоративной отчетности. Американские индексы до сих пор держатся на максимальных отметках и пока что ничего не предвещает сильной коррекции вниз.

Рынки Гонконга закрыты в среду в связи с праздником (праздник двойной девятки). Остальные площадки азиатского региона показывают зеленую динамику. Поддержку японскому рынку оказывает подъем котировок акций технологических компаний.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

17 октября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов во вторник, 16 октября, на российском рынке сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник снижением на 0,4-0,6% из-за возобновления продаж в технологическом секторе и слабой статистики по розничным продажам в сентябре.

Во вторник сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,3% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Японский Nikkei225 вырос на 1,2% в том числе благодаря ослаблению иены. В свою очередь, китайский CSI300 потерял 0,8% на данных по инфляции в сентябре. Как отмечает Reuters, темпы роста производственной инфляции замедляются третий месяц подряд на фоне ослабления внутреннего спроса под давлением торговых споров с США.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $80,7 за баррель, на $0,4 выше уровня нашего закрытия 15 октября. Небольшой подъем котировок отраслевые эксперты связывают со снижением доллара на мировом валютном рынке.

Обзор полностью

Рубль продолжил укрепляться, повторяя динамику других сырьевых валют

16 октября 2018 г. 17:08 Источник

Торги на российском рынке проходят без особых идей и активности. К середине дня объём сделок на основной секции Московской биржи едва перевалил за 10 млрд рублей. Можно говорить о том, что продолжающееся укрепление рубля давит на рублёвые активы вместе с небольшим снижением котировок нефти. В остальном отсутствие внешних стимулов привело к консолидации на рынке. Повышенный спрос в акциях Polymetal и "Полюс" вызван позитивной динамикой золота. Кроме того, "Полюс" торгуется последний день с дивидендами.

Рубль продолжил укрепляться, частично повторяя динамику других сырьевых валют. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 5245 рублей. Однодневная ставка MosPrime снизилась до 7,66%, недельная до 7,75%, а месячная до 7,91%. Поскольку на рынке отсутствуют покупки ЦБ в рамках бюджетного правила, то рубль в большей степени ориентируется на нефть и прочие факторы. Накануне стало известно, что Минфин может отказаться от размещения еврооблигаций в 2019 году в пользу заимствований на внутреннем рынке. Соответственно, иностранным инвесторам не остаётся иных вариантов для заработка на России, кроме вложений в ОФЗ. В целом страны с преобладанием внутренних заимствований демонстрируют более высокую устойчивость в финансовом плане, чем зависящие от внешнего финансирования. К примеру, долг Японии уже давно вызывает беспокойство, но его львиная часть размещена на внутреннем рынке. Соответственно, колебания валютных курсов почти не влияют на его доходность.

Спокойствие вернулось на европейские площадки. Итальянское правительство всё же настаивает на бюджетном дефиците в размере 2,4% в 2019 году, но на сей раз в его поддержку выступил и министр экономики Джованни Триа, который на этапе планирования выступал против роста расходов. Впрочем, рынки всегда найдут поводы для беспокойства. Новостей о прогрессе переговоров Великобритании и ЕС пока нет, в Китае цены производителей продолжают снижаться, говоря о падении реального спроса. В Великобритании безработица осталась на уровне 4% в августе. В Германии индекс текущих экономических условий упал в октябре до 70,1 п. с 76,0 п. в сентябре. Индекс экономических настроений вовсе грохнулся до -24,7 п. по сравнению с -10,6 п. в сентябре. Оба показателя оказались хуже прогнозов экономистов. Даже положительное сальдо торгового баланса еврозоны сократилось в августе до 11,7 млрд евро с 17,6 млрд в июле.

Нефть успокоилась по поводу Саудовской Аравии и переключилась на текущие дела. В США ожидается очередной рост запасов за прошлую неделю. Согласно опросу Reuters, на рынке ждут их увеличения на 1,1 млн бар. Кроме того, ожидается рост сланцевой добычи в США до рекордных 7,71 млн бар. в сутки уже в ноябре в связи с открытием нового нефтепровода, который позволит увеличить поставки с месторождения Permian. Однако всё это может быть временным облегчением для потребителей. Глава OPEC Мухаммед Баркиндо заявил, что нефтяной индустрии потребуется до $11 трлн инвестиций, чтобы обеспечить будущий рост потребления нефти на 14,5 млн бар. до 111,7 млн бар. в сутки к 2040 году.

Перед стартом торгов в США фьючерсы на основные американские индексы торговались в небольшом плюсе. В целом на рынке наблюдается некоторая перепроданность. Индекс S&P 500 падал в рамках семи из восьми сессий. Morgan Stanley и Goldman Sachs отчитались достаточно сильно. Впрочем, период отчётности будет набирать ход, что, как правило, стабилизирует рынок из-за разнонаправленных сигналов. Российский рынок останется в режиме консолидации и под небольшим давлением укрепляющегося рубля.

Московская биржа и Shenzhen Stock Exchange договорились о сотрудничестве

16 октября 2018 г. 16:08 Источник

Московская биржа и Шеньчжэньская фондовая биржа (Shenzhen Stock Exchange, Китай) подписали меморандум о взаимопонимании, направленный на развитие сотрудничества и всестороннего укрепления партнерских отношений и взаимодействия между биржами. Об этом сообщила российская торговая площадка.

Меморандум предусматривает организацию совместных маркетинговых мероприятий для инвесторов России и Китая, реализацию проектов по предоставлению взаимного доступа на рынки обеих стран, в том числе возможного создания торгово-клирингового линка между Москвой и Шеньчженем, а также кросс-листинга ETF на фондовые индексы России и Китая.

Московская биржа уже имеет соглашения о взаимопонимании и сотрудничестве с Банком Китая, Industrial and Commercial Bank of China (ICBC), Шанхайской фондовой биржей (Shanghai Stock Exchange) Китайской фьючерсной биржей(CFFEX), Даляньской товарной биржей (Dalian Commodity Exchange), Шанхайской биржей золота (Shanghai Gold Exchange), крупнейшими китайскими брокерами CITIC Securities и Galaxy Securities, а также SSE Infonet по распространению российских биржевых данных на территории Китая.

На рынке РФ сохранилась невнятная динамика

16 октября 2018 г. 11:07 Источник

Невнятная динамика торгов понедельника сохранилась и сегодня. Открытие дня состоялось при разнонаправленном движении индикаторов, но уже в первые минуты динамика сменилась на негативную: индекс "МосБиржи" теряет 0,2%, его значение составляет 2385,44 пункта, индекс РТСпроседает на 0,07%, снижаясь до 1145,97 пункта.

Снижение показывают акции "САФМАРа" (-1,8%), "МагаФона" (-0,8%), "Татнефти" (-0,8%), "Акрона" (+0,7%), "Полиметалла" (-0,6%), "Сбербанка" (-0,5%), ВТБ (-0,5%), "Ростелекома" (ап-0,5%), "Газпрома" (-0,4%).

Растут бумаги "Газпром нефти" (+1,2%), "Лента" (+1,1%), "Интер РАО "(+1%), "Мечела" (ап+0,8%), "Полюса" (+0,8%), НЛМК (+0,8%), "Энел Россия" (+0,7%).

Внешний фон к началу дня складывается неоднозначный. Азиатские индексы преимущественно в плюсе, но темпы роста невысокие, инвесторы опасаются усиления торгового противостояния между США и Китаем. Кроме того, на настроения азиатских инвесторов влияют ожидания выхода данных по новым кредитам в Китае.

Главный драйвер для рынка РФ – нефть – пока также не показывает уверенного движения. Цены на нефть остаются вблизи $81 за баррель Brent, но с напралением движения котировки пока не определились. В настоящий момент Brent торгуется на уровне $80,57 за баррель, Light – на уровне $71,35 за баррель.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

16 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Ближайшей целью роста котировок Brent выступает уровень $81,53

16 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов понедельника разнонаправленную динамику, объем торгов ниже среднего, индекс МосБиржи 2389,05 (-13,97 -0,58%), индекс РТС 1146,72 (5,37 0,47%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Металлов и добычи (MICEXM&M) -0,84% и Транспорта (MICEXTRN) -0,83%. Ростом отметились сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) 0,84% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 0,34%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции АФК Системы (MCX:AFKS) 2,75%, Магнит (MCX:MGNT) 2,01%, Газпромнефть (MCX:SIBN) 1,99%, Polymetal (MCX:POLY) 1,82%, Yandex (MCX:YNDX) 1,78%, ВТБ (MCX:VTBR) 1,42%, Алроса (MCX:ALRS) 0,53% и Новатэк (MCX:NVTK) 0,43%. Снижением завершили торги для акции Северстали (MCX:CHMF) -2,55%, ММК (MCX:MAGN) -2,30%, НЛМК (MCX:NLMK) -1,94%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,81%, Газпром (MCX:GAZP) -1,80%, Лукойл (MCX:LKOH) -1,23%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) -0,73%, Роснефть (MCX:ROSN) -0,66% и Сбербанк (MCX:SBER) -0,48%. Российский рубль продолжил по итогам торгов понедельника укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок в понедельник завершил торги снижением, индекс DOW 30 25250,55 (-89,44 -0,35%), индекс S&P 500 2750,79 (-16,34 -0,59%). Дефицит бюджета США по сообщению Минфина страны достиг рекордного показателя за 6 лет, превысив 3,9% ВВП. На текущей недели стартует сезон квартальной отчетности крупнейших американских компаний.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов понедельника разнонаправленную динамику, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника торгуются преимущественно в плюсе, японский индекс Nikkei 225 22366,60 (95,30 0,43%). Председатель европейского совета Д. Туск, накануне заявил о высокой вероятности варианта выхода Великобритании из ЕС без соглашения.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии вторника демонстрирует рост, торги проходят в районе 2759,50 пунктов. Ближайшей целью роста по инструменту, на наш взгляд, выступает уровень 2775 пунктов, уровень поддержки расположен в районе 2709 пунктов.

Фьючерс Brent в ходе минувшей торговой сессии тестировал уровень поддержки в районе 80 долларов за баррель, после чего перешел к росту. Утренние торги вторника по инструменту проходят в районе 81,14 долларов за баррель. Ближайшей целью роста, на наш взгляд, выступает уровень 81,53 доллара за баррель.

Фьючерс на золото в ходе утренней торговой сессии вторника продолжает оставаться в районе 1229,60 долларов за тройскую унцию. Накануне был зафиксирован максимум на отметке 1235 долларов за тройскую унцию. Рост курса доллара США к корзине мировых валют окажет, на наш взгляд, дополнительное давление на котировки цен по инструменту, но сохранение высокой неопределенности на фондовых рынках в преддверии сезона квартальной отчетности по-прежнему подогревают интерес инвесторов к защитным активам.

Перед открытием российского фондового рынка во вторник, ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, демонстрирует положительную динамику. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы, а так же цены на металлы и энергоносители демонстрирую рост. Мы ожидаем попыток роста на открытии торговой сессии вторника, ближайшими целями выступают значения 2400 пунктов по индексу МосБиржи и 1152 по индексу РТС. Сегодня "Полюс" представит операционные результаты за 9 месяцев 2018 года, а ММК опубликует данные за 3 квартал 2018 года.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась снижением, Азия торгуется ростом.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

16 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в понедельник, 15 октября, на российском рынке сложился неоднозначный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили пятницу подъемом на 1,1-1,4% в рамках коррекции после двух дней активных распродаж и при поддержке сильной отчетности ряда крупнейших банков США.

В понедельник на рынках возобновились продажи – сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 1,2%, фьючерсы на американские индексы – около 0,5%. Давление на рынки в основном оказывали риски, связанные с эскалацией напряженности в отношениях Вашингтона и Пекина. Во-первых, президент США заявил, что вмешательство КНР в американскую политику является более серьезной проблемой, чем предполагаемые попытки России повлиять на выборы 2016 года.

Во-вторых, напоминают СМИ, на этой неделе Минфин США может объявить КНР валютным манипулятором из-за продолжающейся девальвации юаня (в понедельник ЦБ Китая понизил официальный курс юаня до минимума с января 2017 года). Дополнительным негативом для инвесторов стало заявление главы американского Минфина о том, что США будут добиваться включения пункта о валютных манипуляциях во все будущие торговые соглашения.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $81,4 за баррель, на $1,3 выше уровня нашего закрытия в пятницу 12 октября. Росту котировок способствовало обострение отношений между Саудовской Аравией и Западом из-за исчезнувшего в Турции саудовского журналиста. В частности, президент США заявил, что готов жестко наказать Саудовскую Аравию в случае установления ее вины в убийстве журналиста. В свою очередь, власти королевства сообщили, что не приемлют угрозы санкций со стороны иностранных государств и обещают дать ответ в случае применения таких ограничительных мер. Эксперты, пишет Bloomberg, опасаются, что Эр-Рияд может использовать свое влияние в нефтяном секторе как политический инструмент.

Обзор полностью

Неделя на фондовых площадках началась относительно спокойно

15 октября 2018 г. 21:08 Источник

Неделя началась неоднозначно и разнонаправленно. Если Азия и Европа, равно, впрочем, как и Россия, не смогли удержаться от снижения, то американские фондовые площадки пока демонстрируют пусть и вялую, но все же позитивную динамику. Впрочем, обо всем по порядку.

Сегодня утром отчитывались Китай и Япония. Из любопытной статистики в Поднебесной можно отметить лишь данные по объёмам выданных займов, которые выросли с 1,280 млрд юаней до 1,353 млрд юаней, да динамику банковского кредитования, где не было отмечено изменений. Страна восходящего солнца неприятно отметилась заметно снизившимися темпами роста промышленного производства, которые с 0,7% обрушились до 0,2%, при том, что эксперты изменений не ожидали. Неудивительно, что после этого Nikkei225 потерял порядка двух процентов. Ненамного лучше выглядели и китайские биржевые индексы.

В Баварии на региональных выборах разгромное поражение потерпела правящая партия, что было воспринято инвесторами весьма негативно. Однако, европейские индексы, проведшие большую часть торговой сессии в отрицательной зоне, ближе к вечеру перешли к росту, закрыв день разнонаправленно. Британский FTSE100 вырос на 0,48% - до 7029 п., французский САС40 понизился на микроскопические 0,02%, до уровня 5095 п., немецкий DAX поднялся до 11614 п. (+0,78%).

В России операционные результаты своей деятельности за 3-й квартал представил "Полиметалл". Компания произвела за три месяцы 447 тыс. унций в золотом эквиваленте, что на 5% ниже по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, из-за переноса на 4-й квартал существенных объемов отгрузки с месторождений в Кызыле (36 тыс. унций) и Майском (34 тыс. унций). Квартальное производство золота составило 356 тыс. унций, снизившись на 4% по сравнению с 3 кварталом 2017 года, а производство серебра снизилось на 10% до 6,7 млн унций. Производство за 9 месяцев 2018 года составило 1 066 тыс. унций золотого эквивалента, что на 4% выше по сравнению с прошлым годом и соответствует производственному плану. В 3квартале выручка снизилась на 16% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 459 млн долл. на фоне корректировки цен на металлы и снижения объемов продаж из-за накопления оборотного капитала в виде концентрата. Объем продаж золота составил 321 тыс. унций, объем продаж серебра – 5,3 млн унций.

Но, пожалуй, наиболее яркой новостью дня явилось введение Банком России временной администрации и моратория на удовлетворение требований кредиторов банка в одном из крупнейших региональных кредитных учреждений СЗФО - "Международном банке Санкт-Петербурга". Судя по заявлению регулятора, на настоящий момент первоочередной задачей временной администрации является определение Агентством по страхованию вкладов (АСВ) размера дисбаланса между стоимостью активов и обязательствами банка. Выплаты по вкладам в Банке МБСП начнутся не позднее 14 дней со дня введения моратория. Формально введение внешней администрации и моратория на удовлетворение требований кредиторов Банк России объяснил неустойчивым финансовым положением банка и наличием угрозы интересам его кредиторов и вкладчиков. При этом по вполне понятным причинам детально оценить ситуацию с качеством кредитного портфеля банка пока затруднительно – в открытых источниках структура кредитного портфеля банка не раскрывается, а оценкой качества его активов и пассивов как раз и занимается сейчас временная администрация и Агентство по страхованию вкладов. Пока, судя по первым сделанным заявлениям, претензии к банку были в основном в части низкого качества активов, чрезмерно волатильным уровнем ликвидности и слабыми рыночными позициями кредитного учреждения. Несмотря на то, что банк входит в первую сотню по размеру капитала и объемам привлеченных средств вкладчиков (около 19 млрд рублей), именно финансовые показатели деятельности кредитора вызывали немало вопросов. Впрочем, учитывая негативный опыт аналогичных дел с иными кредитными учреждениями, нельзя исключить, что в ходе расследования временной администрацией будет выявлено и нарушение нормативов Н6(максимального размера риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков) и Н25 (максимального размера риска на связанное с банком лицо (группу связанных с банком лиц)).

Позитивное открытие отечественных фондовых площадок не должно было вводить в заблуждение – уж очень неоднозначен был внешний фон. Так что последующее сползание рынков вниз и длинный занудный "боковик" в течение всей торговой сессии выглядели куда более оправданными. По итогам дня РТС за счет окрепнувшего под вечер рубля сумел закрыться в зеленой зоне, прибавив 0,47%, зафиксировав 1147 п., а индекс МосБиржи снизился уровня до 2389 п. (-0,58%). Наибольшей рост показали акции "Системы" (+2,75%), "Магнита" (+2,01%), "Газпромнефти" (+1,99%), "Полиметалла" (+1,82%) и "Яндекса" (+1,78%). Сильней других снизились "РуссНефть" (-3,90%), "Уралкалий" (-3,12%), "Северсталь" (-2,55%), ММК (-2,30%), и НЛМК (-1,94%).

Вышедшие в пятницу вечером данные по числу буровых установок от Baker Hughes и показавшие увеличение вышек на 8 штук (до 869 единиц), не произвели особого впечатления на инвесторов. Значимых новостей, способных стать триггером для начала более-менее заметного движения в ценах энергоносителей, также в течение дня не наблюдалось. В итоге котировки нефти провели день в откровенно бестолковом боковом движении, сопровождавшимся к тому же заметной волатильностью. Единственное, на что ценовые движения углеводородов смогли несколько повлиять, это была стоимость отечественного рубля. В целом же, судя по всему, котировки основных сортов нефти засели в довольно прочном коридоре, покидать который пока не спешат. К 18:50 мск. стоимость нефти марки BRENT составляла 80,17 долл./барр., а за техасскую WTI давали 71,14 долл./ барр.

Российская валюта в течение дня продолжила свое укрепление, начатое еще на прошлой неделе (напомним, что предыдущие пять дней рубль стабильно укреплялся, сильно всех удиви, так как рост стоимость отечественной валюты проходил в основном на фоне снижающейся нефти и пикирующих фондовых рынков). Лишь под вечер наш "деревянный" нащупал заметное сопротивление, пару раз ударившись о которое предпочел успокоиться на достигнутых уровнях. К 18:50 мск. стоимость рубля составляла 65,62 руб./долл., и 76,05 руб./евро.

Базовый индекс розничных продажам, публиковавшийся сегодня в США, показал снижение с 0,2% до -0,1%, хотя аналитики ждали роста до 0,4%. Темпы изменения физических объемов розничных продаж не изменились, составив 0,1%, при том, что эксперты прогнозировали 0,7%. Индекс производственной активности за октябрь от NY Empire State вырос с 19,00 до 21,1, вопреки ожиданиям подъема до 20,40.

Отчитался один из крупнейших американских кредиторов Bank of America, который зафиксировал рост прибыли в минувшем квартале выше, чем прогнозировали аналитики. Согласно отчету компании, прибыль в третьем квартале составила 6,7 млрд долл. или 66 центов на одну акцию по сравнению с 4,96 млрд долл. или 46 центами на бумагу годом ранее, при том, что аналитики ожид

Рубль укрепляется без оглядки на нефть

15 октября 2018 г. 21:08 Источник

Первый торговый день недели российские индексы завершают без единой динамики. Индекс "МосБиржи" потерял 0,6%, его значение составило 2389,05 пункта. Индекс РТС подрос на 0,5% - до 1146,72 пункта. Объем торгов по итогам дня по рублевому индексу оказался ниже среднего уровня – 28,076 млн рублей.

Аутсайдерами дня стали "металлурги", акции которых реагируют на возможное замедление роста азиатских экономик. Такой фон утянул вниз представителей сектора – "Северсталь" (-2,6%), ММК (-2,3%). Кроме того, НЛМК (-2%) опубликовал не самые сильные операционные результаты за 3 квартал. Акции "Полюса" (-0,9%) будут завтра последний день торговаться с дивидендами, а также компания представит производственные результаты за 3 квартал 2018 года. В то же время отчётность Polymetal (+1,8%) совпала с ожиданиями.

Ростом закончили день котировки акций АФК "Система" (+2,8%), "Магнита" (+2%), "Газпром нефти" (+2%), "Яндекса" (1,8%), "Распадской" (+1,7%), ВТБ (+1,4%), МТС (+1,2%), "Мечела" (ао+1%).

Рубль/долларГлавной поддержкой для отечественных площадок стало укрепление рубля против основных валют. К настоящему времени доллар дешевеет до 65,68 рубля, европейская валюта проседает до 76,1 рубля. Как поясняют аналитики, причиной для бодрости "россиянина" является введение моратория Минфина РФ на покупку валюты на рынке. "Это свидетельствует о том, что "россиянин" в действительности выглядел и выглядит недооцененным относительно своего фундаментального значения", - полагают аналитики "АЛОР Брокер". Продолжается укрепление рубля и за счет конвертации валюты в рубли компаниями перед уплатой НДС.

Неустойчивость сегодня показали нефтяные котировки. Нефть Brent, открывшись на уровне $81 за баррель, закрывает день ниже $80,5 за "бочку". Несмотря на разгорающийся конфликт США и Саудовской Аравии на почве исчезновения журналиста Джамала Хашоги, грозящие санкциями против саудовского королевства, роста нефтяных цен нет. Дональд Трампа заявил, что Саудовская Аравия понесет "суровое наказание", если она причастна к убийству журналиста Джамала Хашогги. В ответ не это Эр-Рияд заявил, что в случае принятия США каких-либо мер против СА, в ответ будут приняты еще более решительные меры. Негативом для сырьевого рынка послужили также данные о росте числа буровых установок в США, что предрекает повышение добычи сырья в Штатах. К 19:40 мск контракт на поставку нефти Brent составляет $80,49 за баррель, Loght - $71,3 за баррель.

Открытие торгов в США проходит при слабом снижении: индекс Dow Jones теряет 0,1%, S&P –0,4%, Nasdaq – 0,4%. Участники торгов переоценивают ситуацию в США. Давление на настроения оказывают замедление экономического роста в США, растущий госдолг и продолжающаяся торговая война с КНР.

На открытии вторника аналитики не ждут появления оптимизма. Внешний фон будет сдерживать российские индексы.

"Биржевые игроки" продолжат отыгрывать новости о возможном убийстве американского журналиста, предстоящее заседание Еврокомиссии по Brexit и бюджетные проблемы Италии. Не стоит забывать о проблемах нефтяного рынка, которые пока не вылились ни в рост, ни в снижение котировок "черного золота". Единственной поддержкой для отечественных торговых площадок пока выступает рубль, но он сможет сопротивляться ведущим мировым валютам только до конца налогового периода.

Акции "Аэрофлота" находятся под давлением из-за сильного роста цен на топливо

15 октября 2018 г. 17:08 Источник

К середине торгового дня основные российские фондовые индексы МосБиржи и РТС демонстрируют существенное разнонаправленное отклонение по отношению к уровням предыдущего закрытия. Долларовый индекс РТС сумел закрепиться на позитивной территории благодаря утреннему укреплению курса рубля. В то же время рублевый индекс МосБиржи, несмотря на позитивное открытие, заметно сполз под собственным весом "в минус". С технической точки зрения мы наблюдаем затухание недавних сильных колебаний в указанных индексах. Скорее всего, после периода сильных движений они придут в состояние временного равновесия вблизи текущих уровней.

Добавим, что разнонаправленная внутридневная динамика индекса МосБиржи в значительной мере обусловлена неоднозначным внешним фоном. Кроме того, несколько важных внешнеполитических сюжетов получили достаточно интересное и нетривиальное развитие. Например, пришло известие о резком обострении двусторонней напряженности между такими давними и верными союзниками, как США и Саудовская Аравия. Этот фактор выступил весомым стимулом для утреннего повышения стоимости фьючерсов на нефть. Появились слухи о том, что сырая иранская нефть может начать перерабатываться на российских НПЗ с последующей реализацией полученных нефтепродуктов на мировом рынке. Такой оборот дела вполне возможен в связи с предстоящим возобновлением американского нефтяного эмбарго против Исламской Республики. Совет ЕС утвердил новый режим введения санкций против отдельных лиц и организаций в случае их причастности к распространению и использованию химического оружия. В противовес этому решению Сирийские СМИ обвинили международную коалицию во главе с США в применении на территории этой страны боеприпасов, содержащих запрещенный белый фосфор. Наконец, вице-премьер Италии заявил, что санкции ЕС против России лишены смысла и вредят экономике европейской страны. Все указанные события могут иметь достаточно значимые и далеко идущие последствия. Но пока они лишь повысили общее состояние неопределенности российском рынке акций.

Декабрьские фьючерсы на индекс РТС (RIZ8) торгуются в состоянии близком к паритету по отношению к базовому индикатору. Таким образом, участники срочного рынка оценивают среднесрочные перспективы индекса РТС нейтрально.

Несмотря на заметный внутридневной спад индекса МосБиржи, наиболее ликвидные акции торгуются с умеренным разнонаправленным отклонением в пределах 1-2% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Одним из лидеров падения сегодня выступили бумаги "Аэрофлота" (AFLT RM, -1.47%). Их не смогла поддержать позитивная отраслевая статистика от "Росавиации". Между тем, она указала на улучшение основных производственных показателей отечественных авиакомпаний. В частности, согласно свежим данным, авиакомпания "Аэрофлот-российские авиалинии" увеличила количество перевезенных пассажиров по итогам сентября на 10.1%. Акции авиаперевозчика продолжают находиться под давлением в связи с сильным ростом цен на авиационное топливо и с угрозой введения адресных санкций против эмитента со стороны США. Сегодня они вновь торгуются в опасной близости от важного среднесрочного уровня поддержки, расположенного на отметке 100 руб. Просадка ниже указанного уровня может активировать расположенные под ним стоп-ордера. В таком случае акции "Аэрофлота" на какое-то время могут пойти заметно ниже.

Существенно лучше рынка торгуются бумаги банка ВТБ (VTBR RM, +1.32%).Весомые информационные поводы для этого пока отсутствуют. Их сегодняшнее повышение выглядит лишь как относительно скромный коррекционный подъем. Однако в среднесрочном периоде эти бумаги по-прежнему выглядят слабо.

В настоящее время индекс МосБиржи отскочил от своего внутридневного минимума и перешел в состояние консолидации вблизи отметки 2390 п. Скорее всего, он уже завершил свое основное внутридневное движение. Некоторое влияние на локальный рынок акций еще может оказать публикация сентябрьской статистики по изменению объемов розничных продаж в США (15.30 МСК). Тем не менее, мы ожидаем закрытия индекса МосБиржи недалеко от текущего уровня, с умеренным понижением около 0.5% по итогам дня.

Акции ВТБ обладают потенциалом краткосрочного роста

15 октября 2018 г. 16:08 Источник

К середине торгового дня понедельника российские фондовые индексы показывают разнонаправленную динамику после роста в первой половине дня. Индекс "МосБиржи" к 14.25 мск снизился на 0,7% до 2386,19 пункта, а индекс РТС вырос на 0,30%, до 1144,8 пункта.

Рубль к середине дня продолжил укрепление против доллара и евро. Доллар стремился к 65,5 руб, а евро в течение сессии опускался ниже 76 руб.

Эмитенты. В лидерах роста к середине дня пребывали акции “Системы” (+2,20%) и бумаги “Газпром нефти” (+2,17%). Котировки ВТБ прибавили 1,05%. В лидерах падения были бумаги ММК (-2,37%) и акции “Северстали” (-1,88%).

Акции ВТБ в начале недели растут, но приостановили повышение у сопротивления 3,90 коп. На часовом графике бумаг можно наблюдать преобладание восходящего тренда и наличие потенциала роста до входа в зону перекупленности. До преодоления поддержки 3,822 коп стоит сохранять краткосрочные “длинные” позиции по бумагам, а наращивать их имеет смысл в случае закрепления выше 3,90 коп с расчетом на движение в район 4 коп.

Акции ВТБ

Внешние факторы. Внешний фон к середине дня неоднозначен. Нефтяные котировки прибавляют порядка 1%, что аналогично утренней динамике. Инвесторы обеспокоены ростом геополитической напряженности, связанной с исчезновением журналиста Саудовской Аравии. Тем временем в краткосрочной перспективе котировки с технической точки зрения находятся под давлением и обладают потенциалом нисходящего движения.

Торги в Европе проходят на нейтральной ноте. Индекс Euro Stoxx 50 колеблется между плюсом и минусом.

Фьючерс на индекс S&P500 теряет около 0,3%. Настроения, после сильного падения рынка на прошлой неделе, остаются подавленными. Поддержать игроков на повышение в подобной ситуации могли бы сильные квартальные отчетности.

Позже в течение дня стоит отметить розничные продажи США в сентябре (15.30 мск) и производственные запасы США и августе (17.00 мск). Квартальные результаты представят Bank of America и Total.

Техническая картина и прогнозы. Индексы "МосБиржи" и РТС в первой половине сессии изменялись разнонаправленно и не смогли удержаться выше ближайших сопротивлений 2400 и 1150 пунктов соответственно. Доллар закрепился ниже 66 руб и стремился к ближайшей поддержке 65,40 руб, а евро приостановил падение у 76 руб.

Динамика фьючерсов на данный момент предвещает негативное открытие на биржах США. При этом цены на нефть могут получить дополнительную поддержку со стороны американских инвесторов в условиях угроз Саудовской Аравии, но технические сигналы, в то же время, предупреждают о неуверенности “быков”. Давление на российский рынок может усилиться в случае активизации продаж в США, но пессимизм пока что выглядит умеренным.

"Бинбанк" и "Открытие" объединили банкоматные сети на пополнение карт

15 октября 2018 г. 13:07 Источник
Полный текст по ссылке

"Бинбанк" и "Открытие" объединили банкоматные сети на пополнение карт

15 октября 2018 г. 13:07 Источник

"Бинбанк" и "Открытие" объединили банкоматные сети на пополнение карт, сообщил "Бинбанк".

Клиентыбанков смогут без комиссии пополнять карты в сетях банкоматов партнеров. Общая сеть "Бинбанка" и банка "Открытие", в которой клиенты могу пополнять карты, превышает 3 тысячи устройств.

В июне этого года Бинбанк и "Открытие" уже объединили сети устройств на снятие наличных.

Фьючерс на золото вернулся к значениям середины лета

15 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов пятницы рост, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2403,02 (36,55 1,54%), индекс РТС 1141,35 (17,27 1,54%). Все отраслевые индексы МосБиржи завершили торги ростом, лидерами выступили сектор Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 1,58% и Банков и финансов (MICEXFNL) 1,53%.

Лидерами роста среди отдельных акций выступили бумаги X5 Retail group (MCX:FIVE) 7,38%, Rusal (MCX:RUAL) 5,44%, Сбербанк (MCX:SBER) 3,55%, Polymetal (MCX:POLY) 3,30%, Газпром (MCX:GAZP) 3,14%, МТС (MCX:MTSS) 1,56%, Магнит (MCX:MGNT) 1,45%, Аэрофлот (MCX:AFLT) 1,09% и Роснефть (MCX:ROSN) 0,55%. Снижением завершились торги для акций Алросы (MCX:ALRS) -3,96%, Интер РАО (MCX:IRAO) -1,87%, Северсталь (MCX:CHMF) -0,75%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) -0,74%. Российский рубль продемонстрировал по итогам торгов укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок завершил торги пятницы ростом, индекс DOW 30 25339,99 (287,16 1,15%), индекс S&P 500 2767,13 (38,76 1,42%). Накануне президент США Д. Трамп не исключил возможного введения санкций в отношении Саудовской Аравии, если будет доказана вина последней в причастности к убийству журналиста, сотрудничавшего с одной из американских газет.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов пятницы разнонаправленную динамику, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов понедельника демонстрируют преимущественно снижение, японский индекс Nikkei 225 22351,94 (-342,72 -1,51%). Согласно опубликованным данным социологического опроса рейтинг правящего в Германии блока христианских партий упал до минимального показателя за всю историю наблюдений.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов понедельника вновь демонстрирует снижение, торги проходят в районе 2762 пунктов. Опубликованные предварительные данные Мичиганского университета сообщили о снижении в октябре индекса потребительского доверия, эксперты ожидали роста показателя.

Фьючерс Brent в ходе утренней торговой сессии понедельника расположился в районе 81,42 долларов за баррель. В пятницу были опубликованы еженедельные данные компании Baker Hughes, сообщившие о росте числа активных буровых установок в США.

Фьючерс на Золото в ходе утренних торгов понедельника вернулся к значениям середины лета, торги по инструменту проходят по цене 1225,40 долларов за тройскую унцию. Рост волатильности на фондовых рынка подогревает интерес инвесторов к драгоценным металлам. Ближайшей целью роста по инструменту, на наш взгляд, выступают значение 1231 и 1241 долларов за тройскую унцию.

Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение перед открытием российского фондового рынка в понедельник. Цены на энергоносители и металлы демонстрируют рост, что потенциально может оказать поддержку компаниям-экспортерам, но в целом мы ожидаем снижения, ввиду продолжающегося роста волатильности на мировых фондовых площадках и ухода инвесторов из высоко рисковых активов развивающихся стран. Сегодня с НЛМК стартует период квартальной отчетности отечественных компаний. Ближайшие уровни поддержки по индексу МосБиржи, на наш взгляд, расположены на 2395 и 2366 пунктов, по индексу РТС поддержка расположена на 1131 и 1113 пунктов, целью роста выступит значение 1158 пунктов.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется снижением.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

15 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в пятницу, 12 октября, на российском рынке сложился умеренно позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 в четверг продолжили падение после 3%-го обвала в среду – потери составили 2,1%.

Как пишет MarketWatch, инвесторов по-прежнему беспокоят растущая доходность облигаций, перспективы повышения процентных ставок и последствия торговой войны с Китаем. Тем не менее, в пятницу рынки уже демонстрировали коррекционный рост – сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific и фьючерсы на американские индексы прибавляли более процента. Поводом для оптимизма в том числе послужила информация СМИ о том, Минфин США вопреки требованиям Д.Трампа может отказаться от признания Китая валютным манипулятором.

По мнению экспертов, такое решение Минфина предотвратит эскалацию торговой войны между США и Китаем и устранит источник опасений для развивающихся рынков. Дополнительным позитивом для трейдеров стала сильная статистика КНР по внешней торговле – в сентябре экспорт, импорт и положительное сальдо торгового баланса были лучше прогнозов, ослабив опасения, связанные с последствиями мировых торговых войн.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $81,5 за баррель, на $0,5 выше уровня нашего закрытия 11 октября. Котировки Brent, потерявшие за два дня почти 6%, поднимались как на восстановлении интереса инвесторов к рисковым активам, так и на ослаблении доллара на мировом валютном рынке.

Обзор полностью

Рынки приходят в себя после обвала

12 октября 2018 г. 20:08 Источник

На мировые рынки в конце недели вернулся позитив. После обвала предыдущих сессийкотировки почтина всех площадках растут. Но пока это скорее коррекция после падения. Восстановлению аппетитов к риску, в частности, способствует стартовавший в США сезон отчетов, компании демонстрируют неплохие результаты.

Индекс МосБиржи, графикК завершению торгов индекс МосБиржи вырос на 1,54% - до 2403,02 пункта, РТС также показал подъем на 1,54% и составил 1141,35 пункта.

Фондовые площадки США преимущественнов плюсе: индекс S&P 500 прибавляет 0,53%, Nasdaq растет на 0,62%. Индекс Dow Jones к 20.00 мск в минусе на 0,14%. Европейские рынки завершили торги в минусе в пределах 0,5%.

"Американские горки" на рынках на этой неделе почти не затронули рубль, он продемонстрировал удивительную стойкость: к 19.50 мск за один доллар на Московской бирже дают 66,32 (+0,08%), евро стоит 76,645 (-0,22%).

А вот нефть в пятницу ушла ниже $80 за баррель Brent. Данные ОПЕК об увеличении роста добычи в странах картеля не способствуют росту котировок. "С 6 по 12 октября 2018 цены на нефть показали резкое снижение под влиянием увеличившегося предложения в странах ОПЕК+ и в США, выпустивших на рынок мало запасов стратегического резерва. Более того, над рынком витала краткосрочная идея возможного замедления роста мировой экономики, а также массовый уход инвесторов от риска под влиянием роста доходностей американских бондов", - комментирует Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам "Открытие Брокер". За нефть марки Brent на 20.00 мск дают $79,57, Light оценивается в $70,97.

Лучше рынка на Московской бирже сегодня выглядели акции "РУСАЛа" (+5,44%). Минфин США вновь отложил дату вступления полных санкций для En+ и "РУСАЛа", на этот раз до 12 декабря. Также в лидерах были ГДР X5 (+7,38%) – они пытаются реабилитироваться после затяжного падения.

В топе в пятницу были также "Сбербанк" (+3,55%), Polymetal (+3,3%), "НОВАТЭК" (3,29%), "Газпром" (+3,14%).

Бумаги "АЛРОСА" возглавили список аутсайдеров. Как отмечает Виталий Манжос, аналитик ИК "Алго Капитал", дополнительным негативом для этих бумаг послужило известие об исключении смоленского ПО "Кристалл" из перечня отечественных стратегических предприятий.

На следующей недели рынки могут продолжить восстановление. "Позитив на рынках может сохраниться, так как с 15 октября в Китае вступает в силу новые сниженные на 1% норма резервирования для банков, благодаря чему у банков появится новых денег в размере почти 1,2 трлн юаней. Около 500 млрд пойдёт на рефинансирование ранее взятых кредитов, но львиная доля может хлынуть и на рынки акций", - комментирует Василий Олейник, эксперт и управляющий ГК "ФИНАМ".

"Магнит" - наполеоновские планы повышают риски

12 октября 2018 г. 17:07 Источник

Эксперты ГК "ФИНАМ" актуализировали оценку акций ПАО "Магнит" – одного из крупнейших продуктовых ритейлеров России с сетью более 16 тыс. магазинов. Обновленная стратегия развития предполагает активное открытие новых магазинов, что может привести к дальнейшему размытию выручки и потребует увеличения операционных и капитальных затрат. Потенциал акций основывается на более долгосрочных перспективах, которые откроются после консолидации рынка продуктового ритейла и приведут к оптимизации портфеля активов компании. На основании этого по акциям компании подтверждается рекомендация "держать" со сниженной целевой ценой 4 044 руб.

Планы менеджмента компании предполагают до 2023 года открытие 9,4 тыс. магазинов "у дома", 400 магазинов форматов "семейный" и "семейный плюс", 4,9 тыс. магазинов непищевой продукции, а также 9 тыс. малых торговых точек. Обозначены ключевые территории роста – Москва, Приволжье и Сибирь. Ритейлер планирует отказаться от гипермаркетов и запустить новый формат – бакалейные лавки для быстрых покупок и продолжить развитие собственной торговой марки. Компания планирует повысить плотность продаж после нового редизайна, настроить ассортимент под разные категории покупателей, расширить категорию свежих товаров, ввести программы лояльности и оптимизировать управленческие функции. На территории магазинов также появятся новые точки роста – товары для детей и животных, кафе, аптеки.

По словам аналитиков ГК "ФИНАМ", снижение капитализации после презентации новой стратегии связано в основном с планами открытия новых магазинов, а также покупкой фармдистрибьютора. Планы по открытию дополнительных 9,4 тыс. магазинов "у дома" кажутся довольно амбициозными на уже насыщенном рынке. При этом доходы потребителей стагнируют, кошелек покупателей распределяется среди все большего числа магазинов. Это оказывает влияние на снижение плотности продаж у "Магнита", а с учетом дальнейшей экспансии продолжение этого тренда весьма вероятно. Идеи, связанные с повышением продаж в уже существующих магазинах, могут обеспечить приток новых покупателей и дополнительную выручку, что в итоге обеспечит дополнительную рентабельность. Однако, ощутимый эффект на компанию это окажет еще не скоро.

Менеджмент компании сообщил о разработке новой дивидендной политики, которая будет обсуждаться на грядущем совете директоров. Целевая норма выплат пока неизвестна, но дивиденды будут выплачиваться два раза в год – в июне и январе. В прогноз по дивидендам пока закладывается допущение о распределении 40% прибыли по МСФО. В этой ситуации дивиденд за 2018 год может составить 137 руб. (-46%) с ожидаемой доходностью 3,6% к текущей цене.

"Будущее ритейлера мы связываем, главным образом, с долгосрочными перспективами, которые откроются после консолидации отрасли продуктового ритейла, когда фокус менеджмента сместится с доли рынка на прибыль и денежный поток, но на данном этапе факторов роста для акций "Магнит" мы не видим. На основании этого мы подтверждаем рекомендацию на уровне "держать", но снижаем целевую цену акций до 4044 руб. с 6%-ным потенциалом роста", - говорит ведущий аналитик ГК "ФИНАМ" Наталья Малых.

Акции "Аэрофлота" нащупали поддержку

12 октября 2018 г. 16:07 Источник

К середине торгового дня пятницы российские фондовые индексы показывают уверенный рост благодаря улучшению внешнего фона. Индекс Мосбиржи к 14.00 мск увеличился на 1,44% до 2400,44 пункта, а индекс РТС вырос на 2,03%, до 1146,89 пункта.

Рубль к середине дня также укрепился против доллара и евро. Доллар опустился ниже 66 руб, а евро упал ниже 76,5 руб.

Эмитенты

В лидерах роста к середине дня пребывали привилегированные акции “Башнефти” (+3,86%) и бумаги “НОВАТЭКа” (+3,75%). Котировки “Аэрофлота” прибавили 1,04%. В лидерах падения были бумаги “Алросы” (-3,27%) и акции “ИнтерРАО” (-1,60%).

Акции “Аэрофлота” остановили падение у психологически важной поддержки 100 руб. ADX при этом указывает на ослабление нисходящего тренда, подавая “быкам” позитивные сигналы. В настоящий момент стоит сохранять “длинные” позиции по бумагам или же частично фиксировать прибыль с установкой стоп-лосса в районе 98 руб (минимумы августа). Ближайшими сопротивлениями для акций выступают отметки 105 руб и 108,50 руб.

Внешние факторы

Внешний фон к середине дня умеренно позитивен. Нефтяные котировки прибавляют чуть менее 1%, замедлив темпы повышения по сравнению с утром. Ежемесячный отчет Международного энергетического агентства свидетельствовал о том, что рост нефтедобычи в России и ОПЕК в сентябре компенсировал ее снижение в Иране. Кроме того, в агентстве понизили прогноз по росту мирового спроса на нефть в текущем и следующем году.

Торги в Европе проходят на умеренно оптимистичной ноте. Индекс Euro Stoxx 50 вырос на 0,3%, восстанавливаясь после падения накануне.

Статистика подтвердила увеличение индекса потребительских цен Германии в сентябре, по окончательным оценкам, на 2,3% г/г. Промышленное производство еврозоны в августе при этом увеличилось на 0,9% г/г (ожидалось -0,2%).

Фьючерс на индекс S&P500 прибавляет порядка 1%, немного замедлив темпы повышения по сравнению с утренней динамикой.

Позже в течение дня стоит отметить импортные и экспортные цены США в сентябре (15.30 мск), предварительный индекс потребительского доверия Университета Мичиган в октябре (17.00 мск) и выступления нескольких представителей ФРС. Кроме того, сезон квартальных отчетностей в США стартует с данных JPMorgan Chase, Citigroup и Wells Fargo.

Техническая картина и прогнозы

Индексы Мосбиржи и РТС в первой половине сессии восстанавливали позиции и стремились к ближайшим сопротивлениям 2400 и 1155 пунктов. Рубль также продолжал рост против доллара и евро. Американская валюта при этом опустилась ниже 66 руб, выйдя за рамки краткосрочного диапазона.

Ситуация на рынке во второй половине дня может измениться в соответствии с настроениями в США. Не факт, что американские “быки” найдут в себе силы на возобновление покупок, хотя на данный момент фьючерсы предрекают положительное открытие сессии. Многое будет зависеть и от начала сезона квартальных отчетов.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

12 октября 2018 г. 11:07 Источник

Перед открытием торгов в четверг, 11 октября, на российском рынке сложился резко негативный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 в среду обвалились на максимальные с февраля 3,1-3,3%, в четверг сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 3,6%.

Давление на рынки, полагают аналитики, оказала совокупность факторов, которая до этого во многом игнорировалась инвесторами. Во-первых, подъем ставок ФРС и сокращение баланса регулятора привело к повышению доходности 10-летних гособлигаций США к максимальным уровням за семь лет. Как отмечают эксперты, удорожание финансирования для домохозяйств и корпораций замедляет экономическую активность и приводит к снижению привлекательности рисковых активов.

Во-вторых, пишет Bloomberg, все больше компаний жалуются на негативное влияние торговой войны на потребительский спрос. Эксперты опасаются, что противостояние США-КНР найдет свое отражение в стартующем на этой неделе сезоне корпоративной отчетности.

В-третьих, усилились опасения по поводу возможного замедления глобального роста после понижения прогнозов МВФ и предостережения МЭА о негативных последствиях уже достаточно высоких цен на нефть для мировой экономики.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $82,1 за баррель, на $1,2 ниже уровня нашего закрытия 10 октября. Котировки упали вследствие глобального ухода инвесторов от риска и на сообщении Американского института нефти о максимальном с февраля 2017 года росте запасов нефти в стране на 9,75 млн баррелей.

Обзор полностью

Российский рынок акций не перегрет

11 октября 2018 г. 18:08 Источник

Российский рынок в четверг показывает умеренное снижение после сильного падения накануне на американских площадках. Индекс МосБиржи теряет к моменту 1,7% (2376,95 п.), РТС в минусе на 1,2% (1129,3 п.). Эксперты фондового рынка полагают, что причин для сильного падения рынка РФ пока нет. Свое мнение они высказали в ходе онлайн-конференции на Finam.ru.

Пока веских оснований для затяжного падения российских индексов нет, считает Константин Бушуев, начальник отдела анализа рынков "Открытие Брокер". "Акции фундаментально слабых компаний имеет смысл продать, фундаментально сильных, наоборот, купить", - рекомендует эксперт.

Фундаментально по мультипликаторам российский фондовый рынок продолжает оставаться одним из самых недооцененных в мире, в первую очередь, по политическим причинам, полагает Денис Иконников, аналитик ИК QBF. "Учитывая сырьевую зависимость российской экономики и достижением цены на нефть исторически максимального значения 5500 руб. за баррель, рекомендуется держать позиции в ожидании прекращения коррекции. При смене понижательного тренда наиболее привлекательными для покупки выглядят акции экспортоориентированных компаний, в первую очередь, в нефтегазовом секторе перед публикацией отчетов за 3 квартал 2018 года, где ожидаются исторически максимальные финансовые результаты", - комментирует аналитик.

Вадим Меркулов, старший аналитик ИК "Фридом Финанс". Полагает, что при отсутствии дальнейших санкций на ОФЗ до конца года, а также ввиду вероятного эмбарго со стороны США на экспорт иранской нефти, возможна дальнейшая переоценка нефтегазового сектора РФ. "В этих условиях просадки в бумагах" Газпрома", "ЛУКОЙЛа", "Роснефти", "Газпром нефт"и интересны для покупок", - считает г-н Меркулов.

"Текущие уровни по российским акциям не свидетельствуют о каком-либо перегреве. Несмотря на рост индекса в этом году, мультипликаторы по большинству компаний, скорее напротив, улучшились", - отмечает Михаил Поддубский, главный аналитик "Промсвязьбанка". Эксперт говорит, что среднесрочный взгляд на рынок остается умеренно-позитивным. "Ждем отчетности за 3 квартал (конец октября – ноябрь), которая представляет весомый интерес на фоне заметного ослабления рубля в 3 квартале", - дает прогноз аналитик. При этом, отмечает г-н Поддубский, нужно понимать, что в условиях роста волатильности на глобальных рынках и наличии фактора риска для российских активов, связанного с санкционной историей, "весьма вероятно в ближайшие месяцы время от времени будут происходить резкие локальные коррекции, к которым нужно быть готовым". "Классического инвестора, не использующего плечи, подобные коррекции не должны сильно тревожить", - добавляет эксперт.

Индекс МосБиржи

Коррекция в США носит временный характер - впереди новые максимумы

11 октября 2018 г. 17:07 Источник

Американские индексы могут упасть еще на 1-2%, однако в дальнейшем ожидается рост индекса S&P500 до уровня 3000 пунктов. Краткосрочная коррекция, которая сейчас идет на рынках, даст много возможностей для покупок различных подешевевших активов. Такое мнение высказали аналитики и эксперты в ходе онлайн-конференции"Мировая экономика под ударом торговых войн" на сайте Finam.ru.

Текущая коррекция на фондовом рынке США вызвана увеличением доходности 10-летних казначейских облигаций до максимального за 7 лет уровня 3,2% годовых на фоне повышения ставки ФРС США в сентябре до максимального за 10 лет значения 2,25% годовых. Повышение доходности по безрисковым бумагам приводит к увеличению доли данных классов активов в инвестиционных портфелях и одновременному снижению доли в акциях, в связи с чем наблюдается негативная динамика на рынке акций, рассказал Денис Иконников, аналитик ИК QBF. По его мнению, учитывая то, что в 2018 году ожидается еще одно повышение ставки ФРС США, а в 2019 году – еще 3, то давление на рынок акций продолжится. "Кроме того, негативным фактором выступает торговая война между США и Китаем. Тем не менее текущее падение американских индексов имеет черты коррекции в начале февраля 2018 года, после чего основные американские фондовые индексы США не только восстановились, но и обновили исторические максимумы. Драйвером для роста американского фондового рынка продолжает оставаться налоговая реформа Трампа. Только за II квартал 2018 года чистая прибыль американских компаний увеличилась максимальными темпами с III квартала 2010 года в размере 25% г/г. Ожидается, что положительная динамика продолжится и во II полугодии 2018 года, в связи с чем текущая коррекция больше имеет временный характер и может использоваться для увеличения позиций в американских акциях", - продолжает г-н Иконников.

По словам Михаила Поддубского,главного аналитика "Промсвязьбанка", подобные коррекции на рынках могут возникать и в ближайшие месяцы. В то же время говорить о завершении текущей фазы роста пока еще вряд ли рационально. "Текущие уровни риск-премий по американским акциям не свидетельствуют о каком-либо явном перегреве рынка. Считаем, что среднесрочно поступательное движение вверх по мировым индексам (в первую очередь развитых стран) имеет хорошие шансы продолжиться, но периодические резкие коррекции регулярно будут повторяться", - отмечает г-н Поддубский.

Михаил Аристакесян,руководитель отдела информации и анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ", согласен с такой точкой зрения и уверен в том, что текущая коррекция - это не окончание "бычьего" тренда. "Если судить по техническому анализу, то коррекция теоретически может быть очень глубокой. Учитывая, что DJ c 2009 года вырос более чем в 4 раза, то ключевой уровень, восходящая линия поддержки данного тренда, находится на весьма значительном удалении. На данный момент в районе 19 000 пунктов", - утверждает эксперт.

Елена Шишкина,аналитик ИК "Церих Кэпитал Менеджмент", полагает, что в краткосрочной перспективе фондовые рынки США становятся перепроданными. "Индекс S&P тестирует первую поддержку на своей 50-дневной скользящей средней, Nasdaq находится на 100-дневной скользящей средней. Ожидается, что в ближайшие время ралли перепроданности может развиваться. В случае продолжения нисходящего движения ближайшей сильной поддержкой для DJI может стать уровень 25000. Стоит отметить, что приближающийся сезон отчетности за третий квартал может оказать поддержку индексам. Драг металлы сейчас находятся на минимумах, однако какого-то всплеска интереса к этим металлам в ближайшее время не ожидается", - считает г-жа Шишкина.

Вадим Меркулов,старший аналитик ИК "Фридом Финанс", утверждает, что американские индексы могут еще упасть на 1-2%, однако при этом он считает, что в дальнейшем наш ждет рост и по-прежнему ожидает уровня 3000 пунктов по S&P500. "На самом деле сейчас идет краткосрочная коррекция, которая даст много возможностей для покупок различных подешевевших активов. Покупку драгоценных металлов я пока не рекомендую. Например, золото стоит рассматривать, как совершено отдельный актив со своим спросом и предложением, и пока я не вижу, что ситуация в золоте изменилась", - продолжает он.

Константин Бушуев,начальник отдела анализа рынков "Открытие Брокер", не советует в ближайшие годы ждать сильного роста американского рынка акций. "Локальная коррекция вероятно уже близка к завершению. Но с учетом ожиданий замедления темпов роста ВВП США в ближайшие годы вряд ли стоит ждать сильного роста американского рынка акций в дальнейшем. В условиях проинфляционного роста глобальной экономики драгметаллы могут представлять повышенный интерес", - говорит г-н Бушуев.

Онлайн-конференция: Мировая экономика под ударом торговых войн

11 октября 2018 г. 13:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Через пять минут на нашем сайте начнется онлайн-конференция"Мировая экономика под ударом торговых войн".

Спустя 10 лет после кризиса 2008 года, попыток реформирования мировой финансовой системы, многолетней мягкой денежно-кредитной политики ведущих экономик, результатом которой стал их уверенный рост и новые исторические максимумы фондовых индексов, - на безоблачном горизонте вновь зарябили проблемы, способные спровоцировать следующий кризис. МВФ на этой неделе ухудшил прогноз по росту глобальной экономики на 2018 и 2019 годы с 3,9% до 3,7%. Также снижены прогнозы роста ВВП США, Китая, еврозоны и еще ряда стран. Главными факторами такого решения в МВФ назвали последствия торгового протекционизма, эффект от которого США и Китай почувствуют уже в 2019 году. В более долгосрочной перспективе расширение действия пошлин может стоить экономике США 1% роста ВВП, китайской - 0,5%. В еврозоне в последнее время темой номер один была история с итальянским трехлетним бюджетом, который пытается принять Рим наперекор рекомендации ЕС. Кроме того, продолжается тяжелый переговорный процесс между Брюсселем и Лондоном по Brexit. Еще одним фактором давления на мировую экономику стало ужесточение монетарной политики властями развитых стран – США, Канады, Англии, еврозоны, Австралии. И это грозит усилению оттока капитала из развивающихся стран, где несмотря на замедление темпов экономического роста, ЦБ вынуждены были в августе-сентябре повышать ключевые ставки из-за нестабильности на фондовых и валютных рынках.

Можно ли сказать, что мировая экономика стоит на пороге нового замедления? Насколько устойчив текущий рост? В чем сейчас основные риски в мировой экономике? Какие задачи стоят перед монетарными властями? Что может спровоцировать очередную волну глобального кризиса? Может ли растущее напряжение в мировой торговле погрузить экономику США в рецессию уже в 2019 году? Какие риски есть для инвесторов в ближайшей перспективе? Как бюджетная нестабильность в Италии может повлиять на экономические перспективы еврозоны? Чем грозит рынкам продолжающийся рост доходностей гособлигаций США и укрепление доллара?

Участники конференции:

Илья Прилепский, руководитель направления "Международная экономика" Экономической экспертной группы

Елена Шишкина, аналитик ИК "Церих Кэпитал Менеджмент"

Вадим Меркулов, старший аналитик ИК "Фридом Финанс"

Константин Бушуев, начальник отдела анализа рынков "Открытие Брокер"

Михаил Поддубский, ведущий аналитик "Промсвязьбанка"

Денис Иконников, аналитик ИК QBF

Михаил Аристакесян, руководитель отдела информации и анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Рынок РФ открылся падением на 2%

11 октября 2018 г. 11:07 Источник

Российский рынок открыл торги четверга снижением по широкому спектру бумаг на фоне обвала в США и снижения котировок нефти накануне на 2%.Доходность гособлигаций США превысила психологически значимую отметку в 3%.

Индекс МосБиржи в первые минуты торгов теряет 1,92% - до 2371.23 п. Индекс РТС снижается на 2,37%, опускаясь до 1116.31 п.

Наибольшее снижение показывают "Татнефть" (-5,52%), ОГК-2 (-4,92%), НЛМК (-4,42%), "Газпром нефть" (-3,92%), ENPL-гдр (-3,69%), "Мечел" (-3,55%). Акции "Сбербанка" в начале дня теряли 3%, "Газпрома" - 2,8%. "Поскольку нынешнее падение на наш рынок пришло из-за океана, то вполне естественно, что нерезиденты будут выходить и из российских акций, в первую очередь продавая свою любимую бумагу – акции "Сбербанка", - обращает внимание Алексей Антонов, аналитик "Алор Брокер".В плюсе торгуются акции "Сургутнефтегаза" (+0,11%).

Рубль чувствует себя спокойно. Долларснижается на 0,2%и стоит 66,89 рубля. Евро также в легком минусе на 0,02% – до 77,03 рубля. Накануне президент США Дональд Трамп на фоне падения фондового рынка заявил, что Федеральная резервная система "сошла с ума" с повышением учетной ставки. Его заявление привели к ослаблению доллара к мировым валютам.

Индекс МосБиржи в начале торгов упал на 2%

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют смешанную динамику

11 октября 2018 г. 10:06 Источник
Полный текст по ссылке

Маятник качнулся в сторону биржевых "медведей"

11 октября 2018 г. 10:06 Источник

Индекс РТС на прошлой неделе не смог пробить понижательный тренд на уровне 1200 пунктов, поэтому ситуация на рынке сейчас напряженная. Маятник начал двигаться в сторону биржевых "медведей". Индекс РТС закрылся со снижением 1,39%, а индекс MSCI Russia Capped ETF (ERUS) со снижением 3,24%. Фьючерсы на открытие американского рынка не радуют, Азия не радует, поэтому открытие рынка со значительным снижением нам гарантировано. Вчера в комментарии я писал о том, что МВФ понизил прогноз по росту мировой экономики на 2018 и 2019 годы и о торговых проблемах между США и Китаем. Сегодня расскажем о проблемах нашего рынка. Промежуточные выборы в США, которые пройдут 6 ноября, будут негативно влиять на котировки российских акций. Дело в том, что по опросам большинство американских избирателей (54%) готовы проголосовать за кандидатов Демократической партии. Победа демократов будет означать существенное усиление санкционного давления на Россию. "Ветировать" антироссийские законопроекты Трамп не сможет так как его отношения с Россией являются предметом разбирательства. Паниковать мы не будем потому что индекс РТС последние полгода находится в боковом коридоре с нижней границей 1040 от которой еще далеко, но заряд катапульты, которая позволит инвесторам спастись из пикирующего российского рынка надо держать сухим.

Американский индекс S&P-500 вчера упал на 3,29%. Вчера Трамп в очередной раз резко критиковал ФРС за слишком жесткую политику (уже после закрытия рынков). Почему он это делает понятно. Избиратели опасаются, что из-за вероятного обвала индекса S&P-500 уже осенью процентов на 30% планы счастливо выйти на пенсию пойдут крахом. Поэтому, он хочет переложить ответственность за состояние фондового рынка на ФРС. Вчера Трамп заявил, что Федеральная резервная система "сошла с ума" из-за повышения учетной ставки. Доходность гос. Облигаций США превысила психологически значимую отметку в 3% (3,23% по десятилетним) и этот факт инвесторов нервирует.

На нашем рынке в последнее время драйвером роста выступал нефтегазовый сектор, но в связи с коррекцией на рынке нефти он перестал работать. Поэтому, ситуация на рынке ухудшилась. Надеемся на техническую поддержку 80 долларов на графике нефти, надеемся на то что стартующий на этой неделе сезон отчетности США сможет затормозить падение американских акций. Ожидания финансовых результатов на квартал в очередной раз близки к максимумам. Средний прирост прибыли по компаниям индекса S&P 500 ожидается на уровне 19% к предыдущему году. Как показывает практика итоговый результат превосходит консенсус-прогнозы на несколько процентных пунктов. Паниковать не будем – ближайшая поддержка по индексу РТС находится на уровне 1110 пунктов.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

11 октября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов в среду, 10 октябр,я на российском рынке сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 во вторник снизились на 0,1-0,2% на опасениях замедления мировой экономики из-за противостояния США-КНР.

9 октября МВФ понизил прогнозы роста общемирового ВВП на 2018-2019 гг. и прогноз роста ВВП Китая и США на следующий год, сообщив, что влияние торговой войны двух стран в значительной степени начнет ощущаться в 2019 году. Тем временем Д.Трамп заявил, что Китай пока не готов к сделке с США и повторил свою угрозу о том, что Вашингтон намерен ввести дополнительные пошлины в отношении китайских товаров стоимостью еще $267 миллиардов в том случае, если Пекин предпримет ответные меры на ранее объявленные пошлины.

В среду сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,2% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $85 за баррель, на $0,2 выше уровня нашего закрытия 9 октября. Котировки выросли на информации СМИ о том, что добыча нефти на шельфе в Мексиканском заливе в США снизилась примерно на 40% во вторник в связи с закрытием нефтяных платформ из-за надвигающегося урагана Майкл.

Обзор полностью

Обвал в США и снижение цен нефти не оставляют шансов росийским "быкам"

11 октября 2018 г. 10:06 Источник

Падение американских площадок на торгах в среду более чем на 3% не оставляет шансов на позитивное открытие рынка РФ. Опасения вызывают рост доходности 10-летних казначейских облигаций на фоне более быстрого повышения процентных ставок, а также страхи по поводу торговой войны США и КНР и ее влияния на рост мировой экономики.

Индекс рынка S&P 500 обвалился на 3,29%, закрывшись на отметке 2785,68 пункта, индекс Dow Jones снизился на 3,15%, NASDAQ самый худший день за последние семь лет и упал на 4,08%. Доходность 10-летних казначейских облигаций составила 3,21%.

Вслед за площадками США падение на 3-4% сегодня наблюдается на рынках Азии.

Европейские биржи накануне также показывали снижение, но не такое сильное, как в США. В регионе продолжают отыгрывать ухудшение прогноза роста ВВП еврозоны от МВФ.

Нефть BrentВ среду индекс Мосбиржи закрылся снижением на 1,07%, до 2417,69 пункта, индекс РТС потерял 1,39% (1143,35 пункта). На открытии торгов в четверг эксперты не исключают падения индикаторов даже на 3-4%, по рублю ослабление может составить до 2% к доллару.

Негатива российским площадкам добавят сильно снизившиеся котировки нефти. Данные Американского института нефти (API) показали значительный рост запасов в США за неделю. Показатель увеличился на 9,7 млн баррелей, тогда как рынок прогнозные ожидания рынка составляли +2,6 млн. Это рекордный недельный прирост с февраля 2017 года.В моменте нефтьBrent торгуется по $81,9 за баррель.

Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском рынке ИК "Фридом Финанс, на открытии рынка в РФ ожидает коррекцию. По его словам, возможно снижение в пределах 2% по всему спектру основных бумаг на фоне отрицательной динамики в США и на других площадках. "Ожидания по индексу Мосбиржи: 2370-2400 пунктов. Ориентир по паре USD/RUB: 66,00-67,002", - комментирует он.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют падение стоимости около 0,6%.

Мосбиржа утвердила изменения в решение о выпуске облигаций "Открытие Холдинга" серий БО-02, БО-06

10 октября 2018 г. 17:08 Источник
Полный текст по ссылке

"НОВАТЭК" открыл на Северо-Обском месторождении 320 млрд куб.м газа

10 октября 2018 г. 15:08 Источник

Дочернее общество "НОВАТЭКа" компания ООО "Арктик СПГ 3" завершило испытание первой поисковой скважины на Северо-Обском лицензионном участке в акватории Обской губы. По результатам проведенных работ открыто новое газоконденсатное месторождение, сообщил "НОВАТЭК".

Запасы природного газа нового месторождения оцениваются в объеме не менее 320 млрд куб. м по российской классификации, ресурсы природного газа в районе пробуренной скважины – в объеме не менее 900 млрд куб. м. Материалы по подсчету запасов будут переданы на экспертизу в Государственную комиссию по запасам полезных ископаемых РФ в ноябре 2018 года.

"Открытие нового месторождения – важная отправная точка для старта одного из наших будущих арктических СПГ-проектов, – цитирует пресс-служба компании председателя правления "НОВАТЭКа" Леонида Михельсона. – По размеру запасов Северо-Обское месторождение относится к уникальным. Его выгодное географическое расположение, огромная ресурсная база и накопленный нами опыт позволяют говорить о хороших предпосылках для успешной реализации нового СПГ-проекта".

Падающий тренд в бумагах "Сбербанка" продолжается

10 октября 2018 г. 14:08 Источник

"Сбербанк". Высокое открытие, касание уровня скользящей средней ЕМА-55 и уровня поддержки в районе 196 рублей и закрытие черной свечой. В такой ситуации, похоже, что падающий тренд продолжается.

При этом недельная свеча вышла черной, что также способствует возврату "медвежьих" настроений. Что касается фундаментальных показателей, то российские акции относительно Нефти Брент сейчас" сильно недооценены (примерно на 25.8%). Так, "расчетное" значение (РТС=18.5*Брент) составляет 85,00*18,5=1572.5 пункта, а биржевое значение находится около 1166.5 пункта. Однако, по примеру 2011-2015 годов, эта недооцененнсть может сохраняться годами.

Акции Сбербанка, теханализ

"Газпром". Очень неприятная свеча в виде перевернутого молота при значимом росте объема торгов может являться первым сигналом надвигающейся понижательной коррекции. Однако недельная свеча вышла белой, а "медвежьего" расхождения не наблюдается. Таким образом, долгосрочный растущий тренд не вызывает сомнений.

Акции Газпрома, теханализ

ГМК "НорНикель". Умеренный рост, и котировки остались выше уровня скользящей средней ЕМА-89. В такой ситуации сигналов к развороту вниз пока не наблюдается, но топтание около текущих уровней может продолжиться еще какое-то время. Действительно, этим летом предыдущий дивидендный разрыв закрывался около месяца. Напомним, что текущий дивидендный разрыв находится на уровне 11 755 рублей.

Акции Норникеля, теханализ

"Магнит". Падение ускорилось, и день закрылся солидной черной свечей при двукратном росте объема торгов. В такой ситуации мы продолжаем держать остатки короткой позиции. При этом котировки опустились до минимальных значений с лета 2012 года. В такой ситуации, когда скользящая средняя ЕМА-55 уверенно смотрит вниз мы попытаемся удержать "шорт".

Акции Магнита, теханализ

Рекомендации

  1. Рынок торгуется повышением цен ко вчерашнему закрытию (выше 191.3/172.1/ (11403)<3582>), в начале торгов 191.3-197.6/172.1-178.3/(11403-11590)<3582-3835> (вероятно):

- удерживать длинные позиции;

- не открывать длинные позиции;

- можно открывать короткие позиции в "Газпроме" в диапазоне 175.2-175.5, а Стоп-лосс около 177.3;

- короткие позиции в "Магните" можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около <3830>.

  1. Рынок торгуется понижением цен ко вчерашнему закрытию (ниже 191.2/172.1/ (11403)<3582>, в начале торгов 191.2-187.2/172.1-170.7/(11403-11245)<3582-3545> (возможно):

- длинные позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около /168.2/(11290);

- не открывать новые позиции;

- удерживать короткие позиции.

"Газпром"/"Сбербанк": соотношение составляет 0.900, оставаясь чуть ниже максимальных значений года. При этом наблюдается "медвежье" расхождение. В такой ситуации понижательная коррекция может начаться в любой момент.

Газпром/Сбербанк, соотношение бумаг

График изменения стоимости акций "Газпрома", "Сбербанка", ГМК "Норникель", "Магнита" и "Портфеля УТ" *

График изменения стоимости акций Газпрома, Сбербанка, ГМК Норникель, Магнита и "Портфеля УТ" *

Банк "ФИНАМ" снизил комиссию за пополнение брокерского счета с помощью банковских карт

10 октября 2018 г. 13:08 Источник

АО "Банк ФИНАМ" снизило комиссионное вознаграждение за пополнение брокерского счета в АО "ФИНАМ" с помощью банковских карт до 1%.

С 9 октября АО "Банк ФИНАМ" значительно снизило комиссию за сервис пополнения с помощью банковских карт брокерского счета, открытого в АО "ФИНАМ". Так, теперь комиссия, независимо от банка-эмитента карты, составит всего 1% от суммы пополнения против 2,5%, взымавшихся ранее, что является одной из самых низких комиссий на рынке при совершении перевода с банковских карт на брокерские счета.

"Снижение комиссионных сборов банка отвечает тем идеям, которые мы заложили в миссию группы компаний "ФИНАМ". Предоставление сервиса высочайшего качества и планомерное снижение стоимости услуг – вот те критерии, которые определяют развитие компании. Низкие комиссии делают инвестиционные услуги еще более доступными, а значит еще большее количество людей сможет моментально направлять средства в различные финансовые инструменты, не переплачивая, обеспечив для себя дополнительный доход и защиту капитала", - прокомментировал событие председатель правления АО "Банк ФИНАМ" Андрей Шульга.

Музыка звезд: «БКС Премьер» провел для клиентов космический вечер

10 октября 2018 г. 10:07 Источник
В сентябре в столичном киберспортивном комплексе Yota Arena состоялся вечер BCS Space Fest, посвященный музыке и красоте космоса. Гвоздем программы стало выступление соул-певицы Finnli, обладательницы поистине неземного тембра.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют смешанную динамику

10 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Ближайшими целями роста по индексу МосБиржи выступают уровень 2456 пунктов

10 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торговой сессии вторника разнонаправленную динамику, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2443,83 (-10,45 -0,43%), индекс РТС 1159,47 (1,22 0,11%). Лидерами снижения в разрезе секторов МосБиржи выступили сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) -1,66% и Химического производства (MICEXCHM) -1,56%. Рост по итогам торгов продемонстрировал сектор Транспорта (MICEXTRN) 1,59%.

Среди лидеров роста отдельных бумаг отметим акции Газпромнефти (MCX:SIBN) 2,73%, Yandex (MCX:YNDX) 2,28%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,22%, НЛМК (MCX:NLMK) 1,11%, Алроса (MCX:ALRS) 0,65%, привилегированные бумаги Сбербанка (MCX:SBER_p) и Ленэнерго (MCX:LSNG_p) подросли на 0,61% и 0,60% соответственно. Лидерами снижения выступили акции Магнита (MCX:MGNT) -5,01%, Новатэк (MCX:NVTK) -2,97%, МТС (MCX:MTSS) -2,19%, ВТБ (MCX:VTBR) -2,07%, Московская биржа (MCX:MOEX) -1,85% и Роснефть (MCX:ROSN) -1,32%. Российский рубль продемонстрировал укрепление по отношению к основным мировым валютам, при этом на рынке ОФЗ наметилась очередная волна распродаж.

Американский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов снижение, индекс DOW 30 26430,57 (-56,21 -0,21%), индекс S&P 500 2880,34 (-4,09 -0,14%). Как стало известно накануне, МВФ снизил свой прогноз экономического роста США, Китая и ЕС, отметив серьезное негативное влияние на экономику развитие торговых конфликтов.

Европейские фондовые индексы завершили торги разнонаправленной динамикой, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов среды так же торгуются разнонаправленно, японский индекс Nikkei 225 23490,92 (21,53 0,09%). Накануне спикер парламента Турции Б. Йылдырым заявил о чрезвычайной надежности структур и институтов турецкой экономики. Ранее эксперты отмечали резкий рост инфляции и безработицы, а так же дефицит счета платежного баланса в Турции.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов среды расположился в районе 2887,50 пунктов. Ранее, в ходе торгов вторника был отмечен минимум месяца в районе 2875 пунктов. Во вторник стало известно об отставке постоянного представителя США при ООН Н. Хейли.

Фьючерс Brent в ходе утренней торговой сессии среды расположился в районе 84,84 долларов за баррель. Внимание экспертов энергетической отрасли в эти дни приковано к побережью Флориды, куда в ближайшие часы должен обрушиться ураган "Майкл". Ранее в Мексиканском заливе по соображениям безопасности была приостановлена работа порядка 20% мощностей по добыче нефти.

Ближайшей целью роста фьючерса на Золото, на наш взгляд, продолжает оставаться уровень 1199 долларов за тройскую унцию. Утренние торги по инструменту проходят по цене 1193,60 долларов. На рынке криптовалют утренняя торговая сессия сигнализирует о наметившемся снижении основных токкенов.

Ситуация на внешних площадках перед открытием российского фондового рынка в среду, по нашему мнению, демонстрирует тенденцию к улучшению. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, цены на энергоносители и металлы стабильны. Сегодня последний день для покупки с дивидендами акций ВСМПО-Ависма, НЛМК, Татнефти и ФосАгро. Так же интерес для инвесторов представляет Черкизово, представляющее сегодня операционные результаты за сентябрь и третий квартал 2018 года. Ближайшими целями роста по индексу МосБиржи, на наш взгляд, выступают уровни 2456 и 2461 пункта, по индексу РТС мы ожидаем бокового движения с границами 1156-1163 пункта.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

10 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов во вторник, 9 октября, на российском рынке сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник разнонаправленно с изменениями в пределах 0,2% – подъем акций финансового сектора благодаря семилетним максимумам доходностей десятилетних гособлигаций США был нивелирован снижением бумаг технологического сектора.

Во вторник сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,8%. Негативом для инвесторов стало обострение противостояния США-КНР. Во-первых, госсекретарь США заявил о "фундаментальных разногласиях" с министром иностранных дел Китая, с которым он встречался в Пекине. Ранее, напоминают СМИ, министр иностранных дел КНР обвинил США в эскалации торгового спора с Китаем, а также во вмешательстве во внутренние дела страны. Во-вторых, по информации Bloomberg, американский Минфин может на следующей неделе объявить КНР валютным манипулятором из-за продолжающейся девальвации юаня. Вчера Народный банк Китая вслед за сокращением нормативов резервных требований для банков понизил официальный курс юаня до минимума с мая 2017 года.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $84,6 за баррель, на $1,0 выше уровня нашего закрытия 8 октября. Поддержку котировкам оказали опасения сокращения добычи нефти в Мексиканском заливе из-за приближающегося урагана "Майкл".

Обзор полностью

Инвесторы не спешат покупать

9 октября 2018 г. 21:09 Источник

нефть Brent, теханализИнвесторы на российском рынке акций сегодня вновь решились на покупки на фоне подъема нефтяных котировок. Мировые цены на "черное золото" растут и находятся к моменту на отметке чуть ниже $85, трейдеры реагируют насокращение добычи сырья вМексиканском заливе всвязи сураганом "Майкл" иновости оснижении экспорта иранской нефти. Как сообщают СМИ, компании Anadarko Petroleum, Exxon Mobil, BP иBHP Billiton эвакуировали сотрудников.

Рубль сохранял стабильность против доллара и укрепился к евро ввиду слабости последнего на мировых площадках. На Мосбирже доллар стоит 66,40 рубля, евро – 76,21. Однако по-прежнему предпосылок для укрепления рубля под отметкой 65 за доллар не наблюдается в свете приближения сроков рассмотрения санкций в отношении российского госдолга и госбанков.

Настроение участникам торгов утром прибавил свежий прогноз Международного валютного фонда (МВФ). По мнению фонда, рост ВВП России в 2019 году составит 0,3 п.п. - до 1,8%. Поддержку экономике России должны оказать цены на нефть и рост внутреннего спроса. При этом прогноз роста экономики страны на 2018 год остался прежним и составил 1,7%. Аналитики считают, что экономический рост мог бы быть и выше, если бы не повышение ключевой ставки ЦБ РФ. Те м не менее сложная геополитическая ситуация и отсутствие внутренних политических рисков будут способствовать возврату российских капиталов из-за границы.

Во второй половине дня запал российских "быков" иссяк и в итоге рынок закрылся разнонаправленно. Индекс МосБиржи, который по прогнозам экспертов, вскоре продолжит восходящую динамику, снизился во вторник на 0,43%. РТС остался в плюсе, прибавив 0,11%. В аутсайдеры вышел ритейлер "Магнит", потерявший 5%. Падение его котировок сказалось на снижение рублевого бенчмарка. Как отмечает Тимур Нигматуллин, аналитик "Открытие Брокер", судя по транзакциям, из капитала выходят фонды, державшие ранее миноритарные пакеты. Возможно, что это технический процесс – закрытие убыточных позиций в рамках лимитов, говорит эксперт.

Лидерами роста стали компании, связанные с группой "Сумма" Зиявудина Магомедова. С начала дня акции Новороссийского морского торгового порта (НМТП) выросли на 5,6%, бумаги транспортной группы FESCO – ДВМП - на 7,4%. Причиной стала продажа крупного пакета НМТП. Выкуп доли "Суммы" положительно скажется на бизнесе НМТП, также снижаются риски для "Транснефти" (+2,1%), считают эксперты.Главный вопрос заключается в том, продолжит ли компания выплату высоких дивидендов в перспективе. НМТП - очень интересный актив, и, по сути, монополия на Чёрном море, говорит Валерий Безуглов, аналитик ИК "Фридом Финанс". Маржинальность EBITDA порта достигает рекордных 70%. Наиболее вероятно, что акционеров также ожидает ещё выплата за 9 месяцев по итогам 2018 года. В результате, по его мнению, годовая дивидендная доходность выше 10% и снятие акционерного риска приведет к переоценке стоимости компании и росту котировок на горизонте 12 месяцев до целевой отметки в 8,5 руб. в расчете на акцию.

В центре внимания европейских инвесторов - продолжающийся скачок доходностей гособлигаций на фоне растущего спроса на наиболее надежные активы в условиях увеличивающихся опасений в отношении перспектив мировой экономики. Превышение доходности 10-летних гособлигаций Италии над аналогичными по сроку бумагами Испании увеличилось до максимума за более чем 20 лет. Министру финансов Италии Джованни Триа во вторник не удалось успокоить инвесторов, встревоженных бюджетными планами правительства. На этом фоне доходность эталонных итальянских бондов поднялась до 3,71% - самого высокого уровня с февраля 2014 года. Тем временем Банк Англии вовторник призвал Евросоюз принять меры, которые позволят обеспечить функционирование текущих финансовых контрактов после того, какВеликобритания покинет ЕС. По мнению центрального банка, если ЕС неопределит дальнейшую юридическую судьбу деривативов истраховых договоров, это может нанести большой ущерб банкам икомпаниям.

Сегодня американские биржи демонстрируют положительную динамику с оглядкой на перспективу дальнейшего роста доходности 10-летних Treasury в преддверии проведения Минфином казначейских аукционов на 230 миллиардов долларов. Во вторник состоялось выступление председателя Федерального резервного банка (ФРБ) Далласа Роберта Каплана. Он отметил, что ожидает существенного роста ВВП США в текущем году, однако затем прогнозирует замедление роста потребительских расходов. Помимо этого, он прокомментировал ситуацию на рынке нефти, где, по мнению Р.Каплана, в настоящее время сложилась ситуация равновесия, однако существует риск дефицита предложения в ближайшие 3-5 лет.

Экс-глава «ФК Отрытие» стал совладельцем производителя кранов «Ивановец»

9 октября 2018 г. 16:08 Источник
Возобновлением производства автокранов «Ивановец» занялась команда во главе с бывшим топ-менеджером ГАЗа Игорем Кульганом и экс-главой «ФК Открытие» Рубеном Аганбегяном. Старый завод обанкротили, а новый уже начал экспорт техники

Сегодня российские индексы покажут разнонаправленное движение

9 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов понедельника продемонстрировал разнонаправленную динамику, объем торгов средний, индекс МосБиржи индекс 2454,28 (3,38 0,14%), индекс РТС 1158,25 (-1,08 -0,09%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) -3,47% и Телекоммуникаций (MICEXTLC) -1,40%.

Среди отдельных бумаг лидерами снижения стали акции Роснефти (MCX:ROSN) -4,68%, ММК (MCX:MAGN) -2,07%, Россетей (MCX:RSTI) -1,96%, Аэрофлота (MCX:AFLT) -1,91%, МТС (MCX:MTSS) -1,89%. Магнита (MCX:MAGN) -1,54%, АФК Система (MCX:AFKS) -1,47%, ВТБ (MCX:VTBR) -0,93% и Лукойл (MCX:LKOH) -0,42%. Рост по итогам торгов продемонстрировали бумаги Сбербанка (MCX:SBER) 2,48%, Мосэнерго (MCX:MSNG) 2,07%, Алроса (MCX:ALRS) 0,78%, Газпром (MCX:GAZP) 0,77% и Русгидро (MCX:HYDR) 0,51%.

Американский фондовый рынок так же завершил торги без единой динамики, индекс DOW 30 26486,78 (39,73 0,15%), индекс S&P 500 2884,43 (-1,14 -0,04%). Накануне Народный Банк Китая сообщил о предстоящем, четвертом в текущем году, сокращении нормативов обязательных резервных требований для ряда банков. Минфин США выразил обеспокоенность в связи с ослаблением китайской национальной валюты.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов понедельника снижение, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника торгуются без единой динамики, японский индекс Nikkei 225 23487,37 (-305,35 -1,28%). Глава МИД Италии Э. Миланези накануне заявил о готовности рассматривать вопрос снятия санкций в отношении России.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов вторника демонстрирует снижение, торги проходят в районе 2890,00 пунктов. Госсекретарь США и глава МИД Китая по итогам встречи в понедельник в Пекине выразили взаимное недовольство в отношении проводимой друг другом политики.

Фьючерс Brent в ходе торгов понедельника демонстрировал минимум в районе 83 долларов за баррель, несмотря на опубликованные данные компании Baker Hughes, сообщившие о снижении количества активных буровых установок в США по итогам отчетной недели. Утренние торги вторника по инструменту проходят в районе 84,31 долларов за баррель. Поддержку ценам на энергоносители оказывают ожидания снижения уровня добычи в Мексиканском заливе в ожидании приближения урагана "Майкл", а так же заявления представителей США о возможных исключениях для ряда стран импортирующих иранскую нефть.

Фьючерс на Золото в понедельник так же демонстрировал существенное снижение, утренние торги вторника проходят в "зеленой зоне" в районе 1194,50 долларов за тройскую унцию. В среднесрочной перспективе мы ожидаем продолжения укрепления доллара США по отношению к основным мировым валютам, что окажет давление на котировки цен драгоценных металлов.

Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы перед открытием российского фондового рынка продолжают начатое накануне снижение, что является на наш взгляд, достаточно сильным негативным сигналом. Среди факторов поддержки котировок российских компаний хотелось бы отметить наметившийся рост цен на энергоносители, что окажет поддержку компаниям нефтегазового сектора. В целом, мы ожидаем разнонаправленного движения российских индексов на достаточно смешанном внешнем фоне, по ряду бумаг в ближайшие дни намечена отсечка под промежуточные дивиденды, что также будет способствовать снижению индексов. Ближайшие уровни поддержки расположены в районе 2441 пунктов по индексу МосБиржи и 1152 пунктов по индексу РТС.

Российский рынок сегодня вряд ли выберет один вектор движения

9 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский рынок акций вчера провел день недалеко от нулевых отметок. Ключевые рыночные показатели России несколько тяготели к минусу, однако день завершили разнонаправленно. Уже ближе к вечеру рублевsй индикатор МосБиржи вырвался из плена "красной зоны" и смог завершить торговый день с небольшим прибавлением. Вчера "медведи" пытались увести отечественный рынок вниз на фоне произошедшей коррекции нефтяных котировок, но игрокам на повышения все-таки удаётся удерживать локальные бенчмарки в более-менее стабильном положении.

Так, по итогам вчерашней торговой сессии индекс МосБиржи сегодня прибавил 0,13% и зафиксировался на отметке 2454,28 пункта, а индикатор РТС потерял всего 0,09% и под занавес торгов был на уровне 1158,25 пункта.

Сегодня на локальном рынке нет каких-то важных новостей, которые были бы способны как-то серьезно повлиять на динамику торгов. Скорее всего, свое основное внимание местные инвесторы снова сосредоточат на том, что происходит с ценами на нефть. Вчера, как уже было сказано выше, фьючерсы на эталонные сорта "чёрного золота" просели после ралли прошлой недели. Однако уже сегодня с утра нефтяные котировки снова торгуются вблизи недавних максимумов. На текущих момент цена декабрьского контракта на нефть марки Brent составляет $84,36 за баррель, а за "бочку" сорта Light дают $74.6.

Александр Крылов, аналитик "Инвестиционная палата", считает, что сегодня отечественные индексы также продемонстрируют разнонаправленное движение. В ближайшие дни намечена отсечка под промежуточные дивиденды по ряду компаний. Это, по мнению эксперта, будет способствовать снижению локальных индексов. "Ближайшие уровни поддержки расположены в районе 2441 пунктов по индексу МосБиржи и 1152 пунктов по индексу РТС", - пишет аналитик.

Внешний фон период открытием торгов в России смешенный. В Азии на фондовых площадках также наблюдается разнонаправленный характер торгов, а американские индексы завершили сессию понедельника преимущественно в минусе. На мировых площадках сохраняется напряжение, связанное с итальянским вопросом и торговым противостоянием межу США и Китаем.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

9 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в понедельник, 8 октября, на российском рынке сложился негативный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник снижением на 0,6-0,7%, сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в понедельник терял 0,6%.

Давление на рынки оказал рост опасений инвесторов в отношении более активного повышения ставок ФРС после публикации сильной статистики с рынка труда. В сентябре уровень безработицы опустился до минимальных с 1969 года 3,8%, годовой рост зарплат лишь незначительно замедлился с августа, когда он составлял 2,9% и был рекордным с 2009 года. Число новых рабочих мест в американской экономике было ниже ожиданий, но с учетом улучшения данных за август рост числа рабочих мест за два месяца оказался выше прогнозов. В результате доходность 10-летних гособлигаций США поднялась выше отметки 3,23% впервые с мая 2011 года, снижая привлекательность рисковых активов.

Китайский индекс CSI300 после недельного перерыва упал в понедельник на 4,3%, отыгрывая снижение emerging markets на прошлой неделе. Биржи Японии в понедельник были закрыты в связи с национальным праздником.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $83,6 за баррель, на $1,2 ниже уровня нашего закрытия в пятницу 5 октября. Негативом для котировок стали, во-первых, заявления Саудовской Аравии о готовности компенсировать сокращение поставок топлива из Ирана за счет свободных мощностей в 1,3 млн баррелей в сутки. Во-вторых, по информации СМИ, США могут разрешить ряду стран импортировать нефть из Ирана после вступления в силу санкций 4 ноября.

Обзор полностью

Российский рынок изо всех сил пытается уверенно "стоять на ногах"

8 октября 2018 г. 21:08 Источник

Индекс МосБиржиРоссийский рынок встретил новую неделю без единой динамики. Большую часть сегодняшней торговой сессии ключевые рыночные показатели России тяготели к "красной зоне", однако уже ближе к закрытию индекс МосБиржи смог перейти на "зеленую" сторону. Долларовый индикатор РТС сегодня не метался и определился с самого утра. Нестабильность российской валюты не дает бенчмарку подрасти, поэтому начал и завершил торговый деньвалютный РТС в минусе. В результате индекс МосБиржи сегодня прибавил 0,13% и зафиксировался на отметке 2454,28 пункта, а индикатор РТС потерял всего 0,09% и под занавес торгов был на уровне 1158,25 пункта.

Национальная валюта сегодня тоже ведет себя разнонаправленно: против евро "россиянину" еще удаётся удерживать позиции, а вот против доллара воевать пока не удается. В настоящий момент пара доллар/рубль торгуется вблизи области 66,76 (+0,24%), а за один евро сейчас готовы предложить 76,61 рубля (-0,13%).

Такие неопределенные настроения на локальных площадках вызваны начавшийся коррекцией на сырьевом рынке. Всю прошлую неделю нефтяные котировки демонстрировали невероятное ралли, которое по всем законам должно было рано или поздно все-таки прерваться хотя бы умеренным снижением. Сегодня это случилось, но, конечно, никакого удивления этот факт не вызвал, поскольку был ожидаемым событием. К настоящему моменту "бочка" нефти марки Brent оценивается в $83,5.

Несмотря на всю предсказуемость коррекции цен на "черное золото", это несколько пошатнуло позиции российского фондового рынка и рубля. Но сегодняшний день доказал, что в сущности местные котировки достаточно уверенно "стоят на ногах": локальный рынок закрылся далеко от внутридневных минимумов. Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер", считает, что российская валюта и индексы еще обладают небольшим потенциалом краткосрочного снижения, которое при этом не выходит за рамки коррекции. Однако, по мнению эксперта, вблизи текущих уровней у игроков на повышение есть шанс сыграть на отскок наверх.

В лидерах снижения акциии "Роснефти" (-4,7%), МТС (-1,9%), ММК (-2%) - в них в пятницу прошла отсечка под выплату полугодовых дивидендов, поэтому сегодня бумаги торговались без дивидендной составляющей.

В лидерах роста "Сбербанк" ("обычка" +2,5%, "преф" +1,85%) на фоне заявлений Германа Грефа о том, что банк кконцу года надеется компенсировать потери по ОФЗ из-за волатильности последних месяцев.

Сейчас отечественный рынок выглядит значительно сильнее других мировых площадок. Европейские индексы сегодня снижались на фоне сохраняющихся опасения, связанных с итальянским вопросом. Заокеанские игроки тоже сегодня не в духе. Торги на Уолл-стрит начались с отрицательной динамики. Американские инвесторы по-прежнему обеспокоены ситуацией на рынке долга, где отсутствует покупатели, но доходности растут. Всписках главных аутсайдеров на торгах понедельника в США числятся акции технологических и энергетических компаний. Также негативные новости сегодня пришли из Поднебесной, где резкое снижение продемонстрировал юань.

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серий БО-П01 - БО-П04 не приняли решения на собрании

8 октября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

8 октября 2018 г. 11:07 Источник

Перед открытием торгов в пятницу, 5 октября, на российском рынке сложился умеренно негативный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 в четверг снизились на 0,7-0,8%, в пятницу сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,6%. Рост доходности гособлигаций, сообщает MarketWatch, оказывает давление на рынок, поскольку он может вызвать снижение интереса инвесторов к акциям. Исключением, отмечают эксперты, является банковский сектор, который обычно получает выгоду от роста процентных ставок. Доходность 10-летних гособлигаций США поднималась выше 3,2% впервые с 2011 года. Этому способствовали сильная статистика и заявления руководства ФРС, которые рынок воспринял как сигнал о готовности к ускорению темпов повышения ставок.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $85,1 за баррель, на $0,4 ниже уровня нашего закрытия 4 октября. Рынок, пишет Bloomberg, следит за реакцией Саудовской Аравии на призывы президента США увеличить добычу для снижения цен на нефть. Страна повысила объем производства в сентябре и готовится к еще одному повышению в октябре, однако оно будет менее существенным, заявил ранее министр энергетики Саудовской Аравии.

Обзор полностью

Неделя на рынке РФ выдалась противоречивой, "быки" отступили

5 октября 2018 г. 21:08 Источник

У российского рынка выдалась весьма противоречивая неделя. До среды отечественные рыночные показатели демонстрировали бурный рост, благодаря рывку вверх нефтяных котировок, а индекс МосБиржи даже поставил рекорд, пробив отметку в 2500 пунктов. Но в четверг картина изменилась - прежде всего ухудшились настроения на глобальных мировых площадках. Инвесторов тревожит опасный и продолжительный рост доходностей казначейских облигаций США, кроме того их внимание было приковано к рынку итальянского долга. В итоге вслед за распродажами на рынке долга США пошла цепная реакция по всему миру - в азиатском регионе, на рынке долга Японии и на рынке периферийной Европы.И конечно, зацепило и Россию. Усилила тревогу российских инвесторов и начавшаяся было в четверг коррекция на нефтяном рынке.

Последней каплей стало ухудшение геополитического фона.Минюст США обвинил семерых россиян в кибератаках против страны и их союзников.Ранее Нидерланды выслали четырех россиян, которых также обвинили в том, что в апреле они совершали кибератаки на ОЗХО. Так что четверг был рынком "медведей". Но в пятницу страсти улеглись, первый шок прошел, инвесторы успели "переварить" информацию и немного успокоились. К тому же Россия в этот раз была не одинока - пожалуй, обвинения в адрес Китая также по поводу шпионажа и кибератак были куда как жёстче.После бурного ослабления накануне российские индексы и рубль в пятницу пытались восстановить часть своих потерь.

Сейчас котировки "черного золота" продолжаютторговать вблизи достигнутых на этой неделе локальных максимумов. Пока никакого существенного снижения не происходит, хотя большинство экспертов ожидает, что такой невероятный рост все-таки должен быть прерван коррекцией. В настоящий момент цена на нефть сорта Brent находится на уровне $84,53, а за "бочку" Light предлагают $74,76.

Несмотря на то, что сырьевой рынок удерживает свои позиции, отечественные бенчмарки сегодня не смогли зафиксироваться в "зеленой зоне". Однако, скорее всего, в дело вступил и так называемый "фактор пятницы", тем более, что в условиях геополитической нестабильности фиксировать свою прибыль перед выходными – абсолютно правильное решение. По итогам сегодняшней торговой сессии индекс МосБиржи оказался на уровне 2450,9 п. (-0,57%), а долларовый индикатор РТС встретил конец трудовой недели на отметке 1159.33 п. (-0.12%).

В последние дни на рынке выделяются акции "Газпрома". Надо сказать, что эти бумаги являются одними из самыми дешевых среди всего нефтегазового сектора. Конечно, ралли нефтяных котировок не могло не стать для газового монополиста серьёзным фактором поддержки, но интерес к акциям превзошёл все ожидания. Сегодня бумаги подрожали на 1,19%. Эксперты из "Алор Брокер" отмечают, что сейчас бумаги торгуются по 170,5 рубля, здесь расположена зона сопротивления. "Если бумаги сумеют закрепиться, то теоретически им открывается дорога в район 179-180 рублей", - пишут аналитики.

Российская валюта сегодня ощущает себя неплохо. Конечно, "россиянина" выручают все те же цены на нефть. В текущий момент пара доллар/рубль торгуется у отметки 66,68 (-0.50%), а за один евро дают 76,74 рубля (-0,53%). Анастасия Соснова, аналитик "Фридом Финанс", отмечает, что пока предпосылки для выхода рубля из диапазона 65-68 за один доллар отсутствуют.

В пятницувнимание инвесторов было сосредоточено на статистику по рынку труда США. Надо сказать, что публикации оказались неоднородными: занятость в несельскохозяйственном секторе оказалась чуть ниже прогнозов, а показатель по зарплатной плате, наоборот, превзошел ожидания. В любом случае назвать вышедшие дынные сильными сложно, поэтому никакой поддержки доллару они не оказали. Заокеанские игроки также не воодушевились сегодняшней статистикой – торги на Уолл-Стрит проходят на минорной ноте. К настоящему моменту индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 торгуется с понижением на 0,85%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones теряет 0,89%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq торгуется в минусе на 1,67%.

Московская биржа повышает требования к акциям

5 октября 2018 г. 13:07 Источник

Московская биржа вводит новые правила листинга, повышающие требования к акциям из котировальных списков. Дополнительные требования к ценным бумагам вводятся для повышения прозрачности рынка и качества торгуемых ценных бумаг, говорится в сообщении торговой площадки.

В частности, с 1 января 2019 года в отношении акций, включенных в котировальные списки Биржи, усиливаются требования к минимальному значению дневного медианного объема сделок.

- Для высшего котировального списка повышается требование к минимальному значению дневного медианного объема (ДМО) сделок с 1 млн до 3 млн рублей. Если ДМО составит ниже 3 млн рублей, но не менее 1 млн рублей, эмитенту необходимо заключить два договора с брокерами о выполнении обязательств маркет-мейкеров.

- Для котировального списка второго уровня вводится ранее не предусмотренное требование к минимальному значению ДМО – не менее 500 тыс. рублей либо наличие двух договоров с брокерами о выполнении обязательств маркет-мейкеров.

При расчете ДМО не будут учитываться сделки, совершенные между маркет-мейкерами.

Кроме того, вводятся рекомендации и требования по использованию эмитентами акций лучших практик при взаимодействии с инвестиционным сообществом и в корпоративном управлении публичных компаний. С 1 апреля 2019 года эмитенты будут обязаны создать на своих сайтах разделы для акционеров и инвесторов, содержащие актуальную информацию об истории дивидендных выплат не менее, чем за пять последних отчетных лет, положение о дивидендной политике эмитента, контактную информацию для обращений инвесторов.

Также Биржа рекомендует эмитентам публиковать актуальный календарь инвестора о планируемых событиях/мероприятиях, а для целях обеспечения равного отношения ко всем инвесторам и акционерам осуществлять синхронную публикацию на русском и английском языках отчетности по МСФО, годового отчета, существенной информации.

При проведении общих собраний акционеров рекомендуется использовать электронное голосование, а также осуществлять трансляцию общего собрания акционеров на сайте и предоставлять возможность для акционеров удаленно направлять вопросы по повестке дня.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

5 октября 2018 г. 11:07 Источник

Перед открытием торгов в четверг на российском рынке 04 октября сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500, прибавлявшие на максимумах торговой сессии среды более 0,5%, завершили торги невыразительным ростом на 0,1-0,2%. В четверг сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 1,1%. Давление на рынки оказал рост опасений инвесторов в отношении более активного повышения ставок Федрезерва после публикации сильной статистики и ряда "ястребиных" заявлений руководителей ФРС.

В сентябре количество новых рабочих мест, по данным ADP, существенно превысило прогнозы, индекс деловой активности в сфере услуг поднялся к рекордным значениям. Глава Федрезерва сообщил, что экономика США больше не нуждается в стимулирующих ставках, ЦБ переходит к нейтральным ставкам, но текущие ставки далеки от нейтральных. В свою очередь, председатель ФРБ Чикаго заявил, что американская экономика достигла таких темпов роста, что ФРС, возможно, "потребуется занять несколько ограничивающую позицию". На этом фоне доходности 10-летних гособлигаций США поднялись к отметке 3,2% впервые с июля 2011 года. Комбинация скачка доходностей US Treasuries, продолжающегося укрепления доллара и повышения цен на нефть главным образом оказали давление на развивающиеся рынки – в пятницу падение сводного фондового индекса MSCI EM Asia превысило 2%.

Обзор полностью.

В ближайший год "Газпром" ожидает пик инвестиций

4 октября 2018 г. 19:07 Источник

Акции "Газпрома" в отличие от многих других представителей нефтегазового отечественного сектора обладают некоторым потенциалом для роста. На фоне ралли нефтяных котировок бумаги эмитента стали чувствовать себя весьма неплохо. Своим мнением относительно перспектив газового монополиста поделились эксперты во время онлайн-конференции на нашем сайте.

Так, Вадим Сысоев, аналитик отдела анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ", отмечает, что на текущий момент целевая цена по акциям "Газпрома" находится на отметке 163,4 рубля.

Анастасия Гладких, аналитик Just2Trade, считает, что по "Газпрому" стоит ожидать коррекционное снижение.

Василий Копосов, начальник отдела анализа финансовых рынков "КИТ Финанс Брокер", пишет о том, что "Газпром" - самая дешевая российская акция по относительным коэффициентам. "В "Газпроме" так много специфических особенностей, что, наверное, спред по отношению к другим компаниям сектора не будет сильно сужаться в ближайшие годы. У нас говорят - "Газпром растет последним", так бывает все последние годы".

Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка", полагает, что, компания проходит в этом-следующем году пик инвестиций, что позволяет ожидать роста дивидендных выплат, и пока не имеет явных санкционных и явных политических рисков, к тому же рынок газа - растущий.

По мнению Ивана Суслова, старшего аналитика департамента консультационно-брокерского обслуживания QBF, с учетом того, что "Газпром" пропустил весь рост последних лет из-за значительных инвестиций в трубопроводы, неинтересной дивидендной политики и санкционных рисков, потенциал его роста даже с текущих уровней может быть еще больше, чем у ключевых нефтяников.

"Роснефть" выглядит дорого в сравнении с "ЛУКОЙЛом" и "Газпром нефтью"

4 октября 2018 г. 18:07 Источник

Акции "Роснефти" на торгах 3 октября обновили исторический хай и пошли выше 500 рублей за бумагу. В ходе онлайн-конференции аналитики обсудили перспективы бумаг этой компании в сравнении с аналогами на российском рынке.

Для роста акций "Роснефти", помимо роста котировок нефти, есть еще несколько фундаментальных причин, считает Иван Суслов, старший аналитик департамента консультационно-брокерского обслуживания QBF. "Во-первых, "Роснефть" выплачивает рекордные промежуточные дивиденды (утверждены 28 сентября). Во-вторых, компания проводит обратную покупку своих акций на $2 млрд в течение 2018-2020 годов. В – третьих, до конца этого года "Роснефть" планирует сократить совокупную долговую нагрузку не менее чем на 500 млрд рублей. И, наконец, "Роснефть" демонстрирует сильные финансовые показатели, в частности, прибыль компании увеличилась в три раза в первом полугодии", - полагает эксперт.

Бизнес у компании сильный, дивидендная политика – привлекательна, отмечает Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка". "Но основной причиной видим рекордные уровни рублевой стоимости нефти. Кстати, если посмотреть на стоимость акций "Роснефти" в долларах, то мы вернулись к уровням середины 2014 года, когда цены на нефть начали свое падение.При нашем понимании рынка нефти и при долларе 65-67 руб., стоимость компании близка к своим справедливым уровням. Сильного апсайда мы не видим", - прогнозирует аналитик.

"В долларовом выражении акция "Роснефти" стоит сегодня почти столько же, как при летнем IPO-2006 - $7,55 за акцию, - отмечает Александр Пасечник, руководитель аналитического управления Фонда национальной энергетической безопасности - Должен же был состояться когда-нибудь праздник акционера?! Больше 12 лет ожиданий". По мнению эксперта, нынешний бурный рост котировок - из-за перспектив и планов наращивания экспорта в Китай и другие страны АТР. "Плюс Минэнерго пообещало отрасли пакет льгот для месторождений Западной Сибири. И программа "обратного выкупа" акций может начаться в любой момент. Хотя пока глава "Роснефти" Игорь Сечин не считает необходимым начинать ее, ведь акции и без дополнительных мер стимулирования уверенно "набирают в весе", - отмечает эксперт.

Анастасия Гладких, аналитик Just2Trade, отмечает, что обновление исторического максимума бумагами "Роснефти" случилось на фоне сообщения о выплате компанией промежуточных дивидендов."Акционеры "Роснефти" одобрили дивиденды за первое полугодие в 154,5 млрд руб. Порядка 50% чистой прибыли по МСФО. В первом полугодии прибыль компании выросла до 309 млрд руб., что в 4 раза больше аналогичного показателя годом ранее", - напоминает она.

Василий Копосов, начальник отдела анализа финансовых рынков "КИТ Финанс Брокер", говорит, что на российском фондовом рынке дефицит идей. "Растет по сути только нефтегазовый сектор, прежде всего из-за высокой рублевой цены на нефть. Посмотрите на "ЛУКОЙЛ", "Газпром нефть", "Башнефть" "преф", "НОВАТЭК", "Газпром" - все они или на исторических, или на локальных максимумах."Роснефть" как одна из самых ликвидных акций сектора возглавляет это движение. В ее пользу также дивидендная политика и обещанный buyback. Но в сравнении с конкурентами – "ЛУКОЙЛом" и "Газпром нефтью" - "Роснефть" выглядит дороговато. Так что через какое-то время можно будет сыграть на сужение спреда", - комментирует аналитик.

Кадры: ЦБ, Минфин, Сбербанк, Связь-Банк, Альфа-Банк, «Открытие», БКС

4 октября 2018 г. 13:07 Источник
Сбербанк проводит ротацию глав территориальных банков, ЦБ покинул директор департамента банковского надзора, произошли изменения в руководстве Альфа-Банка, ВЭБа, Связь-Банка и «Открытия», о перестановках сообщили Минфин, Росбанк, БКС, «МегаФон» и другие компании.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

4 октября 2018 г. 11:06 Источник

Перед открытием торгов в среду, 3 октября, на российском рынке сложился нейтральный внешний фон. Основные американские индексы завершили вторник разнонаправленно: DJIA вырос на 0,4%, S&P500 снизился в пределах 0,1% из-за продаж акций высокотехнологичных компаний.

В среду сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,6%. Как отмечают аналитики, сильный доллар, увеличение доходности гособлигаций США и высокие цены на нефть являются негативной комбинацией факторов для Азии.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $84,9 за баррель, на $0,2 ниже уровня нашего закрытия 2 октября. Цены на нефть консолидировались у четырехлетних максимумов в ожидании данных о запасах топлива в США.

Обзор полностью

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют отрицательную динамику

4 октября 2018 г. 10:06 Источник
Полный текст по ссылке

Ситуация на внешних площадках сигнализирует об охлаждении интереса к рисковым активам

4 октября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов среды продемонстрировал существенный рост, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2493,91 (44,21 1,80%), индекс РТС 1196,03 (14,42 1,22%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 2,55%, Химического производства (MICEXCHM) 2,34% и Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,58%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции ММК (MCX:MAGN) 4,46%, Газпром (MCX:GAZP) 4,23%, Роснефть (MCX:ROSN) 4,19%, Новатэк (MCX:NVTK) 3,21%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,94%, Yandex (MCX:YNDX) 1,68%, МТС (MCX:MTSS) 1,38%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) 1,21%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) 0,94%, ВТБ (MCX:VTBR) 0,84% и Московская биржа (MCX:MOEX) 0,80%. Снижение по итогам торгов зафиксировано в бумагах Мосэнерго (MCX:MSNG) -1,96%, Интер РАО (MCX:IRAO) -0,72%, Сбербанк (MCX:SBER) -0,60% и Алроса (MCX:ALRS) -0,38%. Российский рубль незначительно ослаб по отношению к основным мировым валютам, на рынке ОФЗ наметилось очередное снижение.

Американский фондовый рынок так же завершил торговую сессию среды ростом, индекс DOW 30 26828,39 (54,45 0,20%), индекс S&P 500 2925,51 (2,08 0,07%). В сентябре индекс деловой активности в сфере услуг США, согласно данным Института управления поставками (ISM) продемонстрировал существенный рост, эксперты ожидали снижения показателя.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали преимущественно рост, Азиатские фондовые площадки на открытии торгов демонстрируют преимущественно снижение, японский индекс Nikkei 225 24033,89 (-77,07 -0,32%). Накануне стало известно о принятии решения о снижении дефицита бюджета Италии на период 2020-2021 годы, на будущий год в проект бюджета по-прежнему заложен дефицит 2,4% ВВП.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии демонстрирует снижение, торги проходят в районе 2918,75 пунктов. Как стало известно накануне, США приняли решение о выходе из протокола об обязательном разрешении споров к Венской конвенции о дипломатических отношениях в связи с поданным в их адрес иском со стороны Палестины о незаконности переноса американского посольства в Иерусалим.

Фьючерс Brent на открытии торгов четверга расположился в районе 86,11 долларов за баррель. Опубликованный еженедельный отчет Минэнерго США сообщил о существенном роста запасов сырой нефти, что, по нашему мнению, подтверждает опасения ряда экспертов о чрезмерном росте цен на рынке энергоносителей и возможной коррекции в ближайшей перспективе.

Курс доллара США к корзине мировых валют продолжает демонстрировать уверенный рост. Фьючерс на Золото в ходе утренней торговой сессии торгуется в районе 1202,10 долларов за тройскую унцию. Так же хотелось бы отметить резкий рост фьючерса на алюминий.

Перед открытием российского фондового рынка в четверг ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, сигнализирует о возможном охлаждении интереса инвесторов к рисковым активам, о чем свидетельствует снижение фьючерсов на ведущие мировые фондовые индексы. Также хотелось бы отметить существенный рост доходности 10-летних казначейских облигаций США до максимума с июня 2011 года. Ближайшими уровнями поддержки по индексу МосБиржи выступают значения 2450 и 2400 пунктов, по индексу РТС 1180 и 1170 пунктов.

Внешний фон слабо негативный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется снижением.

Доброе утро!

4 октября 2018 г. 9:06 Источник

В Китае сегодня биржи отдыхают в связи с национальным праздником.

Сегодня в связи с национальным праздником торги в Германии не проводились. Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 вырос на 0,48% и закрылся на уровне 7510,28 пункта. Индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 поднялся на 0,43% и закрылся на уровне 5491,4 пункта.

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 4 октября, составляет 65,4244 рубля, курс евро – 75,7353 рубля.

По итогам торгов на момент закрытия цены АДР на российские акции составили (в долларах США):

ВТБ (Анг) – 1,35423, "Газпром" (Анг) – 5,15288, "ЛУКОЙЛ" (Анг) – 76,71304, "Норильский никель" (Анг) – 17,20292, "Роснефть" (Анг) – 7,75132, "Ростелеком" (Анг) – 6,4611, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 4,20672, "Сбербанк" (Анг) – 12,30209.

За изменением котировок на российских и зарубежны х площадках вы можете следить в разделах"Котировки ценных бумаг"и"Интерактивный теханализ".

В 15:30 по московскому времени в США выходят следующие данные:

- Количество первичных обращений за пособиями по безработице (Jobless claims, Initial claims) за неделю. Рынок ожидает, что показатель составит 213 тысяч. Предыдущее значение составляло 214 тыс.

В 17:00 по московскому времени в США выходят следующие данные:

- Заказы в обрабатывающей промышленности (Производственные заказы, Factory orders, Industrial (Manufacturing) Orders) за август. Рынок ожидает роста показателя на 2,1% после снижения на 0,8% в июле.

Подробнее с ожидаемыми сегодня статистическими данными можно ознакомиться в разделе"Календарь статистики".

Сегодня состоятся заседания советов директоров "Россетей", "Газпром нефти", "Мосэнерго" и GTL.

В рубриках"Сегодня"и"Важные даты"вы найдете более подробную информацию о предстоящих событиях в политике и экономике.

Сегодня в 13:00 состоится онлайн-конференция: "Нефть на пути к $100 – кто виноват и что делать".

Соглашение ОПЕК+ сбалансировало рынок нефти и поддержало котировки, но цены пошли дальше вверх, и уже на других факторах. В частности, в ожидании введения санкций против Ирана. Сначала года стоимость выросла почти на 30% и вернулась к уровням 2014 года. Слишком высокие цены на нефть, как оказалось, тоже устраивают не всех. Так, недавно свое недовольство высказал президент США Дональд Трамп. Он считает виновной как раз ОПЕК. В американских СМИ даже появлялась информация о том, что США могут "распечатать" свои стратегические запасы, чтобы повлиять на котировки. Как оказалось, с Трампом в принципе согласен и российский лидер. По словам Владимира Путина, Россию вполне бы устроили цены в районе $65-75 за баррель Brent. Однако президент РФ уверен, что причиной взлета стоимости стала никак не ОПЕК, и предложил Трампу "посмотреть в зеркало" в поисках виноватого. Между тем, эксперты говорят о том, что цены на нефть вполне могут продолжить движение наверх, и даже $100 за баррель уже не фантастика.

Какие факторы способствуют текущему росту котировок "черного золота"? Как долго они будут в силе? Что будет предпринимать ОПЕК в случае дальнейшего подъема, в том числе и в рамках действующего соглашения? Будет ли оно отменено? Реальна ли цена в $100 за баррель Brent? Как быстро она может быть достигнута? Каков взгляд на ближайшие перспективы нефти? Возможен ли существенный обвал котировок? Может ли он быть достаточно резким? На фоне чего он может произойти? Какие цены на нефть устроили бы всех?

Участники конференции:

Валерий Вайсберг, директор аналитического департамента ИК "РЕГИОН"

Василий Копосов, начальник отдела анализа финансовых рынков "КИТ Финанс Брокер"

Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка"

Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам "Открытие Брокер"

Александр Пасечник, руководитель аналитического управления Фонда национальной энергетической безопасности

Ален Сабитов, аналитик ИК "Фридом Финанс"

Иван Суслов, старший аналитик департамента консультационно-брокерского обслуживания QBF

Анастасия Гладких, аналитик Just2Trade

Вадим Сысоев, аналитик отдела анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно уже сейчас!

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru.

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru.

День рекордов - новостной фон помог индексу МосБиржи дойти до 2500

3 октября 2018 г. 20:08 Источник

Отечественные индексы, заручившись поддержкой новостного фона, продолжили восхождение. В частности, индекс МосБиржи вновь установил рекорд, в ходе сегодняшней торговой сессии рублевый индикатор впервые поднялся выше 2500 пунктов, но удержаться выше этой отметки он не смог. К закрытию дня индекс МосБиржи вырос на 1,8% - до 2493,91 пункта, индекс РТС окреп на 1,2%, его значение составило 1196,03 пункта.

Индекс МосБиржи, графикПодогревают интерес к рынку новости о том, что США не успеют ужесточить санкции против РФ до ноябрьских промежуточных выборов. Правда, это событие не снимает напряженность, а лишь частично ее отодвигает. Владимир Путин сегодня отметил, что Москва вынуждена сдержанно отвечать на санкции против России, чтобы не навредить отношениям с другими странами и себе.

Сильную поддержку рынку сегодня оказал нефтегазовый сектор. Главным событием стало заявление российского президента в ходе пленарной сессии Российской энергетической недели о том, что Россия в состоянии реализовать проект "Северный поток-2" своими силами, а уж полученных разрешений на прокладку трубопровода от различных стран достаточно. В итоге уверенный рост показали бумаги "Газпрома" (+4,2%), "Роснефти" (+4,1%), "НОВАТЭКа" (+3,2%), "Газпром нефти"(+2,9%), "ЛУКОЙЛа" (+2,8%), "Татнефти" (+2,7%). Стоит отметить, что бумаги "Роснефти" впервые в истории преодолели барьер в 500 рублей

Между тем, к вечеру на рынке нефти, который традиционно выступает главным драйвером роста для отечественного площадок, наметилась коррекция. Во-первых, министр нефти Саудовской Аравии Халид Ал-Фалих заявил о росте добычи в стране, что говорит о возможности компенсировать выбывающие иранские объемы нефти. К тому же, российский президент заявил о незаконности санкций против Ирана со стороны США, а потому преждевременное наращивание добычи может вызвать переизбыток сырья. Во-вторых, давление на нефтяные котировки оказали данные о росте запасов нефти в США, по данным EIA. За неделю запасы вросли на 7,975 млн баррелей, тогда как аналитики прогнозировали повышение лишь на 1,985 млн баррелей. К настоящему времени нефть марки Brent растет до $85,35 за баррель, контракт на поставку нефти марки Light оценивается в $75,5 за баррель.

Общая ситуация привела к ослаблению курса рубля. Кроме давления со стороны нефтяного рынка, определенный негатив для "россиянина" исходит от данных об очередном рекордном уровне покупок валюты Минфином РФ по бюджетному правилу с 5 октября по 7 ноября - на уровне 475,7 млрд рублей. В итоге, рубль к вечеру уступил позиции доллару и евро. К 19:35 пара доллар/рубль торгуется на уровне 65,7, пара евро/рубль – 75,73. Если завтра не появятся весомые факторы для роста рубля, доллар может дойти до 66 рублей, евро – до 76 рублей.

Между тем, несмотря на появление негатива к закрытию сессии, российский рынок пока еще не перешел в "медвежий". В пользу роста говорит и позитивная динамика на американских площадках, где индексы растут после публикации данных по рынку занятости. Число рабочих мест в частных компаниях США в сентябре выросло на 230 тысяч, тогда как прогнозировался рост лишь на 187 тысяч. А индекс деловой активности в сфере услуг вырос до 61,6% против 58,5% в августе. В целом, аналитики ждут сохранения позитивной динамики и роста индекса МосБиржи к отметке 2550 пунктов. Кроме того, теперь говорят об уходе выше "круглой" отметки индекса РТС. Прогнозируя завтрашнее открытие, можно ждать снижения на фоне фиксации прибыли.

Голикова раскрыла роль пожилых на примере гидов, брокеров и своей бабушки

3 октября 2018 г. 20:08 Источник
Вице-премьер рассказала о своей семье и активных людях старшего возраста. По мнению Голиковой, роль пожилых людей становится все важнее из-за роста продолжительности жизни

Чистая прибыль банка "Открытие" по РСБУ в сентябре составила 1 млрд рублей

3 октября 2018 г. 17:08 Источник
Полный текст по ссылке

«ФК Открытие» запустит инвестиционную фабрику под единым брендом

3 октября 2018 г. 17:08 Источник
«ФК Открытие» объединяет под брендом «Открытие Инвестиции» управляющую компанию, брокера и инвестиционный бизнес. В планах банка увеличить к 2021 году число клиентов вдвое, а средства под управлением — в полтора раза

Чистая прибыль банка "Открытие" по РСБУ в сентябре составила 1 млрд рублей

3 октября 2018 г. 16:07 Источник

Банк "Открытие" в сентябре заработал чистую прибыль по РСБУ в размере 1,05 млрд руб. против убытка в размере 7 млрд руб. месяцем ранее. Накопленный финансовый результат с начала года составил 0,5 млрд руб. Об этом сообщила кредитная организация.

Объем чистых процентных и комиссионных доходов за вычетом операционных расходов в сентябре оказался на уровне, сопоставимом с предыдущим месяцем: 4,3 млрд руб. в сентябре по сравнению с 4 млрд руб. в августе. Отрицательное влияние на прибыль оказали волатильные статьи, в частности результаты операций с иностранной валютой и производными финансовыми инструментами.

Кредитный портфель юридических лиц в сентябре вырос на 38,6 млрд руб. (+5,1%) и составил 794,9 млрд руб. Кредитный портфель физических лиц также демонстрировал положительную динамику, увеличившись на 5,2 млрд руб. (+4,2%) до 128,6 млрд руб.

Общий объем портфеля средств клиентов по итогам сентября вырос на 2,4 млрд руб. и достиг 762,7 млрд руб. Средства физических лиц показали незначительное снижение на 1,2%2 и составили 433,7 млрд руб. Объем средств на счетах юридических лиц в сентябре напротив увеличился на 2,4%2 до 329,0 млрд руб.

Балансовый капитал банка на 1 октября 2018 составил 271,8 млрд руб., увеличившись за сентябрь 2018 года на 1,5 млрд руб.

«Диалоги» «БКС Ультима» открылись встречей с Татьяной Толстой

3 октября 2018 г. 10:06 Источник
На днях клиенты «БКС Ультима» собрались в уютном баре отеля Four Seasons на первые в новом сезоне «Московские диалоги». По традиции их провел Николай Усков, а его гостьей в этот раз стала писательница и телеведущая Татьяна Толстая.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

3 октября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов во вторник, 2 октября, на российском рынке сложился умеренно позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник ростом на 0,4-0,7% на новости о том, что Канада присоединилась к торговому соглашению, заключенному между США и Мексикой. Как отметили в Capital Economics, наиболее существенное изменение, заложенное в новом соглашении, – это новое название. Тем не менее, констатируют эксперты, эта сделка является еще одним свидетельством того, что Д.Трамп способен отходить от жесткой риторики в обмен даже на относительно небольшие уступки, позволяющие ему заявить о победе на переговорах. Впрочем, полагают эксперты, США могут проявить гибкость во всех торговых спорах, кроме самого главного – с Китаем.

Во вторник сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,3% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Биржи материкового Китая будут закрыты всю неделю из-за празднования Дня образования КНР.

Декабрьский фьючерс Brent торговался около отметки $85,2 за баррель, на $0,8 выше уровня нашего закрытия 1 октября. Как пишет Bloomberg такой подъем цен в отсутствие каких-либо важных статданных или колебаний валют, главным образом обусловлен опасениями трейдеров в отношении дефицита топлива на рынке, который может быть спровоцирован санкциями США против Ирана, проблемами Венесуэлы и замедлением роста добычи в самих Штатах.

Обзор полностью

Invest-idei.ru обновили инсайдер-радар и запустили продвинутый поиск по идеям

2 октября 2018 г. 23:09 Источник
Сегодня важный день для Инвест-идей! Символично, что это происходит в момент исторических максимумов фондовых рынков. В обоих случаях это было потрясающее путешествие. И, безусловно, самое интересное впереди! Три с половиной года назад Инвест-идеи начинались с таблички в “Экселе”: Рейтинг эффективности прогнозов брокеров измерялся от 0 до 100. Люди смотрели и спрашивали: “все понятно, но что […]

Пока снижение российского рынка не вызывает опасений

2 октября 2018 г. 21:09 Источник

Сегодня российский рынок продолжил торговаться на отрицательной территории. Продажи на отечественных биржах начались еще вчера, однако за сегодняшнюю торговую сессию ключевые рыночные показатели пережили более значительные потери. Вообще текущее снижение, скорее всего, связано исключительно с тем, что российский рынок в последнее время уже просто требовал прервать затянувшееся ралли. Тем более, что рост на локальных торговых площадках происходил без помощи каких-либо серьезных драйверов. Да, местные инвесторы были воодушевлены высокими ценами на нефть, но долго расти за счет динамики на сырьевом рынке сложно. Поэтому происходящая сейчас коррекция очень логично вписывается в общую картину и пока не дает поводов для беспокойств. В конце торговой сессии индекс МосБиржи оказался у отметки 2449,7, потеряв 0,91%. Долларовый бенчмарк РТС завершил день в районе 1181,61 пункта, просев на 0,81%.

РоссетиСреди отдельно взятых акций особенно отличились бумаги "Россетей". Акции российского сетевика за торговый день подорожали на 11,96%. Стало известно, что компания хочет снизить долю участия в ней государства с 88,04% до 75%. Эксперты из "Алор Брокер" считают, что завтра рост "обычки" эмитента может возобновиться с новой силой.

Единственное, что сейчас вызывает опасения экспертов – это явная перекупленность на рынке "черного золота". Так, Елена Кожухова, аналитик "Велес Капитал", отмечает, что нефтяные цены достигли важных краткосрочных значений, что создает опасность некоторого снижения и создает дополнительные риски для российских "быков". Еще в первый рабочий день недели стоимость нефти сорта Brent достигла своих четырехлетних максимумов и перевалила за отметку $85 за баррель. Сегодня нефтяные котировки торгуются вокруг этой области: сначала цены немного уходят в плюс, а затем отступают назад. К текущему моменту стоимость данной марки составляет $84,8 за "бочку".

Национальная валюта сегодня немного сдалась. Вероятная коррекция нефтяных котировок тоже совсем не на руку "россиянину". Конечно, пока очевидна способность рубля удерживать определённый торговый диапазон против мировых валют, но некоторая нервозность на валютном рынке все же ощущается. В 20:00 мск пара доллар/рубль торговалась на уровне 65,37 (+0,57%), а за один евро предлагали примерно 75,49 рубля (+0,39%). Анастасия Соснова, аналитик "Фридом Финанс", пока не видит причин, по которым российская валюта должна потерять текущие позиции. По мнению эксперта, среднесрочный прогноз по рублю остается неизменным и подразумевает под собой уровни 65-68 против "американца".

Торги Старого Света прошли на "красной" территории в связи с опасениями относительно итальянского вопроса. Общий мировой настрой не дает подрасти и американскому рынку. Сегодня торги на Уолл-Стрит проходят без единой динамики. К настоящему моменту индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 подрос примерно на 0,08%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones прибавил 0,40%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq потерял в пределах на 0,14%.

Итальянская история нарушает хрупкое равновесие на рынках

2 октября 2018 г. 17:08 Источник

Хрупкое равновесие на мировых финансовых рынках сегодня вновь нарушила Италия. Правящая коалиция этой страны вопреки недовольству со стороны ЕС собирается завтра голосовать за бюджет на следующий год, который подразумевает более существенное увеличение расходов для стимулирования экономического роста. Заложенный рост дефицита бюджета более 2% на следующий год вызвал резкое бегство инвесторов из долговых инструментов страны, и привёл к распродажам на рынках акций.

Немецкий биржевой индекс на этих новостях упал на 1,2%, биржевой индекс Франции на 1% и в Италии потери по индексу превышали 1,5%, хотя спустя несколько часов ситуация немного стабилизировалась. Пока тема с Италией не станет катализатором для более глубокой коррекции в сегменте рисковых активов по всему миру, но она ещё неоднократно заставит инвесторов понервничать.

Меж тем, ввиду сжатия ликвидности в мировой финансовой системе быстро ухудшается ситуация в азиатском регионе. Биржевые индексы Гонконга сегодня упали на 2%, а в Южной Корее падение достигло 3%. Под давление сегодня попали и все валюты азиатского региона, поэтому новый виток распродаж в мире может спровоцировать и Азия.

С открытием рабочего дня у американских банков ситуация в мире немного улучшилась, а падающие на 0.5% фьючерсы на основные американские биржевые индексы сократил потери вдвое. Как ни крути, но и американскому перегретому фондовому рынку расти дальше очень сложно, поэтому инвесторам сейчас нужно быть на чеку и пора задуматься о фиксации длинных позиций.

Российский фондовый рынок.

После вчерашних рекордов сегодня российские биржевые индексы синхронно теряют около 0,3%. Российский рублёвый индекс московской биржи пока дрейфует около отметки 2465 пункта, а валютный индекс РТС консолидируется вблизи отметки 1190 пункта.

Бывшие флагманы такие, как "Роснефть", "Лукойл", "Татнефть", сегодня немного сдают свои позиции, Теряя около 0,5%. Зато акции "Газпрома" растут на 1% и торгуются чуть выше 163 рублей. Почти на 3% сегодня растут акции "Мечела", а в лидерах дня весь сектор электроэнергетики и а частности акции "Россетей", рост по которым уже превысил 11%.

Несмотря на позитивную техническую картину, российский рублёвый индекс МосБиржи вряд ли сумеет подняться сильно выше отметки 2500 пунктов в текущем году, а валютный индекс РТС явно не подымиться сильно выше отметки 1200 пунктов.

индекс МосБиржи

Рынок сырья.

На рынке сырья после утренних распродаж ситуация тоже стабилизировалась, но риски дальнейшей коррекции пока остаются высокими. Индекс промышленных металлов сегодня теряет лишь 0.3%. Драгоценные металлы сегодня показывают небольшое восстановление, в пределах 0.4%, но пока для них нет никаких драйверов для роста.

Цена тройской унции золота консолидируется около отметки $2195. А вот цены на нефть пока уверенно держаться на четырёхлетних максимумах. Стоимость барреля нефти марки Brent торгуется вблизи отметки $85.

Валюты.

Российский рубль в паре с долларом сегодня потерял почти 0,5%, и торгуется около отметки 65.4. Сам же индекс Доллара (DXY) уже превысил отметку 95 пункта и сегодня растёт ещё на 0.3%. На фоне распродаж на рынке долга Италии ключевая валютная пар евро-доллар сегодня опускалась к отметке 1.15, но пока удержала этот ключевой уровень поддержки. Его пробой отправит пару к отметкам 1.10 и ниже.

С учётом растущих рисков в банковском секторе ЕС и будущих проблем на рынке долга периферийной Европы, риски дальнейшего снижения европейской валюты остаются высокими.

Прогноз.

Ситуация на мировых финансовых рынках продолжает ухудшаться, но стойкость американских индексов по-прежнему поражает. Пока мы видим лишь незначительные попытки фиксации прибыли в России и Америке, но лучше постепенно уходить в защитные активы.

Мосбиржа утвердила изменения в решение о выпуске облигаций "Открытие Холдинга" серии БО-04

2 октября 2018 г. 16:08 Источник
Полный текст по ссылке

ФАС разрешила банку "ФК Открытие" купить ЦБК "Кама" и "Кама Картон"

2 октября 2018 г. 14:07 Источник
Полный текст по ссылке

ФАС разрешила банку "ФК Открытие" купить ЦБК "Кама" и "Кама Картон"

2 октября 2018 г. 14:07 Источник

ФАС России удовлетворила ходатайство банка "ФК Открытие" о приобретении долей в размере 100% уставного капитала ООО "Кама Картон" и ООО "Целлюлозно-бумажный комбинат "Кама" (Пермский край), сообщило ведомство. Документы были поданы 29 августа.

Ранее банк кредитовал проекты этих организаций.

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серий БО-01 и БО-05 отказались от реструктуризации

2 октября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

Банк "Открытие" обновил правление

2 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют отрицательную динамику

2 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Существенную поддержку рынку РФ окажет рост цен на энергоносители

2 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов понедельника продемонстрировал снижение, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2472,22 (-3,14 -0,13%), индекс РТС 1191,28 (-0,76 -0,06%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Электроэнергетики (MICEXPWR) -1,13%, Металлов и добычи (MICEXM&M) -0,73% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -0,71%. Рост продемонстрировали сектор Химического производства (MICEXCHM) 0,78% и Телекоммуникаций (MICEXTLC) 0,59%. Лидерами снижения среди отдельных бумаг выступили акции X5 Retail Group (MCX:FIVE) -3,00%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) -2,56%, ММК (MCX:MAGN) -2,05%, Polymetal (MCX:POLY) -1,90%, Русгидро (MCX:HYDR) -1,68%, ВТБ (MCX:VTBR) -1,10%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) -0,71%. Лидерами роста выступили бумаги АФК Системы (MCX:AFKS) 3,45%, RUSAL (MCX:RUAL) 1,53%, Сургутнефтегаз (MCX:SNGS) 1,37%, МТС (MCX:MTSS) 0,81% и Сбербанк (MCX:SBER) 0,43%. Российский рубль по итогам торгов продолжил укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок по итогам торгов понедельника продемонстрировал рост, индекс DOW 30 26651,21 (192,90 0,73%), индекс S&P 500 2924,59 (10,61 0,36%). Глава МВФ К. Лагард накануне заявила об ухудшении прогноза роста мировой экономики вследствие материализации ряда ранее озвученных рисков, среди которых реальные торговые барьеры и давление на развивающиеся рынки.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника так же торгуются без единой динамики, японский индекс Nikkei 225 2437,80 (92,04 0,38%). Президент Турции Р. Эрдоган накануне заявил о планах усилить сотрудничество с Россией.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии демонстрирует снижение, значения по инструменту составляет 2924,75 пунктов. Согласно опубликованным данным Института управления поставками, в сентябре индекс деловой активности в производственном секторе США (ISM Manufacturing) продемонстрировал снижение существенно выше ожиданий экспертов.

Фьючерс Brent в ходе утренних торгов расположился в районе 85,08 долларов за баррель. Существенных рост цен на энергоносители, на наш взгляд, был подогрет заявлениями представителей США о нежелании раскрывать стратегические запасы для компенсации снижения поставок на рынок нефти.

Фьючерс на золото на открытии торгов вторника расположился в районе 1195,70 долларов за тройскую унцию. Несмотря на продолжающийся рост курса доллара США к корзине мировых валют утренние торги по ряду сырьевых товаров и драгоценных металлов демонстрируют уверенный рост. Ближайшими целями роста по инструменту, на наш взгляд, выступают уровни 1198 и 1205 долларов за тройскую унцию.

Сегодня, перед открытием российского фондового рынка фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение. Существенную поддержку отечественному фондовому рынку, на наш взгляд, окажет рост цен на энергоносители, мы ожидаем роста на открытии торгов, в дальнейшем не исключена консолидация на достигнутых значениях. Сегодня интерес для инвесторов представляют публикация Московской биржи месячных оборотов торгов за сентябрь, а так же заседание совета директоров "Газпрома".

Внешний фон смешанный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется без единой динамики.

Дорогая нефть уведет рынок акций к новым рекордам

2 октября 2018 г. 10:07 Источник

Главным событием вчерашнего дня был взлет цен на нефть до 85 долларов за баррель. И вроде этого ничего не предвещало: еще утром котировкилишьпытались закрепиться выше 83 долларов. Но ближе к закрытию основной российской сессии на рынке углеводородов начался мощный рост.

Формальными причинами взлета нефти называют заключение нового торгового соглашения между США, Канадой и Мексикой, а также рост опасений дефицита сырья после вступления в полную силу американских санкций в отношении Ирана.Однако скорее сказался психологический фактор:рынок показал отсутствие намерения корректироватьсяи открытые в районе 82-83 доллара за баррель шорты не принесли денег.А если рынок не падает даже при негативных новостях, какими выступила на прошлой неделе статистика по запасам нефти в США, то шорты надо закрывать и вставать влонг.

Таким образом, цены нанефть в районе 100 долларов уже не кажутся чем-то фантастическим. Ближайшее же сопротивление находится на отметке 88 долларов.

Логично ожидать, что такая дорогая нефть вот-вот спровоцирует приток средств нерезидентов в российские активы. Снижаетсяивероятность введения жестких антироссийских санкций: Штатам надо договариваться с Россией как вторым крупнейшим мировым производителем нефти,о наращивании добычи для снижения цен. В условиях же обострения политических отношений Россия вряд ли пойдет на лоббирование вопроса увеличения добычи в ОПЕК+.

Благодаря взлету цен на нефть рубль за вечер прошел зону сильного сопротивления 65-65,5 руб за доллар.Следующим сопротивлением росту российской валюты выступит диапазон 63,7-64 руб за доллар, где с середины апреля по середину августапроходила верхняя граница бокового канала.

Сегодня перед открытием рынка акций внешний фон умеренно-негативный: 0,2-0,3% теряют американские фьючерсы, преимущественно в "красной" зоне торгуется Азия. Однако нефть выше 85 долларов перевесит этот негатив ина открытии рынок прибавит в районе 0,4%. Естественно, что спросом будет пользоваться нефтянка, но не следует забывать о Сбербанке, сильно отстающем в этом ралли. Бумаги банказакрепились выше отметки 200 руб и теперь целью их роста является район 217 руб.

Однако длинные позиции мы рекомендуем открывать лишь спекулятивно: и рынок акций, и нефть выглядят сейчас перекупленными и могут скорректироваться при малейшем поводе.

Банк "Открытие" обновил правление

2 октября 2018 г. 10:07 Источник

Дмитрий Левин вошел в правление банка "Открытие", сообщила кредитная организация. Назначение согласовано ЦБ РФ. В качестве заместителя президента – председателя правления банка "Открытие" Дмитрий Левин будет курировать работу финансового департамента, казначейства и бухгалтерии, а также департамента взаимодействия с дочерними компаниями, отвечать за финансовую отчетность и взаимодействие с органами государственной власти.

До прихода в "Открытие" с июля 2017 года г-н Левин был руководителем банка "Восточный", сначала в должности исполнительного директора, а затем председателя правления.

Кроме того, в правление банка "Открытие" вошел руководитель блока управления региональной сетью банка Александр Пахомов. В качестве члена правления Александр Пахомов продолжит курировать весь комплекс вопросов, связанных с интеграционными процессами и отвечать за развитие региональной сети банковской группы "Открытие".

«Ведомости» узнали про выкуп бренда «ФК Открытие» за 5 млрд руб.

2 октября 2018 г. 4:06 Источник
Полный текст по ссылке

«ФК Открытие» приобретет бизнес-центр в центре Москвы за 10 млрд руб.

1 октября 2018 г. 22:09 Источник
Санируемый ЦБ банк «ФК Открытие» приобретет за 9,9 млрд руб. московский бизнес-центр «Легион 1», выставленный на продажу в рамках дела о банкротстве. Эксперты и экс-владелец «ФК Открытие» оценивают центр дороже — в 12–16 млрд руб.

В первый день октября российские "быки" сдали свои позиции

1 октября 2018 г. 21:09 Источник

Первый торговый день октября и четвертого квартала, соответственно, прошел на российском рынке весьма спокойно. Всю прошлую неделю локальные инвесторы доказывали свой позитивный настрой, что приводило к тому, что биржевые площадки закрывались в уверенном плюсе. Среди основных драйверов роста можно было выделить: отсутствие новых угроз с геополитического фронта и резко взлетевшие вверх нефтяные котировки. Сейчас, казалось бы, ничего не изменилось, но отечественный рынок, несмотря на это, прервал свое сентябрьское ралли. Поводов для распродаж у российских игроков по-прежнему нет, почти ничего не изменилось. Хотя, надо сказать, что цены на "черное золото" не просто уверенно держатся на высоких уровнях, они продолжают брать все новые и новые вершины. Сегодня стоимость "бочки" марки Brent перевалила за отметку $84.

Индекс МосБиржиОднако такая сила "нефтебыков" никак не помогла ключевым рыночным показателям России. Сегодняшняя торговая сессия на местных биржах началась на положительной ноте, но уже к закрытию российские бенчмарки переселились в "красную зону". В результате индекс МосБиржи оказался в районе 2472,22 пункта, потеряв 0,13%. Долларовый индикатор РТС к концу сессии был замечен у отметки 1191,28 пункта, он за деньснизился на 0,06%.

Из новостей местного значения можно выделить несколько решений по предполагаемому размеру дивидендов. Так, акционеры "ФосАгро" одобрили дивидендные выплаты в размере 45 рублей на акцию. Бумаги производителя удобрений на фоне этого подросли на 1,31%.

Котировки "НОВАТЭКа" в первый рабочий день подорожади на 0,56%. Представители компании приняли решение о выплате дивидендов по результатам 1 полугодия 2018 года.

Инвесторы "Полюса" на внеочередном общем собрании одобрили дивиденды по результатам 6 месяцев 2018 года в размере 131,11 рубля на одну акцию. Данное решение не произвело никакого впечатления на трейдеров, и бумаги сегодня торговались вместе с рынком, по итогам дня они потеряли примерно 0,92%. Утвержденный размер выплат составляет 9,25 рубля на одну акцию и 92,5 рубля на одну ГДР.

Общий размер выплат по акциям МТС составит 5,2 миллиарда рублей. Промежуточный дивиденд на одну обыкновенную акцию составит 2,6 рубля. Данное сообщение поддержало бумаги телекома, которые остались в плюсе на 0,81%.

На данный момент очевидно, что российские инвесторы в очередной раз заняли выжидательную позицию. Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер", отмечает, что индексы и российская валюта могут на какое-то время перейти в стадию консолидации. "Попыток подняться выше можно ожидать в случае ускорения роста нефтяных цен и благоприятной обстановки за рубежом. При обратном сценарии фиксация прибыли может ускориться", пишет эксперт.

Торги на Уолл-стрит проходят на положительной территории. Американских игроков вдохновило известие о торговом соглашении с Канадой, которое заменит NAFTA. Новый договор под названием USMCA официально вступит в силу уже 30 ноября. К текущему моменту индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 продвинулся на 0,52%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones пребывает в плюсе на 0,77%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite растает на 0,30%.

"Открытие Холдинг" 16 октября проведет собрание владельцев облигаций серии 04 по реструктуризации бумаг

1 октября 2018 г. 20:09 Источник
Полный текст по ссылке

Акции "Магнита" могут рассчитывать на движение в район 4100 рублей

1 октября 2018 г. 16:08 Источник

К середине торгового дня понедельника российские фондовые индексы изменялись незначительно после попыток более уверенного повышения в первой половине дня. Рубль к середине дня немного ослаб против доллара и евро. Доллар закрепился чуть выше 65,5 руб, а евро – чуть выше76 руб.

Эмитенты

В лидерах роста к середине дня пребывали акции “Системы” (+3,10%) и бумаги “Магнита” (+2,06%). В лидерах падения были котировки ОГК-2 (-2,73%) и акции “ИнтерРАО” (-1,30%).

С технической точки зрения акции “Магнита” пытаются продолжить отскок от многомесячных минимумов, но потенциал краткосрочного роста на данный момент представляется ограниченным. Впереди у бумаг психологически важная отметка 4000 руб, при преодолении которой можно рассчитывать разве что на движение в район 4100 руб. Акции, после падения ниже 4000 руб, могут перейти в более низкий диапазон торговли, а открытие новых “длинных” позиций на данный момент представляется высокорискованным.

Акции “Магнита”

Внешние факторы

Внешний фон к середине дня умеренно позитивен.Нефтяные котировки прибавляют порядка 0,3%, продолжая получать поддержку от перспективы более ограниченного предложения на рынке.

Торги в Европе проходят на умеренно оптимистичной ноте. Индекс Euro Stoxx 50 недавно вырос на 0,4%, восстанавливаясь после падения в конце прошлой недели.

Статистика, тем временем, показала, что окончательный индекс деловой активности в промышленности еврозоны в сентябре был пересмотрен с 53,3 до 53,2 пункта (ожидалось 53,3 пункта), аналогичный индикатор Германии остался без изменений, а Великобритании вырос с 53 до 53,8 пункта (ожидалось 52,5 пункта). Уровень безработицы еврозоны в августе при этом снизился с 8,2% до 8,1% (ожидалось 8,2%), а темпы роста розничных продаж Германии в августе ускорились с 0,9% до 1,6% г/г (ожидалось +1,5%).

Фьючерс на индекс S&P500 прибавляет около 0,6%. Оптимизм на рынке поддерживается заключением новой торговой сделки USMCA между США, Канадой и Мексикой.

Позже в течение дня из макроэкономических событийможно отметить окончательный индекс деловой активности в промышленности США в сентябре (17.00 мск).

Техническая картина и прогнозы

Российские фондовые индексы в первой половине сессии пытались продолжить восходящее движение, но застопорились ввиду близости зон перекупленности и отсутствия веских драйверов роста. Укрепление рубля замедлилось у психологически важных отметок (65 руб. против доллара и 76 руб. против евро). На данный момент оптимизм в отношении новой торговой сделки США не является для российских инвесторов поводом для покупок, а нефтяные котировки стабилизировались у достигнутых значений.

X5 получила прямой доступ на валютный рынок Московской биржи

1 октября 2018 г. 13:08 Источник

X5 Retail Group с 1 октября 2018 года получила прямой доступ на валютный рынок и рынок депозитов с центральным контрагентом Московской биржи, сообщила торговая площадка.

На сегодня 90 российских компаний имеют прямой доступ к торгам на валютном и денежном рынках Московской биржи. За 8 месяцев 2018 года объем торгов компаний на валютном рынке составил 4,8 млрд долларов, на рынке депозитов с ЦК – 13,1 трлн рублей. Доступ к рынкам Московской биржи получили компании нефтегазовой, энергетической, добывающей, химической, финансовой, строительной и других отраслей.

В январе 2017 года российские юридические лица, не являющиеся кредитными организациями или профессиональными участниками рынка ценных бумаг, получили возможность выходить на валютный рынок Московской биржи наравне с банками и брокерскими компаниями. В июле 2017 года Московская биржа предоставила российским компаниям прямой доступ к денежному рынку: они получили возможность размещать средства в депозиты с центральным контрагентом по рыночным ставкам биржевого репо.

Нобелевскую премию по медицине дали за работу по лечению рака

1 октября 2018 г. 13:07 Источник
Обладателями награды в области физиологии и медицины за открытие нового вида терапии при лечении онкологических заболеваний стали ученые Джеймс Эллисон и Тасуку Хондзё

Онлайн-конференция: "Европейская Электротехника" - итоги 1 полугодия 2018 года и перспективы

1 октября 2018 г. 12:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Сегодня в 12:00 мскна нашем сайте начнется онлайн-конференция"Европейская Электротехника": итоги 1 полугодия 2018 года и перспективы".

Группа компаний "Европейская Электротехника" (MOEX: EELT) оказывает комплексные услуги по созданию систем энерго- и электроснабжения, электроосвещения и слаботочных систем на объектах любого назначения, а также систем промышленного электрообогрева. Группа работает на рынке электротехники с 2004 года, и на сегодняшний день располагает собственным инжинирингом и производством. С 2018 года новым направлением деятельности Группы является изготовление блочного нефтегазового оборудования.Компания реализует проекты в нефтегазовой сфере, энергетике, атомной отрасли, металлургии, горнорудной промышленности, машиностроении, на объектах транспортной инфраструктуры и в оборонном комплексе на территории России, стран СНГ, Центральной Азии и Ближнего Востока. Клиентами "Европейской Электротехники" являются такие гиганты, как "Роснефть", "Газпром", "НОВАТЭК", "ЛУКОЙЛ" и "Нижнекамскнефтехим", в числе проектов - "Сила Сибири", "Ямал СПГ", "Смоленская АЭС", "ЦОД СБ РФ", аэропорты "Домодедово", "Шереметьево", "Пулково" и другие.

В сентябре 2017 года "Европейская Электротехника" провела IPO. Рентабельность бизнеса Группы (по EBITDA) находится на уровне 11% и продолжает расти, в том числе за счет увеличения доли продаж оборудования собственного производства. У компании практически отсутствует долговая нагрузка (по состоянию на 18 сентября 2018 года).

Каково состояние рынков инженерного и технологического оборудования в России (на фоне масштабных программ обновления инфраструктуры, импортозамещения, цифровизации российской экономики, санкций)? Какова стратегия развития "Европейской Электротехники"? Какие крупные проекты Группа реализует в настоящее время? Намерена ли "Европейская Электротехника" приобретать новые производственные активы? Каков прогноз по прибыли на 2018 год? Каковы планы компании по выплате дивидендов по итогам 2018 года?

Участники конференции:

Илья Каленков, генеральный директор группы компаний ПАО "Европейская Электротехника"

Сергей Дубенок, председатель Совета директоров ПАО "Европейская Электротехника"

Жоэль Лотье, старший независимый директор, член Совета директоров ПАО "Европейская Электротехника", глава RGG Capital

Сергей Суверов, cтарший аналитик БКС

Станислав Мартюшев, директор по корпоративным коммуникациям и связям с инвесторами ПАО "Европейская Электротехника"

Игорь Ситников, глава аналитического отдела компании Balchug Capital

Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

1 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Открытие торгов ожидается с гэпом вверх

1 октября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Открытие торгов ожидается с гэпом вверх

1 октября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок завершил торговую сессию пятницы ростом, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2475,36 (0,79 0,03%), индекс РТС 1192,04 (4,16 0,35%). В разрезе секторов МосБиржи лидером роста выступил сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 0,78%, лидерами снижения стали сектор Банков и финансов (MICEXFNL) -1,10% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -0,71%. Лидерами роста среди отдельных бумаг стали акции Мечела (MCX:MTLR) 4,88%, Корпорации Иркут (MCX:IRKT) 3,71%, Газпромнефть (MCX:SIBN) 3,49%, Роснефть (MCX:ROSN) 3,14%, Распадская (MCX:RASP) 2,92%, "НОВАТЭК" (MCX:NVTK) 1,80%, QIWI (MCX:QIWI) 1,77% и "ЛУКОЙЛ" (MCX:LKOH) 1,41%. Лидерами снижения выступили бумаги Московской биржи (MCX:MOEX) -5,62%, ГМК "Норильский Никель" (MCX:GMKN) -3,74%, "РусГидро" (MCX:HYDR) -2,91%, "Сургутнефтегаз" (MCX:SNGS) -2,56%, Polymetal (MCX:POLY) -1,99%, ВТБ (MCX:VTBR) -1,31%, "Ростелеком" (MCX:RTKM) -0,92% и НЛМК (MCX:NLMK) -0,61%. Российский рубль по итогам торгов продолжил укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок продемонстрировал разнонаправленную динамику, индекс DOW 30 26458,31 (18,38 0,07%), индекс S&P 500 2913,98 (-0,02 -0,00%). Представители США, Мексики и Канады накануне договорились о перезаключении Североамериканского соглашения о свободной торговле (НАФТА).

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов пятницы снижение, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов понедельника демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 24238,11 (118,07 0,49%). Министр иностранных дел Китая Ван И, накануне, в ходе общих прений на Генассамблеи ООН заявил о поддержании многостороннего подхода к решению глобальных проблем и отказа от протекционизма. Правительство Италии представило проект бюджета на 2019 год, в котором заложен дефицит в размере 2,4% ВВП, это в три раза превышает ориентиры предыдущего правительства.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии демонстрирует рост, утренние значения по инструменту составляют 2934,50 пунктов. Как стало известно накануне, И. Маск заключил досудебное соглашение с надзорными органами, итогом которого стал штраф и запрет на три года занимать пост председателя совета директоров Tesla.

Фьючерс Brent открывает торги октября выше уровня 83,17 долларов за баррель. В наступившей неделе внимание инвесторов традиционно заслуживают данные по запасам сырой нефти от Американского института нефти (API) и Минэнерго США (EIA).

Фьючерс на Золото в ходе торгов пятницы демонстрировал рост до уровня 1196 долларов за тройскую унцию на фоне снижения курса доллара США к корзине мировых валют. На открытии торгов понедельника цена по инструменту расположена в районе 1192,80 долларов, по мере продолжающегося укрепления североамериканской валюты мы ожидаем усиления давления на цены по инструменту.

Перед открытием российского фондового рынка в понедельник ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, продолжает оставаться достаточно позитивной. Рост цен на энергоносители оказывает поддержку акциям нефтегазового и банковского секторов, а так же российскому рублю. Кроме того, по ряду акций в ближайшие дни состоятся отсечки под промежуточные дивиденды. Открытие торгов мы ожидаем гепом вверх, ближайшей целью роста по индексу МосБиржи выступает уровень 2500 пунктов, по индексу РТС 1200 пунктов.

Внешний фон умеренно позитивен, Америка закрылась разнонаправленно, Азия торгуется без единой динамики.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

1 октября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в пятницу, 28 сентября, на российском рынке сложился умеренно позитивный внешний фон. В четверг американские индексы DJIA и S&P500 выросли на 0,2-0,3%, сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в пятницу повышался на 0,4%.

Поддержку рынкам оказала сильная американская статистика: финальная оценка роста ВВП США во втором квартале подтверждена на уровне 4,2% – максимум за четыре года, лучше ожиданий были данные по заказам на товары длительного пользования в августе и заявкам на пособие по безработице.

Локомотивом подъема MSCI Asia Pacific стали японские акции – индекс Nikkei225 прибавил 1,4% и обновил максимум с 1991 года на хорошей статистике: показатели инфляции и безработицы в сентябре, а также розничных продаж в августе оказались лучше прогнозов экономистов.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $81,8 за баррель, немногим выше уровня нашего закрытия 27 сентября. Нефтяные котировки второй день консолидируются вблизи четырехлетних максимумов в отсутствие драйверов для дальнейшего роста.

Обзор полностью

Нефть подталкивает рынок к росту, но инвесторы осторожничают

1 октября 2018 г. 10:07 Источник

Начало октября обещает быть радужным - мировые цены нанефть продолжают курс на повышение, отыгрывая опасения относительно возможного дефицита сырья нарынке после вступления всилу американских санкций против Ирана вноябре.

Нефть Brent, графикКроме того, в пользу роста котировок "черного золота" играют данные от Baker Hughes о снижении активных буровых установок в США. Поитогам недели, завершившейся 28 сентября, снижение составило 0,3% - до 863 единиц.

В итоге, к настоящему моменту контракт на поставку нефти марки Brent составляет $83,1 за баррель, а нефть марки Light подрастает до $73,5 за баррель.

В Китае и Гонконге сегодня торги не проходят из-за официального выходного. Между тем, японский индекс Nikkei растет домаксимума с1991 года нафоне ослабления курса иены. Ослабление японской валюты поддерживает бумаги экспортеров.

Между тем, некоторое давление на рынки АТР будут оказывать новости из Китая, где в воскресенье государственное статистическое управление КНР сообщило, что PMI впромышленном секторе экономики Китая всентябре снизился до 50,8 пункта (51,3 пункта вавгусте) против ожиданий аналитиков, прогнозировавших небольшой откат до 51,2 пункта.

Значение японского индекса Nikkei поднялось к настоящему времени на 0,53% и составило 24248,62 пункта. Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI снизился на 0,12% и находится на уровне 2340,25 пункта.

Аналитики ждут позитивного открытия российских торгов. Помимо позитивных настроений на биржах и растущей нефти, поддержку отечественным индикаторам окажет курс рубля. На минувшей неделе "россиянин" смог обновить локальные максимумы. На вечерней пятничной сессии доллар просел до 65,54 рубля, европейская валюта подешевела до 76,1 рубля. Участники рынка ждут, что рубль будет пытаться вернуться под отметку 65 за доллар.

Плюс к этому, сегодня утром подрастают фьючерсы на американские индексы. В частности, фьючерс на индекс S&P подрастает на 0,5% - до 2934,25 пункта.

Между тем, как отмечает аналитик "АЛОР БРОКЕР" Алексей Антонов, вопреки заметному росту нефтяных котировок, на рынке будет наблюдаться сдержанность. "Притока новых средств не видно, видимо, нерезиденты все еще напуганы возможными санкциями", - отмечает он. Санкционная тема прочно засела в умах "биржевых игроков", они не спешат рисковать.

Доброе утро!

1 октября 2018 г. 9:07 Источник

По итогам торгов пятницы в США индекс Dow Jones вырос на 0,07%, S&P не изменился, Nasdaq – на 0,05%. В результате значение Dow Jones достигло уровня 26458,31 пункта, S&P – 2913,98 пункта, Nasdaq – 8046,35 пункта.

Фондовый индекс Бразилии BRSP BOVESPA IND упал на 0,82% и составил 79342,42 пункта.

Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 потерял 0,47% и закрылся на уровне 7 510,20 пункта. Индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 снизился на 0,85% и закрылся на уровне 5 493,49 пункта. Индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX упал на 1,43%, к закрытию составил 12 257,31 пункта.

В Китае и Гонконге выходной - Национальный день.

Значение японского индекса Nikkei поднялось к настоящему времени на 0,53% и составило 24248,62 пункта.

Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI снизился на 0,12% и находится на уровне 2340,25 пункта.

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 29 сентября, составляет 65,591 рубля, курс евро – 76,229 рубля.

Цена ноябрьского контракта на нефть марки Brent составляет $83,21 за баррель (в пятницу в это же время она составляла $81,54 за баррель), цена ноябрьского фьючерса на нефть сорта Light составляет $73,53 за баррель (в предыдущую торговую сессию в это же время она составляла $72,32 за баррель).

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 29 сентября, составляет 65,591 рубля, курс евро – 76,229 рубля.

Сегодня утром на международном валютном рынке курс пары евро/доллар находится на уровне 1,1588.

По итогам торгов на момент закрытия цены АДР на российские акции составили (в долларах США): ВТБ (Анг) – 1,34623, "Газпром" (Анг) – 4,96584, "ЛУКОЙЛ" (Анг) – 75,84289, "Норильский никель" (Анг) – 17,37795, "Роснефть" (Анг) – 7,40895, "Ростелеком" (Анг) – 6,40692, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 4,15871, "Сбербанк" (Анг) – 12,50858, МТС (США) – 8,53145, "ВымпелКом" (США) – 2,90049, "Мечел Сталь" (США) – 3,16054, "РУСАЛ" (ГнК) – 2,09036.

За изменением котировок на российских и зарубежных площадках вы можете следить в разделах"Котировки ценных бумаг"и"Интерактивный теханализ".

Сегодня в 10:55 по московскому времени в Германии будет опубликован индекс деловой активности в промышленности (NTC/BME Manufacturing PMI) за сентябрь. В предыдущем месяце показатель составил 53,7 пункта в отчетном периоде, как ожидается, значение показателя останется неизменным.

В 11:00 по московскому времени в Еврозоне будет также опубликовано значение индекса деловой активности в промышленности (PMI, Purchasing Manufacturing Index) за сентябрь. Рынок ожидает, что показатель составит 53,3 пункта. Предыдущее значение индекса составляло также 53,3 пункта.

В 17:00 мск в США выйдут данные по расходам на строительство (Construction Spending) за август. Ожидается рост показателя на 0,4%. В предыдущем периоде был зафиксирован рост на 0,1%.

Подробнее с ожидаемыми сегодня статистическими данными можно ознакомиться в разделе"Календарь статистики".

Сегодня акционеры "ФосАгро" и "Т плюс" обсудят рекомендации советов директоров по дивидендам. Акционеры "Аптечной сети 36,6" примут решение об увеличении уставного капитала компании путем допэмиссии.

В рубриках"Сегодня"и"Важные даты"вы найдете более подробную информацию о предстоящих событиях в политике и экономике.

Сегодня в 12:00 мскна нашем сайте начнется онлайн-конференция"Европейская Электротехника": итоги 1 полугодия 2018 года и перспективы". Группа компаний "Европейская Электротехника" (MOEX: EELT) оказывает комплексные услуги по созданию систем энерго- и электроснабжения, электроосвещения и слаботочных систем на объектах любого назначения, а также систем промышленного электрообогрева. В сентябре 2017 года "Европейская Электротехника" провела IPO. Рентабельность бизнеса Группы (по EBITDA) находится на уровне 11% и продолжает расти, в том числе за счет увеличения доли продаж оборудования собственного производства. У компании практически отсутствует долговая нагрузка (по состоянию на 18 сентября 2018 года). Какова стратегия развития "Европейской Электротехники"? Какие крупные проекты Группа реализует в настоящее время? Намерена ли "Европейская Электротехника" приобретать новые производственные активы? Каков прогноз по прибыли на 2018 год? Каковы планы компании по выплате дивидендов по итогам 2018 года? Эти вопросы обсудят Илья Каленков, генеральный директор группы компаний ПАО "Европейская Электротехника", Сергей Дубенок, председатель Совета директоров ПАО "Европейская Электротехника", Жоэль Лотье, старший независимый директор, член Совета директоров ПАО "Европейская Электротехника", глава RGG Capital, Сергей Суверов, cтарший аналитик БКС, Станислав Мартюшев, директор по корпоративным коммуникациям и связям с инвесторами ПАО "Европейская Электротехника", Игорь Ситников, глава аналитического отдела компании Balchug Capital. Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru.

Российские рынки выглядели сегодня заметно лучше западных

28 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Закрытие недели порадовало значительным количеством интересной статистики, что вернуло на рынки некоторую осмысленность и обоснованность происходящих деяний. Повышение ставки ФРС и последующую риторику от руководства Федрезерва рынки уже переварили и с удовольствием принялись впитывать иные новости. Итак. Всемирная торговая организация (ВТО) понизила прогнозы по темпам роста мировой торговли на текущий и будущий годы, сославшись на эскалацию торговых споров и ужесточение условий на кредитных рынках. По заявлениям ВТО, самый большой риск для прогнозирования несет в себе усиление торговых разногласий, при том, что ужесточение монетарной политики и связанная с этим волатильность также могут дестабилизировать торговлю и производство. В частности, прогноз роста объемов мировой торговли на текущий год был пересмотрен с апрельских 4,4% до 3,9%, а на 2019 год – с 4% до 3,7%.

Базовый индекс потребительских цен в Японии вырос с 0,9% до 1,0%, хотя аналитики изменений не ждали. Промпроизводство в стране вышло, наконец, из отрицательной зоны, поднявшись с -0,2% до 0,7%, хотя ожидался рост до 1,5%. Объем розничных продаж также поднялся, составив 2,7% против предыдущего значения в 1,5% и прогнозировавшегося в 2,2%. Уровень безработицы в Стране восходящего солнца понизился на 0,1% и составляет теперь 2,4%. Рынки изменений не ждали.

Индекс потребительских цен во Франции упал с 0,5% до -0,2%, хотя эксперты предрекали снижение до -0,1%. При этом потребительские расходы увеличились с 0,1% до 0,8% при ожиданиях в 0,3%. Изменение количества безработных в Германии составило -23 тысячи. При том, что было -10 тысяч, а ждали -9 тысяч. Уровень безработицы снизился на 0,1% до 5,1%. Эксперты изменений не ждали. Британский ВВП показателем квартал к кварталу вырос с 0,1% до 0,4%, что совпало с ожиданиями аналитиков. Год к году показатель поднялся с 1,1% до 1,2%, что недотянуло до ожиданий экспертов, прогнозировавших рост в 1,3%. Индекс потребительских цен в ЕС поднялся на 0,1%, достигнув 2,1%, как и ждали рынки.

Несмотря на весьма разношерстную статистику европейские рынки сегодня в течение всего дня снижались, видимо, на фиксации прибыли перед выходными. В итоге FTSE100 снизился до 7510 п. (-0,47%), САС40 просел до 5493 п. (-0,85%), DAX упал до 12247 п (-1,52%).

ЦБ отчитался сегодня по объемам внешней задолженности Российской Федерации, которая по состоянию на 1 июля 2018 года составила 490,697 млрд долл., уменьшившись с начала года на 27,406 млрд долл.

Отчиталась за 1-е полугодие по МСФО группа РБК, чья совокупная выручка выросла на 4%, составив 2,68 млрд рублей. Показатель EBITDA увеличился на 20% и составил 381 млн рублей.

Акционеры НЛМК на внеочередном общем собрании одобрили выплату дивидендов за 2 квартал 2018 года в размере 5,24 рубля на одну акцию. Датой, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов за 2 квартал 2018 года, установлено 12 октября 2018 года. Общая сумма дивидендов за 6 месяцев 2018 года составит 10,97 рубля на одну акцию.

Делили сегодня прибыль и акционеры группы "Черкизово", решившие на своем внеочередном общем собрании направить на выплату дивидендов 900,378 млн рублей. Размер дивидендов составляет 20 рублей 48 копеек на одну обыкновенную акцию. Дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов: 8 октября 2018 года.

Наблюдательный совет "Московской биржи" принял решение не рекомендовать выплату дивидендов по итогам 1 полугодия 2018 года. Такое решение соответствует дивидендной политике, предполагающей выплату дивидендов по итогам полного отчётного года. Решение явилось неожиданностью для акционеров, которые надеялись, что на промежуточные дивиденды будет, как и ранее, распределено 55% полугодовой прибыли.

Российские торговые площадки, две недели демонстрирующие отменные результаты, перед выходными все же притормозили свое восхождение к новым вершинам. Открытие прошло с незначительным понижением, которое в течение дня постепенно и неспешно выкупалось. Итоговый рост оказался весьма скромным, но на фоне заметно просевшей Европы это выглядит совсем неплохо. По итогам сессии индекс РТС закрылся на уровне 1192 п. (+0,35%), а индекс МосБиржи поднялся несколько скромнее - до 2475 п. (+0,03%). Наибольший рост показали бумаги "САФМАР" (+7,72%), "Мечела", (+4,88%) и "Газпром нефти" (+3,049%). Сильней других снизились акции "Мосбиржи", отказавшейся платить дивиденды (-5,62%), ENPL-гдр (-3,78%), "Норникеля" (-3,74%) и "Ленты" (-3,54%).

Котировки углеводородов, державшиеся большую часть дня в боковом движении, ближе к вечеру резко пошли в гору на экспирации и ожиданиях публикации данных по числу буровых установок от Baker Hughes. К 18:50 мск. стоимость нефти марки BRENT составляла 82,73 долл./барр., а марки WTI - 73,86 долл./барр

Российский рубль начал день с некоторого ослабления по отношению к доллару, однако ближе к вечеру, получив хорошую поддержку со стороны стремительного дорожающей нефти, развернулся в сторону укрепления. По отношению к евро отечественная валюта вела себя спокойнее, пусть и несильно, но весьма стабильно дорожая. На момент закрытия российских фондовых площадок котировки рубля составили 55,94 руб./долл. и 68,26 руб./евро.

Большое количество статистики, публиковавшееся сегодня в США, не оказало существенного воздействия на динамику индексов. Хотя, могло бы. Базовый индекс расходов на личное потребление месяц к месяцу упал с 0,2% до 0,0%, хотя эксперты ждали 0,1%. Год к году он остался неизменным, сохранив уровень 0,2%, как и ждали эксперты. Индекс ожиданий потребителей от Мичиганского университета снизился с 91,1 до 90,5, а индекс настроения потребителей упал со 100,0 до 100,1, хотя эксперты предрекали 100,5.

Канадский производитель смартфонов BlackBerry отчитался о скорректированной прибыли, превзошедшей ожидания аналитиков благодаря тому, что положительный эффект от снижения расходов перевесил негатив от падения выручки по ряду направлений. Так, за три месяца с окончанием 31 августа, чистый убыток снизился с 8 центов на акцию годом ранее до 4 центов на акцию. При этом без учета некоторых статей была зафиксирована скорректированная прибыль в 4 цента на бумагу при средних прогнозах аналитиков на уровне 1 цента на одну бумагу. Выручка в отчетном периоде снизилась на 13% г/г до $210 млн, при этом выручка подразделения ПО для юридических лиц и направления услуг сократилась на 3% г/г до $88 млн.

Заокеанские площадки, открывшись снижением, тут же перешли с роту, выкупив "открытие", но дальше предпочли перейти в боковое движение. К 18:50 мск. значение индекса DJIA составляло 26490 п. (+0,19%), индекса S&P500 - 2918 п. (+0,14%), индекса NASD COMP 8056 (+0,18%).

Следующая неделя обещает быть определяющей в части дальнейшего движения мировых рынков. Основная часть событий, ожидавшихся на прошедшей неделе, свершилась. А главным теперь остается то, как рынки отреагируют на эти новости.

Абсолют Банк собрал партнеров на цифровую вечеринку

28 сентября 2018 г. 14:07 Источник
У кого-то осень ассоциируется с унынием, но точно не у тех, кто побывал на вечеринке «Клуб партнеров Абсолют Банка», которая по традиции прошла в конце сентября. В этот раз она совпала с 25-летием организации, так что событие было вдвойне праздничным.

Опять итальянские проблемы начали давить на рынки акций

28 сентября 2018 г. 14:07 Источник

Сегодня последний торговый день месяца и квартала, а в США и конец финансового года. Чем бы текущий день ни завершился, уже понятно, что американские индексы закончат очередной квартал вблизи своих исторических максимумов, а управляющие получат новые рекордные годовые бонусы. Также с уверенностью можно сказать, что следующий квартал будет явно непростым для инвесторов, поэтому самое время задуматься о фиксации прибыли по купленным ранее акциям.

Сводный индекс азиатского региона сегодня завершил день уверенным ростом почти на 1,2%. Впереди в Китае длинные выходные, поэтому сегодня Народный Банк Китая вкачал огромное количество ликвидности в систему, что и привело к росту биржевых индексов. Японский биржевый индекс в последний день месяца обновил максимум за много лет и закрылся выше отметки 24000 пунктов.

С открытием торгов в Европе ситуация на мировых финансовых рынках немного ухудшилась. Стало известно о том, что власти Италии всё же приняли бюджет на следующий год и заложили в нём рост дефицита более 2%. Это незамедлительно привело к распродажам на рынке долга Италии, привело к падению европейской валюты и продажам на рынках акций в ЕС. Пошли даже слухи о том, что премьер министр Италии может уйти в отставку. В общем, как ни крути, но именно европейские проблемы в ближайший квартал выйду на первый план, и станут причиной для более глубокой коррекции по всему миру. Биржевой индекс Германии в первой половине дня упал почти на 1,5%, биржевой индекс Франции потерял 0,6%, в Лондоне падение на 0,5%.

Российский фондовый рынок

Российские биржевые индексы открылись в последний день недели в минусе. Российский рублёвый индекс Московской биржи просел на 0,5% до отметки 2462 пункта, при этом валютный индекс РТС потерял 0,8% и опустился до отметки 1178 пунктов. Из отдельных историй по-прежнему выделяются акции "Роснефти" и "ЛУКОЙЛа", которые вновь обновили свои исторические максимумы. Акции ГМК и "Мосбиржи" после закрытия реестра упали почти на 5%, акции "Сбербанка" пока теряют 0,8%. С учётом ухудшения ситуации на мировых рынках совет российским инвесторам один – частично, или полностью выходить из рисковых активов.

Индекс МосБиржи, теханализ

Техническая картина по российскому рублёвому индексу Московской биржи пока выглядит позитивно, но потенциал роста явно ограничен. Ближайший уровень поддержки по российскому рублёвому индексу теперь находится на отметке 2350 пунктов и, если он будет пробит вниз, то лучше частично или полностью сокращать долю акций в своих портфелях.

Рынок сырья

На рынке сырья пока сохраняется нейтральная динамика, но при дальнейшем росте индекса доллара стоит ждать новую фазу падения по всем сырьевым активам. Цена тройской унции золота торгуется чуть ниже отметки $1185. Котировки нефти марки Brent пока уверенно держаться выше отметки $81.

Валюты

Российский рубль в паре с долларом показывает сегодня небольшое снижение в пределах 0,3% и торгуется вблизи отметки 65,8. Индекс доллара второй день растёт и уже приближается к отметке 95 пунктов, и пока риски роста на 5-6% до конца года растут с каждой неделей. Ключевая валютная пара евро-доллар сегодня теряет 0,4% и торгуется уже ниже отметки 1,16. Давление на европейскую валюту продолжает расти из-за распродаж на рынке долга Италии. В ближайшие 2 квартала стоит закладываться на снижение ключевой валютной пары до отметки 1,10.

Прогноз

Фьючерсы на основные американские биржевые индексы сегодня показывают негативную динамику и снижаются на 0,3%. Вряд ли в последний торговый день квартала мы увидим сильные движения за океаном.

Из ЦБ РФ уходит глава департамента банковского надзора Анна Орленко

28 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Директор департамента банковского надзора Анна Орленко покидает свой пост всвязи срешением продолжить карьеру вне Банка России, гвоорится в сообщении регулятора.

Анна Орленко работала в Банке Москвыв департаменте корпоративно-инвестиционного бизнеса, входила в комитет АРБ по драгоценным металлам, руководила департаментом операций на финансовых рынках "Сбербанка".

Долгое время работала в ЦБ РФ, где до декабря 2015 года занимала должностьзаместителя начальника главного управления Банка России по Центральному федеральному округу. С 4 декабря 2015 года возглавляет департамент банковского надзора ЦБ РФ. В августе 2017 года была назначена заместителем руководителя временной администрации, назначенной в санируемый банк "ФК Открытие".

Это просто космос: ФГ «БКС» представила банк «Сфера»

28 сентября 2018 г. 10:07 Источник
18 сентября в кинотеатре «АтмаСфера 360» в парке Горького финансовая группа «БКС» презентовала цифровой банк для малого бизнеса. Пришедшие не только узнали о его преимуществах, но и побывали в глубинах Вселенной, не покидая кресел.

Сегодня российский рынок попробует начать с роста

28 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов четверга продемонстрировал уверенный рост, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2474,57 (47,28 1,95%), индекс РТС 1187,88 (27,10 2,33%). Лидерами роста в разрезе секторов МосБиржи выступили сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 2,61%, Банков и финансов (MICEXFNL) 1,19% и Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,10%. Снижением завершились торги для сектора Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -1,65%.

Лидерами роста среди отдельный бумаг стали акции НЛМК (MCX:NLMK) 4,34%, Роснефти (MCX:ROSN) 4,25%, Сбербанк (MCX:SBER) 4,24%, Новатэк (MCX:NVTK) 3,66%, Татнефть (MCX:TATN) 2,91%, Северсталь (MCX:CHMF) 2,58%, Лукойл (MCX:LKOH) 2,56%, Московская биржа (MCX:MOEX) 2,10% и Газпром (MCX:GAZP) 1,59%. Лидерами снижения выступили акции Магнита (MCX:MGNT) -3,81%, X5 Retail Group (MCX:FIVE) -3,66%, Мечел (MCX:MTLR) -3,60%, Polymetal (MCX:POLY) -2,54%, Распадская (MCX:RASP) -1,53%, Yandex (MCX:YNDX) -1,40% и ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) -0,47%.

Американский фондовый рынок так же продемонстрировал рост, индекс DOW 30 26439,93 (54,65 0,21%), индекс S&P 500 2914,00 (8,03 0,28%). Министерство торговли США накануне сообщило о сохранении оценки роста ВВП во втором квартале на уровне 4,2% годовых. Рост числа первичных обращений за пособием по безработице в США по итогам прошедшей недели продемонстрировал существенный рост, но все же оказался ниже уровня прогнозных значений.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов четверга преимущественно положительную динамику, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов пятницы торгуются в "зеленой зоне", японский индекс Nikkei 225 24111,18 (314,44 1,32%).

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов расположился в районе 2921,75 пунктов. Акции крупнейшего производителя электромобилей компании Tesla накануне потеряли около 6% на фоне сообщений о возбуждении уголовного дела в отношении CEO компании И. Маска в связи с ранее опубликованными им сообщениями о готовности выкупить акции с рынка, а так же об якобы имеющейся поддержке неизвестного инвестора.

Фьючерс Brent получил поддержку от опубликованных еженедельных данных компании Baker Hughes, сообщивших о снижении количества активных буровых установок в США, утренние торги по инструменту проходят по цене 81,50 долларов за баррель. Ближайшей целью роста по инструменту выступает уровень 82 доллара за баррель.

Фьючерс на Золото в ходе минувшей торговой сессии отреагировал снижением на итоги заседания ФРС США, прогноз сохранения тенденции к увеличению процентных ставок снижает привлекательность вложений средств в драгоценные металлы, утренние торги по инструменту проходят по цене 1187,60 долларов за тройскую унцию.

Перед открытием крайней торговой сессии сентября ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, носит благоприятных характер. Мировые рынки положительно восприняли решение ФРС США о сохранении политики по повышению процентных ставок, несмотря на возникающие торговые противоречия, экономика США демонстрирует рост, что было отмечено регулятором. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы торгуются в "зеленой зоне", цены на энергоносители продолжают оставаться на максимальных значениях на фоне ожиданий снижения поставок из Ирана и Венесуэлы. Мы ожидаем открытия российского фондового рынка ростом, целью дальнейшего движения по индексу МосБиржи выступит значение 2500 пунктов, по индексу РТС 1202 пунктов.

Сегодня российский рынок будет интересный

28 сентября 2018 г. 10:07 Источник

После позавчерашнего ожидаемого поднятия ставки на 25 б.п. Америка упала, и мы просели по открытию, но потом вышла новостьо том, что американские законодатели, вероятно, рассмотрят возможность введения нового пакета антироссийских санкций не ранее начала ноября, и мы начали расти. И доросли до новых исторических хаев по индексу МосБиржи.Но сегодня пятница, конец месяца и квартала, так что можно будет увидеть фиксацию прибыли, с одной стороны, и, с другой -попытки разогнать под закрытие. Так что рынок будет интересный.

Индекс МосБиржи

Нефть рисует додж очередной, доллар ниже (на дне закрылся), Америка плюсует, так что открытие возможно будет выше.

В "Сбербанке" прямой день наверх, 13 белых свечей подряд , RSI в зоне перекупленности, но по daily все идет хорошо, без дивергенций, так что рост может продолжиться. Но коррекцию в виде фиксации прибыли я не исключаю в течение дня.

Сбербанк

В "Лукойле" рост продолжился, по 4900 (на предыдущем хаю) отдачи практически не было, дивергенция потенциально присутствует, но при продолжении роста кроме перекупленности может ничего не остаться. Стоп от лонга я бы поставил по 4900- (4895, например).

Лукойл

"Роснефть" также продолжила рост, и тоже закрылась на хаю. Так что нефтянка жжет. Стоп я бы разместил под 459.

Роснефть

Индекс МосБиржи еще повоюет за новые рекорды

28 сентября 2018 г. 10:07 Источник

У российского рынка все складываются прекрасно, и пока есть шансы, что "белая", а точнее, "зеленая" полоса продолжится. Вчерашние сообщения от Минфина США носили весьма воодушевляющий характер для отечественных инвесторов. Американские законодатели признают, что ограничительные меры против России не могут носить такой жесткий характер, как против Ирана и Северной Кореи. Также на руку локальным торговым площадкам играют высокие цены на нефть.

Нефть Brent, графикПока ситуация на сырьевом рынке сильно не меняется, к тому же нефтяные котировки получили дополнительную поддержу от опубликованных еженедельных данных компании Baker Hughes,которые свидетельствовалиоснижении количества активных буровых установок в США. Сегодня на утренних торгах цена ноябрьского контракта на нефть марки Brent составляла $81,54 за баррель.

Вчера на фоне царящего позитива индекс МосБиржи установил очередной рекорд и закрылся на отметке 2474,57 пункта, прибавив при этом 1,9%. Долларовый бенчмарк РТС к закрытию оказался на уровне 1187,88 пункта и стал больше на 2,3%.

Большинство экспертов сейчас сходятся во мнении, что у российского рынка неплохие перспективы. Так, Алексей Антонов, аналитик "Алор Брокер", отмечает, что теперь целью роста ведущего рублевого индикатора стала отметка 2500 пунктов, до которой остается чуть больше процента роста.

Ситуация на мировых площадках также сложилась неплохая. Европейские и американские индексы по итогам торговой сессии четверга продемонстрировали рост. Заокеанские игроки немного отошли от решения ФРС о повышении ключевой процентной ставки, пока данный фактор с трудом воспринимается как положительной для всего рынка акций США. В любом случае американские "быки" пока стараются покупать. Индикаторы стран АТР сегодня с утра тоже преимущественно в "зеленом". При таком раскладе есть вероятность, что фондовые площадки развивающихся стран завершат последнюю сессию третьего квартала в хорошем настроении.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

28 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в четверг на российском рынке 27 сентября сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили среду снижением на 0,3-0,4%, сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в четверг терял 0,4%.

Давление на рынки оказали итоги прошедшего в среду заседания ФРС, на котором американский ЦБ подтвердил свой курс на ужесточение монетарной политики. Во-первых, Федрезерв ожидаемо поднял ключевую ставку на 0,25 п.п., до 2-2,25%. Свое решение руководители ЦБ объяснили сильным экономическим ростом американской экономики, низкой безработицей и стабильной "заякоренной" инфляцией. Во-вторых, медианные прогнозы руководителей ФРС указывают на еще одно повышение в декабре, три подъема ставки в 2019 году и одно – в 2020 году, до итоговых 3,25-3,5%.

Обзор полностью.

Доброе утро!

28 сентября 2018 г. 9:07 Источник

По итогам торгов четверга в США индекс Dow Jones вырос на 0,21%, S&P – на 0,28%, Nasdaq – на 0,65%. В результате значение Dow Jones достигло уровня 26445,32 пункта, S&P – 2914,00 пункта, Nasdaq – 8041,97 пункта.

Фондовый индекс Бразилии BRSP BOVESPA IND увеличился на 1,31% и составил 79685,46 пункта.

Значение японского индекса Nikkei поднялось к настоящему времени на 1,48% и составило 24149,16 пункта.

На текущий момент индекс Китая CSI-300 вырос на 1,05% и находится на уровне 3439,269 пункта.

Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI снизился на 0,66% и находится на уровне 2339,87 пункта.

Индекс фондовой биржи Гонконга HANG SENG поднялся на 0,33% и находится на уровне 27806,38 пункта.

Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 вырос на 0,45% и закрылся на уровне 7545,44 пункта. Индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 поднялся на 0,50% и закрылся на уровне 5540,41 пункта. Индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX "потолстел" 0,40% и к закрытию составил 12435,59 пункта.

Цена ноябрьского контракта на нефть марки Brent составляет $81,54 за баррель (в четверг в это же время она составляла $81,5 за баррель), цена ноябрьского фьючерса на нефть сорта Light составляет $72,32 за баррель (в предыдущую торговую сессию в это же время она составляла $72,35 за баррель).

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 28 сентября, составляет 65,8355 рубля, курс евро – 77,0407 рубля.

Сегодня утром на международном валютном рынке курс пары евро/доллар находится на уровне 1,165.

По итогам торгов на момент закрытия цены АДР на российские акции составили (в долларах США):

ВТБ (Анг) – 1,36423, "Газпром" (Анг) – 4,91284, "ЛУКОЙЛ" (Анг) – 74,87273, "Норильский никель" (Анг) – 17,77802, "Роснефть" (Анг) – 7,18122, "Ростелеком" (Анг) – 6,50111, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 4,22872, "Сбербанк" (Анг) – 12,64715, МТС (США) – 8,57802, "ВымпелКом" (США) – 2,94204, "Мечел Сталь" (США) – 2,98384, "РУСАЛ" (ГнК) - 2,12036.

За изменением котировок на российских и зарубежны х площадках вы можете следить в разделах"Котировки ценных бумаг"и"Интерактивный теханализ".

Сегодня в 10:55 мск в Германии будут опубликованы следующие данные:

- Уровень безработицы (Unemployment rate) за сентябрь. Рынок ожидает, что показатель останется без изменений. Предыдущее значение индекса составляло 5,2 пунктов.

Сегодня в 11:30 мск в Великобритании будут опубликованы следующие данные:

- ВВП (окончательный, г/г) (Gross domestic product-final) за 2 квартал. В предыдущем квартале показатель составлял на 0,4%, в отчетном периоде, как ожидается, значение показателя останется неизменным.

Сегодня в 12:00 мск в еврозоне будут опубликованы следующие данные:

- Индекс потребительских цен (Consumer Price Index, CPI) за сентябрь. Ожидается рост показателя до 2,1%. В предыдущем месяце он был зафиксирован в размере 2%.

Сегодня в 15:30 мск в США будут опубликованы следующие данные:

- Личные доходы, м/м (Personal income) за август. Ожидается рост показателя до 0,4%. В предыдущем месяце он был зафиксирован в размере 0,3%.

Сегодня в 16:45 мск в США будут опубликованы следующие данные:

- Чикагский индекс деловой активности (Chicago Purchasing Managers Index) за сентябрь. Рынок ожидает, что показатель составит 62,5 пунктов. Предыдущее значение индекса составляло 63,6 пунктов.

Сегодня в 17:00 мск в США будут опубликованы следующие данные:

- Индекс потребительского доверия (Университет Мичигана) (оконч.) (Consumer Confidence Index) за сентябрь. Рынок ожидает, что показатель останется без изменений. Предыдущее значение индекса составляло 100,8 пунктов.

Подробнее с ожидаемыми сегодня статистическими данными можно ознакомиться в разделе"Календарь статистики"..

Сегодня состоятся внеочередные общие собрания акционеров НЛМК, МТС, НМТП, "Татнефти", "Роснефти", "НОВАТЭКа", ВСМПО-АВИСМА, "Полюса", Nordgold, "Открытие Холдинга" и заседания совета директоров "Аэрофлота", "Детского мира" и "Газпром нефти".

В рубриках"Сегодня"и"Важные даты"вы найдете более подробную информацию о предстоящих событиях в политике и экономике.

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru

Илон Маск назвал несправедливыми обвинения в свой адрес

28 сентября 2018 г. 2:05 Источник
Глава Tesla Илон Маск прокомментировал открытие против него дела Комиссией по ценным бумагам и биржам США. По его словам, он всегда был честен по отношению к инвесторам

Минфин США организовал неожиданный праздник для российских "быков"

27 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Сегодняшний торговый день не предвещал ничего особенного, но на то они и сюрпризы, чтобы приходить, когда их совсем не ждут. В такое даже поверить сложно, но сегодня российские торговые площадки показали головокружительный рост благодаря риторике американского Конгресса.

Индекс МосБиржи, графикВпервые за долгое время спикеры из США не угрожали очередными санкциями, а, наоборот, несколько успокоили отечественных инвесторов. Согласно выступлению помощника главы заокеанского Минфина Маршалла Биллингсли, Россия слишком завязана в мировой экономике, чтобы ограничительные меры против нее носили такой же жёсткий характер, как, например, против Ирана и КНДР. Такие сообщения моментально взбодрили "быков", и рынок, который еще на открытии демонстрировал отрицательную динамику, взлетел вверх. Ключевой рыночный показатель - индекс МосБиржи установил очередной рекорд, за сегодняшнийдень он вырос на 1,9% и закрылся на отметке 2474,57 пункта. Это новый исторический максимум.Долларовый бенчмарк сегодня тоже смотрелся очень сильно и к закрытию оказался на уровне 1187,88 пункта, прибавив примерно 2,3%.

Позитивная риторика относительно санкционного вопроса также не могла не поддержать национальную валюту. В данный момент пара доллар/рубль торгуется вблизи отметки 65,43 (-0,55%), а за один евро предлагают 76,42 рубля (-1,08%). В последнее время на стороне "россиянина" оказалось сразу несколько серьезных факторов. Во-первых, среди драйверов роста для российской валюты – высокие цены на "черное золото". Так, в текущий момент "бочка" сорта Brent оценивается в $81,18. Довольно сильно поддерживает "россиянина" и решение Центробанка относительно повышения ключевой процентной ставки, этот фактор по-прежнему продолжает отыгрываться на валютном рынке. Эксперты из "Алор Брокер" с учетом озвученных факторов смотрят на перспективы российской валюты весьма позитивно. Аналитики полагают, что при уверенном закреплении рубля ниже отметки 65,5 против доллара возможно укрепление до отметки 63,3.

Вчерашнее решение ФРС об очередном повышении ключевой ставки сильно подкосило настроения на мировых площадках. Андрей Хохрин, начальник управления по работе с состоятельными клиентами "Церих Кэпитал Менеджмент, отмечает, что ужесточение монетарной политики совсем не на руку заокеанским фондовым биржам. "Чем выше ставка, тем проблематичнее продолжать рост рынку американских акций", - пишет эксперт. В связи с этим аналитик считает, что нужно готовиться к глубокой коррекции на торговых площадках США. Однако сегодня торги на Уолл-Стрит начались на положительной ноте. Хотя сегодняшнее движение, скорее, напоминает коррекцию, и совсем не говорит о каком-то наметившимся тренде на повышение. На данный момент индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 растетна 0,69%, индикатор голубых фишек Dow Jones торгуется в плюсе на 0,61%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq поднимается на 0,77%.

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серии БО-03 не приняли решения на собрании

27 сентября 2018 г. 18:07 Источник
Полный текст по ссылке

Главу отделения банка «Открытие» объявили в розыск за кражу ₽230 млн

27 сентября 2018 г. 17:07 Источник
Недостаток средств выявили во время пересчета денег в хранилище казанского офиса банка. 230 млн руб. подменили билетами «банка приколов». Против подозреваемого завели уголовное дело за кражу в особо крупном размере

До конца года инвесторы увидят ещё одну коррекцию на мировых биржах

27 сентября 2018 г. 14:07 Источник

Накануне вечером ФРС США в третий раз в этом году подняла ключевую ставку, при этом просигнализировав о ещё одном повышении в декабре плюс троекратном повышении в году следующем. Глава ФРС чётко дал понять, что регулятор будет и дальше ужесточать денежно-кредитную политику, пока не появятся реальные стрессы и риски в американской экономике. Иными словами, деньги будут дорожать до тех пор, пока не случится серьёзная коррекция на американском фондовом рынке, и только тогда американский регулятор возьмёт паузу. Ключевая ставка в США уже сравнялась с инфляцией и дальнейший её рост однозначно вызовет стресс в сегменте рисковых активов. С другой стороны, может ФРС и сама желает избежать надувания "пузырей" на фондовых рынках, поэтому действует на опережение. Лучше охладить рынки сейчас, чем дождаться реального, цикличного спада в экономике, который приведёт к лопанью "пузырей" и крайне тяжёлым последствиям.

Сейчас можно смело делать прогноз на то, что уже в ближайшие 1-2 квартала мы увидим ещё одну быструю коррекцию по американским биржевым индексам на 10-15%, на которой опять можно будет купить наиболее интересные акции. По факту вчерашнего заседания ФРС американские индексы дружно подпрыгнули на 0,7%, но под занавес торговой сессии начались продажи и закрытие биржевых индексов было с потерями около 0,3%, а банковский сектор в США упал почти на 1,5%.

В пятницу в США завершается финансовый год, поэтому ближайшие пару дней никакого стресса ждать не стоит, с приходом октября инвестиционные настроения за океаном явно изменятся в худшую сторону. Не стоит забывать и о том, что ФРС с октября начнёт изымать из финансовой системы уже по 60 млрд долларов в месяц, расчищая свой баланс. Деньги продолжат дорожать, и их будет ещё меньше.

На европейских площадках сегодня нет серьёзных распродаж, хотя биржевые индексы торгуются преимущественно с потерями в 0,3%. Перед открытием торговой сессии власти Италии сделали заявления о том, что сегодня не будет предоставлен план бюджета страны на следующий год. Сей факт вызвал небольшие продажи на рынке долга Италии и привел к падению европейской валюты на 0,4%. В любом случае, не сегодня, так в ближайшие недели договорённость по бюджету будет, поэтому сильных распродаж в Европе сегодня нет.

Российский фондовый рынок

Российские биржевые индексы продолжают показывать уверенную восходящую динамику. Валютный индекс РТС растёт почти на 1% и торгуется вблизи отметки 1172 пункта, российский рублёвый индекс Московской биржи прибавляет 0,8% и торгуется вблизи исторического максимума, около отметки 2450 пункта. Российские индексы сегодня вновь тянут вверх акции нефтяных компаний. Акции "Роснефти" взлетели ещё на 2,5% до нового исторического максимума, акции "ЛУКОЙЛа" и "Газпрома" прибавили почти 1,5%. Акции "Сбербанка" поднялись на 2%, но опять стукнулись в уровень сопротивления на отметке 200 рублей. В аутсайдерах дня акции ритейлеров. Акции "Магнита" сегодня рухнули почти на 6% до нового минимума с 2012 года, акции X5 рухнули на 6,5%. Акционеров "Магнита" разочаровали будущие планы по развитию компании.

индекс МосБиржи, график

Техническая картина по российскому рублёвому индексу Московской биржи пока выглядит позитивно, но потенциал роста явно ограничен. Ближайший уровень поддержки по российскому рублёвому индексу теперь находится на отметке 2350 пунктов, и если он будет пробит вниз, то лучше частично или полностью сокращать долю акций в своих портфелях.

Рынок сырья

На рынке сырья пока сохраняется нейтральная динамика, но при развороте индекса доллара в сторону роста стоит ждать новую фазу падения по всем сырьевым активам. Цена тройской унции золота торгуется чуть ниже отметки $1200. Котировки нефти марки Brent пока уверенно держатся выше отметки $81.

Валюты

Российский рубль в паре с долларом показывает сегодня небольшое укрепление в пределах 0,4% и торгуется вблизи отметки 65,7. Индекс доллара пока консолидируется вблизи отметки 94, но риски подъема на 5-6% до конца года растут с каждой неделей. Ключевая валютная пара евро-доллар сегодня теряет 0,3% и торгуется вблизи отметки 1,172. В ближайшие 2 квартала стоит закладываться на снижение этой пары до отметки 1,10.

Прогноз

Фьючерсы на основные американские биржевые индексы сегодня показывают нейтральную динамику, но поводов для роста просто нет. Ужесточение монетарной политики - это негатив для фондовых рынков, даже если оно уже заложено рынком. Да, пока держится сегмент мусорных облигаций США, но как только в нём начнутся продажи, так сразу рухнут и фондовые рынки за океаном. Наверно, всё самое интересное начнётся уже со следующей недели, когда начнётся новый финансовый год в США.

Стратегия "Магнита" не стала открытием для рынка

27 сентября 2018 г. 12:07 Источник

"Магнит" ставит амбициозные цели по увеличению своей доли на рынке, правда менее агрессивные, чем у Х5, которая 15% хочет достигнуть к 2020 году. В целом, стратегия "Магнита" не стала открытием для рынка. Обозначенные цели на фоне стагнации рынка розничной торговли и усиления конкуренции реализовать будет сложно.

"Магнит" сейчас не показывает таких темпов роста, которые позволили бы наращивать долю. Несколько поможет реализации стратегии отказ от развития гипермаркетов, это сосредоточит ресурсы на небольших магазинах, затраты на открытие которых меньше.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

27 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Перед открытием торгов в среду на российском рынке 26 сентября сложился нейтральный внешний фон. Вторник американские индексы DJIA и S&P500 завершили снижением на 0,1-0,3%. Хуже рынка выглядели представители дивидендных секторов из-за роста доходностей американских гособлигаций к годовым максимумам накануне итогов заседания Федрезерва, которые будут опубликованы в среду вечером.

Трейдеры не сомневаются в повышении ставки на 0,25 п.п., до 2-2,25%, и ждут от ФРС комментариев по дальнейшим действиям, отмечают аналитики. В среду сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,2% вслед за уверенным подъемом китайского рынка. Индекс CSI300 вырос на 1,1% благодаря заявлению провайдера MSCI о начале консультаций с инвесторами о дальнейшем расширении присутствия китайских акций класса "А" в индексах MSCI в 2019 году. В частности, речь идет о возможном двухэтапном увеличении в следующем году коэффициента участия акций класса "А" высокой капитализации в индексах MSCI с 5% до 20%.

Обзор полностью.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют смешанную динамику

27 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Перед открытием российского фондового рынка на внешних площадках наблюдается рост волатильности

27 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов среды снижение, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2427,29 (-16,93 -0,69%), индекс РТС 1160,78 (-8,26 -0,71%). Все отраслевые индексы МосБиржи завершили торги снижением, лидерами выступили сектор Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -1,45%, Телекоммуникаций (MICEXTLC) -1,31% и Металлов и добычи (MICEXM&M) -1,00%. Среди отдельных бумаг лидерами снижения выступили акции Магнита (MCX:MGNT) -4,61%, Корпорации Иркут (MCX:IRKT) -4,41%, НЛМК (MCX:NLMK) -3,36%, АФК Система (MCX:AFKS) -2,15%, ММК (MCX:MAGN) -1,74%, МТС (MCX:MTSS) -1,51%, Лукойл (MCX:LKOH) -1,46%, ВТБ (MCX:VTBR) -1,01% и Газпром (MCX:GAZP) -0,98%. Рост по итогам торгов продемонстрировали Газпромнефть (MCX:SIBN) 2,06%, привилегированные акции Сургутнефтегаза (MCX:SNGS_p) и Татнефти (MCX:TATN_p) прибавили 1,17% и 1,13%, Московская биржа (MCX:MOEX) 0,48%, Новатэк (MCX:NVTK) 0,23% и Сбербанк (MCX:SBER) 0,12%. Российский рубль незначительно укрепился к основным мировым валютам по итогам торгов.

Американский фондовый рынок так же завершил торги снижением, индекс DOW 30 26385,28 (-106,93 -0,40%), индекс S&P 500 2905,97 (-9,59 -0,33%). В ходе прошедшей пресс-конференции по итогам двухдневного заседания ФРС США Д. Пауэлл дал оптимистичную оценку экономике США. По словам главы регулятора рост напряженности в торговой сфере остается в центре внимания, но пока не вызывает серьезных опасений.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам торгов среды разнонаправленную динамику, азиатские фондовые биржи на открытии торгов четверга демонстрируют преимущественно снижение, японский индекс Nikkei 225 23919,06 (-114,73 -0,48%). В ходе прошедшей встречи министра иностранных дел ФРГ с коллегой из КНР была отмечена схожесть позиций двух стран по вопросам свободы торговли, изменения климата, а так же иранской ядерной программы.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов расположился в районе 2912,75 пунктов. Президент США Д. Трамп накануне выдвинул обвинения в попытках вмешательства Китая в предстоящие в ноябре выборы в США. Данные действия, по мнению главы страны, связаны с проводимой администрацией президента политикой в торговой сфере.

Фьючерс Brent в ходе торговой сессии среды демонстрировал снижение до уровней 80,78 долларов за баррель, после чего последовал рост, утренние торги четверга проходят в районе 81,49 долларов за баррель. Согласно опубликованным данным Минэнерго США по итогам прошедшей отчетной недели зафиксирован рост запасов сырой нефти, эксперты ожидали снижения запасов.

Фьючерс на золото, как и ожидалось, продолжает испытывать давление от решения ФРС США продолжить плавный подъем ставки на горизонте ближайшего года, в 2018 году ожидается еще одно повышение, а также 3 раунда роста ставки в 2019 году. В ходе ближайших торговых сессий мы ожидаем тестирования новых уровней поддержки по инструменту на фоне пересмотра стратегий инвестирования, в виду изменившихся ожиданий от роста доходностей по казначейским облигациям США.

Перед открытием российского фондового рынка в четверг на внешних площадках наблюдается рост волатильности, утром зафиксирован ощутимый рост курса доллара США к корзине мировых валют, что потенциально может привезти к ослаблению валют развивающихся стран в ходе торгов четверга. В отношении российского рубля сильным фактором поддержки выступит новый виток роста стоимости нефтяных котировок, утренние торги по которым проходят на максимумах с 2014 года. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы меняются разнонаправленно, в целом мы ожидаем смешанной динамики на открытии российского фондового рынка.
Внешний фон смешанный, Америка зарылась снижением, Азия торгуется разнонаправленно.

Новостной фон может изменить утренний пессимизм инвесторов

27 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Рынок акций вчера потерял 0,7% по индексу Мосбиржи. Особых причин для снижения не было, так же, как и поводов для продолжения роста, и в результате рынок пошел вниз под собственной тяжестью.

Упали практически все "голубые фишки" за исключением "Мосбиржи", "Сургута" и "Сбербанка", который замер вблизи поддержки в раздумьях дальнейшего пути. На вечерней сессии фьючерсы на основные российские акции также торговались в "красной" зоне. Учитывая падение американского рынка открытие Московской биржи сегодня также пройдет в легком минусе.

ФРС США вчера ожидаемо повысила ставку на 0,25 п.п. При этом регулятор улучшил прогнозы ВВП страны на 2018-2019 гг, что несколько увеличивает вероятность повышения ставки в следующем году более ожидаемых сейчас двух раз. Однако эти новости не вызвали сколь-либо значимого движения на валютном и фондовом рынках.

Прогнозировать динамику рынка на весь четверг довольно сложно – слишком много новостей будет влиять на характер торгов. Так, из наиболее значимых сегодняшних новостей следует отметить ежемесячный отчет ЕЦБ, выступления глав ЕЦБ Марио Драги и ФРС Джерома Пауэлла, статистику по ВВП США за 2-й квартал, данные по заказам на товары длительного пользования, а также числу первичных заявок по безработице.

Однако следует учитывать, что на негативные новости рынок будет реагировать сильнее, чем на позитивные, из-за сохранения перегретости. Поэтому длинными позициями увлекаться не стоит.

А вот рубль с большой вероятностью продолжит укрепление. Российская валюта в последнее время начала более плотно коррелировать с ценами на нефть. Но вчера рубль практически не поддавался на попытки нефти уйти вниз, тем самым демонстрируя свою силу. Не исключено, что при благоприятном внешнем фоне рубль попытается пробить отметку 65,5 руб за доллар, что откроет дорогу на отметку 64 - верхнюю граничу весенне-летнего боковика.

На распутье находится и нефть, которая пока так и не смогла закрепиться выше отметки 82 доллара за баррель. Однако и вполне логичные попытки коррекции наталкиваются на сильные покупки ближе к отметке 81. Вчера котировки "черного золота" не отреагировали на решение ФРС по ставке. Публикация данных Минэнерго США о росте запасов при том, что рынок ждал их снижения, вызвали лишь повышенную волатильность. Это говорит о том, что продолжение движения с целью 85 долларов за баррель весьма вероятно.

Российскому рынку придется последовать за всем миром

27 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Российскому рынку сегодня придется испытать на себе влияние многих новостей. Самой главной из них, пожалуй, стало ожидаемое повышение ставки ФРС США на 0,25 п.п. Американский регулятор также улучшил прогнозы ВВП страны на 2018-2019 гг. Дональд Трамп недоволен решением ФРС, а вот рынки отреагировали на ставку и заявления ФРС, которая подчеркнула, что планирует продолжать повышение ставок выше нейтрального уровня, хоть и негативно, но довольно сдержанно.

По итогам сессии Dow Jones Industrial Average просел на 0,40%, индекс S&P 500 ушел в минус на 0,33%, а индекс Nasdaq отступил на 0,21%. Немного снижаются утром четверга азиатские рынки, растет только корейский KOSPI, переживший перед этим несколько праздничных выходных дней.

Нефть немного скоррректировалась ниже отметки в $82 за баррель Brent. Доллар вырос на мировом валютном рынке. Однако поводов для беспокойства относительно курса рубля, как считают аналитики, сегодня нет. После решения Банка России о моратории на покупки для Минфина до конца года российская валюта коррелирует с ценами на нефть, которые остаются весьма комфортными.

доллар, рубль, график

Сегодня участникам рынка стоит обратить внимание на статистику по индексу потребительского доверия и делового климата в еврозоне за сентябрь. Помимо этого, в США выйдут данные по окончательному ВВП за второй квартал. "Прогнозировать динамику рынка на весь четверг довольно сложно – слишком много новостей будет влиять на характер торгов. Так, из наиболее значимых сегодняшних новостей следует отметить ежемесячный отчет ЕЦБ, выступления глав ЕЦБ Марио Драги и ФРС Джерома Пауэлла, статистику по ВВП США за 2-й квартал, данные по заказам на товары длительного пользования, а также числу первичных заявок по безработице. Однако следует учитывать, что на негативные новости рынок будет реагировать сильнее, чем на позитивные, из-за сохранения перегретости. Поэтому длинными позициями увлекаться не стоит", - комментирует аналитик "Алор Брокер" Алексей Антонов.

"Ввиду ухудшения конъюнктуры мировых рынков, индекс МосБиржи сегодня может остаться под давлением и перейти к проторговке зоны 2400-2430 пунктов: значимого повода для возобновления спроса на "фишки" мы пока не видим", - указывает аналитик "Промсвязьбанка" Евгений Локтюхов.

Рынок "наМагничен" накануне публикации ставки ФРС

26 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Сегодня в 21:00 мск станут известны итоги двухдневного заседания ФРС США. Рынок уверен в повышении ставки как минимум на 0,25%. Но больше, чем ставку, инвесторы ждут выступления главы ведомства Джерома Пауэлла, которая начнется в 21:30 по Москве.

В ожидании этих событий мировые рынки несколько поубавили свой пыл. После того как утром был установлен рекорд по индексу МосБиржи, российские индикаторы ушли вниз и закрылись в минусе: индекс МосБиржи потерял 0,693% до уровня 2427,29 пункта, индекс РТС закончил день у отметки 1160,78, снизившись на 0,707%. "Антигероями" дня стали акции компаний розничной торговли: "Магнит" (-4,61%), расписки "Пятерочки" (-3,53%) и расписки "Ленты" (-2,56%). Разочарованием для рынка стала стратегия "Магнита", представленная на Дне инвестора. А ведь утром аналитики призывали готовиться к покупкам! Ритейлер ждет усиления конкуренции на слабом рынке.

Магнит, график

Нефть ушла вниз от $82 по Brent, но это не помешало сегодня расти акциям компаний нефтегазового сектора. Выделялись здесь акции "Татнефти" (ап +1,13%), стратегия которой до 2030 года была опубликована сегодня. В базовом сценарии компания прогнозирует увеличение капитализации к 2023 году на 49% - до $36 млрд. В 2018 году капитализация компании составит $24 млрд. Еще одной заметной историей за сегодняшний торговый день стали акции "Газпром нефти" (+2,06%). "Акции "Газпром нефти" близки к историческому максимуму 355 руб. и также расположены недалеко от зоны перекупленности дневного графика, что затрудняет их рост. Сила восходящего тренда по бумагам, однако, весьма высока, в связи с чем нельзя исключать их попыток подняться еще выше", - комментирует ситуацию аналитик "Велес Брокера" Елена Кожухова.

Вернемся к ценам на нефть. Интересный прогноз дал сегодня аналитик "Открытие Брокер" Тимур Нигматуллин. По его мнению, пиковые значения цен на нефть сорта Brent в 2018 году будут достигнуты 5 ноября в рамках спекулятивной реакции участников рынка на введение санкций против Ирана. В моменте ближние фьючерсы поднимутся в цене до $91 за баррель.

Рубль сегодня продемонстрировал стабильность курса. На 19:55 за один евро дают 77,453 рубля, за один доллар – 65,928. После информации от ФРС ситуация на валютном рынке может измениться.

Среда оказалась неожиданно богатой на политические новости в России. Начинался день предсказуемо – Госдума приняла во втором чтении пенсионную реформу со всеми поправками, внесенными президентом. А вот вечером Владимир Путин неожиданно сменил глав сразу нескольких регионов. Началось все с губернатора Астраханской области, за ним последовал глава Кабардино-Балкарии, затем врио губернатора Приморья. В СМИ появилась информация, что это еще не все и следующим в отставку отправится нынешний глава Курской области. Неспокойно на Кавказе. Главы Чечни и Ингушетии Рамзан Кадыров и Юнус-Бек Евкуров подписали соглашение о закреплении административной границы между регионами, которая не была четко установлена со времен распада Чечено-Ингушской АССР в 1991 г. По данным некоторых СМИ, в Ингушетии начался несанкционированный митинг. Даже пресс-секретарь президента Дмитрий Песков признал, что в этой ситуации "есть определенная напряженность".

Тем временем, американский рынок демонстрирует восходящую динамику в ожидании итогов двухдневного заседания Комитета по открытым рынкам ФРС. Завтра увидим реакцию рубля и российских индексов на события за океаном.

Акции "Газпром нефти" вновь у исторических максимумов

26 сентября 2018 г. 15:07 Источник

К середине торгового дня среды российские фондовые индексы показывали отрицательную динамику после попыток роста в первой половине дня. Индекс Мосбиржи к 14.15 мск снизился на 0,67% до 2427,76 пункта, ранее обновив очередной исторический максимум, а индекс РТС упал на 0,72%, до 1160,67 пункта.

Рубль к середине дня немного укрепился против доллара и евро. Доллар, однако, оставался выше 65,5 руб, а евро удерживался выше 77 руб.

В лидерах роста к середине дня пребывали привилегированные акции "Татнефти" (+1,01%) и бумаги "Газпром нефти" (+0,6%). В лидерах падения были котировки "ЛУКОЙЛа" (-1,87%) и бумаги ММК (-1,50%).

Акции "Газпром нефти" близки к историческому максимуму 355 руб и также расположены недалеко от зоны перекупленности дневного графика, что затрудняет их рост. Сила восходящего тренда по бумагам, однако, весьма высока, в связи с чем нельзя исключать их попыток подняться еще выше. Открытие новых "длинных" позиций от текущих уровней, тем не менее, представляется высокорискованным. Попробовать нарастить "длинные" позиции можно в случае движения к поддержке 345 руб. Ее пробитие, однако, укажет на опасность углубления коррекции, вплоть до падения к 335-340 руб.

Газпром нефть, график

Capital Group и гонконгская Mandarin Oriental откроют в Москве люксовый отель

26 сентября 2018 г. 14:07 Источник

Гонконгская Mandarin Oriental запуститотель в многофункциональном комплексе на Софийской набережной, на территории "Золотого острова". Девелопер проекта – Capital Group. Открытие запланировано на 2021 год, следует из сообщения Capital Group.

"Многофункциональный комплекс включает в себя отель на 65 номеров и жилую часть на 137 брендированных квартир. Общая площадь реставрации зданий и новых построек составляет более 48 000 кв. м. В комплекс также войдет фитнес-центр, рестораны, SPA-салон и флагманские магазины мировых fashion брендов", - говорится в сообщении компании.

"Мы рады впервые представить в России Mandarin Oriental с интереснейшим проектом в самом сердце Москвы", - заявил Джеймс Райли, глава ГК Mandarin Oriental.

"Сеть отелей Mandarin Oriental Hotel Group – это неотъемлемый атрибут крупнейших городов мира. Это знак качества, который подтверждает роскошь и безупречность сервиса для самых требовательных и амбициозных людей. Это изменит стандарты проживания класса люкс и поднимет их на новый уровень, которого еще не было в России", - сказал Павел Тё, председатель совета директоров Capital Group.

Mandarin Oriental Hotel Group- владелец и оператор роскошных отелей, курортных комплексов и жилых комплексов по всему миру, обладатель множества профессиональных премий. Группа компаний развилась из азиатского предприятия в глобальный бренд, и на сегодня в ее управлении находятся 31 отель и 8 жилых комплексов в 21 стране мира.

Кадры: «Открытие», Альфа-Банк, ЮниКредит Банк, Росбанк, МТС

26 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Несколько назначений произошло в банке «Открытие», Альфа-Банке, компаниях «МТС» и «Ингосстрах», в Росбанке сменился главбух, в ЮниКредит Банке — глава HR-департамента.

Сегодня российский рынок откроется снижением

26 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов вторника продемонстрировал рост, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2444,22 (14,21 0,58%), индекс РТС 1169,04 (6,06 0,52%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 1,54% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 0,44%. Снижением завершились торги в секторе Банков и финансов (MICEXFNL) -1,11% и Химического производства (MICEXCHM) -0,81%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции Корпорации Иркут (MCX:IRKT) 15,84%, Татнефть (MCX:TATN) 4,34%, Автоваз (MCX:AVAZ) 3,43%, Лукойл (MCX:LKOH) 2,51%, Распадская (MCX:RASP) 2,03%, Интер РАО (MCX:IRAO) 1,45%, Газпром (MCX:GAZP) 1,16% и Магнит (MCX:MGNT) 1,06%. Лидерами снижения выступили привилегированные бумаги Россетей (MCX:RSTI) -6,93%, Уралкалий (MCX:URKA) -2,30%, АФК Система (MCX:AFKS) и Мечел (MCX:MTLR) -2,27%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -2,11%, Сбербанк (MCX:SBER) -1,61% и Алроса (MCX:ALRS) -1,12%.

Американский фондовый рынок завершил торги снижением, индекс DOW 30 26492,21 (-6984 -0,26%), индекс S&P 500 2915,56 (-3,81 -0,13%). В ходе выступления на генеральной Ассамблее ООН президент США заявил о намерении придерживаться санкционной политики в отношении Ирана, позже, советник президента по национальной безопасности и госсекретарь США предупредили ЕС о контрпродуктивности поиска путей обхода санкций США в отношении Ирана.

Европейские фондовые индексы преимущественно завершили торги ростом, Азиатские фондовый биржи на открытии торгов среды демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 23975,16 (34,90 0,15%). Президент Франции Э. Макрон накануне заочно объяснил президенту США логику формирования цен на энергоносители и влияние на цены ограничений США на торговлю нефтью Ираном.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии расположился в районе 2928,50 пунктов, демонстрируя небольшой рост после снижения накануне. Согласно опубликованным данным, индекс потребительского доверия в США в сентябре продемонстрировал существенный рост, достигнув максимального значения с сентября 2000 года. Среди основных факторов, способствующих росту, хотелось бы отметить снижение безработицы и налогов.

Фьючерс Brent на открытии торгов среды демонстрирует снижение, торги проходят в районе 81,17 долларов за баррель. Опубликованные еженедельные данные Американского института нефти (API) сообщили о росте запасов сырой нефти в США. Сегодня станут известны официальные данные Минэнерго США, в случае подтверждения факта роста запасов мы не исключаем начала коррекции на рынке энергоносителей. Ближайшие уровни поддержки по инструменту, на наш взгляд, расположены на 80,93 и 79,50 долларов за баррель.

Фьючерс на Золото на открытии торгов среды продолжает оставаться в районе 1206,70 долларов за тройскую унцию в ожидании итогов заседания ФРС США и комментариев о планах и темпах дальнейшего повышения ставки. В случае сохранения планов, несмотря на торговые барьеры в отношениях США и Китая, мы ожидаем давления на цены по инструменту, ближайшие уровни поддержки расположены на 1203 и 1199 долларов за тройскую унцию.

Перед открытием российского фондового рынка в среду ситуация на внешних площадках складывается, по нашему мнению, нейтральная. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые площадки демонстрируют рост, рынки ожидают комментариев ФРС США о дальнейших планах по повышению ставки, итогом прошедшего 25 и 26 сентября заседания, по нашему мнению, станет повышение ставки на 25 базисных пунктов, что уже учтено рынком. Открытие российского фондового рынка мы ожидаем небольшим снижением, как реакцию на снижение котировок нефти накануне, в дальнейшем мы не исключаем консолидации на достигнутых уровнях.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

26 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов во вторник на российском рынке 25 сентября сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник снижением на 0,4-0,7% на опасениях эскалации торгового конфликта США и КНР после отказа Пекина от возобновления переговоров с Вашингтоном по торговым проблемам.

Во вторник сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,1% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $81,5 за баррель, на $0,4 выше уровня нашего закрытия 24 сентября. Нефтяные котировки продолжают рост после решения комитета ОПЕК+ не наращивать производство несмотря на падение добычи Ирана из-за санкций и призывы США к немедленному снижению цен.

Обзор полностью.

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серий 02 и 03 одобрили реструктуризацию, по бумагам серии 04 решение не принято

25 сентября 2018 г. 20:08 Источник
Полный текст по ссылке

Российскому рынку снова повезло с нефтью

25 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Российский рынок провел во вторник хороший торговый день. Индекс Московской биржи закрылся на 2444,22 пункта, прибавив 0,585%, индекс РТС вырос на 0,521% до отметки в 1169,04 пункта.

Помогали отечественным индексам цены на нефть. Фьючерсы на Brent торгуются по цене $81,9-82 за баррель. Таких цен не было с осени 2014 года, напоминают эксперты. "Решение не увеличивать добычу в рамках сделки ОПЕК+ не должно было стать неожиданностью для рынка. Сигналы перед заседанием поступали и от Саудовской Аравии, и от России. Тем не менее, спекулянты уводят цену до новых высот и метят в отметку $83 за "бочку", отсюда потенциал укрепления ограничен", - комментируют аналитики "Алор Брокер".

нефть Brent, график

При такой мощной поддержке на российском рынке лидировали акций компаний нефтегазового сектора. Особенно выделялись "Татнефть" (+4,34% по обыкновенным акциям), "Роснефть" (+2,9%) и "ЛУКОЙЛ" (+2,51%). Вечером стало известно, что французская Total увеличила свою долю в "НОВАТЭКе" до предельного уровня в 19,4%. После закрытия российских площадок международное рейтинговое агентство Fitch подтвердило долгосрочные рейтинги дефолта эмитента (РДЭ) в иностранной и национальной валюте "Газпрома" на уровне "BBB-" с "позитивным" прогнозом.

Из других корпоративных новостей стоит, пожалуй, выделить решение "АВТОВАЗа" провести делистинг акций с Московской биржи. Сообщение главы "Ростеха" Сергея Чемезова не стало неожиданностью для рынка. Запрос о делистинге компания подавала в Банк России ещё в июне, но тогда он был отклонён по техническим причинам. Сегодня "АВТОВАЗ" объявил о планах выкупа акций у миноритариев. Оферта подразумевает выкуп обыкновенных акций мажоритарием – холдингом Alliance Rostec Auto B.V., совместным предприятием "Ростеха" и Renault – по 12,4 руб., привилегированных – по 12,2 руб. Это соответствует средневзвешенной стоимости акций за 6 месяцев. Роман Ткачук, старший аналитик ГК "Альпари", рекомендует инвесторам соглашаться на предложенную оферту.

Ясность наступила и в другой затяжной истории. Наблюдательный совет ВТБ одобрил решение о приобретении контрольного пакета акций банка "Возрождение" у фонда Bonum Capital. На первом этапе сделки ВТБ приобретает не менее 85% акций "Возрождения". Далее ВТБ сделает миноритарным акционерам банка "Возрождение" обязательное предложение о выкупе акций. До января 2019 года им смогут воспользоваться все миноритарные акционеры. После этого будут определены шаги по дальнейшей интеграции банков, которая планируется к завершению в 2020 году. Реакция рынка на эти новости последует уже на завтрашних торгах.

На вечерней сессии рублю не удалось продолжить укрепление курса. Сейчас за один евро дают 65,848 рубля, за один евро – 77,485 рубля. Аналитик "Открытие Брокер" Тимур Нигматуллин видит здесь влияние санкций. Вечером во вторник появилась информация о том, что министерство торговли США объявило о внесении в "черный список" 12 российских организаций. Как говорится в документе, размещенном на сайте федерального реестра официальных документов правительства США, действия этих компаний признаны противоречащими национальным интересам США. Официальный документ об ограничениях будет опубликован 26 сентября. Помимо этого, рынок не забывает, что в ближайшие месяцы станет известен итог рассмотрения жёстких санкций Сената США.

На мировых рынках, тем временем, царит штиль. Европейские индексы закрылись в небольшом плюсе. Торги в Америке проходит не слишком радостно. Ключевые фондовые индексы немного снижаются. Лидерами снижения выступают акции социальной сети Facebook на фоне новостей о том, что сооснователи Instagram покинули компанию, не предоставив почти никакой информации о причинах своего решения.

Завтра будет оглашено решение ФРС США по ставке. Фьючерсный рынок оценивает в 94% вероятность ее повышения на 25 б.п. до 2-2,25% годовых.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

25 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Рост цен на нефть продолжит поддерживать российский рынок

25 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок открыл торговую неделю ростом, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2430,01 (3,21 0,13%), индекс РТС 1162,98 (13,45 1,17%). В разрезе секторов МосБиржи лидером роста выступил сектор Банков и финансов (MICEXFNL) 0,39%. Снижение продемонстрировали сектор Транспорта (MICEXTRN) -1,92%, Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -1,86% и Металлов и добычи (MICEXM&M) -1,21%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции Распадской (MCX:RASP) 5,44%, Мечела (MCX:MTLR) 3,30%, Сбербанка (MCX:SBER) 2,75%, Роснефти (MCX:ROSN) 1,51%, Русгидро (MCX:HYDR) 1,25% и Лукойла (MCX:LKOH) 0,90%. Лидерами снижения стали бумаги Северстали (MCX:CHMF) -3,86%, М.видео (MCX:MVID) 3,65%, RUSAL (MCX:RUAL) -3,53%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) -1,88%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,85%, Полюс (MCX:PLZL) -1,50% и Татнефть (MCX:TATN) -1,43%. Российский рубль по итогам торгов продемонстрировал существенное укрепление по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок отреагировал снижением на эскалацию торгового противостояния США и Китая, индекс DOW 30 26562,05 (-181,45 -0,68%), индекс S&P 500 2919,37 (-10,30 -0,35%). Сегодня, в рамках 73-й сессии Генассамблеи ООН запланировано выступление президента США Д. Трампа, так же запланировано проведение заседания совета безопасности по Ирану и КНДР.

Европейские фондовые индексы завершили торги понедельника в "красной зоне", Азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 23892,10 (22,17 0,09%).

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов вторника расположился в районе 2925,25 пунктов. Помощник президента США по национальной безопасности Д. Болтон накануне заявил о росте напряженности в Сирии в случае реализации Россией намерений поставить ЗРК С-300.

Фьючерс Brent в понедельник продолжил демонстрировать уверенный рост, утренние торги вторника по инструменту проходят в районе 80,72 долларов за баррель. Накануне ряд крупнейших нефтетрейдеров и аналитиков инвестбанков допустили дальнейший рост цен на энергоносители, в виду нежелания Саудовской Аравии и России увеличивать добычу для компенсации выпадающих мощностей Ирана и Венесуэлы.

Фьючерс на Золото на открытии торгов вторника продолжает оставаться в районе 1203,40 долларов за тройскую унцию. Курс доллара США к корзине мировых валют накануне приостановил падение в ожидании заседания ФРС США, которое запланировано на 26 сентября. Внимание инвесторов так же заслуживает пресс-конференция по итогам заседания, на которой глава ФРС США Д. Пауэлл озвучит прогноз по дальнейшему темпу роста ставки и влияние новых торговых барьеров на экономический рост в США.

Большинство фьючерсов на ведущие мировые фондовые площадки на открытии утренних торгов вторника демонстрируют разнонаправленную динамику в виду опасений относительно дальнейшей эскалации торгового конфликта США с ЕС и Китаем.

Поддержку российским фондовым индексам сегодня, на наш взгляд, продолжит оказывать рост цен на энергоносители и продолжающееся укрепление российской валюты. Рост коротких позиций по рублю хедж фондов США, на наш взгляд, связан с готовящимися в ноябре новыми пакетами санкций. В целом, внешний фон перед открытием российского фондового рынка во вторник, носит скорее неопределенных характер, мы ожидаем консолидации на достигнутых уровнях, внешние факторы благоприятны для сектора металлургических и нефтедобывающих компаний.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

25 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в понедельник на российском рынке 24 сентября сложился нейтральный внешний фон. Основные американские индексы завершили понедельник разнонаправленно: DJIA вырос на 0,3% и обновил исторический рекорд, S&P500 снизился в пределах 0,1% в основном за счет падения акций технологических компаний после реорганизации структуры секторов индекса S&P500. В понедельник сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,6%, фьючерсы на американские индексы снижались на 0,3%.

Негативом для рынков стала эскалация торгового противостояния США-КНР. В понедельник вступили в силу 10%-е пошлины США на китайские товары стоимостью $200 млрд в год. Китай ввел аналогичные ответные пошлины на товары американского экспорта объемом $60 млрд в год. Кроме того, по информации The Wall Street Journal, Китай отказался от намечавшегося на эту неделю пятого раунда торговых переговоров с США. Ранее, напоминают СМИ, Пекин заявлял, что не будет вести какие-либо торговые переговоры под давлением

Обзор полностью.

Дмитрий Левин займет пост заместителя президента-председателя правления банка "Открытие"

24 сентября 2018 г. 17:08 Источник
Полный текст по ссылке

Дмитрий Левин займет пост заместителя президента-председателя правления банка "Открытие"

24 сентября 2018 г. 17:08 Источник

Дмитрий Левин назначен руководителем финансового блока банка "Открытие". После согласования Банком России он также войдет в состав правления "Открытия" и займет пост заместителя президента - председателя правления.

В новой должностиг-н Левинбудет курировать работу финансового департамента, казначейства и бухгалтерии, а также департамента взаимодействия с дочерними компаниями, отвечать за финансовую отчетность и взаимодействие с органами государственной власти.

До прихода в "Открытие" с июля 2017 года г-н Левин был руководителем банка "Восточный", сначала в должности исполнительного директора, а затем председателя правления. В 1999 – 2016 гг. Дмитрий Левин работал в банке "Русский Стандарт", куда пришел на должность старшего вице-президента, директора департамента межбанковских операций и финансового рынка, а с 2001 года в течение 15 лет занимал пост председателя правления. В период с 1990 по 1999 гг. Дмитрий работал в различных должностях в валютно-экономическом управлении министерства финансов СССР, в Сбербанке СССР, а также в Международном акционерном банке сберегательных банков и "Межкомбанке".

Сегодня рубль сохранит свое укрепление

24 сентября 2018 г. 16:08 Источник

Начинает работу Генеральная Ассамблея ООН (с 24 по 27 сентября) в Нью Йорке, выступят 93 главы государства (президент США во вторник), 41 глава правительства и 55 министров иностранных дел, состоится ряд встреч президента США с лидерами европейских и азиатских стран, в том числе по торговым вопросам.

В США вступили в силу новые 10%е пошлины на товары из Китая на сумму в 200 млрд. долл. в год (с 1 января возрастут до 25%), одновременно пошлины в 10 и 5% на товары из США на сумму 60 млрд. долл. начали действовать в Китае. Недовольство США вызывает торговый дисбаланс между двумя странами, который, по оценкам США, составляет 500 млрд. долл. в пользу Китая.

Россия изучает предложение ОПЕК стать наблюдателем в организации. "Новатэ"к поставил первую партию СПГ в Бразилию. Российские предприниматели, опасаясь усиления западных санкций, начали переводить свои средства на родину в российские госбанки или отделения европейских банков в РФ.

Доля нерезидентов на рынке ОФЗ с начала года сократилась с 33 до 26%. ЦБ установил на октябрь базовый уровень доходности вкладов, к примеру, на срок более 1 года по рублям показатель равен 7,691%, по долларам 3,558%, по евро 0,605%. Банк Траст, из которого создается Банк непрофильных активов, прекращает развитие розничного бизнеса, не выдает новые кредиты и не открывает вклады. Рабочие розничные кредиты банка будут переданы банку "Открытие", проблемные проданы на рынке. Вкладчики "Траста" могут перейти в "Открытие" или же остаться в Трасте до конца срока депозита.

Правительство Германии поддержало слияние двух крупнейших банков страны Commerzbank и Deutsche Bank, есть намерение создать мощный банк для поддержки национального экспорта в случае финансового кризиса. Биржи Японии, материкового Китая и Южной Кореи сегодня отдыхали (национальные праздники День осеннего равноденствия и День середины осени), биржа в Гонконге завершила торги снижением индекса на 1,65%.

Китай отменил торговые переговоры с США и визит вице премьера из-за новых американских пошлин (см. выше), отказ от переговоров может провоцировать дальнейшее осложнение торговых и политических отношений между странами. Отклоняя встречу, Китай придерживается своего стремления избегать переговоров под давлением, при этом оставляет открытой возможность новых переговоров в следующем месяце. Торговое противостояние может способствовать ускорению либерализации фондового рынка Китая в части допуска иностранцев в те или иные секторы экономики, кроме того, премьер Китая объявил о том, что власти постараются снизить стоимость импорта и экспорта для иностранных компаний.

Премьер Японии посетит США для выступления на заседании Генеральной Ассамблеи ООН 25 сентября, в выходные уже прошла его неформальная встреча с президентом США, официальные переговоры по вопросам взаимной торговли намечены на среду. 75% японцев против заключения мирного договора с Россией до решения вопроса о принадлежности четырех островов Курильской гряды, 14% за мирный договор без предварительных условий. Именно это предлагал президент РФ, однако Япония заявила о неизменности своей позиции по территориальному вопросу.

Золото утром торговалось по 1199,6, к 14:00 - по 1203,5 долл. за унцию. Brent и Light шли утром по 80,21 и 71,93, к 14:00 - по 80,64 и 71,96 долл. за барр., число действующих установок в США за неделю сократилось на 1 ед. (до 866), кроме того, мониторинговый комитет ОПЕК+ не стал дополнительном повышать добычу, чтобы компенсировать возможное сокращение поставок из Ирана, тем самым никак не отреагировав на требование президента США немедленно снизить цены. На российских биржах к закрытию торгов укрепление рубля сохранится так же, как и спрос на рублевые активы.

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серий 05 и 06 одобрили реструктуризацию

24 сентября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

Нефть помогла рынку открыть понедельник в плюсе

24 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Открытие понедельника на рынке РФ прошло на позитивной стороне. Однако динамика биржевых индикаторов невнятная. В первые минуты индекс МосБиржи растет на 0,2%, поднимаясь до 2431,88 пункта, индекс РТС вырос на 0,4%, его значение составило 1153,76 пункта.

Индекс МосБиржиГлавной поддержкой для рынка стало повышение нефтяных цен по итогам заседания стран ОПЕК в Алжире. Нежелание менять квоты на добычу нефти в преддверии введения санкций против Ирана поддержало котировки "черного золота". В итоге, к 10:05 мск Brent растет до $80,4 за баррель, за "бочку" Light дают $72.

Растут вместе с рынком бумаги "Башнефти" (+3%), "Мечела" (ао+2,7%,ап+1,9%), "Уралкалия" (+2,6%), "Система" (+2,1%), "Сбербанка" (ап+1,3%). Против рынка снижаются акции "Северстали" (-3,3%), "РуссНефти" (-2,9%), "М.Видео" (-2,8%), "префы" "Башнефти" (-2,4%), ТМК (-2,1%), "МегаФона" (-2%), "Детского мира" (-1,9%), ВТБ (-0,9%), "Яндекса" (-0,7%).

Уверенное повышение показывают котировки"РУСАЛа" (+1,4%), растущие на фоне новостей о том, что Минфин США продлил срок выхода из ценных бумаг до 12 ноября. Ранее инвесторы должны были избавиться от бумаг до 23 октября.

Между тем,общий негативный фон может изменить настроения игроков. Обострениеторговой войны между Китаем и США способно утянуть бенчмарки на отрицательную сторону.

Рубль сегодня поддерживает грядущими выплатами экспортеров в рамках налогового периода. За доллар дают 66,13 рубля, европейская валюта снижается до 77,65 рубля. Но аналитики предупреждают, это не тренд, в скором времени доллар вернет свои позиции.

УАЗ начинает крупные поставки всего модельного ряда в Мексику

24 сентября 2018 г. 11:07 Источник

В сентябре 2018 года открылся первый официальный дилер УАЗ в Мексике. Партнером Ульяновского автозавода стала компания Logistics Dynamics Corporation, которая отвечает за импорт, дистрибуцию и гарантийное обслуживание, говорится в сообщении компании.

Мексиканский дистрибьютор из города Монтеррей ещё в прошлом году закупил партию внедорожников УАЗ Хантер для омологации и изучения потенциального спроса. В итоге было принято решение открыть дилерский центр и организовать поставки в Мексику всего модельного ряда УАЗ, включая внедорожники Патриот, Пикап, Профи и классический минивэн УАЗ-2206.

В настоящий момент местный дистрибьютор завершает сертификацию этих моделей. В 2018 году УАЗ планирует экспортировать в Мексику свыше 100 внедорожников Хантер, а также тестовые образцы автомобилей Патриот, Пикап и Профи для апробирования мексиканскими клиентами. Согласованный на 2019 год объём закупок компанией Logistics Dynamics Corporation превышает 300 машин.

"Мексика является крупнейшим рынком Центральной Америки, который сопоставим с автомобильным рынком РФ – на нём продаётся более 1 млн новых автомобилей в год. Для ООО "УАЗ" - это ключевой рынок в регионе, и мы рассчитываем, что расширение присутствия официального дистрибьютора УАЗ в Мексике позволит нам экспортировать в эту страну от нескольких сотен внедорожников в год", - прокомментировал директор по экспорту компании УАЗ Андрей Дорофеев.

Помимо этого мексиканский дистрибьютор УАЗ запланировал на следующий год открытие официальных дилерских центров в Канкуне и Гвадалахаре, а также организацию мероприятия UAZ Off-road Driving School в Мехико. По последнему событию, которое намечено на июнь 2019 года, у компании УАЗ уже есть договорённость с мексиканскими партнёрами.

С покупками российских акций на текущих уровнях стоит повременить

24 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский рынок акций вырос в пятницу, индекс Московской биржи прибавил более процента, закрывшись на уровне 2426,8 пунктов.

Очередное послабление для EN+ и UC RUSAL: Минфин США продлил до 12 ноября сроки выхода инвесторов из акций и облигаций попавших под санкции компаний, также продлено разрешение на ведение бизнеса. В сообщении американского Минфина сказано: "En+ и Русал обратились к правительству США с деталями существенных изменений в корпоративном управлении, которые потенциально могут привести к значительным изменениям в контроле (за компаниями). Чтобы иметь достаточно времени для изучения, мы продлеваем лицензии до 12 ноября" (цитата по Reuters).

Страны ОПЕК+ не стали повышать квоты на добычу нефти в ходе прошедшей на выходных министерской встречи, вопреки недавним призывам Дональда Трампа. Цены отреагировали ростом – утром в понедельник баррель Brent котируется выше $80.

Российская валюта была стабильна в пятницу, но сегодня в начале торговой сессии может подрасти – нефть дороже $80 за барр. поспособствует оптимизму.

В пятницу рынок вопреки нашим ожиданиям нашел в себе силы удержаться на максимумах. Сегодня внешний фон тоже вполне оптимистичен. Тем не менее, с покупками российских акций на текущих уровнях следует проявлять осторожность, целесообразно выглядит стратегия постепенной фиксации полученной прибыли.

Поддержка по индексу МосБиржи расположена в районе 2415 и 2407 пунктов

24 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов пятницы продемонстрировал уверенный рост, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2426,80, индекс РТС 1149,53. В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) 1,82% и Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,35%. Снижением завершились торги для сектора Химического производства (MICEXCHM) -2,44%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили привилегированные акции Башнефти (BANE_p) 5,88% и Сургутнефтегаза (MCX:SNGS_p) 3,76%, акции АФК Системы (MCX:AFKS) прибавили 3,62%, RUSAL (MCX:RUAL) 3,37%, ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) 3,14%, Газпром (MCX:GAZP) 2,78%, ВТБ (MCX:VTBR) 2,65%, Русгидро (MCX:HYDR) 2,12%, Алроса (MCX:ALRS) 1,81%, Татнефть (MCX:TATN) 1,58%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,50% и Сбербанк (MCX:SBER) 1,19%. Лидерами снижения выступили бумаги Уралкалия (MCX:URKA) -5,94%, Мечела (MCX:MTLR) -5,17%, Новатэка (MCX:NVTK) -1,97%, Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) -1,90%, Интер РАО (MCX:IRAO) -1,82% и Магнит (MCX:MGNT) -0,24%. Российский рубль незначительно ослаб по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок завершил торги разнонаправленно, индекс DOW 30 26743,50 (86,52 0,32%), индекс S&P 500 2929,67 (-1,08 -0,04%). Как стало известно накануне, Китай отменил торговые переговоры с США после введения последними дополнительных пошлин на китайские товары, которые вступают в силу сегодня. Так же сегодня, как ожидается, будут обнародованы данные по так называемой "Белой книге" Госсовета КНР, в которой содержится китайская позиция в отношении торговых пошлин США.

Европейские фондовые индексы завершили торги пятницы преимущественно ростом, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов понедельника демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 23869,93 (195,00 0,82%). В субботу, 22 сентября было совершено террористическое нападение в Иранском Ахвазе, пострадали более 80 человек, есть погибшие.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов расположился в районе 2927,50 пунктов. Накануне стало известно о готовящемся обвинении США властей Китая во враждебной деятельности против американских компаний, краже интеллектуальной собственности, кибератаках и вмешательстве в выборы. В случае введения дополнительных санкций США в отношении Китая мы ожидаем резко негативной реакции фондовых рынков и роста волатильности.

Фьючерс Brent после резкого спада накануне демонстрирует рост на фоне решения ОПЕК+ не увеличивать добычу нефти, утренние торги по инструменту проходят в районе 79,63 долларов за баррель. Компания Baker Hughes в пятницу опубликовала еженедельные данные по количеству активных буровых установок в США, показатель снизился на одну единицу.

Фьючерс на золото по итогам торгов пятницы продемонстрировал снижение, утренние торги понедельника по инструменту проходят в районе 1201,20 долларов за тройскую унцию. На рынке криптовалют в понедельник наблюдается снижение цен на основные токкены.

Перед открытием российского фондового рынка в понедельник ситуация на внешних площадках складывается, на наш взгляд, неоднозначная. Поддержку российским компаниям нефтегазового сектора окажет дорожающая в понедельник нефть, при этом стоит отметить продолжающееся нарастание противоречий между США и Китаем, что на наш взгляд, несет серьезные риски снижение мирового экономического роста и стабильности. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение, сегодня биржи Китая, Японии и Кореи закрыты в связи с национальными праздниками. Поддержка по индексу МосБиржи, по нашему мнению, расположена в районе 2415 и 2407 пунктов, возможной целью роста выступит значение 2434 пункта, по индексу РТС поддержка расположена на 1140 и 1125 пунктов, ближайшей целью роста выступает уровень 1160 пунктов.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась разнонаправленно, Азия торгуется без единой динамики.

День рождения Станислава Новикова, зампреда правления по розничному бизнесу БКС

22 сентября 2018 г. 1:05 Источник

Российские инвесторы ждут решения комитета ОПЕК+

21 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Российские инвесторы, кажется, уже доказали, что у них железные нервы. Несмотря на то, что вчера США в очередной раз расширили санкционной список против России, локальный рынок по итогам сегодняшнего дня все-таки смог подрасти. Конечно, ради приличия в начале торговой сессии ключевые рыночные показатели пытались уйти в минус, но все это, скорее, было в рамках небольшой наметившейся коррекции. Всю неделю отечественный рынок демонстрировал неплохой рост на довольно скудном информационном фоне, но местные котировки не сдались и сегодня.

Так, по итогам последнего торгового дня рублевый индикатор МосБиржи оказался на отметке 2426,8 пункта, прибавив 1,079%. Долларовый бенчмарк РТС зафиксировался в области 1149,53 пункта и смог подрасти за сегодня на 0,778%. Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер", отмечаете, что обоим индикаторам удалось выйти из зон перекупленности, что создает им пространство для новой волны роста.

В принципе стало понятно, что отечественный рынок имеет все шансы на рост. Тот факт, что после объявленных накануне ограничительных мерах не началось каких-то сильных распродаж, говорит о том, что игроки уже смирились с этим бесконечным санкционным давлением. Поэтому, что касается санкций, на данный момент игроки решили немного выдохнуть.

Однако уже в эти выходные состоится встреча министерского мониторингового комитета ОПЕК+. Это событие находится под пристальным вниманием всего мирового инвестиционного сообщества. Дело в том, что на совещании будет решаться вопрос об увеличении нефтедобычи. Собственно, решение по этому вопросу очень важно для дальнейшей динамки российского рынка. Многие эксперты полагают, что в случае, если представители комитета решат пойти на увеличение добычи, это приведет к снижению нефтяных котировок, что в свою очередь отразится на настроениях на отечественных биржах.

Нефть BrentПо мнению аналитиков из "Алор Брокер", ни Россия, ни Саудовская Аравия не намерены наращивать добычу для замещения иранского экспорта. "В частности, в пользу этого свидетельствуют комментарии саудитов о том, что они готовы допустить цену на нефть Brent выше $80 за баррель", - пишут эксперты.

В ожидании встречи цены на нефть немного снижаются. На данный момент "черное золото" сорта Brent оценвиается в $78,95 за баррель,

Несколько пострадал от объявленных санкций рубль. Национальная валюта в сегодняшнюю сессию демонстрирует ослабление против евро и доллара. Сейчас пара доллар/рубль торгуется вблизи уровня 66,51 (+0,377%), а за один евро предлагают 78,1 рубля (+0.077%).

Торги на Уолл-Стрит проходят без единой динамики. К 20:00 мск индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 торгуется с повышением на 0,21%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones растет на 0,38%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite уменьшается на 0,07%.

Американские индексы не демонстрируют единой динамики

21 сентября 2018 г. 20:08 Источник

В пятницу, 21 сентября, в первой половине торговой сессии американский фондовый рынок демонстрирует смешанную динамику после того, как днем ранее индексы установили новые максимумы. Напомним, что инвесторы стали спокойнее относиться к ситуации, связанной с торговой войной между Китаем и США.

Из макроэкономической статистики был опубликован лишь индекс деловой активности в промышленности, который в сентябре составил 55,6 пункта по сравнению с 54,7 пунктами в августе. Аналитики прогнозировали показатель на уровне 55 пунктов.

Важных выступлений представителей ФРС сегодня не было в связи с неделей тишины перед заседанием регулятора. Мы ожидаем, что регулятор повысит процентную ставку до диапазона 2%-2,25%.

К 19:05 МСК индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 торгуется с повышением на 0,21% до отметки 2936,92 пункта, индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average растет на 0,38% до уровня в 26756,58 пункта, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite уменьшается на 0,07% и находится на отметке 8023,01 пункта.

Нефть марки Brent падает на 0,1% до $78,63 за баррель. Цена на золото падает на 0,93% и торгуется на уровне $1196,15 за тройскую унцию. Валютная пара EUR/USD торгуется в минусе у отметки 1,1735, теряя 0,34%.

В составе индекса "голубых фишек" наблюдается смешанная динамика котировок акций – в лидерах паденияWalt Disney,Goldman Sachs Group,Walgreens Boots Alliance, в лидерах роста –Boeing,McDonald's,Cisco Systems.

Акции сети ресторанов Darden Restaurants подрастают на 1,49% несмотря на то, что аналитики компании SunTrust RH повысили целевую цену по ее акциям с $117 до $137.Аналитики брокерской компании Stifel Nicolaus также повысили рекомендацию по бумагам компании.

Котировки акций представителя полупроводникового сектора Micron Technology проседают на 2,26% после того, как аналитики брокерской компании Stifel Nicolaus понизили рекомендацию по бумагам компании.

Бумаги оператора сети ресторанов быстрого питания McDonald's подрастают на 1,97% после того, как он сообщил о повышении квартальных дивидендов на 15%. Так, размер дивидендов будет увеличен с $1,01 на акцию до $1,16 на бумагу.

Рыночная капитализация финансовой компании Jefferies Financial Group падают на 1,94% после того, как он сообщил о снижении квартальной выручки и чистой прибыли.

Фундаментальная привлекательность металлургического сектора компенсируется возможными рисками

21 сентября 2018 г. 18:08 Источник

Размышляя о российских сталелитейных компаниях, мы вспоминаем знаменитое произведение Джерома К. Джерома "Трое в лодке, не считая собаки". В данном случае четыре компании находятся в одной "лодке", которую двигают вперед идентичные факторы. Недорогие оценки компаний и стабильные среднесрочные перспективы стали выглядят соблазнительно, но нивелируются сильными негативными факторами: санкциями со стороны США, торговыми войнами и рисками роста капзатрат. Мы сохраняем рекомендацию ДЕРЖАТЬ по сектору, для которого у нас есть две стратегии: 1) защитная – "Северсталь" (подтверждаем ПОКУПАТЬ) – лучшая ставка благодаря интеграции, гибкости продаж и обоснованной оценке; 2) нейтральная – открытие длинных позиций в ММК (повышаем до ПОКУПАТЬ) и коротких – в НЛМК в ожидании дальнейшей переоценки сектора.

Четверо в лодке (не считая собаки)

Российские стальные компании плывут в одной "лодке", подгоняемой макроэкономическими факторами. Ключевые корпоративные катализаторы (включение в индекс MSCI, изменения в дивидендной политике, снижение долговой нагрузки) материализовались, но "лодка" продолжает качаться, т.к. пассажиры соперничают за позицию капитана, которую сейчас занимает НЛМК с самыми высокими мультипликаторы оценки.

Ветер в парусах: рынок недвижимости Китая растет, новые сокращения впереди

Со структурной точки зрения, стальная промышленность Китая находится в хорошей форме, т.к. строительный сектор продолжает расти (увеличиваются площади новых домов, общие продажи зданий, цены на жилье в новых домах в 70 городах). Новые зимние ограничения могут способствовать снижению предложения, хотя инициативы прошлого года мало повлияли на производство.

И лодка полна сокровищ: оценки очень привлекательны

Сектор предлагает привлекательные дисконты 10-15% к 5-летним мультипликаторам, хотя мы считаем, что премии были бы более оправданы: сократив долговую нагрузку и улучшив дивидендные политики, компании предлагают ведущие доходности в России (13-16%). Наконец, НЛМК и ММК входят в индекс MSCI; Evraz теперь входит в FTSE 100.

Но на реке много порогов: санкции США, рост капзатрат, торговые войны

Новые санкции США не за горами, и влияние на российский рынок может оказаться как нейтральным, так и разрушительным (санкции в отношении госбанков и суверенного долга). Кроме того, из-за низкого коэффициента капзатраты/EBITDA (25%) сектор уязвим к инициативе правительства по увеличению инвестиций, тогда как торговые войны отрицательно влияют на экономический рост и прогноз спроса на металлы.

Течение слабеет и темпы роста финансовых показателей угасают во 2П18

Снижение внутренних цен и сезонное сокращение спроса предполагают, что результаты за 2П18 могут сократиться п/п на величину до 15%, и вряд ли станут катализаторами для акций, как это было с финансовыми результатами за 1П18, хотя результаты ММК и НЛМК за 3К должны быть сильными за счет роста объемов. Это подтверждает нашу точку зрения о том, что стимул к покупке не является устойчивым.

Рейтинг по сектору – ДЕРЖАТЬ, "Северсталь" (ПОКУПАТЬ) – защитная стратегия

Мы считаем, что фундаментальная привлекательность сектора компенсируется возможными рисками. В качестве защитной нехеджированной позиции мы по-прежнему предпочитаем "Северсталь" благодаря гибкости продаж и вертикальной интеграции, ограничивающей риски волатильности цен на сталь и сырье. "Северсталь" торгуется с EV/EBITDA 2018 4.4x (дисконт 8% к НЛМК и 20% к 5-летнему среднему).

Один пассажир (ММК) заслуживает повышения класса (до ПОКУПАТЬ)

В качестве нейтральной (хеджированной) стратегии мы предлагаем открыть длинные позиции по ММК (мы тактически повышаем ее до ПОКУПАТЬ) и короткие – по НЛМК. ММК торгуется с EV/EBITDA 2018 всего 3.4x, и мы ожидаем, что акции продолжат расти относительно сектора. ММК генерирует один из самых высоких FCF в секторе, а также имеет самый высокий коэффициент капзатраты/EBITDA, который предполагает, что у ММК меньше всего рисков дальнейшего роста инвестиций по сравнению с аналогами.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

21 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Давление со стороны США подтолкнет нерезидентов к очередному раунду распродаж

21 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов четверга продемонстрировал разнонаправленную динамику, объем торгов существенно выше среднего, индекс МосБиржи 2400,89 (-3,53 -0,15%), индекс РТС 1140,65 (6,55 0,58%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) -0,92% и Банков и финансов (MICEXFNL) -0,21%. Рост по итогам торгов продемонстрировали сектор Металлов и добычи (MICEXM&M) 1,51% и Химического производства (MICEXCHM) 1,37%. Среди отдельных бумаг лидерами снижения выступили акции Уралкалия (MCX:URKA) -6,39%, Россетей (MCX:RSTI) -2,10%, Газпром (MCX:GAZP) -1,93%,МТС (MCX:MTSS) -1,42%, Сбербанк (MCX:SBER) -1,41%, Магнит (MCX:MGNT) -1,36%, Русгидро (MCX:HYDR) -0,96%. Рост по итогам торгов продемонстрировали акции Мечел (MCX:MTLR) 10,36%, RUSAL (MCX:RUAL) 2,96%, ММК (MCX:MAGN) 2,86%, Polymetal (MCX:POLY) 2,70%, Новатэк (MCX:NVTK) 1,85%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,49% и Московская биржа (MCX:MOEX) 1,29%.

Американский фондовый рынок завершил торги четверга ростом, индекс DOW 30 26656,98 (251,22 0,95%), индекс S&P 500 2930,75 (22,80 0,78%). В четверг стало известно о введении США санкций в адрес ряда физических лиц России, связанных с оборонным сектором и разведкой, а так же китайского военного агентства за покупку российских систем ПВО и истребителей.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали по итогам четверга преимущественно рост. Азиатские фондовые биржи на открытии торгов пятницы так же демонстрируют положительную динамику, японский индекс Nikkei 225 23908,80 (233,87 0,99%). Президент Франции Э. Макрон накануне заявил, что предложения британской стороны по Brexit в экономической сфере считает неприемлемыми, призвал найти необходимые решения в течение ближайших недель.

Фьючерс S&P 500 на открытии утренних торгов расположился в районе 2942,25 пунктов. Накануне стало известно о подписании президентом США Д. Трампом указа, дающего дополнительные возможности министру финансов и правительству для выполнения ранее введенных ограничительных мер против России.

Фьючерс Brent накануне потерял почти доллар на заявлениях президента США о необходимости ОПЕК снизить цены на нефть. Утренние торги по инструменту проходят в районе 78,78 долларов за баррель. Ранее министр энергетики США Р. Перри заявлял о возможностях Саудовской Аравии и России увеличить мировую добычу нефти в ближайшее время для компенсации выпадающих поставок из Ирана.

Фьючерс на золото на открытии торгов пятницы расположился в районе 1213,50 долларов за тройскую унцию. Существенную поддержку ценам по инструменту оказало снижение курса доллара США к корзине мировых валют. Ближайшей целью роста по инструменту, на наш взгляд, выступает уровень 1223 доллара за тройскую унцию.

Внешний фон перед открытием российского фондового рынка в пятницу, на наш взгляд, носит явный негативный характер, за счет развития санкционной темы вокруг России. Продолжающееся давление со стороны США, по нашему мнению, подтолкнет нерезидентов к очередному раунду распродаж на российском долговом и фондовом рынках, началом которого может послужить запрет по покупку новых выпусков ОФЗ. Ближайшие уровни поддержки по индексу МосБиржи расположены на 2395 и 2370 пунктов, по индексу РТС на 1130 и 1115 пунктов.

Внешний фон умеренно негативный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется ростом.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

21 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в четверг на российском рынке 20 сентября сложился умеренно позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили среду повышением на 0,1-0,6%. Локомотивом подъема выступили акции финансового сектора вслед за ростом доходности американских 10-летних гособлигаций к отметке 3,08% – максимуму за семь лет, и бумаги сырьевых компаний благодаря повышению цен на нефть. Дополнительную поддержку американским рынкам оказала хорошая статистика – в США число новостроек в августе выросло больше прогноза, дефицит счета текущих операций во втором квартале упал до минимума за три года.

В четверг сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,2% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $79,7 за баррель, на $0,5 выше уровня нашего закрытия 19 сентября. Позитивом для нефтяных котировок стали данные Минэнерго США, зафиксировавшие падение запасов нефти пятую неделю подряд.

Обзор полностью.

Сегодня индекс МосБиржи прошел путь от рекорда до "красной зоны"

20 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Второй день подряд российские "быки" действуют по одному достаточно странному сценарию. С самого страта торгового дня на Московской бирже игроки на повышение не по-детски разгоняются и демонстрируют всю свою активность так, что бьют все новые и новые рекорды, а под вечер участники локального рынка явно устают и завершают сессию либо в очень скромном плюсе, либо в небольшом минусе.

Сегодня, например, индекс МосБиржи снова обновил свой максимум, но, естественно, удалось ему это в первой половине дня. Исторический рекорд рублевого индикатора зафиксирован на отметке 2434,94 пункта. В конечном счёте рекордсмен под занавес торгов скатился в "красную зону", потеряв всего 0,1%, и закрылся на уровне 2400,89 пункта.

Надо сказать, что бенчмарк РТС ведет себя, куда более уверенно на фоне укрепляющейся национальной валюты. Долларовый рыночный показатель растет, не сомневаясь, хотя никаких рекордов и не бьет. Сегодня индекс РТС завершил день в области 1140,65 пункта и остался в плюсе на 0,58%.

У российской валюты, как уже было отмечено выше, наступила белая полоса. Сейчас "россиянину" удается потихоньку отыгрывать свои потери, которые были спровоцированы геополитической новостной повесткой. На стороне сильного рубля на данный момент стоит несколько серьезных факторов. Во-первых, национальная валюта получила очень сильную поддержку от местного регулятора, который принял решение повысить ключевую ставку. Во-вторых, мощнейший драйвер для укрепления связан с приостановкой покупок Минфином валюты по бюджетному правилу до конца года. Из менее фундаментальных драйверов можно выделить достаточно высокие цены на нефть. Несмотря на то что нефтяные котировки периодически уходят в минус, цены в любом случае стабильно держатся на очень достойных и высоких уровнях. На данный момент пара доллар/рубль торгуется вблизи уровня 66,305 (-0,79%), а за один евро игроки готовы отдать 77,945 рубля (-0,06%), "Бочка" нефти сорта Brent к 20:00 мск оценивалась в $78,83.

Мировые площадки смотрятся весьма неплохо. Торги в Азии сегодня прошли преимущественно в плюсе. Пока все инвестиционное сообщество успокоилось относительно торгового противостояния Пекина и Вашингтона. Решение о 10% пошлинах со стороны США воспринимается как смягчение риторики, а значит дает надежду на разрешение конфликта. Также позитива сегодня добавило заявление премьера-министра Китая о том, что экономика страны способна выдержать уже введенные американской стороной тарифы. На таком умиротворённом фоне смогли подрасти не только индексы стран АТР, но и индикаторы Старого Света.

Торги на Уолл-Стрит начались на положительной территории. В Америке сегодня тоже установлены новые рекорды. Воодушевило заокеанских инвесторов не столько спокойствие в торговом диалоге с Поднебесной, сколько вышедшая статистка. Так, количество первичных обращений за пособиями по безработице составило за минувшую неделю 201тыс., что является минимальным значением за последние 49 лет. На данный момент индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 продвинулся на 0,8%, индикатор "голубых" фишек Dow Jones пребывает в плюсе на 0,98% а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite подрастает на 0,99%.

Конечно, позитив на российском фондовом рынке не может не радовать, но в любом случае надо понимать, что игроки продолжают держать руку на пульсе. Ведь угрозы относительно новых ограничительных мер в адрес России еще никто не отменял. Поэтому участники локальных торгов по-прежнему ждут ноябрьского совещания Конгресса США по этому вопросу. Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер", отмечает, что российские "быки" не желают сдавать своих позиций, однако столь длительный краткосрочный рост увеличивает вероятность коррекции при появлении негативных факторов.

Индекс МосБиржи продолжит обновлять исторические максимумы, а РТС это не светит

20 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Сегодня индекс МосБиржи в очередной раз обновил свой исторический максимум – на отметке 2434,94 пункта. При этом рынок РФ торгуется почти на 50% ниже исторического максимума по индексу РТС. Подобная конфигурация рублёвого и валютного индексов говорит нам о том, что риски за период в 10 лет только увеличились, отмечает Андрей Кочетков, ведущий аналитик "Открытие Брокер. Эксперт отмечает, что лишь в последнее время наблюдается устойчивая тенденция к улучшению ситуации с выплатами акционерам. "То есть рынок становится более предсказуем по фундаментальным показателям. Соответственно, можно говорить о том, что текущая стоимость рынка достаточно справедливо отражает его ценность", - комментирует аналитик в ходеонлайн-конференции на Finam.ru.

Андрей Кочетков сохраняет прогноз по Индексу МосБиржи на уровнях 2100-2500 п. "Более сильный рост за пределы 2500 пунктов по индексу будет сдерживаться укреплением рубля. Вероятность падения становится меньше, но полностью её исключать нельзя. До конца года ещё много времени, которое может преподнести сюрпризы. Тем не менее, в случае роста Индекса МосБиржи до 2500 пунктов будем считать план на этот год выполненным и рекомендации плавно перейдут в "держать", или "продавать", если значение дойдёт до 2600-2700 пунктов", - добавил он.

По мнению Виталия Манжоса, старшего риск-менеджера "Алго Капитал", текущее обновление исторических максимумов по Индексу МосБиржи связано сугубо с переоценкой рублевой стоимости отечественных акций в результате осеннего ослабления курса рубля. "С технической точки зрения пока нет признаков завершения сформировавшейся волны роста. Сильным сопротивлением, и возможно, пределом повышения Индекса МосБиржи до конца 2018 года станет уровень 2500 п. Нижней границей вероятного падения, которое может быть связано с новым пакетом американских санкций, выглядит уровень 2300 п.". В то же время, отмечает эксперт, индекс РТС сейчас всего лишь восстанавливается среднюю часть своего годового диапазона: "С этой точки зрения, перспективы отечественного рынка акций, "очищенные" от валютной составляющей выглядят нейтральными".

Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском рынке ИК "Фридом Финанс", также дает позитивный прогноз по рублевому индикатору: 2500-2600 п. Однако эксперт отмечает: "Рынок, несмотря на высокую цену на нефть и страновой рейтинг, пока остается спекулятивным. А спекулянты будут фиксировать прибыль на этих уровнях". Негативный прогноз по индексу - 2000-2100 пунктов: "В случае внешних шоков и/или случае жестких санкций рынок туда очень быстро вернется. И хорошо, если удержится на таких уровнях". Нейтральный прогноз: 2200-2400 пунктов: "Если санкций и внешних шоков не будет, игроки будут сейчас искать хорошие дивидендыне идеи в банках, энергетике, нефтянке".

Уверен, что Индекс МосБиржи до конца года будет обновлять исторически хаи иЕвгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка". "Наш текущий таргет на 2018 год, 2430 пунктов, почти выполнен. Мы в достижение его верим и, учитывая слабость рубля и более сильную, чем ожидали этой осенью, нефть, видим перспективу движения в сторону 2570 пунктов. Движение, по нашему мнению, будет пилообразным - уровни высокие, нефтянка, наиболее "весовая", дорога и может подпасть под негативное влияние откат нефтяных котировок и более сдержанного роста экономической активности в США в концовке года. Более того, по секрету скажу, что есть неплохие шансы на рост и в следующем году, как минимум в его первой половине", - делится прогнозом аналитик.

Виктор Шастин, биржевой советник ИК "Велес Капитал", также ждет роста рублевого индикатора к 2500 пунктам за счет роста акций компаний не экспортеров. "То есть нефтянка и металлурги на месте, а телеком, электроэнергетика, банки немного наверх", - поясняет он.

Что касается возможностей индекса РТС по обновлению рекордов, то Андрей Кочетков из "Открытие Брокер" отвечает так: "Конечно, сможет, когда дюжина куриных яиц среднего качества будет стоить под десятку долларов в американском универсаме. То есть вопрос тут скорее в ценности самого доллара, а не в значениях РТС. Пока компоненты индекса не смогут показать столь впечатляющего роста прибыли, чтобы оправдать его двукратное повышение."

Андрей Верников, заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент", уверен, что 2500 пунктов по РТС мы в 2019 и 2020 годах не увидим, "исходя из того что процессы происходящие сейчас в мире будут ухудшать отношение инвесторов по развивающимся рынкам". "Но могу и ошибаться конечно. Чтобы говорить об устойчивом росте, нужно закрепиться выше 1200 пунктов по РТС2, - отмечает он.

Виталий Манжос указывает на то, что обновление исторического максимума по индексу РТС означало бы его повышение в 2.2 раза от текущего уровня: "Он так и не смог вновь приблизиться к отметке 2500 п. за последние 10 лет. Для возврата к указанной отметке понадобилось бы радикальное улучшение экономической ситуации в стране. Пока что это выглядит нереальным, как минимум, в течение ближайших 5 лет".

По мнению Георгия Ващенко,для обновления исторического хая по индексу РТС необходимо, чтобы к рынку проснулся инвестиционный интерес. "Торговые войны, санкции отталкивают международных инвесторов. А именно их масса в прошлом десятилетии вызвала рост рынка. Впрочем, отток средств, это проблема не только российская. Большинство рынков ЕМ с этим столкнулись, и Китай тоже. В США повышают ставку, проводят налоговую реформу, в страну вернулось $270 млрд. В России пока низкие темпы роста экономики (~2,5%), растут инфляционные ожидания, и есть риски изъятия части прибылей у крупных компаний - значит, пострадают дивиденды. На горизонте года я не вижу признаков перелома ситуации к лучшему. А вот рублевый индекс Мосбиржи, наоборот, может расти при умеренном снижении цены на нефть на фоне ослабления рубля", - пояснил эксперт.

Из хранилища банка в Казани украли 230 млн руб.

20 сентября 2018 г. 19:08 Источник
В Приволжском филиале банка «Открытие» заверили, что клиенты в результате хищения не пострадали. По факту кражи возбуждено уголовное дело

На рынке нефти очередной переполох из-за резких высказываний Трампа

20 сентября 2018 г. 18:08 Источник

К середине дня индекс МосБиржи торговался на рекордных значениях. Больших корпоративных новостей не было, но вновь можно говорить об улучшении внешнего фона, а также ситуации с давлением на российские компании. "РУСАЛ" (+3,5%) продолжит работать на американском рынке, хотя и без возможности расширения бизнеса. "Газпром" (+0,74%) смог заручиться поддержкой германской прессы, которая заставила президента США произнести слова об отсутствии планов санкций против европейских участников проекта "Северный поток-2". И, наконец, бумаги Сбербанка (+0,88%) являются неплохим индикатором отношения нерезидентов к российским финансовым активом. В лидерах роста и падения оказались "Мечел" (+14,91%), привилегированные акции "Юнипро" (+5,36%), привилегированные бумаги "Мечела" (+4,83%), X5 Retail Group (+4,15%), а также "Уралкалий" (-3,09%), "ЭНЕЛ Россия" (-1,55%), "Россети" (-1,29%), "ТМК" (-0,93%).

Продолжает развиваться позитивная ситуация в рубле. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 5245 рублей. Однодневная ставка MosPrime снизилась до 7,56%, недельная до 7,71%, а месячная до 7,84%. Премьер-министр РФ Д. Медведев призвал удержать инфляцию в рамках целевого показателя 4%, что может говорить о некотором испуге в правительстве по поводу динамики цен производителей за прошедший год, где рост цен составляет более 15-16%. Отсутствие валютных покупок в рамках бюджетного правила, налоговый период и цена на нефть в районе $79 за бочку Brent сохраняют потенциал укрепления рубля в диапазон 64-66 за доллар. Внешний фон также пока не ставит перед рублём сложных задач. США и Великобритания пока не ужесточают санкционную риторику. Более того, по корпоративному сектору даже появились некоторые смягчения. Всё это позволяет рублю показывать динамику лучше, чем у сырьевых коллег. Впрочем, они также укрепляются против доллара США. К 16:00 (мск) USD/RUB – 66,36 (-0,7%), EUR/RUB – 78,09 (+0,12%).

В Европе продолжают испытывать облегчение по поводу мягкого обмена тарифами между США и Китаем. Многие экономисты указывают на то, что подобная политика Д. Трампа приведёт к замедлению роста самой американской экономики до 2% в 2019 году. Впрочем, многие рассчитывают, что текущий обмен пошлинами продолжится переговорами. Однако риски для рынков вновь формируются в американских казначейских обязательствах. Доходность по 10-летним бумагам достигла уже 3,09%. Британский фунт стерлингов лихо укреплялся на росте убеждённости, что сделка по выходу из Евросоюза может быть заключена в ближайшие месяцы. Как минимум, в четверг начинается европейский саммит, от которого ждут прояснения ситуации по ряду вопросов. Кроме того, розничные продажи в Великобритании выросли за август на 0,3% при ожиданиях снижения на 0,2%. В годовом выражении розничные продажи увеличились на 3,3% при ожиданиях роста на 2,3%. К 16:00 (мск) DAX – 12320,18 п. (+0,83%), CAC 40 – 5449,17 п. (+1,03%), FTSE 100 – 7355,62 п. (+0,33%).

На рынке нефти очередной переполох из-за резких высказываний Д. Трампа. После утреннего кофе Д. Трамп написал в своём Twitter: "Мы защищаем страны Ближнего Востока, они бы не были в безопасности без нас. Однако они продолжают повышать и повышать цену нефти! Мы запомним. Монополия OPEC должна немедленно снизить цены". С точки зрения оценки долгосрочных перспектив рынка подобные слова можно считать признанием неспособности дальнейшего увеличения добычи в США. В то же время Саудовская Аравия многократно указывала на то, что хочет добиться увеличения объёмов инвестиций до прежних уровней, чтобы обеспечить долгосрочную устойчивость поставок. Конечно, прочие производители могут увеличить поставки, но глобальные резервные мощности также ограничены, а политика США предполагает, что в ближайшее время Иран вовсе должен прекратить экспорт "чёрного золота". Поэтому перспективы провала котировок на утренних твиттах Трампа весьма слабые. К 16:00 (мск) Brent – $79,09 (-0,39%), WTI – $70,82 (+0,07%), золото – $1211,2 (+0,24%), медь – $6016,44 (-0,02%), никель – $12580 (+0,56%).

Фьючерс на индекс доллара снижался на 0,65% до 93,51 п. CAD, AUD, NZD укреплялись от 0,2% до 0,55% относительно доллара США. К 16:00 (мск) EUR/USD – $1,176 (+0,77%), GBP/USD – $1,328 (+1,02%), USD/JPY – 112,15 (-0,09%).

Число первичных обращений за пособием по безработице в США упало за прошлую неделю на 3 тыс. до 201 тыс., что является минимальным значением с ноября 1969 года. Индекс производственной активности ФРБ Филадельфии вырос в сентябре до 22,9 п. Ожидался рост лишь до 17,0 п. с 11,9 п. в августе. Фьючерсы на американские индексы торговались в плюсе. Более того, индекс S&P 500 намекал на рекордное открытие. Для отечественного рынка также сохраняется потенциал роста до 2450 пунктов, если позитивный настрой на рынках сохранится до конца недели. Требования Д. Трампа скорее вызовут беспокойство на рынке, чем приведут к падению котировок. Соответственно, большинство факторов пока указывают на рост отечественных индексов и укрепление рубля.

Переход российских экспортеров на международные расчеты в евро реален и разумен

20 сентября 2018 г. 17:08 Источник

Переход российских компаний на международные расчеты в евро вместо доллара реалистичен, считают эксперты. Такое мнение аналитики высказали в ходеонлайн-конференции на Finam.ru.

"Речь идет о том, что "Сургутнефтегаз" согласовывает дополнительные соглашения к долларовым контрактам, которые позволят в случае необходимости перейти на международные расчеты в евро. Как мы видим, "Сургутнефтегаз" заранее "подстилает соломку" на месте, где можно "споткнуться". После истории с введением адресных санкций против "РУСАЛа" эта инициатива выглядит вполне реальной и разумной", - комментирует Виталий Манжос, старший риск-менеджер "Алго Капитал". По его мнеи, скорее всего, указанному примеру последуют и другие отечественные экспортеры.

"В принципе, никаких проблем с переходом нет, кроме технических, - отмечает Андрей Кочетков, ведущий аналитик "Открытие Брокер". - Естественно, что многие компании могут перейти на такие расчёты, тем более что этого могут потребовать европейские потребители". Аналитик напоминает, что на прошлой неделе дискуссия на тему чрезмерного использования доллара в европейской торговле обсуждалась в Европарламенте: "Естественно, что основное раздражение европейцев было направлено на импорт энергетических ресурсов, который на 80% оплачивается в долларах США".

Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка", также считает эту инициативу реальной. "К "выходу их доллара" складывающаяся с санкциями ситуация, на мой взгляд, подталкивает всех участников внешнеэкономической деятельности. Правда, процесс, будет непростым и небыстрым", - уверен эксперт.

Курс в 64 рубля за доллар к концу года достижим

20 сентября 2018 г. 16:07 Источник

Эксперты считают реалистичным прогноз Минэкономразвития по обменному валютному курсу на конец 2018 года на уровне 63,9 рубля за один доллар. Свое мнение они высказали в ходе онлайн-конференции на Finam.ru.

Доллар пока что не так далеко ушел от отметки 63,9 руб., чтобы не вернуться к ней в среднесрочной перспективе, считает Виталий Манжос, старший риск-менеджер "Алго Капитал". "В пользу этого говорят высокие цены на нефть и весомое положительное сальдо торгового баланса РФ. Однако, как обычно, политические факторы перевешивают "чистую" экономику, - поясняет аналитик. - Мы неоднократно наблюдали резкий рост курса доллара по отношению к рублю в моменты обострения экономического кризиса за пределами страны и в случае роста внешнеполитической напряженности. Позднее рубль очень медленно отыгрывает часть своих потерь, но все равно уже не возвращается к прежнему низкому уровню". Эксперт считает, что коррекционное укрепление рубля в районе 64 рубля за доллар возможно после того, как появится определённость относительно нового пакета американских санкций, при условии что они не будут достаточно серьезными и болезненными: "Это станет известно в ноябре".

Андрей Кочетков, ведущий аналитик "Открытие Брокер", говорит, что достижению уровня курса доллара, указанного в прогнозе МЭР, способствует положительное сальдо платёжного баланса, дорогая нефть и отсутствие покупок валюты в рамках бюджетного правила. "Если предвыборная борьба в США не приведёт к жёсткому сценарию санкций, то рубль может укрепиться до 61-62 за доллар. Более существенного укрепления Минфин не допустит, так как, скорее всего, вернётся на рынок с покупками валюты. Без фактора Минфина и достаточно мягких ограничениях курс мог бы находиться в районе 53-55 рублей", - отмечает г-н Кочетков.

Андрей Верников, заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент", согласен, что достижение этого уровня возможно - на высоких ценах на нефть и, как следствие, положительном платежном балансе. "Лично мне кажется, что нижнюю границу диапазона (65,5 рубля за доллар) пробьем в 1 квартале 2019 года, и тогда увидим 63,9", - отметил эксперт.

По словам Георгия Ващенко, начальника управления операций на российском рынке ИК "Фридом Финанс", до конца года курс доллара будет в диапазоне 65-75 рубля. "Причем ослабление рубля, на мой взгляд, более вероятно, чем его укрепление", - полагает аналитик.

Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка", считает, что исходя из фундаментального анализа, диапазон 60-65 рубля за доллар к концу года смотрится сбалансированным: нефть пока находится в диапазоне $70-80 за баррель, экономическая активность сохраняется, Банк России приступил к фазе повышения ставок, ситуация на внутренних финансовых рынках в целом неплоха. Однако эксперт отмечает несколько важных факторов: "Сложившиеся внешние реалии заставляют опасаться, что концовка года может пройти достаточно нервно для рубля. Во-первых, стоит отметить спад интереса глобальных инвесторов к активам развивающихся стран - они сейчас несколько перепроданы, что позволяет надеяться на позитивную концовку сентября- октябрь и частичный приток в ЕМ, но не более того. Почему? Дело все в тех же факторах - росте долларовых ставок и сжатии глобальной ликвидности, а также поступательном развитии "торговых войн", делающих рынки ЕМ, и так рискованные, менее привлекательными. Во-вторых, санкционное давление на России будет сохраняться и, судя по последним новостям, скорее всего, выразится в наложении запрета на операции с новым госдолгом и будет вести к дальнейшему ухудшению условий для развития инвестиций и внешней торговли. В-третьих, в текущих ценах на нефть содержится премия за иранский фактор (сейчас - порядка 7-9 долл./барр., по нашей оценке). В ноябре она может еще увеличиться, но к концу года она должна потихоньку уходить с откатом нефтяных барреля Brent в направлении 70 долл. - есть все основания ожидать возврата глобального рынка нефти в профицитную фазу. Скомпенсируют ли эти факторы повышение ставки Банком России, отказ от покупок валюты Минфином и текущие крепкие позиции бюджета и платежного баланса? Скорее, сдемфируют". На основании этого, г-н Локтюхов с учетом конъюнктуры на рубль на конец 2018 года смотрит консервативно: "Считаю, что доллар в декабре вернется в диапазон 67-70 рубля".

Онлайн-конференция: Российский рынок и рубль - бабье лето

20 сентября 2018 г. 13:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Через пять минут на нашем сайте начнется онлайн-конференция "Российский рынок и рубль: бабье лето".

В мире продолжают разгораться торговые войны, а Россия остается под санкционным давлением Запада, но это не мешает фондовому рынку РФ демонстрировать рост. После появления ясности относительно первого пакета новых санкций США российский рынок "выдохнул" и пошел покорять новые максимумы. Индекс МосБиржи смог впервые подняться выше 2400 пунктов. Рублю при этом пришлось несладко, в первой половине сентября он сходил к уровням весны 2016 года, дойдя до 70 рублей в паре с долларом и почти до 82 относительно евро. В результате российский Центробанк пошел на экстренные меры, отказавшись от покупки валюты в рамках бюджетного правила до конца года. Кроме того, на сентябрьском заседании ЦБ была повышена ключевая ставка. Предпринятые Банком России меры поддержали национальную валюту и рынок. "Черное золото" чувствует себя очень хорошо - нефть марки Brent торгуется вблизи $80 за баррель, что также играет на пользу российским бумагам. Но геополитические риски сохраняются, и на повестке дня маячат новые санкции.

Какие факторы будут определять динамику российского фондового рынка в ближайшее время? Как высоко может подняться индекс МосБиржи? Что будет с котировками в случае разворота на американских площадках? Надолго ли хватит рублю поддержки ЦБ? Возможно ли существенное укрепление? Куда двинутся рубль и рынок после введения очередного пакета американских санкций? Какие ещё инструменты могут задействовать финансовые власти РФ в случае ухудшения ситуации на валютном рынке? Какой будет ключевая ставка ЦБ к концу года? Какие есть сейчас интересные идеи на рынке? Какие бумаги в текущей ситуации можно рассматривать как защитные?

Участники конференции:

Олег Абелев, руководитель аналитического отдела ИК "Риком-Траст"

Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском рынке ИК "Фридом Финанс"

Андрей Верников, заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент"

Андрей Кочетков, ведущий аналитик "Открытие Брокер"

Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка"

Виталий Манжос, старший риск-менеджер "Алго Капитал"

Виктор Шастин, биржевой советник ИК "Велес Капитал"

Сергей Дроздов, аналитик ГК "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно уже сейчас!

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серий БО-02 и БО-06 одобрили реструктуризацию

20 сентября 2018 г. 11:06 Источник
Полный текст по ссылке

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют смешанную динамику

20 сентября 2018 г. 10:06 Источник
Полный текст по ссылке

Индекс МосБиржи сегодня попытается расти до уровня 2425 пунктов

20 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов среды продемонстрировал рост, индекс МосБиржи 2404,42 (1,84 0,08%), индекс РТС 1134,10 (11,07 0,99%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) 2,27% и Банков и финансов (MICEXFNL) 0,47%. Снижением завершились торги для сектора Телекоммуникаций (MICEXTLC) -1,00% и Нефти и газа (MICEXO&G) -0,45%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции Мечела (MCX:MTLR) 11,93%, Уралкалия (MCX:URKA) 8,41%, Polymetal (MCX:POLY) 2,76%, Аэрофлот (MCX:AFLT) 2,06%, АФК Система (MCX:AFKS) 1,77%, QIWI (MCX:QIWI) 1,51%, Магнит (MCX:MGNT) 1,48% и Сбербанк (MCX:SBER) 1,17%. Лидерами снижения выступили акции Новатэк (MCX:NVTK) -2,15%, М.видео (MCX:MVID) -2,05%, Интер РАО (MCX:IRAO) -1,74%, Алроса (MCX:ALRS) -1,55%, МТС (MCX:MTSS) -1,29%, Роснефть (MCX:ROSN) -0,58% и Татнефть (MCX:TATN) -0,37%. Российский рубль продемонстрировал по итогам торгов укрепление по отношению к основным мировым валютам на 0,7-0,8%, на рынке ОФЗ продолжается восстановление.

Американский фондовый рынок также продемонстрировал рост, индекс DOW 30 26405,76 (158,80 0,61%), индекс S&P 500 2907,95 (3,64 0,13%). Согласно опубликованным данным Министерства торговли США в августе зафиксирован резкий рост числа новостроек, существенно выше ожиданий экспертов. Госсекретарь США М. Помпео накануне заявил об исходящей в долгосрочной перспективе серьезной опасности экономическому росту США со стороны Китая.

Европейские фондовые индексы завершили торги среды преимущественно ростом. Азиатские фондовые биржи на открытии торгов четверга демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 23738,83 (66,31 0,28%). Согласно данным Национального статистического управления Великобритании (ONS) потребительские цены в августе выросли на 2,7% в годовом выражении, основной вклад внесли рост цен на транспортные, развлекательные и образовательные услуги.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов четверга расположился в районе 2915,50 пунктов. Данные министерства торговли США сообщили об уменьшении дефицита счета текущих операций платежного баланса США во 2-м квартале текущего года на 16,6%.

Фьючерс Brent на открытии торгов четверга торгуется в районе 79,67 долларов за баррель. Росту цен способствовали обнародованные данные Минэнерго США (EIA), сообщившие о снижении запасов нефти и бензина по итогам прошедшей недели.

Курс доллара США к корзине мировых валют продолжает оставаться на минимуме последних месяцев, что продолжает оказывать поддержку фьючерсу на золото. Утренние торги по инструменту проходят по цене 1210,20 долларов за тройскую унцию. Ближайшей целью роста, на наш взгляд, выступает уровень 1218 долларов.

Ситуация на внешних площадках перед открытием российского фондового рынка в четверг, на наш взгляд, выглядит достаточно оптимистично. Снижение курса доллара США к корзине мировых валют и опубликованные данные о снижении запасов нефти в США толкают цены сырьевых товаров вверх, в ходе ближайших торговых сессий мы не исключаем попыток тестирования уровня 80 долларов США за баррель сорта Brent. Укрепление российского рубля приостановило рост индекса МосБиржи в ходе минувшей торговой сессии, сегодня мы ожидаем очередных попыток роста до уровня 2425 пунктов. По индексу РТС ближайшей целью роста, на наш взгляд, выступает уровень 1150 пунктов. Интерес для инвесторов представляют наступающие в ближайшее время даты отсечки под дивиденды в акциях "Северстали" и "ГМК Норильский Никель".

Внешний фон умеренно позитивен, Америка закрылась ростом, Азия торгуется разнонаправленно.

Рынок акций готов к легкой коррекции

20 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Вчера рынок акций вновь переписал исторический максимум, но потом перешел к снижению, закрывшись по итогам дня лишь в символическом плюсе. На дневном графике Московской биржи образовался "крест", свидетельствующий о затухании восходящего тренда и готовности рынка к коррекции.

Однако утро обещает умеренно-позитивное настроение. Внешний фон располагает к умеренным покупкам: американские фьючерсы торгуются около нуля, но зато полдоллара по сравнению с закрытием российского рынка прибавила нефть, пытающаяся опять подойти к отметке 80 долларов за баррель.

Акции "Сбербанка" закрылись вчера на сопротивлении 194 руб. Закрепление выше этого уровня открывает дорогу к более сильной преграде 202 руб. Пока непонятно, сможет ли "Сбер" пройти даже первый уровень.

Оттолкнулись от сопротивления 160 руб. и акции "Газпрома". Здесь прогнозы более оптимистичны: скорее всего бумаги газовой монополии пробьют барьер и попробуют подняться к 165 рублям. Причем, как это неоднократно бывало, рост "Газпрома" возможен и при умеренном снижении рынка в целом.

Мы не ожидаем, что накануне министерской встречи ОПЕК+ нефть сумеет закрепиться выше 80 долларов. Поэтому при приближении котировок к сопротивлению открытие спекулятивных шортов выглядит уместно. Однако на выходные лучше уходить без позиций: реакция рынка на заявления нефтяников пока непредсказуема, но может быть сильной.

Рубль выглядит перекупленным к доллару и евро и нуждается в коррекции. Однако она может быть отложена на начало следующей недели. Однако пока для рубля действует восходящий тренд. Сегодня с утра на рынке Форекс рубль торгуется с очень слабым укреплением.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

20 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов 19 сентября на российском рынке сложился умеренно позитивный внешний фон. Вторник американские индексы DJIA и S&P500 завершили подъемом на 0,5-0,7%, сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в среду прибавлял 1,2%. Как отмечают аналитики, положительная реакция рынков по факту объявления о новых пошлинах США и КНР с 24 сентября свидетельствует о том, что инвесторы воспринимают шаги Вашингтона и Пекина как переговорную позицию, а не как начало полномасштабной торговой войны. В пользу этой гипотезы эксперты указывают на снижение ставки пошлин с изначально планировавшихся 20-25% до 5-10%, поэтапное введение тарифов и заявления обеих сторон о возможности и желании решить проблемы на переговорах, очередной раунд которых ожидается в этом месяце. Итоги заседания Банка Японии, сохранившего основные параметры агрессивной стимулирующей денежно-кредитной политики, не стали сюрпризом для рынка. Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $79,1 за баррель, на $0,2 выше уровня нашего закрытия 18 сентября. Нефтяные цены консолидируются вблизи четырехлетнего максимума после роста во вторник на заявлениях Саудовской Аравии о том, что ее устраивает цена барреля Brent более $80.

Бóльшую часть торговой сессии индекс МосБиржи провел в небольшом плюсе в пределах половины процента благодаря высоким ценам на нефть и спросу на активы развивающихся рынков – в середине дня индекс MSCI EM прибавлял около процента. Во второй половине дня индекс МосБиржи опустился к нулевой отметке – инвесторы предпочли зафиксировать прибыль после обновления индексом МосБиржи очередного исторического рекорда. От более активных продаж российский рынок удерживали сохраняющийся позитив на мировых фондовых рынках и рост цен на нефть. Основные американские индексы, сводный европейский Stoxx Europe 600 и индекс MSCI EM демонстрировали в среднем полупроцентный подъем как на ожиданиях конструктивных торговых переговоров США-КНР, так и на хорошей статистике из США. В США число новостроек в августе выросло больше прогноза, дефицит счета текущих операций во втором квартале упал до минимума за три года. В свою очередь, котировки Brent поднимались к отметке $79,5 за баррель на статистике Минэнерго США, зафиксировавшей снижение запасов нефти пятую неделю подряд.

Обзор полностью

Доброе утро!

20 сентября 2018 г. 9:06 Источник

По итогам торгов среды в США индекс Dow Jones вырос на 0,61%, S&P – на 0,13%, Nasdaq снизился на 0,08%. В результате значение Dow Jones достигло уровня 26 411,14 пункта, S&P – 2 907,95 пункта, Nasdaq – 7 950,04 пункта.

Фондовый индекс Бразилии BRSP BOVESPA IND увеличился на 0,42% и составил 78 640,63 пункта.

Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 стал больше на 0,42% и закрылся на уровне 7331,12 пункта. Индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 подрос на 0,56% и закрылся на уровне 5393,74 пункта. Индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX "потолстел" 0,50% и к закрытию составил 12219,02 пункта.

Значение японского индекса Nikkei поднялось к настоящему времени на 0,21% и составило 23 723,00 пункта.

Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI повысился на 0,78% и находится на уровне 2 326,50 пункта.

На текущий момент индекс Китая CSI-300 опустился на 0,05% и находится на уровне 3 310,715 пункта.

Индекс фондовой биржи Гонконга HANG SENG повысился на 0,07% и находится на уровне 27 426,81 пункта.

Цена ноябрьского контракта на нефть марки Brent составляет $79,68 за баррель (в среду в это же время она составляла $79,08 за баррель), цена ноябрьского фьючерса на нефть сорта Light составляет $71,22 за баррель (в предыдущую торговую сессию в это же время она составляла $69,99 за баррель).

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 20 сентября, составляет 67,0098 рубля, курс евро – 78,3613 рубля.

Сегодня утром на международном валютном рынке курс пары евро/доллар находится на уровне 1,168.

По итогам торгов на момент закрытия цены АДР на российские акции составили (в долларах США):

ВТБ (Анг) – 1,33423, "Газпром" (Анг) – 4,70080, "ЛУКОЙЛ" (Анг) – 70,37196, "Норильский никель" (Анг) – 17,30294, "Роснефть" (Анг) – 6,51111, "Ростелеком" (Анг) – 6,26106, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 4,07869, "Сбербанк" (Анг) – 11,97704, МТС (США) – 8,48370, "ВымпелКом" (США) – 2,84394, "Мечел Сталь" (США) – 2,95050, "РУСАЛ" (ГнК) - 2,01034.

За изменением котировок на российских и зарубежны х площадках вы можете следить в разделах"Котировки ценных бумаг"и"Интерактивный теханализ".

Сегодня в 15:30 мск в США будут опубликованы следующие данные:

- Количество первичных обращений за пособиями по безработице (Jobless claims, Initial claims) за неделю. 210 тыс. – значение показателя, ожидаемое рынком. На прошлой неделе показатель составил 204 тыс.

- Индекс деловой активности ФРБ Филадельфии (Phil Fed business index) за сентябрь. Рынок ожидает, что показатель составит 17 пунктов. Предыдущее значение индекса составляло 11.9 пунктА.

Сегодня в 17:00 мск в еврозоне будут опубликованы следующие данные:

- Индекс потребительского доверия (Consumer Confidence Index) за сентябрь. Ожидается снижение показателя на 2 пункта. В предыдущем периоде был зафиксировано уменьшение на 1,9 пункта.

Подробнее с ожидаемыми сегодня статистическими данными можно ознакомиться в разделе"Календарь статистики"..

Сегодня состоятся внеочередное общее собрание акционеров "Детского мира", заседания совета директоров ТМК и "Башнефти".

В рубриках"Сегодня"и"Важные даты"вы найдете более подробную информацию о предстоящих событиях в политике и экономике.

Cегодня в 13:00 мск нашем сайте начнется онлайн-конференция "Российский рынок и рубль: бабье лето". В мире продолжают разгораться торговые войны, а Россия остается под санкционным давлением Запада, но это не мешает фондовому рынку РФ демонстрировать рост. После появления ясности относительно первого пакета новых санкций США российский рынок "выдохнул" и пошел покорять новые максимумы. Какие факторы будут определять динамику российского фондового рынка в ближайшее время? Как высоко может подняться индекс МосБиржи? Что будет с котировками в случае разворота на американских площадках? Надолго ли хватит рублю поддержки ЦБ? Возможно ли существенное укрепление? Куда двинутся рубль и рынок после введения очередного пакета американских санкций? Какие ещё инструменты могут задействовать финансовые власти РФ в случае ухудшения ситуации на валютном рынке? Какой будет ключевая ставка ЦБ к концу года? Какие есть сейчас интересные идеи на рынке? Какие бумаги в текущей ситуации можно рассматривать как защитные? Участники конференции Олег Абелев, руководитель аналитического отдела ИК "Риком-Траст", Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском рынке ИК "Фридом Финанс", Андрей Верников, заместитель генерального директора по инвестиционному анализу ИК "Церих Кэпитал Менеджмент", Андрей Кочетков, ведущий аналитик "Открытие Брокер", Евгений Локтюхов, руководитель направления "Анализ отраслей и финансовых рынков" "Промсвязьбанка", Виталий Манжос, старший риск-менеджер "Алго Капитал", Виктор Шастин, биржевой советник ИК "Велес Капитал", Сергей Дроздов, аналитик ГК "ФИНАМ", ответят на ваши вопросы. Задать вопросы экспертам можно уже сейчас!

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru

Рубль продолжает укрепляться, пользуясь позитивным внешним фоном

19 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Введение пошлин на китайские товары на сумму еще в 200 млрд. долл. было воспринято американскими инвесторами, судя по всему, весьма благосклонно. Равно как и угрозы Трампа удвоить санкции против Поднебесной, если с её стороны последуют ответные действия. Как ни странно, но пока столь агрессивная риторика руководителя сильнейшей державы мира не была воспринята негативно ни на Востоке, ни на Западе. Торговые площадки Старого Света тоже продолжали сегодня расти на хороших цифрах публикуемой отчетности, упрямо игнорируя риски того, что вслед за Китаем настанет их очередь сражаться с Америкой.

Однако, перейдем для начала к сути выходившей сегодня макроэкономической статистики. Япония отчитывалась по внешнеторговым операциям за август. Прирост объемыов экспорта увеличились с 3,9% до 6,6% при прогнозах роста до 5,6%. Темп роста импорта вырос с 14,6% до 15,4%, хотя ждали 14,9%. Сальдо торгового баланса составило -445 млрд. йен при предыдущем значении в -232 млрд. йен. Рынки ожидали увидеть снижение до -469 млрд. йен.

Банк Японии принимал сегодня решение по процентной ставке, вполне ожидаемо оставив её без изменений – долгосрочная составила 0,0%, краткосрочная, более интересная с точки зрения стоимости денег, сохранена на уровне -0,1%. Британия отчитывалась по инфляции. Индекс потребительских цен за август показателем месяц к месяцу изменился с 0,0% до 0,7% при прогнозах 0,5%:. Год к году инфляция изменилась с 2,5% до 2,7%, хотя ждали 2,4%.

Появились новые, уже европейские отзвуки "дизельгейта" - Европейская комиссия заявила о том, что приступила к полномасштабному расследованию, в ходе которого намерена выяснить, не состояли ли немецкие автопроизводители BMW, Daimler и Volkswagen в сговоре, чтобы избежать конкуренции при разработке автомобилей с пониженными выбросами вредных веществ. Европейские индексы в течение дня весьма уверенно подрастали, не выказывая даже малейшего желания приостановиться, не говоря уже о коррекции. За торговую сессию индекс FTSE100 вырос на 0,42% - до 7331 п., САС40 поднялся на 0,56%, до уровня 5394 п., немецкий DAX одолел 0,50%, остановившись на уровне 12219 п.

Росстат сегодня опубликовал данные по изменению объемов розничных продаж и уровню безработицы. Первый показатель вырос на 0,1% до 2,8%, хотя эксперты предрекали падение темпов до 2,2%. Безработицу ожидали неизменной на уровне 4,7%, однако она упала до 4,6%. За отсутствием иных новостей и на общемировом позитиве, Россия тоже пошла на новые рекорды, в ходе которых индекс МосБиржи переписал исторические максимумы. Однако, удержать столь высокие рубежи рынки пока не смогли, что, быть может, и к лучшему – рост хорош, когда он мотивированный. И горе тому, кто возрадуется вершинам, которые не имеют под собой твердой экономической почвы.

Как говорил Черный Абдулла: "Кинжал хорош для того, у кого он есть. И горе тому, у кого его не окажется в нужное время". Неспешная коррекция, начавшаяся после полудня, вернула отечественные рынки туда, откуда они стартовали, что выглядит вполне обоснованным. Было бы хуже, если бы индексы без весомых причин улетели в небеса – оттуда больней падать, чем с "высоты собственного роста". В результате по итогам дня индекс РТС вырос на 0,99%, до 1134 п., а индекс МосБиржи закрылся на 2404 п. (+0,08%).

Наибольшей рост показали акции "Мечела" (+11,93% в обычке и +5,66% в префах), "Уралкалия" (+8,41%), "Полиметалла" (+2,76%), "Ленэнерго" (+2,43%) и "Татнефти" (+2,33%). Сильней других снизились "Новатэк" (-2,15%), "М.Видео" (-2,05%), "Транснефть" (-1,82%), "ИнтерРАО" (-1,74%), АЛРОСА (-1,55%) и "Распадская" (-1,38%).

Вышедшие накануне предварительные данные по сырым запасам нефти от Американского института нефти API показали увеличение с -8,636 млн. барр. до 1,250 млн. барр., на что рынки почти не отреагировали. Сегодняшняя статистика от Минэнерго США по изменению фактических запасов показала рост с -5,296 млн. барр. до -2,057 млн. барр, хотя эксперты предрекали -2,741 млн. барр. Избыточные запасы на хабе в Кушинге изменились незначительно – с -1,242 млн. барр. до -1,25- млн. барр. Котировки углеводородов отреагировали на вышедшую статистику увеличением волатильности, но, если североморская BRENT в итоге вернулась к прежним уровням, показав на 18:52 мск. стоимость в 79,21 долл./барр., то светлая техасская, видимо, все же под влиянием урагана, всё еще гуляющего у восточного побережья США, предпочла немного вырасти, зафиксировав к моменту закрытия российских торговых площадок стоимость в 70,66 долл./ барр.

Рубль продолжил сегодня свое укрепление, продолжающееся уже несколько дней. Способствует тому снижение дефицита валюты у банков, приближающиеся налоговые платежи, а также укрепление целого ряда валют развивающихся стран. Нельзя сказать, что страсти вокруг турецкой лиры или аргентинского песо улеглись окончательно, но предпринимаемые Центробанками этих стран шаги пока приостановили падение валют этих государств, что было с оптимизмом воспринято и остальными развивающимися государствами.

Вероятно, несколько снизился и отток из российских госбумаг, что тоже могло оказать свое влияние. Так или иначе, но рубль уже который день весьма уверенно дорожает, отыгрывая потери предыдущих недель. По состоянию на 18:52 мск за единицу американской валюты уже давали 66,80 руб./долл., а за евро - 78,03 руб./евро.

В США сегодня публиковались данные по числу выданных разрешений на строительство (показатель снизился с 1,311 млн. до 1,229 млн., при ожиданиях в 1,310 млн., что в процентном выражении, соответственно, составляет падение с 1,5% до 05,5% при прогнозах в -0,1%). Дефицит счета текущих операций в США во 2 квартале снизился до 101,5 млрд. долл., хотя ожидалось 103,5 млрд. долл. Корпорация Microsoft заявила о том, что ее совет директоров принял решение повысить размер квартальных дивидендов почти на 10%. Так, квартальные дивиденды компании увеличены с 42 центов на акцию до 46 центов на бумагу. Выплата дивидендов запланирована на 13 декабря, а закрытие реестра акционеров состоится 15 ноября.

Открытие американских рынков прошло весьма оптимистично. Видимо, торговые войны пока мало пугают заокеанских инвесторов, а отчетность их корпораций ничего плохого не обещает. К 18:52 мск. DIJA вырос до 26438 п. (+0,73%), S&P500 поднялся до 2909 п. (+0,18%), NASD COMP, продолжающий снимать перекупленность предыдущих периодов, снизился на 0,19% - до 7941 п.

Завтра Британия отчитывается по розничным продажам, в США выйдет Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии, а также статистика по продажам жилья на вторичном рынке. Квартальный отчет представит Red Hat Software (NASDAQ: RHT, NYSE: RHT) - американская компания, выпускающая решения на основе свободной операционной системы Linux. В России пройдет внеочередное собрание акционеров "Детского мира".

Российские "быки" решили передохнуть после сильного разгона

19 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Торговый день на российском рынке начался с еще одного рекорда по индексу МосБиржи. Рублевый индикатор утром штурмовал отметку 2416 пунктов, однако под вечер "бычьи" аппетиты локальных инвесторов явно начали сходить на нет. В сущности, отечественный рынок рос на "безрыбье" - никаких сущетвенных драйверов для роста у местных бирж как не было, так и нет, а брать новые максимумы только, потому что все вокруг тихо и спокойно - трудно. Собственно, поэтому в определённый момент местные игроки решили немного одуматься, и на российском рынке, стала намечаться коррекция.

Индекс МосБиржиКонечно, пока все складывается неплохо, и тот же индекс МосБиржи лишь в моменте заходил в "красную зону". Завершил торги рублевый индикатор в плюсе, но при этом он неоднократно пытался отступить ниже уровня 2400 пунктов. В результате по индексу МосБиржи зафиксировано прибавление всего на 0,077%, а окончательное значение этого рыночного показателя по итогам сегодняшнего дня составило 2404,42 пункта. Долларовый бенчмарк РТС за сегодня прибавил 0,986% и закрылся в области 1134,1 пункта.

Среди лидеров ростабыли бумаги "Уралкалия" (+8,41%), выросшие на новости о том, что Белорусская калийная компания заключила новый контракт с Китаем на поставку хлористого калия. Данная новость, по мнению большинства экспертов, является позитивным сигналом для всей отрасли и особенно для "Уралкалия" как для крупнейшего мирового производителя калийных удобрений.

Также сегодня особой популярностью пользовались представители металлургического сектора. Доллар в середине недели чувствует себя весьма слабо по отношению к валютам развивающихся стран, что в свою очередь спровоцировало неплохой рост цен на металлы. Этими обстоятельствами воспользовались покупатели акций "Мечела". "Обычка" эмитента подорожала почти на 12%, а "префы" - на 5,66%.

Российская валюта наконец-то может похвастаться хорошими успехами за день. "Россиянин" продолжает давать отпор доллару и евро по нескольким причинам. Во-первых, рубль еще не до конца отошел от сюрприза Центробанка в виде повышения ключевой ставки. Во-вторых, у национальной валюты, которая последний месяц сильно страдала от санкционной темы, наступило затишье. Пока с мировых трибун не звучит никаких угроз, российская валюта чувствует себя увереннее. Сегодняшний торговый день на Московской бирже ознаменован тем, что пара доллар/рубль впервые с 27 августа ушла ниже отметки 67. Сейчас "американец" стоит 66,81 (-0,824%) рубля, а евро оценивается в 78,07 (-0,649%) рубля. Аналитики из "Алор Брокер" отмечают, что сейчас покупать доллары рискованно, так как Центробанк России приостановил покупки валюты до конца текущего года. "Техническая картина также указывает на укрепление рубля с краткосрочной целью 66,5 против "американца", - пишут эксперты.

Нефть сорта Brent подрастает до уровня $79,24 за "бочку". Сегодня удача оказалась на стороне "нефтебыков". Статистика от EIA показала, что за неделю, закончившуюся 14 сентября, запасы нефти черного снизились на 2,057 млн. баррелей.

Мировые рынки сегодня демонстрируют неоднозначную динамику. Достаточно слабо в среду подрастали европейские индексы, а ключевые индикаторы Уолл-Стрит на текущий момент торгуются без единой динамики. Американские инвесторы абстрагировались от темы торгового противостояния США и Китая и сосредоточились на выходящей статистке и корпоративных новостях. Сейчас индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 продвинулся на 0,09%, индикатор "голубых" фишек Dow Jones пребывает в плюсе на 0,72%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite теряет примерно 0,40%.

"Открытие Холдинг" 4 октября проведет собрания владельцев облигаций серий БО-П01 - БО-П04

19 сентября 2018 г. 15:07 Источник
Полный текст по ссылке

Ситуация на внешних площадках складывается вполне оптимистично

19 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов вторника уверенный рост, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2402,58 (28,83 1,21%), индекс РТС 1123,03 (23,53 2,14%). Все отраслевые индексы МосБиржи продемонстрировали рост, лидерами выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) 1,96%, Банков и финансов (MICEXFNL) 1,4% и Нефти и газа (MICEXO&G) 1,33%. Среди отдельных акций лидерами роста выступили бумаги Новатэка (MCX:NVTK) 6,12%, RUSAL (MCX:RUAL) 3,13%, Россети (MCX:RSTI) 3,11%, Аэрофлот (MCX:AFLT) 2,92%, ВТБ (MCX:VTBR) 2,85%, Интер РАО (MCX:IRAO) 2,83%, Распадская (MCX:RASP) 2,50%, Московская биржа (MCX:MOEX) 1,20%, Лукойл (MCX:LKOH) 1,17% и Газпром (MCX:GAZP) 1,04%. Лидерами снижения выступили акции QIWI (MCX:QIWI) -3,04%, Русгидро (MCX:HYDR) -1,66%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) -1,26%, Polymetal (MCX:POLY) -0,37% и Роснефть (MCX:ROSN) -0,20%.

Американский фондовый рынок так же продемонстрировал рост, индекс DOW 30 26246,96 (184,84 0,71%) индекс S&P 500 2904,31 (15,51 0,54%). По заявлению президента США в настоящий момент не рассматривается возможность введения санкций в отношении компаний, участвующих в строительстве проекта "Северный поток-2".

Европейские фондовый индексы завершили торги вторника преимущественно ростом. Азиатские фондовые биржи на открытии торгов среды так же демонстрируют рост, японский индекс Nikkei 225 23732,63 (312,09 1,33%). По итогам двухдневного заседания Банк Японии оставил без изменений основные параметры кредитно-денежной политики.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов среды продолжает уверенный рост, утренние значения по инструменту составляет 2911,75 пунктов. Как стало известно накануне, Китай планирует ввести ответные пошлины в размере 5-10% на товары американского экспорта объемом $60 млрд. в год.

Фьючерс Brent в ходе утренние торгов среды вновь выше уровня 79 долларов за баррель. Росту способствовали сигналы о готовности Саудовской Аравии допустить подъем цен на нефть в ожидании снижения предложения на рынке, в связи с санкциями против Ирана. В ближайшие выходные пройдет заседание мониторингового комитета ОПЕК+, на котором не будет присутствовать министр нефти Ирана.

Фьючерс на золото отреагировало ростом на информацию об инциденте в Сирии, в результате которого был сбит российский самолет Ил-20, утренние торги по инструменту проходят в районе 1208,50 долларов за тройскую унцию. По заявлению Минобороны РФ под удар воздушное судно подставили израильские летчики.

Перед открытием российского фондового рынка в среду ситуация на внешних площадках складывается вполне оптимистично. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют положительную динамику, цены на энергоносители и металлы так же демонстрируют уверенный рост. Заявления США о разъяснении санкций в отношении RUSAL и отсутствие планов по ограничению деятельности участников строительства проекта "Северный поток-2" являются, по нашему мнению, достаточно позитивным сигналом, разделяющим политическую и экономическую составляющую санкционной политики США в отношении РФ.

Внешний фон умеренно позитивен, Америка закрылась ростом, Азия торгуется ростом.

Росту индексов могут помешать нефть и политика

19 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Мировые фондовые площадки решили проигнорировать новости с "фронтов" торговой войны. Американские индексы закрылись в плюсе: Dow Jones Industrial Average увеличился на 0,71%, S&P 500 - на 0,54%, а Nasdaq - на 0,76%. Перед началом торгов в России фьючерс на S&P 500 показывает небольшой рост – на 0,02%.

Азиатские площадки также подрастают. Японский Nikkei225 и гонконгский Hang Seng прибавили больше 1%. В Северную Корею с трехдневным официальным визитом прибыл президент Южной Кореи. Это уже третья межкорейская встреча за год.

Нефть сорта Brent торгуется по цене $79 за баррель. По словам Георгия Ващенко, начальника управления операций на российском фондовом рынке ИК "Фридом Финанс", поводом для стремительного роста цены на нефть стали не фундаментальные причины, а спекулятивные ожидания. "Утверждения, что Саудовская Аравия не вынесет цену на нефть ниже $80 за баррель, на мой взгляд, лишены оснований. Долговая нагрузка СА на уровне 17% к ВВП, рост ВВП составляет 1,15%, а инфляция 2,2%. Полагаю, что реакция рынка на заявления из СА будет недолгой, нефть пока не выйдет из коридора $70-80 по марке Brent", - считает эксперт.

нефть, график

В целом, как полагают аналитики, к открытию российского фондового рынка сложился благоприятный внешний фон. "Заявления США о разъяснении санкций в отношении RUSAL и отсутствие планов по ограничению деятельности участников строительства проекта "Северный поток-2" являются, по нашему мнению, достаточно позитивным сигналом, разделяющим политическую и экономическую составляющую санкционной политики США в отношении РФ", - указывает в своем комментарии Александр Крылов из "Инвестиционной палаты".

Аналитик "АЛОР БРОКЕР" Алексей Антонов не так оптимистичен, как те, кто ждет новых максимумов по индексу "МосБиржи". "Вчера Американский институт нефти опубликовал свои данные по запасам, согласно которым показатель вырос на1,2 миллиона баррелей. Это сообщение не привело к значимой реакции рынка, поскольку нуждается в подтверждении со стороны Минэнерго США. Рынок ждет, что ведомство сообщит о снижении запасов на 2,7 миллиона баррелей", - пишет он. По словам г-на Антонова, нефть вряд ли пройдет отметку 80 долларов за баррель. "Скорее всего, даже при снижении запасов на величину больше ожиданий после короткой фазы роста мы увидим коррекцию. И именно удешевление нефти может стать формальным поводом для снятия перекупленности рынка акций и рубля", - предупреждает эксперт.

Благоприятный политический фон тоже может несколько потускнеть на новостях их Зальцбурга, где сегодня вечером на двухдневную неформальную встречу соберутся главы государств и правительств стран ЕС. Главными темами обсуждения станут миграция, внутренняя безопасность и Brexit. Однако и для российской темы найдется место. Премьер-министр Великобритании Тереза Мэй поделится информацией о ходе расследования по "делу Скрипалей".

Что касается скандальных выборов губернатора Приморья, то сегодня во Владивостоке начала работу комиссия ЦИК.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

19 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов во вторник на российском рынке 18 сентября сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили понедельник снижением на 0,4-0,6% на ожиданиях введения США пошлин на китайские товары на сумму в $200 млрд.

Уже после закрытия американских бирж Д.Трамп объявил о поэтапном введении пошлин: они вступят в силу 24 сентября и составят 10% до конца года, а с января 2019 года вырастут до 25%. При этом президент США предупредил, что если Китай ответит на американские действия, то Вашингтон приступят к третьему этапу введения пошлин – на импорт стоимостью еще $267 млрд.

Во вторник сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific повышался на 0,8%. По мнению экспертов, анонсированные меры США уже были заложены в котировках, а тот факт, что США пошли на поэтапное введение пошлин, а КНР не отказалась от переговоров в этом месяце, все же оставляет надежды на конструктивное разрешение торговых споров. Дополнительную поддержку китайскому CSI300, прибавившему 2%, оказала информация СМИ о том, что правительство Китая может принять меры для компенсации негативного эффекта для экономики страны от торгового конфликта с США – речь, в частности, идет о снижении норм резервирования для банков и увеличении расходов на инфраструктуру.

Обзор полностью.

Акции американских технологических компаний останутся под давлением

18 сентября 2018 г. 16:07 Источник

Фондовые индексы США завершили торги 17 сентября в заметном минусе. S&P500 потерял 0,56%. Сектор технологий показал наибольшее снижение, что отразилось на всем рынке ввиду большого веса этого сектора. Акции Apple и Amazon упали почти на 3%.

Доллар ослаб по отношению к основным валютам, а евро в паре с ним вырос до 1,1683.

Администрация президента Трампа введет тарифы на китайский импорт с 24 сентября. Вместо первоначально ожидавшегося размера пошлины в 25% решено установить ее на уровне 10%. Эта мера коснется ввоза товаров из КНР на сумму $200 млрд. Трамп пообещал увеличить тарифы до 25% со следующего года, что некоторые инвесторы интерпретируют как попытку оставить поле для маневра и достижения договоренностей.

Помимо прочего глава Белого дома предупредил о незамедлительном введении тарифов на оставшиеся $267 млрд импорта из КНР в случае ответных действий Пекина. Китай, в свою очередь, намерен проявить симметричную реакцию на новые ввозные тарифы и угрозы со стороны Вашингтона.

Введение пошлин на китайский импорт приближается, но инвесторы не спешат продавать. Азиатские индексы торгуются в плюсе, как и фьючерсы на американские акции. Объяснением этой динамики может быть уже произошедшее снижение развивающихся площадок на 20% с начала года, а также отсутствие признаков замедления роста американской экономики. Вполне вероятно, что инвесторы действуют по принципу: "покупай на фактах" (sell the rumors, buy the facts).

Важной экономической статистики сегодня не запланировано. Мы считаем, что S&P500 в ходе сегодняшней сессии вырастет на 0,2%, до 2895 пунктов.

С технической точки зрения индекс S&P500 закрыл разрыв от 13 сентября и сохраняет все шансы на продолжение движения вверх, к новым максимумам. NASDAQ смотрится хуже, поэтому не исключено, что давление на акции технологических компаний продолжится.

Из интересных корпоративных отчетов стоит обратить внимание на релиз от General Mills, который выйдет перед открытием основной сессии. По компании ожидается снижение прибыли, что может оказать давление на ее котировки.

УАЗ открыл первый дилерский центр в Ливане

18 сентября 2018 г. 15:07 Источник

В сентябре 2018 года состоялось открытие первого официального дилера УАЗ в Ливане, сообщила компания.

Партнером Ульяновского автозавода стала местная компания Ultimate Fahed, которая будет отвечать за импорт и дистрибуцию внедорожников УАЗ, а также их гарантийное обслуживание. До подписания соглашения с компанией УАЗ фирма Ultimate Fahed занималась продажами нишевых автомобилей - английских трековых спорткаров Ultima и российских вездеходов Trecol. Однако УАЗ станет первым массовым брендом в портфолио ливанской компании. Целью нового дистрибьютора является продажи до нескольких сотен внедорожников УАЗ в год.

"История продаж моделей УАЗ в Ливане уходит корнями в середину прошлого века. С 1956 по 1992 год в этой стране купили 291 внедорожник УАЗ. После многолетней паузы УАЗ вернулся на местный рынок. Но теперь компания планирует продавать автомобили на регулярной основе и в заметно больших объёмах", - говорится в сообщении автопроизводителя.

"Ливан считается небольшим рынком, тут ежегодно продаётся не более 50 000 новых автомобилей. Более ценным является тот факт, что эта страна признана законодателем трендов в арабском мире. Мы рассчитываем, что присутствие официального дистрибьютора УАЗ в Бейруте позволит расширить продажи автомобилей и в соседних странах", - сказал директор по экспорту компании УАЗ Андрей Дорофеев.

ТМК выбрала "ВТБ Капитал Брокер" для реализации программы buyback

18 сентября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

Владельцы облигаций "Открытие Холдинга" серии БО-04 одобрили реструктуризацию бумаг

18 сентября 2018 г. 11:07 Источник
Полный текст по ссылке

ГК "Мать и дитя" открыла новую клинику в Туле

18 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Группа компаний "Мать и дитя" открыла новую клинику в Туле, говорится в сообщении компании. Общий объем инвестиций в реализацию проекта составил около 45 млн рублей. Эта клиника станет 39 медицинским центром группы.

Клиника "Мать и дитя" Тула общей площадью 401 кв. м предложит широкий спектр профильных услуг для женщин, включая ЭКО, экспертное УЗИ, малые гинекологические операции в условиях дневного стационара, прием акушеров-гинекологов, а также медицинские услуги для всех членов семьи, в том числе по гастроэнтерологии, эндокринологии, неврологии, урологии и андрологии.

Мощности новой клиники позволят проводить до 400 малых гинекологических операций, до 1 000 циклов ЭКО, включая циклы по ОМС, и более 26 000 приемов врачей в год.

Новая клиника оснащена оборудованием мирового класса, в т.ч. производства Karl Storz, GE, Olympus и Origio.

"Открытие нашей первой клиники в Туле является важным шагом вперед в достижении стратегической цели оказывать медицинскую помощь мирового класса в регионах России, где пока недостаточно представлены такие высокотехнологичные услуги и новые направления медицины, как пренатальная диагностика, преимплантационная диагностика методом NGS, медицина плода", - сообщил генеральный директор ГК "Мать и дитя" Марк Курцер.

ТМК выбрала "ВТБ Капитал Брокер" для реализации программы buyback

18 сентября 2018 г. 11:07 Источник

"Трубная Металлургическая Компания" (ТМК) привлечет "ВТБ Капитал Брокер" для реализации программы приобретения на открытом рынке акций компании, одобренной советом директоров ТМК, говорится в сообщении компании.

"Приобретение акций в рамках программы от лица компании будет осуществляться на регулируемых торговых площадках и OTC в соответствии с требованиями применимого законодательства", - отмечается в заявлении.

Введение пошлин на китайские товары со стороны США не стало неожиданностью

18 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок открыл торговую неделю ростом, объем торгов средний, индекс МосБиржи завершил торги на новом максимуме 2373,75 (13,49 0,57%), индекс РТС 1099,50 (4,77 0,44%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) 3,31% и Электроэнергетики (MICEXPWR) 1,61%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции RUSAL (MCX:RUAL) 14,73%, Уралкалия (MCX:URKA) 8,11%, МТС (MCX:MTSS) 4,00%, Мечела (MCX:MTLR) 3,77%, Интер РАО (MCX:IRAO) 3,23%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) 2,61%, Газпром (MCX:GAZP) 2,18%, Московская биржа (MCX:MOEX) 1,36%, Алроса (MCX:ALRS) 1,19% и Лукойл (MCX:LKOH) 0,59%. Снижением отметились бумаги Yandex (MCX:YNDX) -1,78%, Новатэк (MCX:NVTK) -1,25%, Полюс (MCX:PLZL) -0,97% Polymetal (MCX:POLY) и Сбербанк (MCX:SBER) -0,32%.

Американский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов понедельника снижение, индекс DOW 30 26062,12 (-92,55 -0,35%), индекс S&P 500 2888,80 (-16,18 -0,56%). Сегодня стало известно о введении США 10-процентных пошлин на китайские товары на сумму $ 200 млрд., причиной, по мнению руководства США, послужила политика Китая в области внешней торговли, наносящая ущерб национальным интересам США.

Европейские фондовые индексы завершили торги понедельника разнонаправленно, азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника демонстрируют разнонаправленную динамику, японский индекс Nikkei 225 23468,93 (374,26 1,62%). В ходе прошедшей накануне встречи в Сочи с президентом Турции В.В. Путин подтвердил планы по увеличению доли расчетов между странами в национальных валютах.

Фьючерс S&P 500 на открытии торговой сессии вторника продолжает снижение, вызванное опасениями последствий торгового противостояния США и Китая, утренние значения по инструменту составляет 2892,75 пунктов. Накануне постпред США при ООН выдвинула обвинения в адрес России в нарушении последней международных санкций в отношении КНДР, речь идет о незаконной передачи нефти при помощи танкеров.

Фьючерс Brent на фоне негативного сигнала о продолжении торгового противостояния США и Китая на открытии торгов вторника демонстрирует снижение, торги по инструменту проходят по цене 77,56 долларов за баррель. Ближайшими уровнями поддержки, на наш взгляд, выступают значения 77,10 и 76,60 долларов.

Фьючерс на золото на открытии торгов вторника расположился в районе 1203,10 пунктов. Поддержку ценам по инструменту в ходе минувших торгов оказало снижение курса доллара США к корзине мировых валют. На рынке криптовалют вновь наметилось существенное снижение котировок основных токкенов.

Ситуация на внешних площадках, перед открытием российского фондового рынка во вторник, на наш взгляд, складывается неопределенная. Введение пошлин на китайские товары со стороны США не стало неожиданностью для большинства участников рынка, и уже во многом было учтено в котировках. Наибольший интерес, по нашему мнению, представляет ответная реакция властей Китая, так как товарооборот между странами не позволяет ввести ответные зеркальные меры, как это было сделано ранее. Напомним, что КНР является одним из крупнейших держателей казначейских облигаций США и решение о продажи части из них способно оказать существенное влияние на мировой долговой рынок. Сегодня не ожидается важных корпоративных отчетов, внимание инвесторов будет приковано к развитию ситуации между США и Китаем, на российском фондовом рынке мы ожидаем консолидации на достигнутых уровнях в ожидании внешних стимулов.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась снижением, Азия торгуется разнонаправленно.

За последние сутки состояние внешнего фона заметно ухудшилось

18 сентября 2018 г. 10:07 Источник

В минувший понедельник основные российские фондовые индексы МосБиржи (+0.57%) и РТС (+0.44%) завершили торги с умеренным повышением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Несмотря на неоднозначный внешний фон, они сумели преодолеть свою заметную утреннюю просадку. Более того, рублевый индекс МосБиржи вчера приблизился к своему историческому максимуму и закрылся на максимальном внутридневном значении (2373.75 п.). Очевидно, что среднесрочное повышение указанного индекса обусловлено позитивной переоценкой рублевой стоимости акций в результате ослабления обменного курса отечественной валюты. В то же время, долларовый индекс РТС вчера закрылся примерно на том же самом уровне, куда он был отброшен после объявления апрельского пакета санкций со стороны США.

Стоит отметить, что за последние сутки состояние внешнего фона заметно ухудшилось. Это может оказать угнетающее действие на локальный рынок акций во вторник. Фондовый рынок США вчера заметно просел в связи с очередным обострением торговых споров между Соединенными Штатами и Китаем. Фьючерсы на нефть сорта Brent растеряли весь свой внутридневной прирост и сползли ниже отметки $78 за баррель. Внешнеполитический позитив, связанный со спадом напряженности вокруг сирийского Идлиба, оказался нивелирован известием о потере связи с российским военным самолетом вблизи побережья Сирии при пока невыясненных обстоятельствах. Кроме того, США обвинили Россию в поставках нефти КНДР в обход международных санкций, что создает новые риски введения внешних ограничительных мер против РФ.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние незначительной бэквордации величиной в 3.2 п., или около 0.3% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка остаются близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне существенного подъема индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги преимущественно с повышением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Явным лидером прироста среди голубых фишек выступили акции "Газпром" (GAZP RM, +2.18%). Покупки в этих бумагах возобновились на фоне новостей об увеличении объемов экспортных поставок российского природного газа в первой половине сентября и с начала года. Более того, генеральный директор дочерней компании эмитента "Газпром экспорт" Елена Бурмистрова заявила о том, что текущая потребность в российском газе со стороны Европы превышает возможный объем поставок в указанном направлении с имеющейся инфраструктурой. С технической точки зрения мы наблюдаем в бумагах "Газпрома" возобновление попыток обновления долгосрочных максимумов. Ближайшей значимой целью и сопротивлением для них выступает уровень 160 руб.

Заметным событием во втором эшелоне стало ускорение коррекционного повышения взаимосвязанных бумаг RUSAL plc (RUAL RM, +14.73%) и ENPL-гдр (ENPL RM, +10.28%). Вчера сильный прирост этих бумаг сопровождался заметным увеличением торговых оборотов. Объективным стимулом для активизации покупок в них послужило официальное разъяснение профильного подразделения Минфина США относительно того, каким образом будут применяться адресные санкции на период до 23 октября 2018 года и в последующее время. Стало известно, что алюминиевая компания "РусАл" и другие компании Олега Дерипаски смогут заключать новые сделки со своими контрагентами в случае, если это необходимо для непрерывности операций. Не вдаваясь в детали, данное разъяснение можно оценивать как очередное послабление режима адресных санкций для эмитентов со стороны США. Впрочем, как мы уже наблюдали, официальная позиция по этому поводу может кардинально изменяться.

Акции алмазодобывающей компании "АЛРОСА" (ALRS RM, +1.19%) продолжили свое среднесрочное восходящее движение. Весомую фундаментальную поддержку им оказывает недавняя волна ослабления курса российской валюты. Кроме того, инвесторы и спекулянты позитивно оценивают слухи о возможной продаже эмитентом еще одного непрофильного актива. В СМИ появилась информация о том, что негосударственный пенсионный фонд "Алмазная осень" может сменить своего владельца.

Заметно слабее рынка закрылись бумаги Сбербанк-ао (SBER RM, -0.32%), Сбербанк-ап (SBERP RM, -0.24%), Новатэк (NVTK RM, -1.25%), Татнефть-ао (TATN RM, -1.15%), Yandex clA (YNDX RM, -1.78%).

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное понижение в пределах 0.2%. Контракты на нефть сорта Brent потеряли в цене около 0.6%. Фьючерсы на золото подешевели на 0.2%. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 1.6%. Гонконгский Hang Seng просел на 0.6%.

С учетом утреннего ухудшения настроений на нефтяном рынке, состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно негативное.

Обострение отношений между США и Китаем пока существенно не отразилось на рынках

17 сентября 2018 г. 21:08 Источник

И не говорите, что мы не предупреждали. О чем? О том, что Трамп очень ловко умеет переобуваться на лету. Еще на прошлой неделе перспектива успешных договорённостей между Китаем и Америкой по поводу таможенных пошлин выглядела вполне реалистично, кабы не новый "полицейский разворот" от администрации президента США, выполненный на полном ходу. Еще до начала переговоров Штаты заявили, что уже рассматривают вопрос превентивного увеличения пошлин на 10% (правда, взамен первоначально рассматривавшихся 25-ти процентов) на китайские товары на общую сумму в 200 млрд. долл. Естественно, со стороны Поднебесной последовал ответ, что "разговаривать с дулом у виска" они не собираются. И, несмотря на то, что время, чтобы Пекин и Вашингтон все же нашли взаимоприемлемые варианты, чтобы сесть за стол переговоров, есть, новость сия была воспринята по всему миру без особой радости.

Впрочем, отсутствие какой-либо иной статистики и новостей от корпораций все же помогло рынкам избежать поспешных движений. ЕС представил сегодня данные по инфляции, в соответствии с которыми индекс потребительских цен показателем год к году не изменился, составив 0,2%, что совпало с ожиданиями специалистов. Месяц к месяцу инфляция выросла с -0,3% до 0,2%, как и предсказывали эксперты. В итоге довольно скучный новостной фон (если не считать словесной перепалки между американцами и китайцами) привел к тому, что европейские индексы менялись сегодня крайне незначительно, а если и двигались, то с откровенной ленцой. Индекс FTSE100 к закрытию снизился на едва заметные 0,03% - до 7302 п., САС40 просел на 0,07%, до уровня 5349 п., немецкий DAX опустился на 0,22% до 12097 п.

Росстат сегодня опубликовал данные по динамике промышленного производства в России. Темпы роста объемов промпроизводства в августе снизились показателем год к году с 3,9% до 2,7% при том, что аналитики ждали падения до 2,5%. За 8 месяцев с начала года показатель вырос на 3,1%. За исключением иных новостей отечественные рынки были вынуждены довольствоваться тем, что есть. А то, что есть было хоть и скудно, но все же лучше, чем ожидалось. В итоге – седьмая зеленая свеча подряд. Открытие прошло весьма позитивно, затем инвесторы, видимо, призадумались, что покупать немотивированно – это всё же не совсем правильно, и с середины дня застряли в довольно узком "боковике". В течение торговой сессии индекс РТС смог вырасти на 0,44% - до 1100 п., а индекс МосБиржи показал к закрытию 2374 п. (+0,57%). Наибольшей рост показали бумаги RUSAL plc (+14,73%), ENPL-гдр (+10,28%), "Уралкалия" (+8,11%), ЭнелРос (+6,02%), МТС (4,00%), "Распадской" (+3,92%) и ОГК-2 (+3,81%). Сильней других снизились САФМАР (-2,45%), "Яндекс" (-1,78%), "Юнипро" (-1,63%), "Новатэк" (-1,25%) и "Татнефть" (-1,15%).

В пятницу вечером, когда были опубликованы данные по числу буровых установок от Baker Hughes (их количество увеличилось с 860 до 867 штук), рынки углеводородов предпочли не тратить силы на чрезмерно активную реакцию на эти новости – резво возросшая в моменте волатильность быстро пришла в норму и с тех пор динамика стоимости нефти в целом была нейтральна. Инвесторы ожидают проходного заседания представителей ОПЕК+, которое пройдет 23 сентября в Алжире и будет посвящено соблюдению странами своих обязательств по добыче до конца 2018 года. Кроме того, планируется рассмотрение механизмов дальнейшего взаимодействия по этому вопросу в 2019 году. Перспективы рынка энергоносителей на ближайшие месяцы выглядят весьма противоречиво. С одной стороны, предложение нефти в мире в августе достигло 100 млн. барр./сутки в основном за счёт роста вне ОПЕК (львиный вклад в прирост объемов добычи внесли США), при том, что добыча в самих странах ОПЕК за это время составила 32,63 млн бар. в сутки – в основном за счет увеличения добычи в Нигерии, Ливии, Ираке и Саудовской Аравии (вполне ожидаемо продолжает снижаться добыча в Иране и Венесуэле). С другой стороны, МЭА прогнозирует в ближайшее время ухудшение условий поставок из-за усугубления проблем в Венесуэле и Ливии, а также после введения 4 ноября санкций против Ирана. Так что вполне можно ожидать нового похода цен на нефть наверх, и сказать сейчас, где они остановятся, непросто.

Тем временем Банк России повысил базовый прогноз по ценам на нефть Urals в 2018 году до 69 долл./барр. Ожидается, что в 2019 году базовая цена нефти составит 60 долл./барр., а в 2020 и 2021 годах она выйдет на уровень 55 долл./барр. Соответственно, пересмотрел пошлины на экспорт нефти и Минфин - согласно его расчетам, экспортная пошлина на нефть в России с 1 октября 2018 года повысится на 7,5 долл. и составит 137,5 долл. за тонну. Средняя цена на нефть Urals за период мониторинга с 15 августа по 14 сентября 2018 года составила 74,45568 долл./барр., или 543,5 долл. за тонну. Пошлина на высоковязкую нефть повысится до 22,7 долл. с 21,4 долл.

Котировки углеводородов провели сегодняшний день вполне спокойно. Небольшой рост под вечер был в значительной мере выкуплен на фиксации прибыли, и на момент закрытия отечественных бирж нефть марки BRENT стоила 78,11 долл./барр. Нефть марки WTI – 68,85 долл./ барр.

Российская валюта после болтанки на прошлой неделе в начале нынешней ведет себя примерно – держится в районе предписанных ей регулятором уровней и не предпринимает попыток немотивированных движений. А мотивированных пока и быть не может – нет соответствующей мотивации. Банк России в пятницу, помимо иных интересных фактов, озвучил цифры оттока средств нерезидентов из ОФЗ с апреля по сентябрь. Получилось 480 млрд руб., что выглядит не так и страшно, как многим казалось в начале месяца. Относительно доллара отечественный рубль в течение дня едва заметно укрепился, а по отношению к евро столь же незначительно ослаб: по состоянию на 18:52 мск за доллар давали 68,00 руб./долл., а за евро - 79,47 руб./евро.

По ту сторону Атлантики, как, впрочем, и во всем остальном мире, сегодня было предельно мало интересной статистики. США представили отчетность по Индексу производственной активности NY Empire State в сентябре, который снизился с 25,60 до 19,00 при ожидании экспертов значения 23,20. Американские рынки открылись в целом негативно, но в различной степени. Если DOW JONES и индекс широкого рынка S&P500 снизились незначительно – первый по состоянию на 18:52 показывал 26138 п. (-0,06%), второй был на уровне 2898 п. (-0,25%), то высокотехнологичный NASD COMP, видимо снимая перекупленность предыдущих периодов, просел на целые 0,81% - до уровня 7945 п.

Завтра ожидается выступление главы ЕЦБ Марио Драги. Вечером (в 23:30 мск), будут опубликованы предварительные данные по запасам сырой нефти от Американского института нефти. Квартальный отчет представит одна из самых удивительных компаний Америки General Mills.

Почему удивительных? Судите сами по диапазону её интересов – она является одним из крупнейших производителей пищевых продуктов, товаров народного потребления, авиабомб и ядерных боеголовок (сделано несколько тысяч штук), а также "атомных колец" - детских и

На российском рынке пока затишье

17 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Рабочая неделя началась для российского фондового рынка с небольшого роста. Геополитический новостной фон пока поутих, что дает отечественным инвесторам шанс немного успокоиться и передохнуть, прикупив подешевевшие бумаги. Конечно, пока какого-то заоблачного позитива на локальных торговых площадках нет, но такой спокойный подельник - очень неплохое начало уже для нашего российского рынка. По итогам сегодняшней сессии индекс МосБиржи прибавил 0,57% и достиг уровня 2373,75 пункта. Долларовый бенчмарк РТС остался в плюсе на 0,43% и завершил день у отметки 1099,5 пункта.

РУСАЛСегодня неплохо себя чувствовали бумаги компаний, связанных с именем Олега Дерипаски. Минфин США уточнил, что американские инвесторы могут совершать сделки со связанными с г-ном Дерипаской структурами, если объем операций не превышает исторически сложившегося до введения ограничительных мер. Данное сообщение заставило игроков по-новому взглянуть на некоторые бумаги. Так, акции "РУСАЛа" прибавили на Московской бирже за сегодняшний день 14,73%, бумаги En+ подорожали на 10,28%.

Российская валюта сегодня ведет себя разнонаправленно. В настоящий момент россиянин укрепляется по отношению к американцу, но слегка сдает к евро. Сейчас пара доллар/рубль торгуется у отметки 67,99 (-0,081%), а за один евро в текущей момент предлагают 79,52 (+0,531%) рубля.

Настроения на мировых площадках более тревожные. В центре внимания по-прежнему находится тема торгового противостояния Вашингтона и Пекина. Сегодня-завтра все инвестиционное сообщество ждет очередную порцию новостей по этому вопросу: ожидается, что американский лидер выступит с решением по новому повороту в продолжающейся торговый борьбе с Китаем. На этом фоне азиатские и европейские индикаторы завершили день в минусе.

Торги на заокеанских биржевых площадках проходят под предводительством "медведей". К 20:10 мск индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 торговался с понижением на 0,31%, индикатор "голубых фишек" Dow Jones терял 0,13%, а рыночный показатель высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite "худел" на 0,89%.

В числе главных аутсайдеров Уолл-Стрит сегодня находятся акции Amazon, которые теряют в пределах 2%. Продажи в бумагах начались после сообщений о том, что компания расследует внутреннюю утечку данных.

По мнению Елены Кожуховой, аналитика "Велес Брокер", торговое противостояние в ближайшие дни продолжит давить не только на фондовые, но и сырьевые рынки. Также эксперт отмечает, что такая информационная повестка дня будет оказывать давление на валюты развивающихся стран.

Что касается, отечественного рынка, то здесь вполне можно рассчитывать не некоторое затишье, и даже предложение роста. Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском рынке "Фридом Финанс, например, позитивно оценивает перспективы местных ключевых индикаторов. По его мнению, завтра индекс МосБиржи при наличии сопутствующего внешнего фона попробует обновить свой исторический максимум - 2379 пунктов.

Американским инвесторам не стоит ждать легких торгов

17 сентября 2018 г. 15:07 Источник

Шторм флоренс накатил на рынок негатив

Пятница - яркая демонстрация того, как чувствует себя рынок. К началу старта основной торговой сессии было все просто замечательно и спекулянты наверное с удовлетворением потирали руки в предвкушении неплохого роста на фоне умеренно оптимистичных настроений, охвативших фактически весь мировой финансовый рынок. И собственно сами торги так и начались - с ростом индексов в первые 2 часа торгов на 0,2% - 0,3%. А далее в игру вступил Дональд Трамп, который ближе к 7 часам вечера мск выступил с заявлением, что заградительные тарифы для продукции китайского производства все равно будут введены несмотря ни на что. Реакция рынка была мгновенной - что называется strong sell! И в течение следующего часа все индексы потеряли порядка полу процента и дружно ушли в красную зону. А далее…

Героические усилия участников торгов позволили все же индексам к концу торгов выбраться из этой ямы и на закрытие они все стояли уже на нулевых отметках - старина Dow и S&P500 в совершенно малюпусеньком плюсе, а индекс NASDAQ - в точно таком же минусе. То есть если не смотреть на ход торгов, то можно сделать вывод, что на торгах вообще ничего не происходило и все было совершенно тихо и гладко. Но, как видим, события развивались несколько иначе.

Лучше всех в пятницу чувствовали себя акции финансового сектора и прежде всего крупнейших банков. В среднем они выросли на 0,4%. Но выросли они отнюдь не потому, что там произошло что-то такое важное, что инвесторы вдруг начали их дружно покупать, а всего лишь из-за их слабости в предыдущие дни. По итогам прошедшей недели акции финансовых компаний продемонстрировали худший результат среди всех остальных 11 отраслей, входящих в индекс S&P500, и поднялись в цене всего лишь на 0,2%. Лучшими же по итогам прошедшей недели были акции промышленных компаний, которые прибавили к своей капитализации 2%.

Главным же героем недели на уровне отдельных компаний продолжает третью неделю подряд оставаться Advanced Micro Devices (AMD, +7,35%), акции которой за неделю подорожали еще почти на 20%. Итого с момента начала роста в конце апреля этого года акции AMD подорожали почти на 240%. И пока, как мы видим, останавливаться не собираются.

По итогам торгов иностранными акциями на Санкт-Петербургской бирже за прошедшую неделю было заключено 85 309 сделок с акциями 517 эмитентов на общую сумму почти 175 млн. долларов США.

Максимальная ликвидность была во все тех же акциях AMD, с которыми было заключено более 11 сделок. На втором месте акции Micron technology (MU) - почти 7 тысяч сделок. Далее следуют Apple (AAPL) и Facebook (FB) c результатами в 4618 и 3144 сделок соответственно.

Ожидания рынка на 17 сентября

После оптимистичного завершения прошедшей недели на рынок пришло пессимистичное наводнение Флоренс, усиленное новой волной напряженности на военно-торговом фронте.

Ураган Флоренс вроде бы стал утихать и даже был переведен из статуса урагана в статус обыкновенного шторма, но как оказалось, рано все радовались. Может быть сила ветра и поутихла немного, но количество осадков просто "historic and unprecedented”, как говорят эксперты. На восточном побережье США и прежде всего в Северной Каролине все покрыто водой, отключена электроэнергия и самое главное - все считают, что это только начало еще более затяжных наводнений.

Американские финансовые рынки всегда достаточно бурно реагируют на все природные катаклизмы, происходящие в США. Не стали исключением и нынешние события. Пока реакция умеренно негативная, но что будет дальше пока предсказать очень сложно.

К природным катаклизмам добавляется еще и человеческий фактор. После заявления Трампа еще в пятницу о том, что тарифы на китайские товары будут введены в любом случае, Китай не остался в стороне и заявил в воскресенье, что не будет молча сносить "американские выходки" и предпримет адекватные меры. И плюс к этому Китай не видит сейчас смысла продолжать переговоры, "которые ни к чему не приводят".

Короче, с этой стороны сплошной негатив. И это, естественно, не прошло незамеченным на мировых рынках. Вся Азия за исключением Японии окрасилась в красный цвет, а китайский Shanghai Composite потеряв более 1% оказался на новых минимумах с января 2015 года. В Европе panic sell ощущается менее остро. Точнее, panic sell вообще нет, но потери европейских индексов также достаточно серьезны и составляют порядка 0,5%.

Вот такая непростая обстановка наблюдается в мире с утра понедельника. Поэтому, несмотря на отсутствие сегодня каких-либо важных событий и новостей (по крайней мере, плановых), наверное не стоит ожидать легких торгов. Рынок явно нервный и, судя по фьючерсам, нас ждет открытие с потерями около четверти процента по всем основным индексам. Поскольку каких-то внятных идей сейчас нет ни на отраслевом, ни на макроэкономическом уровне, то можно ожидать банального равномерного "размазывания" продаж по всем секторам. Вот только акции промышленных компаний, вполне возможно, могут оказаться под чуть большим давлением. Во-первых, именно крупные промышленные компании могут потерять достаточно много от эскалации напряженности в текущей тарифной войне. И, во-вторых, именно акции компаний промышленного сектора, как уже было сказано выше, были лучшими на прошедшей недели. Так что именно там краткосрочные спекулянты и будут в первую очередь фиксировать прибыль.

На что еще следует обратить внимание сегодня, так это на акции Oracle (ORCL), которая сегодня по окончании торгов опубликуется свою квартальную отчетность. Хоть ожидания по отчетности хорошие, но все же спекулянтам стоит быть осторожными, поскольку последние 5 раз после выхода отчетности (иногда очень хорошей!) акции ORACLE непременно падали. Так что здесь скорее следует обратить внимание на ход сегодняшних торгов этими акциями, где могут быть хорошие направленные движения (скорее всего - вверх!).

А в целом же результат сегодняшних торгов будет негативным с умеренным снижением индексов в пределах 0,5%.

Необходимости дальше повышать ставку нет

17 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Глобальные рынки: главное. Новую неделю азиатские площадки начинают снижением из-за поручения г-на Трампа своим советникам начать процесс активизации импортных тарифов на дополнительные US$200 млрд. поставок из Китая, хотя еще в пятницу инвесторы обсуждали возможные переговоры. Важной статистики в США на этой неделе нет, в ЕС интересны лишь данные по инфляции. Доллар с четверга растет на 0.4%, а 10-летние US-Treasuries торгуются около 3%.

Валютный рынок. После двухдневного роста торги в пятницу рубль начинал снижением до 68.20-68.40/USD. В 13.30 ЦБ объявил о решении повысить ставку на 25 б.п. до 7.50% (см. ниже), вместе с комментарием объявив и о решении не покупать валюту в рамках бюджетного правила до конца 2018 года. На этом рубль резко укрепился до 67.45-67.60/USD, учитывая, что этот факт сильно меняет расклад сил на валютном рынке. При нефти Urals около US$75/брл. Минфину в сентябре-декабре потребовалось бы направить в ФНБ около US$27-30 млрд. против ожидаемого профицита текущего счета в размере около US$40 млрд. При текущих масштабах оттока капитала (US$10 млрд. и более в месяц) эта разница не гарантировала бы рублю полную защиту. Теперь же этот объем будет "играть" на стороне рубля, особенно в начале 2019 г., когда профицит текущего счета ускорит свой рост из-за благоприятной сезонности. ЦБ же, как он и заявил, сможет распределить "недокупленный" объем в течение 2019 г. или даже последующих лет, что смягчит влияние этих покупок на курс рубля. Все это лишь подтверждает нашу текущую позицию, что, в отсутствие новых внешних шоков, в течение следующих 3-6 месяцев у рубля остается потенциал для укрепления до 64-66/USD.

Денежный рынок. Ставки на денежном рынке (6.80%) и рынке репо (7.38%), в целом, не меняются. С 4.60% на открытие в течение дня овернайт FX свопы выросли до 4.80-5.00% к закрытию. Повышение ставки ЦБ вызвало рост на кривой FX свопов и XCCY на 10-15 б.п., IRS сместились вверх на 3-5 б.п. Во многом это объясняется тем, что рыночные ставки уже были выше в преддверии решения ЦБ.

Долговой рынок. В преддверии заседания ЦБ рынок ОФЗ начинал день ростом доходностей на 7-10 б.п. при очень низких объемах. После новостей от ЦБ возобновившиеся покупки вернули кривую почти на исходные позиции. Нерезиденты, на удивление, были довольно малоактивными, основные потоки шли от локальных участников. После изменений, произошедших на прошлой неделе, не исключаем некоторую консолидацию рынка, в т.ч. из-за внешней неопределенности.

Новости экономики. Решение ЦБ повысить ставку на 25 б.п. пошло в разрез с рыночными ожиданиями. Основной причиной стал заметный пересмотр прогноза по инфляции до 6% в 1П19 и 5.0-5.5% к концу года против предыдущих ожиданий "временно выше 4%" и 4% соответственно. Прогноз по росту ВВП на 2019 г. был немного понижен с 1.5-2% до 1.2-1.7% (у МинЭко 1.3%). Основные риски, по мнению ЦБ, связаны с повышением ставок на мировом рынке и оттоке капитала из ЕМ рынков, что угрожает инфляции через риски повышения курсовых и инфляционных ожиданий. Однако на пресс-конференции Эльвира Набиуллина повторила, что к концу 2019 г. инфляция замедлится, позволяя ЦБ вернуться к понижению ставок. Безусловно, неопределенность внешних условий усложняет действия регулятора. Но в сценарии отсутствия новых негативных шоков извне инфляция, по нашим прогнозам, может достичь 5.5% в 1П19 и около 4.5% к концу года. Напротив, риски для экономики сохраняются, а финансовые условия в РФ уже заметно ужесточились. Поэтому считаем, что необходимости дальше повышать ставку нет.

Внимания инвесторов сегодня заслуживают переговоры президентов Турции и России в Сочи

17 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торговой сессии пятницы рост, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2360,26 (2,94 0,12%), индекс РТС 1094,73 (10,19 0,94%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Химического производства (MICEXCHM) 1,35%, Электроэнергетики (MICEXPWR) 1,22% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) 1,08%. Снижение зафиксировано в секторе Транспорта (MICEXTRN) -1,16% и Нефти и газа (MICEXO&G) -0,33%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили акции RUSAL (MCX:RUAL) 4,99%, ФСК ЕЭС (MCX:FEES) 3,34%, Сбербанк (MCX:SBER) 2,84%, Yandex (MCX:YNDX) 2,58%, Магнит (MCX:MGNT) 2,29%, АФК Система (MCX:AFKS) 1,84% и Русгидро (MCX:HYDR) 0,89%. Снижением завершились торги для акций Полюса (MCX:PLZL) -2,08%, Мечела (MCX:MTLR) -1,80%, ММК (MCX:MAGN) -1,62%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,26%, Лукойл (MCX:LKOH) -1,18% и ВТБ (MCX:VTBR) -1,06%. Российский рубль укрепился по отношению к основным мировым валютам после объявления ЦБ России о повышении процентной ставки по итогам прошедшего заседания.

Американский фондовый рынок завершил торги символическим ростом, индекс DOW 30 26154,67 (8,68 0,03%), индекс S&P 500 2904,98 (0,80 0,03%). В августе зафиксирован минимальный рост розничных продаж в США, зафиксировано сокращение спроса на автомобили и одежду, сообщают данные министерства торговли США.

Европейские фондовый биржи продемонстрировали по итогам торгов пятницы рост. Азиатские фондовые биржи на открытии торгов понедельника торгуются без единой динамики. Мэр Лондона С. Хан накануне призвал провести новый референдум по вопросу выхода страны из Евросоюза, причиной на его взгляд, послужил провал переговоров с ЕС об условиях Brexit.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов понедельника расположился в районе 2905,75 пунктов. Бывший глава предвыборного штаба Д. Трампа Пол Манафорт в пятницу признал вину еще по двум пунктам обвинения и выразил согласие сотрудничать со следствием.

Фьючерс Brent в ходе утренних торгов понедельника продолжает начатое накануне снижение, торги проходят в районе 77,97 долларов за баррель. Как стало известно из опубликованного в пятницу еженедельного отчета компании Baker Hughes, в США зафиксирован рост числа активных буровых установок.

Фьючерс на золото в ходе утренних торгов расположился в районе 1200 долларов за тройскую унцию. Снижение с максимумов минувшей недели мы связываем с укреплением доллара США по отношению к корзине мировых валют, а так же возросшими опасениями относительно скорого введения дополнительных пошлин США на экспорт из Китая.

Перед открытием российского фондового рынка в понедельник, ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, складывается слабо негативная. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение, цены на энергоносители и металлы так же торгуются в "красной зоне". Ближайшие уровни поддержки по индексу МосБиржи, по нашему мнению, расположены на 2347 и 2339 пунктов, по индексу РТС на 1091 и 1084 пунктов. Внимания инвесторов сегодня заслуживают итоги переговоров в Сочи президентов Турции и России, а также возможное объявление США нового списка товаров из Китая, на который будут введены дополнительные пошлины.

Внешний фон умеренно негативный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется разнонаправленно.

Перед началом торгов в России фьючерсы на индексы США демонстрируют умеренное понижение

17 сентября 2018 г. 10:06 Источник

В минувшую пятницу основные российские фондовые индексы МосБиржи (+0.12%) и РТС (+0.94%) завершили торги с неравномерным повышением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Опережающий прирост долларового индекса РТС был связан с заметным внутридневным укреплением курса рубля по отношению к североамериканской валюте. Ситуативную поддержку российскому рублю оказало достаточно неожиданное известие об увеличении ключевой ставки ЦБ РФ на 25 базисных пунктов, до уровня 7.5% годовых. Однако указанная новость не послужила стимулом для активных распродаж на локальном рынке акций. Под закрытие основных торгов в России рублевый индекс МосБиржи сумел полностью нивелировать свою внутридневную просадку.

Добавим, что на фоне внутренних новостей от Центробанка значимость ряда важных внешних сигналов для хода локальных торгов отошла на второй план. Впрочем, неоднозначное пятничное состояние внешнего фона в целом не предполагало масштабного направленного движения отечественных фондовых индексов.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние близкое к паритету по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка остаются близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне незначительного повышения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Наиболее заметным событием среди голубых фишек стало продолжившееся повышение бумаг Сбербанк-ао (SBER RM, +2.84%), Сбербанк-ап (SBERP RM, +2.87%). Пока что мы наблюдаем в них сугубо технический коррекционный отскок от недавно обновленных годовых минимумов. При этом более слабые акции банка ВТБ (VTBR RM, -1.06%) уже исчерпали имевшийся у них потенциал для краткосрочного коррекционного повышения.

Стоит также отметить позитивную пятничную динамику акций розничной торговой сети Магнит (MGNТ RM, +2.29%). В них продолжаются ежедневные покупки в рамках недавно запущенной программы выкупа с открытого рынка. Пока что этого оказалось недостаточно для масштабного среднесрочного прироста указанных бумаг. Однако в данном случае ограниченное количество выкупаемых бумаг должно постепенно переходить в качество.

Одновременно с акциями "Магнита" мы наблюдали покупки и в менее ликвидных бумагах FIVE-гдр (FIVE RM, +3.57%). Впрочем, это движение носило лишь характер восстановления к уровням начала сентября после недавней просадки. Сигнал для среднесрочной игры на повышение в этих бумагах пока не сформировался.

Бумаги RUSAL plc (RUAL RM, +4.99%) продолжают отыгрывать недавнее известие о том, что алюминиевая компания будет перерегистрирована в российском офшоре. Кроме того, представители российского правительства дали понять, что государство будет оказывать поддержку подпавшему под американские санкции эмитенту.

В пятницу мы продолжали наблюдать распродажи в акциях многих нефтегазовых компаний: Газпром (GAZP RM, -0.88%), Лукойл (LKOH RM, -1.18%), Роснефть (ROSN RM, -0.24%), Новатэк (NVTK RM, -0.40%), Татнефть-ао (TATN RM, -0.26%), Сургутнефтегаз-ао (SNGS RM, -0.60%). Указанная тенденция выглядит вполне логичной. Многие из указанных бумаг оказались заметно перегретыми в среднесрочном периоде. Теперь активные покупки в них могут возобновиться в случае вероятного пробоя важного долгосрочного уровня сопротивления $80 во фьючерсах на нефть сорта Brent.

Акции Аэрофлот (AFLT RM, -1.26%) по-прежнему выглядят слабо на фоне высоких цен на авиационное топливо. Похоже, что эпоха дешевой нефти, наблюдавшаяся на протяжении 2015 -2017 годов уже ушла в прошлое. Это значит, что отечественному авиаперевозчику придется кардинально пересматривать свою внутреннюю экономику в части сокращения издержек. Другим тревожным среднесрочным фактором для указанных бумаг остается угроза возможного введения адресных санкций против "Аэрофлота" в рамках ближайшего пакета новых ограничительных мер со стороны США.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное понижение порядка 0.2%. Контракты на нефть сорта Brent потеряли в цене около 0.15%. Фьючерсы на золото подешевели на 0.2%. Японский рынок акций сегодня закрыт в связи с национальным праздником. Гонконгский фондовый индекс Hang Seng просел на 1.7%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно негативное.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

17 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов в пятницу на российском рынке 14 сентября сложился умеренно позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 в четверг выросли на 0,5-0,6%, сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в пятницу повышался на 1,2%.

Поддержку инвесторам оказала стабилизация ситуации на развивающихся рынках после того, как ЦБ Турции резко повысил ключевую ставку – более чем на 6 п.п., до 24%, и американская статистика. В США количество заявок на пособие по безработице осталось на минимуме с 1969 года, инфляция в августе была минимальной с апреля, что снизило вероятность реализации ускоренного сценария ужесточения монетарной политики Федрезерва. Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $78,4 за баррель, на уровне нашего закрытия 13 сентября.

Обзор полностью.

«БКС Капитал» рассказал об инвестициях в кризис

17 сентября 2018 г. 9:06 Источник
11 сентября в отеле «Марриотт» на Новом Арбате «БКС Капитал» провел для клиентов конференцию «Угроза санкций: кризис или время покупать?». Эксперты дали оценку экономической ситуации и рассказали, как воспользоваться ею в своих финансовых целях.

Интрига Банка России удалась

14 сентября 2018 г. 21:09 Источник

Не зря инвесторы ждали заседания Банка России по ключевой ставке. Оно выдалось самым интригующим за много лет. Центробанк, во-первых, решил повысить ставку до 7,5%, а во-вторых, продлил мораторий на покупку валюты для Минфина до декабря.

Руководитель операций на валютном и денежном рынке "Металлинвестбанка", президент ACI Russia - The Financial Markets Association Сергей Романчук назвал решение продлить мораторий на покупку валюты "главным решением, стабилизирующим валютный курс". А вот повышение ставки вызвало у аналитиков самые противоречивые чувства. Кирилл Тремасов, директор аналитического департамента "Локо-Инвест", автор Telegram-канала MMI, горячо поддержал решение ЦБ: "Лучшее решение в этой ситуации. В плане ужесточения кредитно-денежной политики это повышение ставки не играет большой роли (рост ставок в экономике уже произошёл), но важно, что ЦБ даёт правильный сигнал рынкам - что инфляционные риски оцениваются адекватно, ЦБ готов действовать и уже действует. И не реагирует на давление правительства (заявления Медведева, Белоусова)". По словам эксперта, лучшее свидетельство тому, что все сделано правильно, - реакция рынков. И, действительно, сразу после публикации релиза по ставке рубль укрепился к доллару и евро. На закрытии "Московской биржи" за один доллар давали 67,9 рубля, за один евро – 79,2 рубля. Акции "Сбербанка" тоже начали усиленный рост: "обычка" закрылась с ростом на 2,84%, "префы" - на 2,87%.

доллар, рубль, график

Однако начальник управления анализа рынка Банк "Открытие" Дмитрий Харлампиев считает, что рынок акций показал минимальные изменения. Некоторый рост РТС связан с курсовой динамикой. Доходности ОФЗ практически не изменились, так как данное решение ЦБ уже было заложено в цены даже с учетом коррекции (снижение доходности) в последние дни.

Александр Абрамов, профессор ВШЭ, признался, что решение Банка России о первом с 2014 года повышении ставки представляется ему одним из самых спорных решений за последние годы. "Оно мало повлияет на депозитные и кредитные ставки. Это просто демонстрация, кто в доме хозяин не для участников рынка, а главе правительства и экономическим экспертам АП. Трудно понять зачем? Людям со стороны теперь виден раскол в экономическом блоке, а у руководителя ЦБ на ровном месте появилось много влиятельных оппонентов", - поясняет свою мысль г-н Абрамов.

То, что ЦБ объявил об отказе от покупки валюты для Минфина по бюджетному правилу до конца этого года, а не до октября, как это предполагалось изначально делает повышение ставки еще более странным, считает Наталия Орлова, главный экономист "Альфа-Банка". "Не понятно, почему дополнительно к прямым мерам контроля за курсом ЦБ решил повысить ставку", - недоумевает эксперт. По ее словам, проблема заключается в том, что ЦБ следует за рынком, а рынок остается подверженным высокой волатильности в условиях отсутствия жесткого монетарного якоря. "Таким образом, в случае новой волны финансовой паники регулятор может вновь рассмотреть опцию повышения ставки", - подытоживает г-жа Орлова.

Аналитики "Алор Брокер" обращают внимание на то, что кризисы в Турции и Аргентине, ужесточение монетарной политики ФРС и укрепление индекса доллара привели к сильной девальвации почти всех валют EM. Центробанки в подобных условиях должны принимать жесткие меры. "Недавно Аргентина подняла ключевую ставку до рекордных 60%. Турция вчера повысила ее до 24%, несмотря на протесты Эрдогана. Тем самым, зарубежные коллеги не оставили российскому ЦБ выбора, кроме как повысить ставку", - пишет эксперты.

Кризис на развивающихся рынках совпал с годовщиной краха Lehman Brothers. Завтра будет ровно десять лет с тех пор, как в 2008 году один из крупнейших инвестиционных банков США объявил о своем банкротстве. Сегодня торги на фондовых биржах США начались небольшим ростом основных индексов, но инвесторы снова потеряли надежду на разрешение торгового конфликта США с Китаем. Индексы скорректировались на 0,1-0,2%.

Возобновление роста финансовых показателей и дивидендов поддержит бумаги Qiwi

14 сентября 2018 г. 18:08 Источник

Котировки акций Qiwi в последнее время сильно снизились из-за давления, которое оказывают ее новые проекты на ожидаемые финансовые результаты за 2018г. Дополнительными негативными факторами, по-видимому, стали неблагоприятная внешняя конъюнктура и ослабление рубля.

Однако мы считаем такое восприятие компании рынком необоснованным. Исходя из нашего анализа, рынок либо недооценивает основной комиссионный бизнес Qiwi, показывающий хорошие темпы роста и высокую рентабельность, либо считает, что новые проекты компании имеют отрицательную стоимость. Мы не разделяем эти точки зрения. По нашему мнению, возобновление роста финансовых показателей Qiwi и дивидендных выплат с 2019г., а также появление ясности в отношении ее новых проектов (при условии стабилизации внешней конъюнктуры) будут способствовать повышению котировок акций компании.

Мы cнижаем рассчитанную нами прогнозную цену на 12месяцев на 7%, до 25долл. за акцию, исключительно ввиду ослабления рубля. По бумагам Qiwi мы подтверждаем рекомендацию Покупать, ожидаемая полная доходность по ним составляет 91%.

Основное направление деятельности (платежные сервисы). Наша модель консервативно предполагает, что рост выручки в сегменте замедлится с 24%г/г в 2018г. до 12%г/г в 2019г. – в основном из-за эффекта высокой базы. При этом, как мы ожидаем, сегмент будет по-прежнему показывать скорректированную рентабельность EBITDA на уровне около 70% и вносить большой вклад в рост прибыли на акцию.

Карта рассрочки Совесть. Убытки по этому проекту, по-видимому, достигнут максимума в текущем году. Хотя мы придерживаемся более консервативных прогнозов по прибыли на будущий год, благодаря росту выручки от проекта размер убытков по нему, вероятно, уменьшится в 2019г. Мы видим устойчивый спрос на карты Совесть – по нашим расчетам, в этом году может быть выпущено до 1млн этих карт.

Точка. Qiwi в 1п18 консолидировала все убытки Точки (онлайн-банка для МСБ), но намерена перейти на метод долевого участия в 2п18 после сделки с Открытием. В 2019г. партнеры планируют вывести Точку на уровень безубыточности. В любом случае связанное с Точкой давление на динамику прибыли Qiwi, вероятнее всего, значительно уменьшится в 2019г., так как теперь оно будет ограничено долей компании в доходах Точки.

Рокетбанк. Негативное воздействие от этого убыточного онлайн-банка для физических лиц, вероятно, будет отчасти компенсировано за счет других сегментов. Между тем денежные средства на счетах в Рокетбанке могут стать источником относительно недорогого финансирования других проектов Qiwi.

Возобновление роста чистой прибыли и дивидендных выплат в 2019г. С учетом указанных выше факторов мы ожидаем, что скорректированная чистая прибыль Qiwi поднимется на 61%г/г в 2019г. Qiwi сохраняет хорошие перспективы роста и в последующие годы: по нашим расчетам, скорректированная чистая выручка и скорректированная чистая прибыль в 2017–2022г. будут увеличиваться в среднем на 17% в год. Помимо этого, мы считаем вполне вероятным, что с 2019г. компания возобновит выплату квартальных дивидендов, поскольку она по-прежнему генерирует высокий денежный поток, в то время как пик инвестиционного цикла, вероятно, будет пройден в 2018г.

Оценка и риски. Исходя из нашей оценка стоимости компании по модели ДДП (WACC 15,0%, долгосрочный темп роста 4%), прогнозная цена на 12месяцев равна 25долл. за одну акцию. Если исключить новые проекты из нашей модели, текущие котировки акций Qiwi означали бы, что основной бизнес компании оценен недорого – 3,9x по коэффициенту EV/EBITDA на 2018г. Фактические результаты могут оказаться хуже наших прогнозов в случае дальнейших убытков по проекту карты Совесть, ухудшения макроэкономической ситуации, неспособности Qiwi развивать бизнес и неблагоприятных изменений в регулировании сектора.

Если ЦБ повысит ставку, рубль немного упадет

14 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Глобальные рынки: главное. На глобальных рынках волна оптимизма продолжается, поддерживаемая надеждами на достижение торговых договоренностей между США и Китаем, более низкими данными по американской инфляции (т.е. отсутствием с этой стороны аргументов в пользу резкого повышения ставок ФРС), а также стабилизацией ситуации на ЕМ рынках после более масштабного, чем ожидалось, повышения ставок в Турции. Свою роль сыграло и заседание ЕЦБ, где европейский регулятор озвучил сокращение программы QE. Все это стимулирует рост акций в Азии утром, создавая благоприятный фон на открытие.

Валютный рынок. Продолжающаяся повышательная коррекция на ЕМ рынках позволила рублю продолжить рост в четверг, который завершился его укреплением на 1.1% к USD до отметок 68.20/USD. Даже вечерние новости из США не смогли переломить эту тенденцию. Сегодня, помимо внешнего фона, ключевым для рубля будет заседание ЦБ РФ по ставке. Если его исход совпадет с прогнозом о неизменности ставки на фоне дальнейшего ужесточения риторики, то вряд ли стоит ожидать существенной реакции в рубле. Все это уже заложено в котировки. Если же реализуется сценарий повышения ключевого индикатора ЦБ, то он даже может показать небольшое снижение, учитывая, что такой сигнал может быть воспринят иностранцами как руководство к дальнейшему сокращению позиций и, автоматически, покупкам валюты, пусть среднесрочно это еще раз и подтвердит независимость ЦБ и его приверженность 4%-ной цели по инфляции. Ведь снижение рубля в последнее время происходило не из-за низких процентных ставок. Помимо ЦБ, на рубль в течение ближайших двух недель будут, вероятно, влиять и потоки от экспортеров, учитывая приближение сентябрьских налоговых выплат в 20-х числах.

Долговой рынок. На фоне общего оптимизма кривая ОФЗ вчера потеряла около 5-10 б.п. в коротких и средних выпусках при более умеренном понижении доходностей длинных бумаг. Снижение оттока нерезидентов и рост рубля – основные факторы. Сегодня инвесторы будут ждать решений ЦБ, комментариев его главы Эльвиры Набиуллиной, а также публикации обновленного отчета о денежно-кредитной политике с уточненным макропрогнозом. Если все пройдет так, как ждет рынок, доходности ОФЗ могут остаться близко к текущим уровням, учитывая конец недели.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

14 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Акции "Газпрома" продолжают оставаться заложником "большой политики"

14 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Мы ожидаем нейтрального открытия индекса МосБиржи с несущественным отклонением в пределах 0.3%, в диапазоне 2355-2360 п. В качестве ближайших поддержек выступят уровни 2350, 2340 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 2370, 2380 п.

После нейтрального старта торгов индекс МосБиржи может перейти в состояние бокового движения в ожидании новых значимых сигналов для направленного движения. Некоторое влияние на ход торгов в России может оказать обнародование итогов заседания Совета директоров Банка России (13.30 мск) и последующая пресс-конференция по этому поводу (15.00 мск.)

Во второй половине дня состоится публикация большого количества статистических показателей в США. Наиболее значимыми среди них станут августовские данные по розничным продажам (15.30 мск.) и сентябрьское значение индекса потребительского доверия от Мичиганского Университета (17.00 мск.).

В минувший четверг основные российские фондовые индексы МосБиржи (+1.23%) и РТС (+0.71%) завершили торги с существенным повышением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Однако их весомый прирост был в значительной мере обусловлен позитивной динамикой тяжеловесных акций "Сбербанка". Если же говорить про другие ликвидные акции, то они продемонстрировали умеренное разнонаправленное отклонение под влиянием неоднозначного внешнего фона.

Некоторым негативом для локального рынка акций под закрытие основных торгов стало очередное официальное заявление представителя внешнеполитического ведомства США по поводу предстоящего введения очень жестокого пакета санкций в отношении РФ. Кроме того, Вашингтон не исключает возможности введения ограничительных мер против стран, приобретающих российское оружие. Отечественные фондовые индексы уже не столь чувствительны к подобным заявлениям. Отрицательная санкционная "премия" в значительной мере уже заложена в них в среднесрочной и в долгосрочной перспективе.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние незначительной бэквордации величиной в 2.1 п., или около 0.2% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка остаются близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.

Несмотря на заметное повышение индекса МосБиржи, состоявшееся по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с разнонаправленным отклонением в пределах 1-5% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Опережающим приростом среди голубых фишек вновь выделились представители финансового сектора: Сбербанк-ао (SBER RM, +5.52%), Сбербанк-ап (SBERP RM, +4.52%), (VTBR RM, +2.22%). Эти акции продолжили коррекционный отскок своих недавних минимумов на фоне возвратного укрепления обменного курса рубля по отношению к основным иностранным валютам. Однако рассчитывать на то, что указанные бумаги легко и быстро вернутся к более высоким летним уровням, было бы преждевременно. Пока они лишь сумели нащупать ближайшие прочные поддержки.

Заметно лучше рынка также торговались бумаги МТС (MTSS RM, +3.08%), Yandex clA (YNDX RM, +3.17%), FIVE-гдр (FIVE RM, +4.44%), Русгидро (HYDR RM, +2.50%), Ростелеком-ао (RTKM RM, +2.24%). По-видимому, выборочные покупки в этих акциях были связаны с ситуативным охлаждением интереса к бумагам экспортеров углеводородного сырья и металлов.

Существенно слабее рынка выглядели многие представители нефтегазового сектора: Газпром (GAZP RM, -1.00%), Сургутнефтегаз-ао (SNGS RM, -0.54%), Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, -1.47%), Новатэк (NVTK RM, -1.82%), Роснефть (ROSN RM, -0.56%), Татнефть-ао (TATN RM, -0.34%), Башнефть-ап (BANEP RM, -0.77%). Участники локальных торгов не смогли проигнорировать заметное внутридневное ухудшение настроений на нефтяном рынке. Фьючерсы на нефть сорта Brent стремительно откатились вниз после недавней неудачной попытки пробоя важного долгосрочного сопротивления, расположенного в районе $80 за баррель. Однако не стоит забывать о том, что цены на "черное золото" остаются высокими в среднесрочном периоде.

Добавим, что акции "Газпрома" продолжают оставаться заложником "большой политики". Многие решения по поводу поставок российского природного газа за рубеж принимаются на уровне глав государств. Вчера крайне политизированная международная полемика вокруг газотранспортного проекта "Северный поток 2" получила дальнейшее развитие. Министр энергетики США Рик Перри подтвердил, что США выступают против постройки указанного газопровода. В связи с этим он не исключил вероятности введения адресных санкций против этого проекта.

Акции розничной торговой сети "Магнит" (MGNТ RM, -0.61%) растеряли весь свой существенный утренний прирост. Некоторую поддержку им оказывает запущенная программа выкупа этих бумаг на открытом рынке. Однако ежедневные покупки в рамках указанной программы пока не могут вывести их из состояния затянувшейся среднесрочной консолидации.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное повышение в пределах 0.2%. Контракты на нефть сорта Brent прибавили в цене около 0.2%. Фьючерсы на золото подорожали на 0.2%. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 1.0%. Гонконгский Hang Seng вырос на 0.9%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно позитивное.

Ситуация на внешних площадках продолжает оставаться достаточно позитивной

14 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов четверга продемонстрировал рост, объем торгов существенно выше среднего, индекс МосБиржи 2357,32 (16,69 0,71%), индекс РТС 1084,54 (13,22 1,23%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Телекоммуникаций (MICEXTLC) 2,89% и Банков и финансов (MICEXFNL) 1,83%. Снижение зафиксировано в секторе Химического производства (MICEXCHM) -1,49% и Нефти и газа (MICEXO&G) -0,54%.

Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили привилегированные акции Ленэнерго (MCX:LSNG_p) 6,02% и Транснефти (MCX:TRNF_p) 2,14%, Сбербанк (MCX:SBER) 5,52%, Yandex (MCX:YNDX) 3,17%, МТС (MCX:MTSS) 3,08%, RUSAL (MCX:RUAL) 2,53%, ВТБ (MCX:VTBR) 2,22%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,16% и Алроса (MCX:ALRS) 1,08%. Снижением отметились бумаги Новатэка (MCX:NVTK) -1,82%. Полюса (MCX:PLZL) -1,54%, Газпрома (MCX:GAZP) -1,00% и Магнит (MCX:MGNT) -0,61%. Российский рубль в ходе минувших торгов укрепился по отношению к бивалютной корзине.

Американский фондовый рынок так же продемонстрировал по итогам прошедших торгов рост, индекс DOW 30 26145,99 (147,07 0,57%), индекс S&P 500 2904,18 (15,26 0,53%). По заявлению помощника госсекретаря США М. Сингх, сделанному в палате представителей, США готовят к ноябрю второй пакет санкций, так как ими не было получено разрешение на проведение инспекции объектов программы химического оружия.

Европейские фондовые индексы продемонстрировали разнонаправленную динамику, Азиатские фондовые индексы на открытии торгов пятницы демонстрируют положительную динамику, японский индекс Nikkei 225 23026,45 (205,13 0,90%). Процентная ставка, как и ожидалось экспертами, осталась без изменений по итогам заседания ЕЦБ и Банка Англии. Так же ЕЦБ снизил прогноз роста ВВП Еврозоны в 2018 и 2019 годах.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов расположился в районе 2906,00 пунктов. По заявлению представителя Министерства финансов США, возможны варианты введения санкций в отношении стран, приобретающих российское вооружение.

Фьючерс Brent по итогам торгов четверга продемонстрировал снижение, утренние торги пятницы проходят в районе 78,36 долларов за баррель. Среди факторов давления на цены на энергоносители хотелось бы отметить отчет Международного энергетического агентства (МЭА) сообщившего о рекордном за последние месяцы росте добычи нефти в странах ОПЕК. В ходе проведенной встречи министров энергетики США и России была озвучена возможность введения дополнительных санкций на российский энергетический сектор, в том числе проект "Северный поток-2", а так же были подтверждены попытки взлома пунктов управления электростанциями в США.

Фьючерс на Золото в ходе торгов четверга достигал максимума на отметке 1217 долларов за тройскую унцию на фоне резкого снижения курса доллара США к корзине мировых валют, утренние торги пятницы проходят в районе 1210,60 долларов. На рынке криптовалют в четверг наметилось восстановление на фоне заявления крупнейшего американского банка Morgan Stanley о подготовке к запуску возможности инвестировать в криптовалюты посредством сложных производных финансовых продуктов, без фактического приобретения токкенов.

Перед открытием российского фондового рынка в пятницу ситуация на внешних площадках продолжает оставаться достаточно позитивной, цены на энергоносители и металлы демонстрируют положительную динамику, фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы так же торгуются в "зеленой зоне". В среднесрочной перспективе по отношению к российскому фондовому и долговому рынкам продолжает оставаться повышенным риск реализации негативного сценария и введения дополнительных санкций о стороны США, что, по нашему мнению, окажет негативное воздействие на котировки отечественных компаний и курс национальной валюты до конца текущего года. Сегодня состоится заседание совета директоров Банка России по вопросам денежно-кредитной политики, мы ожидаем сохранения текущей процентной ставки и подтверждения возможности ее повышения в будущем.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется ростом.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

14 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в четверг, 13 сентября, на российском рынке сложился умеренно позитивный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили среду небольшим ростом в пределах 0,15%.

Инвесторы со сдержанным оптимизмом восприняли информацию The Wall Street Journal о желании США возобновить торговые переговоры с Китаем в этом месяце. Как подчеркивают источники издания, в Белом доме нет единства мнений в отношении Китая, а, по мнению некоторых из них, переговоры вряд ли остановят введение новых пошлин в отношении товаров из КНР на $200 млрд. Тем не менее новость об этой инициативе США стала поводом для восстановления сводного индекса Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific после непрерывного 10-дневного падения – в четверг индикатор прибавлял 0,8%. По мнению ряда экспертов, приглашение Китая на новый раунд переговоров все же можно расценивать как сигнал того, что Вашингтон стремится понизить градус напряженности в отношениях с КНР.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $79,4 за баррель, на $0,3 ниже уровня нашего закрытия 12 сентября. Нефтяные цены корректировались после тестирования уровня $80 за баррель на данных Минэнерго США, зафиксировавших существенное сокращение запасов нефти в стране и первое за последний месяц недельное снижение добычи.

Обзор полностью

"Открытие Холдинг" 28 сентября проведет собрание владельцев облигаций серий БО-01 и БО-05

13 сентября 2018 г. 15:07 Источник
Полный текст по ссылке

Онлайн-конференция: Мировые рынки: зарождение нового кризиса?

13 сентября 2018 г. 13:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Через пять минут на нашем сайте начнется онлайн-конференция"Мировые рынки: зарождение нового кризиса?".

В канун десятилетия краха Lehman Brothers, ставшего кульминацией глобального кризиса 2008 года, на американских рынках царит эйфория. Индексы переписывают исторические максимумы, а компании показывают рекорды капитализации – триллионную отметку уже преодолели Apple и Amazon. На других мировых площадках всё не так радужно. Европейские индексы демонстрируют минус с начала года. Но в ЕС заявляют о том, что страница финансового кризиса в регионе уже перевернута. Развивающиеся рынки показывают ещё более серьезное падение. Ряд экономик в настоящее время находятся на грани дефолта, в первую очередь речь идет об Аргентине, где ЦБ уже поднял ключевую процентную ставку до 60%. Ожидается, что МВФ протянет стране руку помощи, но спасет ли это страну от краха? "Черным" прошедший август оказался и для Турции. Кроме того, на повышение ставки уже пошли ЦБ Индии, Индонезии, Чехии, а недавно о возможном повышении заговорил и российский Центробанк. Наблюдается бегство капитала со всех развивающихся рынков, а валюты этих стран остаются под давлением, несмотря на уже прошедшее существенное ослабление. Стоит отметить, что нефть при этом находится на максимумах за четыре года.

Можно ли сказать, что сейчас сформировались все предпосылки для нового финансового кризиса? Удастся ли решить проблемы Аргентины, Турции и других проблемных стран? Или это в любом случае будет временным решением, и коллапс неизбежен? Что может стать триггером для нового кризиса? Как долго американские рынки будут демонстрировать спокойствие? Из-за чего может начаться обвал и там? Сколько повышений ставки ФРС ещё ждать в этом году? Какой будет дальнейшая денежно-кредитная политика ЕЦБ? Что будет с валютами развивающихся стран в ближайшем будущем? Ждать ли продолжения ослабления рубля? Как обстоят дела в китайской экономике?

Участники конференции:

Александр Абрамов, профессор кафедры фондового рынка и рынка инвестиций ГУ-ВШЭ

Вадим Меркулов, старший аналитик ИК "Фридом Финанс"

Константин Бушуев, начальник отдела анализа рынков "Открытие Брокер"

Владимир Рожанковский, эксперт "Международного финансового центра"

Анастасия Гладких, аналитик Just2Trade

Вадим Сысоев, аналитик отдела анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

"Быки" не рискнули начать активную скупку российских акций "широким фронтом"

13 сентября 2018 г. 10:07 Источник

В минувшую среду основные российские фондовые индексы МосБиржи (+0.23%) и РТС (+1.46%) завершили торги с неравномерным приростом по отношению к уровням предыдущего закрытия. Долларовый индекс РТС сильно повысился под влиянием продолжившегося коррекционного укрепления обменного курса рубля. В то же время у рублевого индекса МосБиржи вчера хватило сил лишь на уверенное закрепление на позитивной территории. Локальные биржевые "быки" не рискнули начать активную скупку российских акций "широким фронтом". Возможно, этому помешало непродолжительное ухудшение настроений на нефтяном рынке, которое состоялось в первой половине дня. Так или иначе, но вчера мы наблюдали разнонаправленное движение отечественных голубых фишек.

Возвращаясь к динамике цен на "черное золото", стоит обратить внимание на то, что фьючерсы на нефть сорта Brent вчера совершили очередную попытку пробоя важнейшего ценового уровня $80 за баррель. Если это сопротивление не устоит, указанные контракты могут закрепиться в более высоком диапазоне $80-$85. Это стало бы мощным среднесрочным позитивом для отечественного рынка акций. А особенно – для представителей нефтегазового сектора.

Добавим, что вчерашняя еженедельная статистика от Минэнерго США носила весьма неоднозначный характер. Сильное сокращение запасов сырой нефти за океаном состоялось одновременно с сопоставимым приростом суммарных запасов бензина и дистиллятов. Очевидно, что ситуативную поддержку нефтяному рынку оказывает находящийся вблизи своего пика сезон атлантических ураганов. Штормовая погода создает традиционные риски для нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей инфраструктуры в США.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние паритета по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка оказались близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.
На фоне умеренного повышения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Впервые за многие торговые дни лидерами прироста среди голубых фишек выступили бумаги Сбербанк-ао (SBER RM, +3.12%) и Сбербанк-ап (SBERP RM, +3.09%). Акции банка ВТБ (VTBR RM, +1.54%) также продемонстрировали весомый опережающий прирост. Все указанные бумаги сумели отскочить от своих недавних минимумов на фоне коррекционного укрепления курса отечественной валюты. Однако не стоит забывать о том, что санкционные риски для российского финансового сектора все же не снимаются с повестки дня. Вчера стало известно, что Апелляционный суд Киева наложил арест на акции дочерних украинских подразделений "Сбербанка" и "ВТБ". Ну а президент США Дональд Трамп подписал постановление о введении санкций в отношении иностранных правительств и компаний за вмешательство в американские выборы или же за причастность к подобному вмешательству. При желании обслуживание расчетных счетов "подозрительных" организаций вполне можно трактовать как прямую причастность к их деятельности.

Стоит отметить продолжение активных покупок в акциях "Газпрома" (GAZP RM, +1.77%). После недавнего преодоления важного уровня сопротивления, располагавшегося в районе 150 руб., в этих бумагах сформировался среднесрочный сигнал в пользу игры на повышение. Вчера они превысили отметку 155 руб. Следующей технической целью выступает уровень 160 руб. Добавим, что акции "Газпрома" получили весомую информационную поддержку в связи с многочисленными сообщениями по поводу новых международных проектов газовой монополии.

Акции розничной торговой сети Магнит (MGNТ RM, +1.92%) за один день нивелировали свое умеренное трехдневное падение. Прямую и косвенную поддержку им начинает оказывать программа выкупа этих бумаг на открытом рынке. Ежедневные покупки в рамках указанной программы начались с 7 сентября.

Заметно слабее рынка закрылись бумаги Лукойл (LKOH RM, -1.78%), Роснефть (ROSN RM, -0.87%), Новатэк (NVTK RM, -1.15%), Татнефть-ао (TATN RM, -1.76%), Татнефть-ап (TATNP RM, -1.72%), Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, -2.35%). Как мы видим, распродажам подверглись наиболее ликвидные представители нефтегазового сектора. После серьезного среднесрочного прироста им вполне можно "простить" однодневный коррекционный откат.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют неравномерное повышение в пределах 0.25%. Контракты на нефть сорта Brent потеряли в цене около 0.6%. Фьючерсы на золото подешевели на 0.1%. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 0.9%. Гонконгский Hang Seng вырос на 1.4%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как неопределенное или смешанное.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

13 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в среду на российском рынке 12 сентября сложился умеренно позитивный внешний фон. Вторник американские индексы DJIA и S&P500 завершили повышением на 0,4% благодаря восстановлению акций технологических компаний, подъему сырьевых бумаг вслед за ростом цен на нефть и сильной статистике – до рекордных значений выросли индекс оптимизма малого бизнеса и число открытых вакансий на рынке труда.

В среду сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 0,4%. Как отметили в Bloomberg, индикатор снижается уже десять сессий подряд, чего не наблюдалось с 2002 года. Давление на азиатские рынки по-прежнему оказывает торговый конфликт США и Китая – как полагают аналитики, возможное повышение американских пошлин на весь китайский импорт может затронуть большинство крупнейших поставщиков из Азии.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $79,3 за баррель, на $0,6 выше уровня нашего закрытия 11 сентября. Позитивом для котировок стало сообщение Американского института нефти о том, что запасы нефти в США рухнули на прошлой неделе на 8,64 млн баррелей – рекордными темпами с июля.

Обзор полностью.

Доброе утро!

13 сентября 2018 г. 9:06 Источник

По итогам торгов среды в США индекс Dow Jones вырос на 0,11%, S&P – на 0,04%, Nasdaq снизился на 0,23%. В результате значение Dow Jones достигло уровня 26 004,22 пункта, S&P – 2 888,92 пункта, Nasdaq – 7 954,23 пункта.

Фондовый индекс Бразилии BRSP BOVESPA IND выросна 1,02% и составил 75 418,45 пункта.

Индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 прибавил 0,45% и закрылся на уровне 7 306,45 пункта. Индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 вырос на 0,98% и закрылся на уровне 5 335,57 пункта. Индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX вырос на 0,57%, к закрытию составил 12 038,81 пункта.

Значение японского индекса Nikkei поднялось к настоящему времени на 0,94% и составило 22 816,64 пункта.

На текущий момент индекс Китая CSI-300 опустился на 0,01% и находится на уровне 3 201,617 пункта.

Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI увеличился на 0,14% и находится на уровне 2 286,09 пункта.

Индекс фондовой биржи Гонконга HANG SENG поднялся на 1,37% и находится на уровне 26 706,83 пункта.

Цена ноябрьского контракта на нефть марки Brent составляет $79,28 за баррель (вчера в это же время она составляла $79,37 за баррель), цена октябрьского фьючерса на нефть сорта Light составляет $69,86 за баррель (в предыдущую торговую сессию в это же время она составляла $69,89 за баррель).

Курс доллара, установленный ЦБ РФ на 13 сентября, составляет 69,57 рубля, курс евро – 80,65 рубля.

Сегодня утром на международном валютном рынке курс пары евро/доллар находится на уровне 1,162.

По итогам торгов на момент закрытия цены АДР на российские акции составили (в долларах США): ВТБ (Анг) – 1,23921, "Газпром" (Анг) – 4,48339, "ЛУКОЙЛ" (Анг) – 67,27143, "Норильский никель" (Анг) – 16,68784, "Роснефть" (Анг) – 6,38596, "Ростелеком" (Анг) – 5,91100, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 3,95667, "Сбербанк" (Анг) – 10,30175, МТС (США) – 7,81568, "ВымпелКом" (США) - 2,84638, "Мечел Сталь" (США) – 2,43041, "РУСАЛ" (ГнК) - 1,80031.

За изменением котировок на российских и зарубежных площадках вы можете следить в разделах"Котировки ценных бумаг"и"Интерактивный теханализ".

Сегодня в 14-45 ЕЦБ объявит уровень ключевой ставки. Рынок ожидает, что ставка останется неизменной.

В 14-45 также станет известна ключевая ставка Банка Англии. Изменения уровня ставки не ожидается.

В 15:30 по московскому времени в США выходят следующие данные:

- индекс потребительских цен за август. В предыдущем месяце значение показателя составило 0,2%. Как ожидается, в августе индекс составит 0,3%.

- количество первичных обращений за пособиями по безработице за неделю. На прошлой неделе показатель составил 203 тыс. 210 тыс. – значение показателя, ожидаемое рынком. Подробнее с ожидаемыми сегодня статистическими данными можно ознакомиться в разделе"Календарь статистики".

Сегодня Владимир Путин посетит основной этап военных маневров "Восток-2018" на полигоне "Цугол" в Забайкальском крае. Эти учения являются самыми масштабными в истории российской армии. Совет директоров "Газпрома" рассмотрит вопрос о привлечении двусторонних и клубных кредитов в 2018 году. Сегодня закрывается реестр акционеров TCS Group для получения дивидендов.

В рубриках"Сегодня"и"Важные даты"вы найдете более подробную информацию о предстоящих событиях в политике и экономике.

В 13-00 нашем сайте начнется онлайн-конференция"Мировые рынки: зарождение нового кризиса?". В канун десятилетия краха Lehman Brothers, ставшего кульминацией глобального кризиса 2008 года, на американских рынках царит эйфория. На других мировых площадках всё не так радужно. Наблюдается бегство капитала со всех развивающихся рынков, а валюты этих стран остаются под давлением, несмотря на уже прошедшее существенное ослабление. Можно ли сказать, что сейчас сформировались все предпосылки для нового финансового кризиса? Участники конференции Александр Абрамов, профессор кафедры фондового рынка и рынка инвестиций ГУ-ВШЭ, Вадим Меркулов, старший аналитик ИК "Фридом Финанс", Константин Бушуев, начальник отдела анализа рынков "Открытие Брокер", Владимир Рожанковский, эксперт "Международного финансового центра", Анастасия Гладких, аналитик Just2Trade и Вадим Сысоев, аналитик отдела анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ", ответят на ваши вопросы. Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Если вы хотите принять участие в нашей ленте, присылайте комментарии и графики (если есть, размером до 600 пикселей и до 98 Кб) в любое удобное для вас время на адресlenta@corp.finam.ru

Дорожающая нефть поддержала и российский рубль, и отечественные фондовые площадки

12 сентября 2018 г. 21:09 Источник

Сегодняшний день не стал исключением в череде столь же невыразительных по части интересных информационных поводов предыдущих торговых сессий. Количество выходившей статистики было не слишком велико, а значимость её нельзя отнести к высокой. Поток корпоративной отчетности, равно как и период дивидендных историй, практически закончился, и инвесторам по сути ничего не оставалось, как обсуждать новый дуэльный кодекс, предложенный на рассмотрение Госдуме, вспоминая попутно исторические курьёзы с дуэлями на сосисках, мясорубках и тому подобную милую чушь. По крайней мере на фондовом рынке из более-менее достойной интереса информации сегодня было лишь сообщение "Аптечной сети 36,6" о том, что ими рассматривается возможность увеличения уставного капитала путем размещения 6 млрд дополнительных обыкновенных акций номиналом 0,64 руб. Допэмиссию планируется разместить по открытой подписке. Внеочередное общее собрание акционеров по принятию данного решения назначено на 1 октября. На сегодняшний день объем выпуска "Аптечной сети 36,6" составляет 2 330 647 246 акций. В результате допэмиссии уставный капитал компании должен увеличиться в 3,6 раза.

Открывшись незначительным ростом в пределах полупроцента - процента (долларовый РТС рос поживее рублёвого индекса МосБиржи), российские фондовые площадки большую часть дня топтались в нерешительности на этих уровнях. После выхода данных по запасам нефти (о них ниже), двинувших котировки углеводородов вверх, отечественные биржи снова попытались расти, но особого энтузиазма при этом не проявили, за исключением индекса РТС, подталкиваемого дорожающим рублем. В итоге в течение торговой сессии он вырос на 1,46% - до 1071 п., а ММВБ показал к закрытию 2341 п. (+0,23%). Наибольшей рост продемонстрировали бумаги "РУСАЛа" (+9,82%), "Мечела" (+5,90% в префах и +3,35% в обычке), ЛСР (+4,61%), "Распадской" (+3,95%) и ENPL-гдр (3,94%). Сильней других снизились ГДР "Пятерочки" (-2,48%), "Сургутнефтегаз" (-2,35%), ЛУКОЙЛ (-1,79%), "Татнефть" (-1,76% в обычке и -1,72% в префах), "Юнипро" (-1,66%) и "Яндекс" (-1,34%)

Европейцы отчитывались сегодня по объемам промышленного производства за июль. И отчитывались весьма слабо. Показателем месяц к месяцу темпы прироста промпроизводства не изменились, снизившись, как и в прошлый период, на 0,8%, при том, что эксперты ожидали увидеть цифру -0,5%. Год к году темпы снизились куда существенней – с 2,3% до -0,1% при прогнозах в 1,0%. Из корпоративной отчетности был замечен только французский производитель элитных товаров Hermes International, зафиксировавший рост прибыли в первом полугодии на 17% год к году до уровня 708 млн. евро благодаря увеличению объема продаж во всем мире. Операционная прибыль, в свою очередь, выросла на 6% год к году и составила 985 млн евро, а выручка поднялась на 5,2% год к году, составив 2,85 млрд. евро.

Несмотря на малое количество статистики и значимых новостей, сегодня рынки Старого света выглядели в целом неплохо, заметно прибавив после многодневного топтания на месте. Относительное затишье в части возможных торговых войн с США воспринимается инвесторами пока весьма позитивно, тем более, что сами американские рынки, демонстрируют заметный оптимизм. В течение дня индекс FTSE100 поднялся на 0,45% - до 7306 п., САС40 вырос на 0,91%, до уровня 5332 п., немецкий DAX одолел 0,52%, остановившись на 12032 п.

Котировки нефти, начавшие рост еще вчера, причем задолго до выхода предварительных данных от Американского института нефти (напомним - недельные запасы сырой нефти снизились с -1,200 млн. барр. до -8,636 млн. барр.), сегодняшний день провели в ожидании публикации цифр от Минэнерго США. Последние в целом подтвердили выводы API: запасы снизились с -4,302 млн. барр до -5,296 млн. барр. при прогнозах роста до -1,300 млн. барр. Избыточные запасы на хабе в Кушинге продемонстрировали снижение с 0,549 млн. барр. до -1,242 млн. барр. Статистика спровоцировала вполне естественный подъем котировок углеводородов, причем легкая техасская нефть прибавляет в цене заметно быстрей североморской на опасениях неприятностей от приближающегося к восточному побережью США урагана "Флоренс", который обещает быть одним из самых разрушительных за последние десятилетия. На момент закрытия отечественных бирж нефть марки BRENT стоила уже 79,67 долл./барр. Нефть марки WTI – 70,72 долл./ барр.

Российская валюта на фоне заявлений отечественных руководителей самого разного ранга о готовности сделать все необходимое для её поддержания и под призывы продавать доллары и покупать рубли продолжила сегодня свое укрепление, прибавив к вечеру от 0,6% (относительно евро) до 1,0% (относительно доллара). Сказывается, видимо, и присутствие на рынке регулятора, периодически выходящего в последние дни на рынки с продажей валюты, а также заметно подорожавшая нефть. В итоге по состоянию на 18:50 мск за доллар давали 68,84 руб./долл., а за евро - 80,02 руб./евро.

Американские инвесторы не видят, судя по всему, поводов для грусти и каждый удобный момент стараются использовать для дальнейших покупок. Несмотря на то, что открытие торговой сессии за океаном прошло в отрицательной ценовой зоне (особенно отличился в этом плане сильно росший до этого высокотехнологичный NASD COMP, упавший сразу на процент), бычьи настроения довольно скоро вернули на рынки оптимизм и индексы развернулись в рост, не обращая внимания на не слишком хорошую статистику: индекс цен производителей за август показателем месяц к месяцу снизился с 0,0% до -0,1%, хотя эксперты ожидали роста на 0,2%. В 21:00 мск. ожидается публикация "Бежевой книги", что может как-то повлиять на дальнейшую динамику рыков. Пока же, по состоянию на 18:50 индекс DJIA показывал 26051 п. (+0,31%), S&P500 был на уровне 2884 п. (-0,15%), а NASD COMP – на 7910 п. (-0,79%)

Завтра по инфляционным показателям отчитываются Германия, Франция и США. Банк Англии и ЕЦБ будут принимать решение по процентной ставке, после чего последует пресс-конференция европейского Центробанка. Из корпораций отчитается Adobe Systems, а банк "Тинькофф" закроет реестр для выплаты дивидендов.

Акции "Сбербанка" могут пойти к 176,5 рубля

12 сентября 2018 г. 16:08 Источник

К середине торгового дня среды российские фондовые индексы показывали положительную динамику. Индекс Мосбиржи к 14.05 мск увеличился на 0,39% до 2344,46 пункта, а индекс РТС вырос на 0,68%, до 1063,12 пункта.

Рубль к середине дня был стабилен против доллара и евро. Доллар находился у 69,50 руб, а евро расположился у 80,5 руб.

Эмитенты

В лидерах роста к середине дня пребывали привилегированные акции "Мечела" (+3,35%) и обыкновенные акции "Сбербанка" (+2,29%). В лидерах падения были котировки "Акрона" (-1,66%) и привилегированные акции "Сургутнефтегаза" (-1,34%).

Обыкновенные акции "Сбербанка" в среду продолжают начавшееся накануне восстановление от многомесячных минимумов. Котировки закрепились выше 172,50 руб и замедлили рост у сопротивления 174,50 руб. Для краткосрочных игроков открытие новых "длинных" позиций от текущих отметок связано с некоторым риском ввиду опасности разворота. Однако при закреплении выше 174,50 руб можно рассчитывать на рост к 176,50 руб. Уже открытые "длинные" позиции стоит сохранять со стоп-лоссом чуть ниже 172,50 руб.

Сбербанк, теханализ

Внешние факторы

Внешний фон к середине дня умеренно позитивен. Нефтяные котировки остаются в плюсе и прибавляют порядка 0,2-0,9% в ожидании публикации ежемесячного отчета ОПЕК, а также еженедельных данных по запасам от Минэнерго. Цены на нефть Brent и WTI остаются чуть ниже психологически важных отметок 80 долл и 70 долл соответственно.

Торги в Европе проходят на умеренно оптимистичной ноте. Индекс Euro Stoxx 50 недавно вырос на 0,2%. Статистика показала снижение промышленного производства еврозоны в июле на 0,1% г/г после повышения на 2,3% месяцем ранее (ожидался рост на 1,0%).

Фьючерс на индекс S&P500 недавно прибавил около 0,1%, а высокотехнологичный Nasdaq вырос на 0,2% в преддверии презентации нового смартфона Apple.

Позже в течение дня стоит отметить ежемесячный отчет ОПЕК (14.20 мск), индекс цен производителей США за август (15.30 мск), отчет Минэнерго США (17.30 мск). Кроме того, выступят несколько представителей ФРС.

Техническая картина и прогнозы

Российские фондовые индексы в первой половине сессии показали единодушный рост, но оставались в рамках краткосрочных "боковиков", стремясь к их верхним границам. Рубль при этом был стабилен против доллара и евро. Оптимизм на российском рынке, помимо высоких цен на нефть, обеспечивался и высказываниями ряда чиновников на Восточном экономическом форуме.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют смешанную динамику

12 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Открытие российского фондового рынка пройдет с умеренным ростом

12 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов вторника продемонстрировал разнонаправленную динамику, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 2335,19 (-0,66 -0,03%), индекс РТС 1055,90 (12,44 1,19%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) -1,05%, Телекоммуникаций (MICEXTLC) -0,90% и Потребительских товаров и торговли (MICEXCGS) -0,81%.

Рост продемонстрировал сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 0,19%. Лидерами снижения среди отдельных бумаг выступили акции Корпорации Иркут (MCX:IRKT) -15,40%, X5 Retail Group (MCX:FIVE) -3,66%, QIWI (MCX:QIWI) -3,38%, Мечел (MCX:MTLR) -3,02%, Газпромнефть (MCX:SIBN) -2,93%, Мосэнерго (MCX:MSNG) -2,57%, Распадская (MCX:RASP) -2,19%, МТС (MCX:MTSS) -1,31%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -1,31%, Сбербанк (MCX:SBER) -1,08%, Алроса (MCX:ALRS) -0,82%. Ростом отметились бумаги Мегафона (MCX:MFON) 2,35%, Интер РАО (MCX:IRAO) 1,64%, Северсталь (MCX:CHMF) 1,17%, Ростелеком (MCX:RTKM) 1,07% и ВТБ (MCX:VTBR) 1,04%. Российский рубль по итогам прошедшей торговой сессии укрепился по отношению к основным валютам мира более чем на 1,5%.

Американский фондовый рынок продемонстрировал рост по итогам прошедшей торговой сессии, индекс DOW 30 25971,06 (113,99 0,44%), индекс S&P 500 2887,89 (10,76 0,37%). Согласно опубликованным данным Министерства труда США количество открытых вакансий в июле продемонстрировало существенный рост.

Европейские фондовые индексы завершили торги разнонаправленной динамикой, Азиатские фондовые биржи на открытии торгов среды демонстрируют преимущественно снижение, японский индекс Nikkei 225 22568,43 (-96,26 -0,42%). На завтра запланировано заседание ЕЦБ, мы не ожидаем существенной смены курса регулятора, но озвученные по итогам встречи комментарии окажут, по нашему мнению, влияние на валютные рынки.

Фьючерс S&P 500в ходе утренней торговой сессии расположился в районе 2888,25 пунктов. Сегодня ожидается подписание президентом США Д. Трампом указа о введении санкций за вмешательство в выборы. Список компаний и физических лиц, в отношении которых будут введены ограничения, будет составлен на основании итогов работы американских спецслужб.

Фьючерс Brent на открытии торгов среды демонстрирует уверенный рост, торги проходят в районе 79,31 долларов за баррель. Среди основных причин роста цен на энергоносители хотелось бы отметить опубликованные еженедельные данные Американского института нефти (API) сообщившие накануне о существенном снижении запасов сырой нефти в США. Сегодня станут известны официальные данные по запасам от Минэнерго США, ранее ведомством было объявлено с снижении прогноза нефтедобычи в 2019 году.

Фьючерс на Золото в ходе торгов вторника демонстрировал минимум в районе 1194 долларов за тройскую унцию, утренние торги среды по инструменту проходят по цене 1199,10 долларов. На рынке криптовалют продолжается снижение котировок по всем токкенам.

Перед открытием российского фондового рынка в среду ситуация на внешних площадках, на наш взгляд, складывается противоречивая. Рост цен на энергоносители окажет поддержку российским компаниям-экспортерам, при этом на сегодня запланированы слушания в Сенате США о втором пакете санкций за инцидент в Солсбери и подписание Д. Трампом указа о введении нового пакета санкций за вмешательство в выборы в США. Открытие российского фондового рынка мы ожидаем умеренным ростом, во второй половине дня мы ожидаем заметного ухудшения новостного фона, что в свою очередь окажет давление на котировки отечественных компаний.

Внешний фон смешанный, Америка закрылась ростом, Азия торгуется разнонаправленно.

В акциях "МегаФона" сложилась невнятная картина

12 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с существенным повышением порядка 0.4-0.6%, в районе 2345-2350 п. В качестве ближайших поддержек выступят уровни 2330, 2320 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 2360, 2380 п.

В первые минуты торгов индекс МосБиржи отыграет явное улучшение настроений на нефтяном рынке, которое наметилось еще вчера вечером. Позднее не исключено дальнейшее повышение указанного индекса в район 2360 п.

Во второй половине дня запланирована публикация ряда важных макроэкономических показателей в ЕС и США. Наиболее значимым из них для локального рынка станет выход еженедельной статистики по изменению запасов сырой нефти от Минэнерго США (17.30 мск.).

В минувший вторник основные российские фондовые индексы МосБиржи (-0.03%) и РТС (+1.19%) завершили торги с неравномерным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Весомый однодневный прирост долларового индекса РТС был связан сугубо с коррекционным укреплением курса рубля по отношению к североамериканской валюте. В то же время рублевый индекс МосБиржи, несмотря на заметное внутридневное отклонение, закрылся с символическим понижением. Этому способствовал достаточно невнятный внешний фон.

Добавим, что отечественный рынок акций не успел в полной мере отыграть вечернее улучшение настроений на нефтяном рынке. Между тем, уже после закрытия основных торгов в России фьючерсы на нефть сорта Brent вновь сумели приблизиться к своему долгосрочному максимуму, сдвинувшись в район $79.5 за баррель. Этому способствовал ряд благоприятных для цен на углеводороды отраслевых новостей. Сезон атлантических ураганов находится вблизи своего пика и создает традиционные риски для нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей инфраструктуры в США. Кроме того, Минэнерго США понизило прогнозную оценку уровня добычи нефти в стране в 2019 году на 200 тыс баррелей в сутки. Ночная публикация статистических данных от Американского института нефти (API) указала на неожиданно сильное недельное сокращение запасов сырой нефти в США на 8.64 млн баррелей.

Не исключено, что уже сегодня фьючерсы на нефть сорта Brent в очередной раз проверят на прочность важный уровень сопротивления, расположенный в районе $80 за баррель. Ну а рублевый индекс МосБиржи на фоне вечернего роста цен на "черное золото" может открыться с заметным приростом.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние контанго величиной в 6.6 п. или около 0.6% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка заметно улучшили оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне символического понижения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Среди голубых фишек опережающим приростом выделились акции Газпром (GAZP RM, +1.07%). Еще в понедельник эти бумаги сумели преодолеть сильный уровень сопротивления, располагавшийся в районе 150 руб. Вчера же они продолжили наметившийся рост на повышенных оборотах. С технической точки зрения в них сформировался сигнал в пользу среднесрочной игры на повышение. Ближайшими целями для этих бумаг выступают отметки 155 руб., 160 руб.

Добавим, что интересным информационным поводом в отношении указанных акций выступила новость о возврате эмитента к рассмотрению возможности постройки газопровода в Южную Корею через КНДР. Очередной масштабный проект потребует новых капитальных затрат. Однако он позволит расширить круг иностранных потребителей российского трубопроводного газа, что представляется весьма позитивным заделом со стратегической точки зрения.

Акции "МегаФона" (MFON RM, +2.35%) продолжили свое коррекционное восстановление от недавно достигнутого двухмесячного минимума. Некоторым позитивом для них стало известие о том, что компания-эмитент примет участие в совместном предприятии вместе с такими "гигантами", как Alibaba и Mail.Ru при поддержке Российского фонда прямых инвестиций (РФПИ). В рамках указанного проекта предполагается создание крупнейшего совместного предприятия вобласти социальной коммерции вРоссии иСНГ. Впрочем, это уже не первое предприятие, которое предполагает построение мощной "цифровой экосистемы" в русскоязычном сегменте сети интернет. Не будем забывать о близком по духу совместном проекте "Сбербанка" и "Яндекса".

С технической точки зрения в акциях "МегаФона" сложилась крайне невнятная картина. Наиболее вероятным сценарием для них представляется продолжение волатильной среднесрочной консолидации в рамках очень широкого диапазона 430-700 руб.

Среди явных аутсайдеров вчерашних торгов можно выделить бумаги "Сбербанк"-ао (SBER RM, -1.08%), "Сбербанк"-ап (SBERP RM, -2.28%), "Магнит" (MGNТ RM, -0.54%), МТС (MTSS RM, -1.31%), "Аэрофлот" (AFLT RM, -1.31%), FIVE-гдр (FIVE RM, -3.66%). Акции компаний, ориентированных на внутренний спрос, продолжают демонстрировать слабость на фоне среднесрочного ослабления обменного курса рубля. Падение курса отечественной валюты предполагает сокращение покупательной способности населения.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют незначительное понижение в пределах 0.05%. Контракты на нефть сорта Brent вслед за вечерним приростом прибавили в цене около 0.4%. Фьючерсы на золото подешевели на 0.3%. Японский фондовый индекс Nikkei225 понизился на 0.3%. Гонконгский Hang Seng просел на 0.1%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как неопределенное или смешанное. Вместе с тем, явное улучшение настроений на нефтяном рынке создает условия для позитивного открытия локального рынка акций.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

12 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов во вторник на российском рынке 11 сентября сложился нейтральный внешний фон. Основные американские индексы завершили понедельник разнонаправленно: DJIA снизился на 0,2%, S&P500 вырос на 0,2% в основном за счет коррекции перепроданных неделей ранее акций компаний технологического сектора.

Во вторник сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific прибавлял 0,1% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. В целом, отмечают эксперты, главным негативным фактором для фондовых рынков в последнее время остаются внешнеторговые риски, спровоцированные действиями США.

Инвесторы обеспокоены возможным введением повышенных тарифов на весь китайский импорт, отсутствием договоренности с Канадой по соглашению НАФТА, перспективами ужесточения торговых споров с Евросоюзом и потенциальной торговой конфронтацией с Японией. Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $77,8 за баррель, на $0,2 выше уровня нашего закрытия 10 сентября. Поддержку ценам на нефть в том числе оказывали опасения, что ураган Флоренс, приближающийся к американскому побережью в Мексиканском заливе, может повредить нефтяную инфраструктуру.

Обзор полностью.

Утром "быки" найдут поддержку в нефти

12 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Вчера российский рынок закрылся смешанно. На настроения участников торгов продолжают влиять санкционные риски и торговые разногласия. На валютном рынке рубль к концу регулярной торговой сессии прервал шестидневное падение и резко вырос против евро и доллара на фоне позитивных новостей с Восточного экономического форума. Однако, как говорят эксперты, до тех пор, пока рубль уверенно не закрепится под уровнем 69, остаются риски его возврата к отметке 70 за доллар.

Акции Газпрома, теханализСегодня форум во Владивостоке продолжается, ждем новостей, которые могут способствовать улучшению настроений инвесторов. И они уже поступают. Бумаги "Газпрома" сегодня могут подрасти на информации по поводу поставок газа по западному маршруту. Председатель КНР Си Цзиньпин на переговорах с президентом России Владимиром Путиным поручил подчиненным в кратчайшие сроки согласовать поставки российского газа в Китай по западному маршруту. Об этом сегодня на Восточном экономическом форуме сообщил министр энергетики России Александр Новак. Зампред правления "Газпрома" Александр Медведев сказал, что концерн завершает переговоры, скоро станут известны и сроки начала поставок.У "Газпрома" уже есть контракт с китайской CNPC, под который уже почти построен восточный маршрут - газопровод "Сила Сибири". Он предусматривает поставки до 38 млрд куб. м в год с началом поставок в декабре 2019 г.Кроме того, котировки компании поддержит и то, что "Газпром" и японская Mitsui договорились о строительстве завода СПГ в Ленобласти.

Уже после закрытия основных торгов в России фьючерсы на нефть сорта Brent вновь сумели приблизиться к своему долгосрочному максимуму, сдвинувшись в район $79,5 за баррель. Сезон атлантических ураганов находится вблизи своего пика и создает традиционные риски для нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей инфраструктуры в США. Кроме того, Минэнерго США понизило прогнозную оценку уровня добычи нефти в стране в 2019 году на 200 тыс баррелей в сутки. Ночная публикация статистических данных от Американского института нефти (API) указала на неожиданно сильное недельное сокращение запасов сырой нефти в США на 8.64 млн баррелей.

Перед открытием российского фондового рынка в среду ситуация на внешних площадках противоречивая. Торги в США завершились на положительной территории благодаря удорожанию акций энергетического и высокотехнологичного секторов. Сегодня ожидаются очередные слушания по санкциям США в отношении РФ в банковском комитете сената. На прошлой неделе сенаторы поддержали введение ограничительных мер против нового госдолга, расширение списка физлиц из числа ближайшего окружения президента. Также могут быть введены санкции в отношении одного или нескольких российских банков. Все это продолжает давить на покупателей российских активов. Помимо этого, ситуация в Сирии остается напряженной – так, вчера российский центр по примирению враждующих сторон заявил о том, что получил информацию о "начале съемки постановочной провокации с применением сирийской армии химоружия".

В Азии настроения смешанные. Уровень безработицы в Южной Корее вопреки прогнозам экономистов вырос в августе 2018 года до самого высокого уровня с января 2010 года - 4,2% по сравнению с 3,8% месяцем ранее. Эксперты ожидали сохранения безработицы на июльском уровне. Индекс Корейской фондовой биржи KOSPI снизился на 0,28%.

Сегодня инвесторам следует обратить внимание на данные объема промпроизводства в еврозоне, итог заседания ОПЕК и публикацию данных производственной инфляции и запасов нефтепродуктов от Министерства энергетики США за прошлую неделю. Также ожидается выступление члена ФРС Булларда и обнародование "Бежевой книги" ФРС.

Отсутствие значимых новостей вызвало на российском рынке скуку

11 сентября 2018 г. 21:08 Источник

Если на рынках Запада и Востока продолжает нарастать напряженность, выливающаяся пока в осторожные, но весьма упорные распродажи, то у нас практически полное отсутствие значимых новостей приводит к тому, что которую сессию подряд российские торговые площадки пребывают в целом в боковом движении. Да, внутридневная волатильность наблюдается, но за последние две недели отечественные индексы ушли недалеко. А вот Европа постепенно начала разворачиваться вниз – вслед за потерявшим за две недели почти пять процентов шанхайским SSEC. Китайцев понять можно – торговые войны с США не сулят ничего хорошего и, похоже, будут только разгораться. В Старом же Свете выходящая макростатистика пока не свидетельствует о каких-либо проблемах, но перспективы введения Вашингтоном таможенных ограничений против европейских производителей продолжают давить на рынки.

Британия представила сегодня широкий блок статистики по рынку труда. Изменение числа заявок на получение пособия по безработице снизилось за август с 10,2 тысяч до 8,7 тысяч, хотя рынки ждали значений около 10,0 тысяч. Уровень безработицы в стране не изменился, составив 4,0%, что совпало с прогнозами экспертов. Германия отчитывалась по Индексу текущих экономических условий и по Индексу экономических настроений. Первый вырос с 72,6 до 76,0 при прогнозах снижения до 72,0. Второй поднялся с -13,7 до -10,6, хотя аналитики ждали его снижения до -14,0. Аналогичный индекс по ЕС также продемонстрировал солидный рост, поднявшись с -11,1 до -7,2 при прогнозах в -10,9.

Тем не менее, хорошая отчетность не спасла европейские рынки пусть от незначительного, но все же снижения. По итогам дня британский FTSE100 снизился на 0,08% - до 7274 п., немецкий DAX потерял 0,13% опустившись до 11970 п. (+0,21%), и лишь французский САС40 сумел подняться на 0,27%, до уровня 5284 п.

Росстат опубликовал сегодня данные по Сальдо торгового баланса России за июль, которое снизилось с 15,56 млрд. рублей до 13,4 млрд. рублей. Аналитики ожидали увидеть 14,4 млрд. рублей. По сообщению банка России, чистый вывоз капитала частным сектором в январе-августе 2018 года вырос в 2,8 раза и составил 26,5 млрд. долл. против 9,6 млрд. долл. за аналогичный период прошлого года.

Moody's Investors Service подтвердило корпоративный рейтинг "МегаФона" на уровне "Ba1" и рейтинг вероятности дефолта "Ba1-PD. Прогноз по рейтингам стабильный.

Российский рынок с открытия предпринял вялую попытку роста, которая столь же скучно перешла в умеренную коррекцию. Ближе к закрытию, правда, индексы снова стали немного отрастать, но, похоже, просто от отсутствия идей. В итоге долларовый индекс РТС сегодня сумел подняться на 1,19% до уровня 1056 п., но исключительно за счет укрепления рубля. А вот его номинированный в отечественной валюте коллега – индекс Мосбиржи, потерял в течение торговой сессии всего 0,03%, опустившись до 2335 п. Наибольшей рост показали акции "Мегафона" (+2,36%), "Транснефти" (+1,17%), "ИнтерРАО" (+1,64%), ТМК (+1,28%), "Северстали" (+1,17%), "Башнефти" (+1,16%) и "Ростелекома" (+1,07%). Сильней других снизились ОВК (-3,95%), ГДР-ки "Пятерочки" (-3,66%), "Лента" (-3,33%), обычка "Мечела" (-3,02%), "Газпромнефть" (-2,93%), и "Мосэнерго" (-2,57%).

Индекс МосБиржи, теханализ

Сегодня вечером (23:30 мск.) ожидается публикация предварительных данных по запасам сырой нефти от Американского института нефти. Ничего необычного в поведении котировок углеводородов, характерном для дней выхода важной отчетности, мы не заметили – спокойное начало торгов с постепенным ростом волатильности по мере приближения времени публикации. Но если легкая техасская нефть весь день провела в боковом движении, "выстрелив" под самый вечер, то североморская попыталась расти с самого утра. Правда, после полудня она скорректировалась практически на утренние уровни, но лишь затем, чтобы столь же стремительно взлететь вечером. Дополнительную поддержку котировкам энергоносителей продолжает оказывать сохраняющаяся напряженность с поставками из Ирана, приближающийся ураган и, возможно, ожидание завтрашней публикации ежемесячного отчета ОПЕК.К 18:50 мск. нефть марки BRENT стоила 78,65 долл./барр. Нефть марки WTI – 68,93 долл./ барр.

Основным же источником новостей последних дней является для россиян валютный рынок, где рубль умудрился за несколько дней понести тяжелые потери, пробив психологически важные отметки в 70 рублей за доллар и 80 рублей за евро. Впрочем, сегодняшний день оказался днем коррекции – отечественная валюта начала торги с укрепления более, чем на процент, продолжив свое движение и ближе к вечеру. Тем временем Минфин заявил, что 12 сентября2018 года не будет проводить аукционы по размещению облигаций федерального займа "в связи с неблагоприятной рыночной конъюнктурой".

После чего россиян попытался развеселить глава Минэкономразвития Максим Орешкин, заявивший в интервью Business FM, что текущее ослабление национальной валюты сограждане должны использовать для покупок рубля и продажи долларов. Отметив попутно, что курс рубля в среднесрочной перспективе будет держаться в диапазоне 63-64 руб/долл. Максим Станиславович напомнил, что стабильность курса основывается на бюджетном правиле и долгосрочном инфляционном таргетировании с целью в 4%. Ну что ж, приятно, когда сам министр экономического развития советует покупать на падающем рынке. Жаль, ничего не было сказано про последующее усреднение и Мартингейла. Флаг в руки и барабан на шею, поверившим.

Тем не менее, рублю все же удалось не только вернуться в диапазон "ниже 70" но и пока достаточно уверенно там закрепиться. К евро отечественная валюта тоже выглядела сегодня неплохо, но давать даже среднесрочные прогнозы сейчас крайне затруднительно. Пусть это делают министры. Мы же лишь скромно отметим, что на момент закрытия российских фондовых площадок котировки рубля составили 69,67 руб./долл., а евро - 80,71 руб./евро.

В США сегодня не публиковалось никакой важной статистики, равно как и не наблюдалось значимых новостей. Корпорации же уже (хм… вспомнилось бессмертное – "Вы жена Ганжи") почти перестали отчитываться, в результате чего ручеек новостей, двигавших рынки ранее, окончательно пересох. Вялое открытие заокеанских бирж в слабо негативной зоне сменилось таким же неспешным ростом и выходом в незначительный "плюс". По состоянию на 18:50 индекс DJIA показывал 25952 п. (+0,37%), S&P500 - 2885 п. (+0,28%), NASD COMP – 7957 п. (+0,42%).

Завтра ЕС отчитается по объемам промышленного производства, а США – по индексу цен производителей. Ждём публикации ежемесячного отчета ОПЕК. Вечером выйдут данные по запасам сырой нефти от Минэнерго и избыточным запасам в Кушинге. В Старом свете корпоративные отчеты представят Hermes International и Inditex. Последний день с дивидендами проведут бумаги "Русагро".

Рынок ищет равновесие

11 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Российский рынок во вторник провел день без единой динамики, продолжая отыгрывать риски новых ограничений со стороны США и Великобритании. Высокие цены нанефть и отскок в рублене смогли обеспечить спрос на бумаги компаний, ориентированных на внутренний рынок.

Акции Сбербанка, теханализСреди "голубых фишек" вновь отличился "Сбербанк" (-1%), бумаги которого откатились до отметки 165,90 рубля, обновив минимум за год. Рынок ждет ясности в вопросе по санкциям. Рублевый индекс Мосбиржи после непродолжительной попытки пробиться наверх вернулся к 2330 п., снизившись на 0,028%. РТС прибавил 1,1%.

Весь день росли бумаги "МегаФона" (+2,46%). Триггером роста для них стала новость с Восточного экономического форума:РФПИ, Alibaba Group, "МегаФон" и Mail.ru Group объявили о СПв области социальной коммерции в России и странах СНГ. Инвесторы позитивно восприняли этот обмен, хотя пока его последствия эксперты детально не оценивают и советуют не спешить с покупками. Бумаги "Акрона" (+0,9%) пользовались спросом после выхода отчета – компания за 7 месяцев увеличил поставки на российский рынок на 20%.

Рубль во вторник перешел к коррекции после нескольких дней падения. Словесные интервенции главы Минэкономразвития Максима Орешкина о недооцененности рубля и его рекомендации продавать доллары (для фиксации прибыли) поддержали курс рубля. Министр рассчитывает, что валютный навес над рынком, образовавшийся у российских компаний и банков скоро вернет курс рубля к балансу – то есть доллар будет ниже текущих уровней. Призывы продавать доллары из уст одного из глав монетарных властей звучат, как минимум, тревожно, считают аналитики.

Несмотря на это, глава МЭР Максим Орешкин заявил, что его ведомство не будет менять прогноз курса доллара на декабрь 2018 г. – 63,9 руб. за доллар. Эксперты сомневаются, что доллар будет вблизи таких уровней. По мнению Василия Копосова, начальника отдела анализа финансовых рынков "КИТ Финанс Брокер", учитывая раскручивающийся маховик инфляции, это невозможно, даже при условии кардинального смягчения риторики западных политиков.

Прекращение распродаж на рынке гособлигаций, конечно, остудило пыл спекулянтов на валютном рынке. На рынке госдолга в настоящий момент наблюдается отскок. Вероятно, что в отсутствие давления курс доллара США займется поиском равновесия в новом локальном диапазоне 70-70,5 руб./$, считают эксперты. Но в дальнейшем судьба рубля останется под угрозой новых провалов, причем они, как и наблюдаемые вчера распродажи, будут резкими и глубокими, уверена Анна Бодрова, старший аналитик Альпари. К вечеру доллар на Мосбирже стоит 69,66 рубля. Евро на отметке 80,72 рубля.

Тем временем отток западного капитала из РФ продолжается, и его темпы не замедляются.Чистый вывоз капитала частным сектором в январе-августе 2018 года, по оценке Банка России, увеличился в 2,8 раза и составил $26,5 млрд по сравнению с $9,6 млрд долларов США в январе-августе 2017 года. Ранее ЦБ РФ сообщал, что по предварительной оценке чистый вывоз капитала в январе-июле 2018 года составил $21,5 млрд. Настроения на мировых биржах не изменились, риски все те же.

Цены на нефть ускорили подъем к вечеру во вторник из-за рисков для нефтедобычи в Ливии. Ранее котировки поддерживали опасения по поводу возможного снижения поставок нефти из-за приближения к побережью США урагана "Флоренс". На этом фоне котировки могут вновь продемонстрировать движение в сторону отметки $80/барр. Однако возможное снижение поставок сырья из-за урагана – лишь краткосрочный фактор поддержки цен на нефть, который будет нивелирован вместе с восстановлением работы нефтяных мощностей.

Европейские рынки ушли в отрицательную зону на опасениях касательно торговых отношений двух крупнейших мировых экономик. Администрация Трампа готова повысить тарифы на еще большее количество товаров, а Китай намерен попросить Всемирную торговую организацию разрешить налагать торговые санкции в отношении США. Динамика американских индексов на открытии была разнонаправленной.

Совет директоров ТМК одобрил программу выкупа акций до $30 млн

11 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Совет директоров ТМК одобрил программу приобретения на открытом рынке акций компании (в том числе в форме глобальных депозитарных расписок) в максимальном объеме до $30 млн, говорится в сообщении по итогам заседания, состоявшегося 10 сентября.

Реализация программы будет осуществляться в течение 2018-2019 годов. Максимальный объем акций и ГДР, которые могут быть приобретены, составит не более 29270 000 шт. обыкновенных акций или не более 7317500 шт. ГДР. Точное количество приобретаемых бумаг будет зависеть от динамики котировок акций и рыночной конъюнктуры в течение периода реализации программы.

"Приобретение акций будет осуществляться на регулируемых торговых площадках через профессиональных брокеров. Приобретенные акции и ГДР будут находиться на балансе группы ТМК. Решение в отношении приобретенных бумаг будет принято до конца реализации программы", - уточняется в сообщении.

НАУФОР намерена получить статус СРО инвестиционных советников

11 сентября 2018 г. 16:08 Источник

Совет директоров НАУФОР одобрил намерение ассоциации получить статус саморегулируемой организации, объединяющей инвестиционных советников. Об этом сообщила ассоциация.

В настоящее время НАУФОР является саморегулируемой организацией в области брокерской, дилерской, депозитарной деятельности, деятельности по доверительному управлению и управляющих компаний. Инвестиционное консультирование регулируется как профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг с 21 декабря 2018 года, после вступления в силу поправок в закон о рынке ценных бумаг. НАУФОР являлась одним из инициаторов данных поправок, в настоящее время в ассоциации сформирован Совет по инвестиционному консультированию, который участвует в обсуждении проектов нормативных актов ЦБ РФ, регулирующих данный вид деятельности.

Совет директоров НАУФОР обсудил вопросы, связанные с применением нового законодательства для действующих профессиональных участников рынка ценных бумаг, трактовок понятия инвестиционной рекомендации и разграничения сервисов инвестиционного консультирования и иных услуг.

Совет директоров также рассмотрел позицию НАУФОР в отношении предложения услуг российским инвесторам иностранных финансовых организаций, с учетом позиции Банка России по данному вопросу и одобрил предложения по изменению нормативных актов. В частности, предлагается:

- отменить запрет на приобретение иностранных финансовых инструментов неквалифицированными инвесторами, за исключением допущенных на организованном рынке,

- отменить дополнительные требования к собственному капиталу российского депозитария, учитывающего права на иностранные ценные бумаги,

- введение судебной защиты по внебиржевым производным финансовым инструментам.

Кроме того, разработать ряд стандартов, регулирующих порядок предложения иностранных финансовых продуктов российским инвесторам.

"Открытие Холдинг" 26 сентября проведет собрание владельцев облигаций серии БО-03 по реструктуризации бумаг

11 сентября 2018 г. 15:07 Источник
Полный текст по ссылке

"КАМАЗ" и китайская Weichai создадут СП по производству двигателей

11 сентября 2018 г. 14:07 Источник

"КАМАЗ" и Weichai Power Co. Ltd в рамках 4 Восточного экономического форума подписали соглашение о создании на паритетной основе совместного предприятия по производству индустриальных двигателей на территории России - "КАМАЗ ВЕЙЧАЙ".

СП, специализирующееся на производстве индустриальных дизельных и газовых двигателей объёмом более 17 литров, мощностью от 520 до 2000 кВт, планируется разместить на свободных площадях дочернего предприятия "КАМАЗа" в Ярославской области на "Тутаевском моторном заводе". СП планирует подать заявку на получение статуса резидента территории опережающего социально-экономического развития "Тутаев".

В сообщении "Камаза" отмечается, что первые двигатели планируется реализовать уже в этом году. Продукция совместного предприятия будет соответствовать экологическим стандартам "Stage IIIa". Основным регионом сбыта двигателей станут страны СНГ и Таможенного союза Евразийского экономического союза (Россия, Белоруссия, Казахстан, Армения, Киргизия).

Открытие СП при выходе на планируемые мощности позволит создать порядка 160 новых рабочих мест. Помимо производства высокотехнологичной продукции предприятие будет осуществлять сервисное обслуживание двигателей и ремонт любой сложности.

"Мы рады возможности совместно с компанией Weichai, одним из лидеров в области исследований, разработки, производства и продаж дизельных и газовых двигателей, организовать современное, гибкое и востребованное производство двигателей большой мощности, аналогов которому нет в России. Сегодня мы активно работаем над развитием продуктовой линейки, дополняя спектр продукции высокотехнологичными моделями. Новый продукт особенно необходим для многих отраслей, в частности для судостроения и локомотивостроения, для дизельных и газовых электрогенераторов, а также большегрузной спецтехники", прокомментировал подписание генеральный директор ПАО "КАМАЗ" Сергей Когогин.

ЦБ Аргентины может спровоцировать волатильность валют развивающихся рынков

11 сентября 2018 г. 11:07 Источник

На фоне слабого подъема в 0,1-0,2% фьючерсов на фондовые индексы развитых стран и индекса MSCI "Развивающиеся рынки" китайские индексы продолжают снижаться, подходя к уровню локальной поддержки в периоде одного года, пробив который инвесторы увеличат открытие коротких позиций. Предпосылками для этого послужат продолжение торгового конфликта между США и Китаем, ужесточение политики ФРС и как следствие продажи на развивающихся рынках.

В свою очередь, продажи российских ОФЗ продолжились в понедельник по всей кривой госдолга, что укрепило доллар к рублю до 70,5. Теперь может последовать временная стабилизация в ожидании планового заседания ЦБ РФ по денежно-кредитной политике в пятницу, от которого мы не ждем увеличения ключевой ставки в условиях проинфляционных рисков. Регулятор заявит о том, что он отслеживает ситуацию на мировых рынках и в текущих условиях не видит основания для немедленного ужесточения политики. Кроме того, РФ имеет более сильную макростатистику по сравнению с той же Турцией, Аргентиной.

Вместе с тем, сегодня ЦБ Аргентины проведет заседание по ставке, и если будет принято решение об ее увеличении, то это усилит волатильность валют развивающихся рынков.

Отток западного капитала из России продолжается

11 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Открытие торгов прошло в традиционном для последних дней ключе. Экспортеры вверх, банки и ОФЗ вниз.

Подбирать "падающие ножи" время еще не пришло, поэтому рекомендуем с особой осторожностью подходить к принятию решений о покупке, к примеру, изрядно подешевевших акций "Сбербанка".

Совет директоров "Газпром нефти" до конца ноября рассмотрит вопрос о промежуточных дивидендах. В прошлом году компания выплатила за 9 мес. 2017 г. 10 руб. на акцию. Акции "Газпром нефти" последние недели отставали в динамике от "Роснефти" и "ЛУКОЙЛа". Мы рекомендуем спекулятивно фиксировать прибыль в "Роснефти" и перекладываться в "Газпром нефть" с целью 350 руб.

Главным событием для рынка нефти в ближайшие дни станет встреча главы министров энергетики РФ и США Александра Новака и Рика Пэрри. Главы ведомств обсудят "ситуацию на мировых нефтяных и газовых рынках, деятельность американских компаний на территории России и российских - на территории США, а также возможности по обмену опытом между нефтегазовыми компаниями двух стран" (цитата по Reuters).

Котировки доллара и евро на новых локальных максимумах к рублю. USD/RUB в понедельник утром выше 70, EUR/RUB выше 81. Вчера снова распродавали ОФЗ и акции банков и конвертировали выручку в валюту. Так что отток западного капитала из РФ продолжается, и его темпы не замедляются.Несмотря на это, глава МЭР Максим Орешкин заявил, что его ведомство не будет менять прогноз курса доллара на декабрь 2018 г. – 63,9 руб. за доллар. С нашей точки зрения, учитывая раскручивающийся маховик инфляции, это невозможно, даже при условии кардинального смягчения риторики западных политиков.

Запасы месторождения "Нептун" выросли в 1,6 раза

11 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Государственная комиссия по запасам полезных ископаемых утвердила запасы месторождения "Нептун" в объеме 415,8 млн тонн нефти по категориям С1+С2, что в 1,6 раза превышает первоначальную оценку. Об этом сообщила "Газпром нефть".

Месторождение "Нептун" – крупнейшее открытие "Газпром нефти" за 2017 год. Владельцем лицензии на Аяшский лицензионный участок является компания "Газпром нефть Шельф". Работы по строительству скважины осуществлял "Газпромнефть-Сахалин", Научно-Технический Центр "Газпром нефти" участвовал в сопровождении строительства скважины. На основании полученных результатов построена геологическая модель и произведен подсчет запасов. Выполнены исследования керна и флюидов, интерпретация данных геофизических исследований скважины.

В настоящее время "Газпромнефть-Сахалин" продолжает строительство второй скважины на Аяшском участке. Эксперты международной консалтинговой компании Wood Mackenzie включили ее в двадцатку самых ожидаемых разведочных скважин 2018 года.

Месторождение "Нептун" расположено в 55 км северо-восточнее острова Сахалин, глубина моря над месторождением – 60-70 метров.

Рынок ждет ясности в отношении нового пакета санкций США в отношении России

11 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торговой сессии понедельника разнонаправленную динамику, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2335,85 (14,03 0,60%), индекс РТС 1043,46 (-7,05 -0,67%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Химического производства (MICEXCHM) 2,02% и Нефти и газа (MICEXJ&G) 1,30%. Лидерами снижения выступили сектор Электроэнергетики (MICEXPWR) -1,22% и Транспорта (MICEXTRN) -1,00%. Лидерами роста среди отдельных бумаг выступили привилегированные акции Сургутнефтегаза (MCX:SNGS_p) 3,45%, Транснефти (MCX:TRNF_p) 2,55% и Татнефти (MCX:TATN_p) 2,21%, так же рост продемонстрировали бумаги НЛМК (MCX:NLMK) 2,45%, Роснефть (MCX:ROSN) 2,25%, Алроса (MCX:ALRS) 2,18%, Мегафон (MCX:MFON) 1,82%, Лукойл (MCX:LKOH) 1,42% и Газпром (MCX:GAZP) 1,31%. Лидерами снижения выступили привилегированные акции Мечела (MCX:MTLR_p) -3,14%, Ленэнерго (MCX:LSNG_p) -3,06% и Сбербанка (MCX:SBER_p) -2,25%, так же хотелось бы отметить снижение в бумагах Русгидро (MCX:HYDR) -2,35%, Аэрофлота (MCX:AFLT) -1,89%, ВТБ (MCX:VTBR) -1,86 и Новатэка (MCX:NVTK) -1,86%. Российский рубль продолжил по итогам прошедшей торговой сессии снижение по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок так же завершил торги разнонаправленно, индекс DOW 30 25857,07 (-59,47 -0,23%), индекс S&P 500 2877,13 (5,45 0,19%). Согласно опубликованным данным таможенных служб, профицит торгового баланса Китая с США по итогам августа достиг исторического максимума в 31,05 $ млрд., что, по нашему мнению, увеличивает вероятность продолжения торгового противостояния США и Китая.

Европейские фондовые индексы завершили торги преимущественно ростом. Азиатские фондовые биржи на открытии торгов вторника торгуются без единой динамики, японский индекс Nikkei 225 22634,21 (261,12 1,17%). По сообщению главы Организации по атомной энергетике Ирана А. Салехи, в стране начал работу цех по производству центрифуг по обогащению урана.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренней торговой сессии демонстрирует положительную динамику, торги проходят в районе 2884,75 пунктов. Как стало известно накануне, советник президента США Д. Болтон заявил о возможности введения санкций в отношении судей Международного уголовного суда за расследования военных преступлений вооруженных сил США и Израиля в Афганистане и Палестине соответственно.

Фьючерс Brent на открытии торгов вторника продолжает оставаться в районе 77,53 долларов за баррель. На текущей неделе запланированы переговоры министра энергетики США с коллегами из Саудовской Аравии и России, как ожидается, на переговорах будет рассмотрен вопрос поддержания добычи нефти на высоком уровне в преддверии введения санкций США против Ирана.

Фьючерс на золото по итогам прошедших торгов вновь опустился ниже уровня 1200 долларов за тройскую унцию. В ходе торговой сессии вторника мы ожидаем продолжения "бокового движения" по инструменту в границах 1197-1206 долларов за тройскую унцию.

Ситуация на внешних площадках перед открытием российского фондового рынка во вторник, на наш взгляд, складывается нейтральная. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют рост, цены на энергоносители и металлы также демонстрируют укрепление. Сегодня во Владивостоке стартует Дальневосточный экономический форум, участниками которого станут представители крупнейших компаний России и Азиатско-тихоокеанского региона, а также ряд глав государств региона. Продолжающийся выход нерезидентов из российских инструментов долгового рынка по-прежнему оказывает давление на курс национальной валюты. До появления ясности в отношении нового пакета санкций США в отношении России мы ожидаем сохранения текущей тенденции на ослабление российского рубля по отношению к основным мировым валютам.

Внешний фон нейтральный, Америка закрылась разнонаправленно, Азия торгуется без единой динамики.

Перспективы рубля ухудшились после преодоления уровня в 70 за доллар

11 сентября 2018 г. 10:07 Источник

В минувший понедельник основные российские фондовые индексы МосБиржи (+0.60%) и РТС (-0.67%) завершили торги с существенным разнонаправленным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Продолжившаяся среднесрочная тенденция к ослаблению отечественной валюты не оставила шансов долларовому индексу РТС. Он оказался под давлением и вплотную приблизился к своему минимальному значению за последний год. Вероятная просадка ниже близкой отметки 1040 п. сформирует негативный технический сигнал в указанном индексе. Если же говорить о среднесрочных перспективах российского рубля, то они уже ухудшились после того, как валютная пара USDRUB шагнула выше важного технического и психологического уровня 70 руб.

Вместе с тем, рублевый индекс МосБиржи вчера уверенно удерживался на позитивной территории. Этому способствовал умеренно позитивный внешний фон. Как мы видим, все санкционные и геополитические риски по-прежнему находят свое отражение по большей части в курсе отечественной валюты. Более того, сложившаяся ситуация стимулирует рост рублевой стоимости акций экспортно ориентированных предприятий. Это особенно относится к бумагам нефтегазовых компаний.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние умеренной бэквордации величиной в 5.3 п. или около 0.5% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка несколько ухудшили оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.

Несмотря на существенное повышение индекса МосБиржи, состоявшееся по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с неравномерным разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Существенно сильнее рынка торговались многие представители нефтегазового сектора: Газпром (GAZP RM, +1.31%), Лукойл (LKOH RM, +1.42%), Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, +3.45%), Роснефть (ROSN RM, +2.25%), Татнефть-ао (TATN RM, +3.50%), Татнефть-ап (TATNP RM, +2.21%), Газпром нефть (SIBN RM, +1.92%). Позитивная динамика указанных бумаг выглядела вполне обоснованной. Экспортеры углеводородов явно выигрывают от сочетания высоких цен на нефть и слабого обменного курса рубля.

К слову, российский отраслевой индекс Нефти и газа MICEXO&G вчера обновил свой исторический максимум. А с начала текущего года он уже прибавил 37.01%. Вторым из трех растущих отечественных отраслевых индексов стал индекс Химического производства MICEXCHM. Однако он заметно отстал и с начала года вырос лишь на 8.18%.

Существенным приростом также отличились многие акции экспортеров, не относящихся к нефтегазовому сектору: Алроса (ALRS RM, +2.18%), ГМК Норильский Никель (GMKN RM, +1.47%), НЛМК (NLMK RM, +2.45%), ФосАгро (PHOR RM, +2.61%), Polymetal (POLY RM, +1.12%), Мечел-ао (MTLR RM, +1.62%), Распадская (RASP RM, +1.37%). Добавим, что некоторые из них вчера имели и собственные поводы для опережающего повышения. Так, алмазодобывающая компания Алроса сообщила об увеличении объемов продаж в долларовом выражении в августе на 14% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года. С начала 2018 года ее продажи выросли на 9%. Что же касается акций "Норильского Никеля", то для них явным позитивом выступило известие о том, что уже запущенный масштабный экологический проект по улавливанию диоксида серы на медном производстве может претендовать на поддержку со стороны государства.

Явно слабее рынка вчера выглядели ликвидные представители банковского сектора: Сбербанк-ао (SBER RM, -2.11%), Сбербанк-ап (SBERP RM, -2.25%), ВТБ (VTBR RM, -1.86%). Они находятся под гнетом ослабляющегося рубля в условиях сохраняющихся санкционных рисков.

Как это нередко случается в последние недели, одновременно с бумагами банков подешевели и акции "Аэрофлота" (AFLT RM, -1.89%). Объективным негативом для них остаются высокие цены на авиационное топливо и угроза введения адресных санкций со стороны США. Вчера стало известно, что "Аэрофлот" подписал контракт на приобретение дополнительных 100 самолетов Superjet 100 (SSJ100). Очевидно, что это решение был принято с учетом государственных интересов, связанных с необходимостью поддержки отечественного авиационного производства. Между тем, для самого авиаперевозчика эксплуатация зарубежных аналогов имела бы весомые экономические преимущества.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют неравномерный прирост в пределах 0.3%. Контракты на нефть сорта Brent прибавили в цене около 0.3%. Фьючерсы на золото балансируют на грани положительного и отрицательного отклонения. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 1.2%. Гонконгский Hang Seng просел на 0.4%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно позитивное.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

11 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Перед открытием торгов в понедельник, 10 сентября, на российском рынке сложился нейтральный внешний фон. Американские индексы DJIA и S&P500 завершили пятницу снижением на 0,2-0,3%. Сильные данные по рынку труда – в августе число рабочих мест в США выросло сильнее прогнозов, уровень безработицы остался на минимальных с 1969 года 3,9% – нивелировались угрозами разрастания торговой войны с Китаем. В пятницу Дональд Трамп сообщил о завершении подготовки к введению ранее объявленных пошлин на китайские товары стоимостью $200 млрд и заявил о готовности ввести пошлины на дополнительный объем импорта китайских товаров на сумму $267 млрд в год.

В понедельник сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific снижался на 0,6% при разнонаправленной динамике основных страновых индексов. Аутсайдером в азиатскую сессию стал китайский CSI300, потерявший 1,5% на информации об ужесточении позиции США в торговых спорах. Кроме того, как показала статистика за август, профицит торгового баланса КНР с США увеличился до исторического максимума, что, по мнению экспертов, грозит усилением торгового конфликта. Поддержку японскому Nikkei225, прибавившему 0,3%, оказал пересмотр оценки роста ВВП страны за второй квартал с 1,9% до 3% в годовом выражении.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $77,7 за баррель, на $1 выше уровня нашего закрытия в пятницу 7 сентября. Позитивом для котировок стали данные компании Baker Hughes о сокращении числа действующих нефтедобывающих установок в США.

Обзор полностью

Рынок ждет поддержки из Владивостока

11 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Сегодня во Владивостоке стартовал Восточный экономический форум. Участниками ВЭФ являются главы государств, представители правительств и крупнейших компаний России и Азиатско-тихоокеанского региона. Из-за разницы во времени с Москвой работа форума началась ночью, а потому новости из Приморья появились еще до открытия торгов на Московской бирже. Так, в частности, стало известно, что "РУСАЛ" Олега Дерипаски, подпавший под санкции США, зарегистрируется в специальном административном районе (САР, аналог офшора) к началу октября. Кроме того, компания, по данным СМИ, готовится к сокращению производства. На этих слухах акции "РУСАЛа" на Гонконгской бирже снизились на 6%. Министр экономики Максим Орешкин заявил журналистам, что правительство рассматривает различные меры по поддержке компании.

РУСАЛ, график

Тот же Максим Орешкин высказался во Владивостоке и о курсе рубля, который, напомним, накануне перешагнул отметки 70 за доллар и 81 за евро. Министр дал понять, что МЭР не будет менять прогноз по курсу в 63,9 рубля за доллар на декабрь 2018 года. А в это время над российской валютой сгущаются тучи. По оценкам Goldman Sachs, некоторые валюты развивающихся рынков все еще не так дешевы, как в начале 2016 года, и могут продолжить падение. Аргентина, Южная Африка и Турция, стоят на пороге валютного кризиса. Есть над чем задуматься и инвесторам в России.

Внешний фон на открытие российской биржи нейтральный. Фондовый рынок США накануне завершил торговую сессию небольшим ростом основных индексов. В конце прошлой недели Трамп пригрозил обложить враждебными пошлинами еще $267 млрд, то есть по сути весь объем импорта из КНР. На этом фоне снижались все мировые площадки. Но страхи отступили в понедельник. Азиатские индексы двигаются утром в разных направлениях. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 1,2%, гонконгский Hang Seng просел на 0,4%.

Хорошие новости были вчера и в Старом свете. Евросоюз и Великобритания могут в скором времени достичь договоренности об условиях Brexit. Координатор переговоров по Brexit со стороны Евросоюза Мишель Барнье назвал реалистичным и возможным достижение соглашения в течение восьми недель.

Из внутрироссийских новостей отметил также открытие осенней сессии Государственной Думы. Депутатам за этот период предстоит принять бюджет и пенсионную реформу. Изменение пенсионного возраста обсудит сегодня и председатель правительства Дмитрий Медведев. Он встретится с Центральным исполкомом партии, лидером которой является, - с "Единой Россией".

Аналитики не престают обращать внимание инвесторов на возможные риски для российского рынка, связанные с ситуацией в Сирии. В этой связи стоит отметить сегодняшнее начало официальной части консультаций по Сирии с участием де Мистуры и представителей России, Ирана и Турции в Женеве. Накануне стороны вели неформальные консультации по сирийскому вопросу.

Суд аннулировал сделки между O1 Group и «ФК Открытие»

11 сентября 2018 г. 0:05 Источник
Суд вынес решение по тяжбе «ФК Открытие» и O1 Group Бориса Минца, связанной со сделками, заключенными незадолго до санации банка. Согласно вердикту суда, задолженность структур Минца перед банком на 34 млрд руб. восстановлена

Рубль падает к доллару и евро, но рынок не паникует

10 сентября 2018 г. 20:08 Источник

Рубль в понедельник упал до 70,40 за доллар, а евро вырос до 81,73 рубля впервые с марта 2016 года. Участники рынка сокращают позиции в рублевых инструментах и покупают валюту. Спрос возрос накануне заседаний мировых Центробанков.Индекс МосБиржи вытянулся в плюс на 0,6%, дойдя до уровня 2335,85 п. РТС напротив потерял 0,6% (1043,46) пт. Фондовый индикатор держат на плаву акции компаний-экспортеров, получающих выгоду за счет ослабления национальной валюты.

На этой неделе рубль в зоне риска. Ситуация для рубля может усугубиться очередными слушаниями в Сенате США по тематике российских санкций.В четверг дополнительное давление на развивающиеся рынки может оказать укрепление доллара в случае выхода сильных данных по американской инфляции.

Спекулянты продавливают рубль все ниже, самая главная интрига для него – решение Банка России по ставке. Текущие уровни в паре доллар/рубль – нехороший сигнал перед заседанием ЦБ РФ в эту пятницу, говорят аналитики. Регулятор уже заявлял о том, что появилось все больше поводов к повышению ставки. Продолжающаяся девальвация действительно внушает опасения, в связи с этим эксперты ждут ужесточения риторики. Тем не менее, ставка 14 сентября, по мнению экспертов, останется на уровне 7,25%. Интерес для инвесторов скорее представляют комментарии монетарных властей относительно влияния факторов риска (торговый войн, разрастания кризиса в EM) на экономику еврозоны и дальнейшие действия ЦБ.

пара доллар/рубль, теханализПолтора года назад рубль был среди лидеров по укреплению из-за низких макроэкономических рисков и высокой ставки на внутреннем рынке, это привлекло керри-трейдеров. Сейчас ситуация развернулась, считают эксперты. Ставки уже почти в два раза ниже реального обесценения рубля, а в США ставки растут. Но именно из-за того, что нет макроэкономических рисков, долговая нагрузка снизилась с 17 до 13% от ВВП, а нефть выросла до $77 за барр., ослабление рубля происходит относительно плавно. "Никакой паники на рынке нет, участники понимают, что достижение еще одной круглой психологической отметки, даже с учетом того, что это совпадает с максимумом за 2 года, не является предвестником негативных событий для российской валюты в ближайшее время", -рассказывает Георгий Ващенко, начальник управления операций на российском фондовом рынке ИК "Фридом Финанс":

Однако на сентябрьском заседании ФРС США может вновь повысить ставку, что продолжит сокращать разрыв в доходностях доллара и прочих валют. Данное обстоятельство повышает вероятность ужесточения денежной политики ЦБ РФ, поэтому можно говорить о росте вероятности изменения ставки на 25 базисных пунктов до 60%, а на 50 базисных пунктов – до 40%, рассуждает Андрей Кочетков, аналитик "Открытие Брокер". Впрочем, пока представители банка весьма скромно говорят о такой возможности, а это означает, что рубль продолжит слабеть на дефиците поддержки. "В качестве возможных целей могут быть уровни 73-75 за доллар", - предполагает эксперт.

В среду состоится третий раунд слушаний по санкциям США в отношении России в Банковском комитете Сената США. На прошлой неделе участники поддержали идею введения ограничительных мер против нового госдолга РФ, расширение списка "олигархов" и физлиц из числа ближайшего окружения президента Владимира Путина. Предполагаются ограничения на операции с новым российским госдолгом, также могут быть введены санкции в отношении одного или нескольких российских банков, что, тем не менее, не окажет существенного деструктивного влияния на банковскую систему РФ. В рынке уже частично заложены ожидания санкций против российских ОФЗ, поэтому реакция на утверждение закона, вероятно, будет краткосрочно, считают аналитики банка "Санкт-Петербург". То есть ждать укрепления рубля пока не стоит, давление будет возрастать с каждым новым информационным поводом.

В Европе рынки завершают день в "зеленой" области. Сдерживает рост индексов напряженность относительно торговых разногласий, негатив привнесла статистика по экономике Великобритании, согласно которой объем промышленного производства в стране в июле вырос на 0,1%, что оказалось хуже прогнозов. В США торги проходят нейтрально.

На нефтяном рынке пока все стабильно, Brent стоит $77,14? D настоящий момент фокус сместился на динамику спроса на фоне трений США с Китаем, однако позднее участники рынка вновь могут переключиться на ограничения поставок из Ирана. На этой неделе у инвесторов появятся поводы для игры. Ожидается выход трех обзоров нефтяного рынка: во вторник - ежемесячный прогноз EIA,всреду-докладОПЕК, а вчетверг- данные от Международного энергетического агентства. Небольшим разочарованием может стать перенос заседания техкомитета ОПЕК+ с 11 на 17 сентября.

Чистая прибыль ГК "Мать и дитя" в 1 полугодии выросла на 0,4%

10 сентября 2018 г. 11:07 Источник

Чистая прибыль группы компаний "Мать и дитя" по МСФО за 1 полугодие 2018 года выросла на 0,4% - до 1,23 млрд рублей.

Выручка компании увеличилась на 8% и составила 7,13 млрд рублей. Основными факторами роста стали дальнейшее увеличение загрузки клинического госпиталя "Лапино", госпиталей в Уфе и в Новосибирске, а также открытие нового госпиталя "Мать и дитя ИДК" в Самаре. Сопоставимая выручка увеличилась на 4%.

EBITDA выросла на 2% полугодие к полугодию и составила 1,922 млрд рублей, при этом сопоставимая EBITDA увеличилась на 3%. Рентабельность по сопоставимой EBITDA за отчетный период составила 28%, маржинальность по EBITDA Группы в целом - 27%.

Капитальные затраты составили 1,676 млрд рублей (854 млн руб. в прошлом периоде). Основные направления инвестиций связаны с завершением строительства госпиталя в Самаре, строительством госпиталя в Тюмени, открытием новых клиник, расходами по началу строительства второй очереди госпиталя в Лапино.

Долг увеличился на 8% с начала года - до 4,952 млн рублей, чистый долг вырос на 45% - до 2,986 млрд рублей. Соотношение чистого долга к EBITDA составило 0,7x на конец 1 полугодия 2018 года.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют положительную динамику

10 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Решение США по пошлинам на импорт из КНР окажет давление на цены большинства сырьевых товаров

10 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок завершил торговую сессию пятницы разнонаправленно, объем торгов средний, индекс МосБиржи 2321,82 (1,17 0,05%), индекс РТС 1050,51 (-3,85 -0,37%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами роста выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) 1,28% и Химического производства (MICEXCHM) 1,03%. Лидерами снижения выступили сектор Электроэнергетики (MICEXPWR) -0,54% и Металлов и добычи (MICEXM&M) -0,19%. Среди отдельных акций лидерами роста выступили бумаги Мегафона (MCX:MFON) 5,08%, М. видео (MCX:MVID) 1,61%, НЛМК (MCX:NLMK) 1,49%, Газпром (MCX:GAZP) 1,18%, Алроса (MCX:ALRS) 1,10%, Роснефть (MCX:ROSN) 0,80%, ММК (MCX:MAGN) 0,40% и Лукойл (MCX:LKON) 0,27%. Лидерами снижения выступили акции Корпорации Иркут (MCX:IRKT) -18,10%, ЛСР (MCX:LSRT) -4,70%, Интер РАО (MCX:IRAO) -2,82%, Polymetal (MCX:POLY) -2,16%, Новатэк (MCX:NVTK) -1,38%, Полюс (MCX:PLZL) -1,22% и Московская Биржа (MCX:MOEX) -0,64%. Российский рубль по итогам торгов пятницы продолжил снижение к основным валютам мира.

Американский фондовый рынок продемонстрировал снижение в ходе торговой сессии пятницы, индекс DOW 30 25916,54 (-79,33 -0,31%), индекс S&P 500 2871,68 (-6,37 -0,22%). Накануне президент США Д. Трамп заявил о готовности введения дополнительных пошлин на импорт китайских товаров на сумму 267 млрд. $ в год. Напомним, что ранее США уже ввели пошлины на 50 млрд. $, так же в ближайшее время готовятся к объявлению списки товаров произведенных в Китае на сумму 200 млрд. $., анонсированных ранее.

Европейские фондовые индексы завершили торги разнонаправленно, азиатские фондовые биржи на открытии торгов понедельника так же движутся без единой динамики, японский индекс Nikkei 225 22344,19 (37,13 0,17%). В пятницу стало известно о требовании властей Турции к компаниям-экспортерам переводить основную долю их зарубежной выручки в турецкие лиры.

Фьючерс S&P 500 в ходу утренней торговой сессии демонстрирует попытки роста, торги проходят в районе 2877,25 пунктов. Как стало известно накануне, высокопоставленные представители США и Индии подписали в пятницу соглашение о сотрудничестве в сфере коммуникаций и безопасности, подразумевающее увеличение поставок в Индию американской военной техники.

Фьючерс Brent после достаточно ощутимого снижение до уровня 75,94 долларов за баррель в ходе пятничных торгов на открытии торговой сессии понедельника демонстрирует рост, торги проходят в районе 77,25 долларов за баррель. Данные компании Baker Hughes сообщили о снижении количества активных буровых установок в США.

Фьючерс на золото на открытии торгов понедельника расположился в районе 1196 долларов за баррель. К основным причинам снижения цен по инструменту хотелось бы отнести рост курса доллара США к корзине мировых валют в преддверии очередного заседания ФРС США, на котором, как ожидается, будет объявлено о повышении процентной ставки.

Внешний фон перед открытием российского фондового рынка в понедельник складывается, на наш взгляд, смешанным. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы движутся разнонаправленно, цены на энергоносители демонстрируют восстановление после снижения накануне, котировки металлов испытывают давление из-за очередного роста курса доллара США. Решение президента США обложить пошлинами весь объем импорта из КНР является, на наш взгляд, достаточно сильным негативным сигналом, способным оказать давление на цены по большинству сырьевых товаров и металлов. В целом мы ожидаем относительно спокойного открытия отечественного фондового рынка и консолидации на текущих уровнях в условиях отсутствия сильных внешних сигналов.
Внешний фон смешанный, Америка закрылась снижением, Азия торгуется разнонаправленно.

Нефтегазовые компании явно выиграют от устоявшегося сочетания дорогой нефти и слабого рубля

10 сентября 2018 г. 10:07 Источник

В минувшую пятницу основные российские фондовые индексы МосБиржи (+0.05%) и РТС (-0.37%) завершили торги с умеренным разнонаправленным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Мы наблюдали достаточно волатильные торги. Вместе с тем, указанные индексы не сумели продемонстрировать масштабное направленное движение. Этому способствовало достаточно неоднозначное и переменчивое состояние внешнего фона. В частности, фьючерсы на нефть сорта Brent несколько раз довольно резко изменяли направление своего движения.

Добавим, что обострившиеся санкционные риски нашли свое отражение по большей части в динамике отечественной валюты. Уже в ходе вечерней торговой сессии биржевой курс доллара США обновил свой максимум за 2.5 года. Он вплотную приблизился к важному психологическому и техническому уровню 70 руб. По этой причине долларовый индекс РТС вновь рискует обновить свой долгосрочный минимум. В то же время среднесрочная техническая картина в рублевом индексе МосБиржи продолжает оставаться нейтральной.

Если же говорить о среднесрочных перспективах российских голубых фишек, то они выглядят крайне неоднозначными и даже полярными для различных секторов. Определяющим признаком для этого представляется ориентация эмитента на внутренний или внешний рынок и как следствие, наличие или отсутствие у него валютной выручки.

Нефтегазовые компании явно выиграют от устоявшегося сочетания дорогой нефти и слабого обменного курса рубля. Можно ожидать от них сравнительно сильных квартальных отчетов. Бумаги других экспортеров, не относящихся к нефтегазовому сектору, также будут пользоваться поддержкой. С другой стороны, конец текущего года может оказаться непростым для держателей акций розничных торговых сетей, банков, телекоммуникационных и транспортных компаний. Во многих подобных бумагах можно рассчитывать лишь спекулятивные всплески покупок, связанные с действительно значимыми позитивными корпоративными новостями.

Под закрытие пятничной вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние незначительной бэквордации величиной в 3.8 п. или около 0.4% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка вновь оказались близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне незначительного повышения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с неравномерным разнонаправленным отклонением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Акции Новатэк (NVTK RM, -1.38%) сменили свое недавнее сильнее повышение на умеренный откат. При всем фундаментальном позитиве даже столь сильные бумаги не могут избежать коррекционных спадов и требуют разгрузки накопившейся перекупленности. Не стоит забывать и о том, что рынок акций представляет собой инерционную систему. Ранее мы уже говорили, что запрыгивать в этот "разогнавшийся поезд", возможно, уже поздно.

Защитные бумаги Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, -1.60%) также не сумели избежать коррекционного отката, несмотря на продолжившееся среднесрочное ослабление рубля. Вполне возможно, что уже в ближайшие дни мы увидим в них новые попытки пробоя ближайшего значимого сопротивления, расположенного в районе 38 руб. Нефтяная компания "Сургутнефтегаз" вдвойне выигрывает от тенденции к ослаблению рубля благодаря позитивной переоценке крупных валютных накоплений.

Отметим также явную пятничную слабость акций алюминиевой компании RUSAL plc (RUAL RM, -3.92%). Они обновили свой пятимесячный минимум на фоне пока неподтвержденных слухов о том, что европейские покупатели алюминия могут воздержаться от подписания новых годовых контрактов на поставки с попавшим под американские санкции "РусАлом". Потенциальная потеря столь значимого рынка представляется явным негативом для эмитента. Кроме того, допускавшаяся ранее возможность отмены объявленных ограничительных мер против "РусАла" со стороны США остается под вопросом.

Заметно лучше рынка закрылись бумаги Газпром (GAZP RM, +1.18%), Алроса (ALRS RM, +1.10%), Роснефть (ROSN RM, +0.80%), НЛМК (NLMK RM, +1.49%), ФосАгро (PHOR RM, +2.09%), Мегафон (MFON RM, +5.08%). Таким образом, мы наблюдали выборочные покупки, которые состоялись в основном в акциях экспортирующих компаний, имеющих валютную выручку.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное повышение в пределах 0.15%. Контракты на нефть сорта Brent прибавили в цене около 0.5%. Фьючерсы на золото подешевели на 0.2%. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 0.2%. Гонконгский Hang Seng просел на 1.2%.

С учетом заметного утреннего прироста стоимости фьючерсов на нефть, состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно позитивное.

Путин приехал на открытие концертного зала в парке «Зарядье»

8 сентября 2018 г. 18:08 Источник
Владимир Путин вместе с Дмитрием Медведевым и Сергеем Собяниным посетил концертный зал в парке «Зарядье». Событие пришлось на «день тишины» в преддверии всеобщего дня голосования

На фондовом рынке без перемен

7 сентября 2018 г. 20:07 Источник

Российский рынок закрыл первую осеннюю неделю разнонаправленно. Пока доллар не превышал 69 рублей, индекс МосБиржи двигался вниз под давлением внешних факторов. Ослабление курса вернуло индикатор к уровням вчерашнего закрытия, под вечер рублевый бенчмарк сумел выйти в плюс на 0,05% (2321,82 пункта). РТС при этом снизился на 0,36% до 1050,51 пункта.

пара доллар/рубль, теханализТемы для обсуждения все те же. Участники торгов в виде серьезного риска видят окончательное введение торговых пошлин против Китая на общую сумму $200 млрд, а также ждут усиления секционного давления по отношению к РФ. Днем доллар укреплялся до 69,795 руб., прибавляя порядка 54 коп. к уровню закрытия предыдущего дня и обновив максимум с марта 2016 г. Есть опасность движения в район 70. В вечернюю сессию доллар подбирается к этой отметке. Рост ускорился вслед за выходом сильной статистики по рынку труда США. Евро удерживает психологически важное значение - 80 руб. Надежда у рублевых "быков" может появиться в том случае, если доллар закрепится ниже 69 рублей, а евро упадет ниже 80 руб., считает Елена Кожухова, аналитик "Велес Брокер". На следующей неделе на валютном рынке будут ждать решения ЦБ РФ по ставке и пока прогнозы рынка идут в сторону ее сохранения.

Цена барреля марки Brent стабилизировалась на отметке $76,24 после вчерашнего падения, вызванного публикацией еженедельной статистики от Минэнерго США. Вечером впятницу участники рынка ожидают статистику обуровой активности вСША запрошедшую неделю отсервисной компании Baker Hughes.

Сегодня для инвесторов поступал объемный поток информации с Московского финансового форума, и рубль снова вынужден был реагировать. Директор департамента госдолга и государственных финансовых активов Минфина Константин Вышковский отметил сегодня, что ведомству нецелесообразно замораживать проведение аукционов по размещению ОФЗ. По его словам, такая точка зрения есть, но в Минфине не видят в этом необходимости. Вышковский помимо этого уверен, что российские ОФЗ, в плане соотношения доходности и риска, являются сейчас одним из наиболее привлекательных инструментов для инвесторов, поэтому спрос тут всегда будет. Минфин всё ещё очень низко оценивает вероятность недружественных действий против российского долга и государственных банков. Тем не менее уровень государственного долга остаётся низким, а бюджет профицитным. Поэтому риски ближайших месяцев незначительные, говорят аналитики. По словам Анны Бодровой, старшего аналитика Альпари, даже само намерение США или Европы вернуться к обсуждению темы с антироссийскими санкциями заставляет инвесторов нервничать, несмотря на постоянные заверения финансовых властей в том, что для паники нет оснований. "Раз этот вопрос вообще обсуждается, раз финансовые политики говорят о вероятных сценариях и возможных сглаживающих действиях, значит, тот самый случай где-то совсем рядом. Рынок это прекрасно видит", - поясняет эксперт.

Инфляция продолжает оставаться на пониженном уровне, однако ее траектория в последние месяцы оказалась выше ожидаемой, в основном из-за действия разовых факторов. К такому выводу приходят авторы бюллетеня "О чем говорят тренды", подготовленного департаментом исследований и прогнозирования Банка России. Среднесрочные риски отклонения инфляции вверх от 4% по-прежнему преобладают. В частности, планируемое повышение базовой ставки НДС до 20% с большой вероятностью приведет к временному ускорению инфляции выше 4% в 2019 году. Тем временем ровно через неделю регулятор должен будет принять решение по ключевой ставке. Участники рынка заговорили о том, что ЦБ на фоне инфляционных рисков может поднять ставку. Но все-таки большинство сходятся в том, что регулятор возьмет паузу на месяцы, хотя и допускают при этом ужесточение риторики. "Возможность для продолжения цикла смягчения денежно-кредитной политики мы видим не ранее второго квартала 2019 года при условии относительной стабилизации внешнего фона и наличия признаков затухания инфляционных процессов по сравнению с предполагаемым всплеском в первом квартале следующего года", - говорит Дмитрий Харлампиев, начальник управления анализа рынка Банк "Открытие".

Эксперты по-прежнему осторожно оценивают ближайшие перспективы, видя риск снижения индекса МосБиржи к 2300 п., исходя из текущей конъюнктуры и отсутствия интереса нерезидентов к российским активам. Маловероятно, что российский рубль в ближайшее время начнёт активно восстанавливать утраченные позиции по отношению к доллару США из-за негативного внешнего фона.

Большинство европейских индексов акций днем снижались после выхода слабых данных по динамике ВВП еврозоны во 2 квартале. Рост показателя составил 2,1% в годовом выражении, тогда как участники рынка ждали повышения на 2,2%. Уже на следующей неделе ожидается заседание ЕЦБ, поэтому публикация данных позволяет оценить потенциальные шаги регулятора. После максимальных за 10 лет темпов роста в прошлом году экономика Еврозоны замедляется, что осложняет для ЕЦБ возможность повышения ставки.

Макроэкономические данные в США, тем временем, показали ускорение темпов роста занятости в несельскохозяйственном секторе США в августе со 147 тыс. до 201 тыс. (ожидалось +191 тыс). Темпы роста средней почасовой заработной платы при этом ускорились с 0,3% до 0,4%, а уровень безработицы остался на отметке 3,9%. Все это указывает на силу национального рынка труда и говорит в пользу дальнейшего повышения процентных ставок в США.

"Открытие Холдинг" 24 сентября проведет собрание владельцев облигаций серий 02, 03 и 04

7 сентября 2018 г. 13:06 Источник
Полный текст по ссылке

ГК "Мать и дитя" начала строительство госпиталя в Санкт-Петербурге

7 сентября 2018 г. 12:06 Источник

ГК "Мать и дитя" начала строительство госпиталя в Санкт-Петербурге, сообщила компания.

Ожидается, что общий объем инвестиций группы в проект составит около 5 млрд рублей. Открытие современного медицинского учреждения запланировано на лето 2020 года.

Общая площадь госпиталя в Санкт-Петербурге составит 22 тыс. кв. м. В частности, на площади более 18,5 тыс. кв. м разместится многопрофильный высокотехнологичный стационар, в котором будет оказываться медицинская помощь по следующим направлениям: акушерство и гинекология, урология, детская и взрослая хирургия, травматология, экстренная кардиологическая помощь пациентам с острым коронарным синдромом. В госпитале будет развернуто несколько интегрированных, гибридных операционных, в которых будет возможность оказания наиболее сложных и высокотехнологичных видов хирургической помощи.

Кроме того, запланировано открытие амбулаторного центра на площади более 3,5 тыс. кв. м., включающего в себя: детскую поликлинику с центром иммунопрофилактики, женскую консультацию и взрослый клинико-диагностический центр.

Госпиталь в Санкт-Петербурге будет рассчитан на проведение приблизительно 2,5 тыс. родов, 1,2 тыс. циклов ЭКО, свыше 35 тыс. койко-дней, более 350 тыс. амбулаторных посещений и более 12 тыс. операций в год. В госпитале будет 178 коек.

Новый госпиталь будет состоять из двух корпусов, предусмотрено строительство подземной парковки.

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют отрицательную динамику

7 сентября 2018 г. 10:06 Источник
Полный текст по ссылке

Риск введения второго пакета санкций из-за инцидента в Солсбери существенно вырос

7 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов четверга продемонстрировал снижение, объем торгов средний, Индекс МосБиржи 2320,65 (-0,68 -0,03%), индекс РТС 1054,36 (-14,52 -1,36%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Транспорта (MICEXTRN) -3,06%, Банков и финансов (MICEXFNL) -1,65% и Электроэнергетики (MICEXPWR) -0,83%. Ростом отметились сектор Нефти и газа (MICEXO&G) 0,83% и Металлов и добычи (MICEXM&M) 0,26%. Лидерами снижения среди отдельных бумаг стали акции ЛСР (MCX:LSRG) -5,04%, Аэрофлот (MCX:AFLT) -3,05%, Интер РАО (MCX:IRAO) -2,05%, Сбербанк (MCX:SBER) -1,94%, АФК Система (MCX:AFKS) -1,73%, ВТБ (MCX:VTBR) -1,30% и Магнит (MCX:MGNT) -1,27%. Лидерами роста выступили акции корпорации Иркут (MCX:IRKT) 53,02%, Новатэк (MCX:NVTK) 4,16%, QIWI (MCX:QIWI) 1,87%, Алроса (MCX:ALRS) 1,07% и ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) 0,63%. Российский рубль по итогам прошедших торгов продемонстрировал падение более 1,4% по отношение к основным валютам мира.

Американский фондовый рынок продемонстрировал разнонаправленную динамику, Индекс DOW 30 25995,87 (20,88 0,08%), индекс S&P 500 2878,05 (-10,55 -0,37%). Как стало известно накануне представители Франции, Германии, США и Канады поддержали выводы проведенного расследования отравления в Солсбери о причастии к произошедшему представителей российских спецслужб.

Европейские фондовые индексы завершили торги преимущественно снижением, азиатские фондовые биржи на открытии торгов пятницы демонстрируют снижение, японский индекс Nikkei 225 22256,76 (-231,18 -1,03%). Официальный представитель ЕС М. Коцьянчич накануне заявила о солидарности с Великобританией, относительно выводов о причастии российских властей к отравлению в Солсбери.

Фьючерс S&P 500 в ходе утренних торгов демонстрирует небольшое снижение, торги проходят в районе 2876,50 пунктов. Госсекретарь США М. Помпео накануне заявил об отсутствии планов введения санкций в отношении Индии в случае покупки последней зенитно-ракетных систем С-400. Ранее сообщалось о планах министра обороны США добиваться освобождения Индии, Вьетнама и Индонезии от санкции, предусмотренных законом CAATSA (Акт о противодействии противникам Америки посредством санкций).

Фьючерс Brent в ходе минувшей торговой сессии продемонстрировал существенное снижение до уровня 75,80 долларов за баррель, несмотря на опубликованные данные Минэнерго США, сообщившие о снижении запасов сырой нефти сильнее прогнозов экспертов. Утренние торги по инструменту проходят в районе 76,45 долларов. Ближайшие уровни поддержки по инструменту, по нашему мнению, расположены в районе 75,60 и 74,78 долларов за баррель.

Фьючерс на золото на открытии торгов пятницы продолжает оставаться в районе 1206,60 долларов за тройскую унцию. Ближайшей возможной целью роста в рамках бокового канала, на наш взгляд, выступает уровень 1209 долларов за тройскую унцию.

Четверг ознаменовался новым витком усиления санкционной риторики в адрес Российской Федерации, что негативно отразилось на курсе валют и спровоцировало очередную волну распродаж на рынке ОФЗ. Риск введения второго пакета санкций со стороны США из-за инцидента в Солсбери в ноябре, на наш взгляд, существенно вырос. Перед открытием российского фондового рынка в пятницу, цены на энергоносители и металлы относительно стабильны, фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение. Мы ожидаем продолжения снижения, как на фондовом рынке, так и на рынке ОФЗ.

Внешний фон умеренно негативный, Америка закрылась разнонаправленно, Азия торгуется снижением.

Ухудшение внешнеполитического фона пока весьма ограниченно влияет на рублевую стоимость российских акций

7 сентября 2018 г. 10:06 Источник

В минувший четверг основные российские фондовые индексы МосБиржи (-0.03%) и РТС (-1.36%) завершили торги с неравномерным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. Долларовый индекс РТС довольно сильно просел под влиянием продолжившейся среднесрочной тенденции к ослаблению рубля. Отечественная валюта остается заложницей внешнеполитических рисков, основным из которых является реальная угроза ужесточения внешних санкций со стороны Евросоюза и США. Поэтому российский рубль продолжает слабеть, несмотря на то, что фьючерсы на нефть сорта Brent торгуются не так уж далеко от своего долгосрочного максимума.

К слову, вчера вечером мы наблюдали ситуативное ухудшение настроений на нефтяном рынке. Стимулом для этого стала публикация еженедельной статистики по изменению запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго США. Свежие данные носили неоднозначный характер. Существенное сокращение запасов сырой нефти состоялось одновременно с сопоставимым суммарным увеличением запасов бензина и дистиллятов. Однако в целом указанная статистика была воспринята участниками сырьевых торгов негативно.

Если же говорить про вчерашнюю динамику рублевого индекса МосБиржи, то в середине торгового дня он продемонстрировал достаточно нелогичное повышение в условиях умеренно негативного внешнего фона. Однако под закрытие основных торгов в России он "встал на свое место", полностью растеряв весь краткосрочный прирост. В течение двух последних недель указанный индекс устоялся в рамках сравнительно узкого двухпроцентного диапазона 2310-2360 п. Как мы видим, весь внешний негатив, связанный с ухудшением внешнеполитического фона демпфируется через курс отечественной валюты и пока оказывает весьма ограниченное влияние на рублевую стоимость российских акций.

Под закрытие вечерней торговой сессии сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU8) пришли в состояние контанго величиной в 3 п. или около 0.3% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка вновь оказались близки к нейтральной оценке среднесрочных перспектив индекса РТС.

На фоне символического понижения индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги с неравномерным разнонаправленным отклонением в пределах 1-4% по отношению к уровням предыдущего закрытия.

Акции "НОВАТЭК" (NVTK RM, +4.19%) сумели в очередной раз обновить свой исторический максимум, достигнув отметки 1179 руб. Это сопровождалось максимальными торговыми оборотами за 5 последних месяцев. С технической точки зрения в указанных бумагах весьма вероятно формирование среднесрочного технического отката. В последнее время они сумели реализовать имевшийся потенциал для роста, связанный с сильными фундаментальными факторами. Но теперь, "запрыгивать в этот поезд" возможно уже поздно. По крайней мере, не стоит этого делать без разумного стоп-ордера.

Заметным событием во втором эшелоне стал сильный рост стоимости взаимосвязанных низколиквидных бумаг ИРКУТ-3 (IRKT RM, +53.02%) и iАвисатК-ао (UNAC RM, +9.23%). Покупки состоялись в условиях отсутствия свежих корпоративных новостей. Возможно, интерес к этим бумагам связан с планами развития производства отечественных гражданских самолетов на базе "Иркута".

Заметно сильнее рынка также закрылись бумаги Алроса (ALRS RM, +1.07%), ГМК Норильский Никель (GMKN RM, +0.63%), Сургутнефтегаз-ап (SNGSP RM, +0.95%), ММК (MAGN RM, +1.21%), Полюс (PLZL RM, +1.68%).

Существенно хуже рынка торговались представители финансового сектора: Сбербанк-ао (SBER RM, -1.94%), Сбербанк-ап (SBERP RM, -1.95%), ВТБ (VTBR RM, -1.30%). По-видимому, негативное влияние на них оказало продолжившееся среднесрочное ослабление рубля. Кроме того, кредитные организации остаются максимально уязвимым по отношению к вероятным новым санкциям со стороны США. Это же можно сказать и про акции "Аэрофлота" (AFLT RM, -3.05%). Ранее американские политики уже заявляли о том, что против отечественной авиакомпании могут быть введены адресные санкции. В частности, говорилось о том, что ей могут запретить полеты в США.

Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют умеренное понижение в пределах 0.2%. Контракты на нефть сорта Brent балансируют на грани положительного и отрицательного изменения. Контракты на золото подорожали на 0.2%. Японский фондовый индекс Nikkei225 понизился на 0.8%. Гонконгский Hang Seng просел на 0.4%.

Состояние внешнего фона перед открытием торгов в России можно охарактеризовать как умеренно негативное.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

7 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов в четверг, 6 сентября, на российском рынке сложился умеренно негативный внешний фон. Основные американские индексы завершили среду разнонаправленно: DJIA вырос на 0,1%, S&P500 снизился на 0,3%. Отстающая динамика индекса S&P500 была обусловлена резким падением акций технологического сектора с рекордных уровней на возросших регуляторных рисках.

Сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific в четверг терял 0,8% на опасениях эскалации торговых противоречий. Во-первых, к концу недели США могут объявить о новых пошлинах на импорт китайских товаров на сумму $200 млрд. Во-вторых, по мнению экспертов, увеличение дефицита внешней торговли США в январе-июле на 7% г/г может ужесточить позицию США на торговых переговорах.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $77,3 за баррель, на уровне нашего закрытия 5 сентября – ослабление доллара на валютном рынке было нивелировано сообщением Американского института нефти о росте запасов нефти в Кушинге, где хранится торгуемая на NYMEX нефть.

Обзор полностью

Рост угрозы новых санкций заставит российский рынок падать

7 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Рубль в четверг пал жертвой очередного ухудшения российско-британских отношений. Премьер-министр Тереза Мэй напрямую обвинила руководство России во главе с Владимиром Путиным в причастности к отравлению Скрипалей в Солсбери. Лондон грозит введением очередных санкций. Позицию Мэй поддержали Франция, Германия, Канада и США, которые согласились с тем, что отравление было организовано офицерами ГРУ.

В результате вчера российский рубль перешагнул важные отметки в 69 за доллар и 80 за евро. Аналитик "ФИНАМа" Сергей Дроздов полагает, что закрепление пары рубль-доллар над указанным уровнем может привести к дальнейшему ослаблению курса национальной валюты к отметкам 71-72 за одну единицу американской валюты. Аналитик "АЛОР БРОКЕР" Алексей Антонов, однако, считает, что такая распродажа рубля не соответствует возможному негативу от введения санкций, и ждет сегодня в первой половине дня отскока по рублю. Однако под вечер продажи рубля могут усилиться все из-за тех же политических рисков.

О росте санкционных рисков сейчас говорят все. "Риск введения второго пакета санкций со стороны США из-за инцидента в Солсбери в ноябре, на наш взгляд, существенно вырос", - делится своим мнением Александр Крылов из "Инвестиционной палаты". Начальник управления операций на российском фондовом рынке ИК "Фридом Финанс" Георгий Ващенко считает, что монетарные власти не будут сейчас бороться с девальвацией рубля и продолжат накапливать резервы, которые могут понадобиться в случае введения жестких санкций. "Минфин, в свою очередь, пока занял жесткую позицию и не соглашается поднимать ставки на внутреннем рынке, что становится одним из факторов, побуждающих инвесторов уходить в доллар. Неуступчивость ЦБ и Минфина может привести к тому, что рубль будет под давлением на протяжении нескольких недель, а курс USD/RUB, вероятно, поднимется выше отметки 70", - комментирует г-н Ващенко.

рубль, доллар, график

На извечную поддержку российского рынка – цены на нефть – тоже уповать не приходится. Фьючерсы на "черное золото" продолжили снижение. "Вероятно, рынок отреагировал на то, что ураган в Мексиканском заливе не произвел сильного негативного эффекта на запасы, которого опасались инвесторы", - считает Николай Подлевских, начальник аналитического отдела ИК "Церих Кэпитал Менеджмент".

В целом фон на открытие российского рынка сформировался негативным. Азиатские рынки снижаются, фьючерсы на европейские индексы также в минусе. Огорчила рынки статистика из Германии: промпроизводство в стране неожиданно снизилось по итогам июля.

Доходность пенсионных накоплений упала до 4,4% годовых

6 сентября 2018 г. 22:08 Источник
Доходность пенсионных накоплений в НПФ за I полугодие снизилась до 4,4%. Это связано с тем, что убытки от инвестирования накоплений показали шесть фондов — четыре фонда ФГ «Будущее» Минца и два НПФ санируемого «ФК Открытие»

Рубль стал главной жертвой политических новостей

6 сентября 2018 г. 21:07 Источник

Фондовые и валютные рынки сейчас находятся в состоянии некоторой неопределённости и постоянно чего-то ждут. Периодически с политических трибун начинают звучать сообщения, которые либо расстраивают, либо подбадривают инвесторов, и они, незамедлительно реагируя на каждый новостной шорох, начинают эмоционально отыгрывать услышанное. Но ничего конкретного и определённого пока не прозвучало, поэтому рынки развивающихся стран продолжает штормить. Сегодняшний торговый день прошел именно по такому сценарию.

Российский рынок акций сегодня, как это ни странно, стартовал в небольшом плюсе, но под занавес торгов настроения на отечественных биржевых площадках резко поменялись. Заметно по итогам торговой сессии четверга пострадал индикатор РТС, который начал свое снижение на фоне серьезного ослабления национальной валюты. В результате долларовой бенчмарк оказался у отметки 1054,36 пунктов (-1,4%). Индекс МосБиржи чествует себя поувереннее, однако рублевый индикатор также не смог удержаться в "зеленой зоне", поддавшись давлению со стороны геополитического фронта. Сегодня индекс МосБиржи закрылся в области 2320,65 пунктов (-0,03%).

Самым позитивным сегодня на рынке оказался "НОВАТЭК". В четверг компания впервые обогнала по капитализации "Газпром". По итогам сегодняшней сессии акции этого представителя нефтегазового сектора стали главными лидерами роста, прибавив за день 4,1%. Надо сказать, что большинства экспертов высоко оценивают бумаги "НОВАТЭКа". Так, Безуглов Валерий, аналитик "Фридом Финанс", отмечает, что текущие целевые ориентиры акций находятся на уровне 1250 рублей.

Но, конечно, это маленький локальный позитив не сравнится cтем, что сейчас по-настоящему важно. Угрозы на Россию сыплются сейчас со всех сторон. Мало того, что Конгресс США грозит принять законопроект об жесточении антироссийских санкций, сегодня о новых ограничительных мерах заговорила еще и Тереза Мэй. Премьер-министр Великобритании убеждена в причастности России к покушению на Сергея Скрипаля и его дочь в Солсбери. Тереза Мэй заявила, что, по данным британских спецслужб, двое подозреваемых являются сотрудниками российской военной разведывательной службы ГРУ.

евро/рубльБольше всего от такой новостной повестки пострадал рубль. Национальная валюта в последнее время находилась под некоторым давление из-за геополитики, но сегодня "россиянин" окончательно психанул. Распродажи усилились после того, как на рынок вступили заокеанские игроки. В итоге отечественная валюта побила свой рекорд с начала 2016 года. Пара доллар/рубль пробила вверх уровень 69, сейчас она находится вблизи отметки 69,38 (+1,7%). Пара евро/рубль превысила важный психологический уровень 80, в моменте единая европейская валюта оценивалась в 80,64 рубля (+1,6%). Пока санкционное давление продолжает усиливаться, "россиянину" вряд ли сулят радужные перспективы. По мнению Елены Кожуховой, аналитика "Велес Брокер", теперь доллар может взять курс на 70 рублей, а евро - направиться в район 82 рублей.

Торги на Уолл-стрит тоже проходят под знаком минус. Американские инвесторы разочарованы вышедшей статистикой, а акции высокотехнологического сектора продолжают снижаться. В данный момент индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 просел на 0,55%, индикатор "голубых" фишек Dow Jones теряет 0,06%, а рыночный показатель сектора хай-тека Nasdaq Composite снижается на 1,14%.

Нефтяные котировки перешли к коррекции после головокружительного роста на этой неделе. Цены на нефть сильно снижаются, несмотря на явно "бычьи" данные EIA. Согласно сегодняшней публикации, запасы "черного золота" в США за неделю уменьшились на 4,302 млн барр., ожидалось, что запасы сократятся всего на 1,294 млн барр. При этом стоимость "бочки" марки Brent ушла в район$75,91.

"МегаФон" подал заявку на делистинг своих ГДР с LSE

6 сентября 2018 г. 20:07 Источник

"МегаФон" подал заявку в управление Великобритании по листингу и Лондонскую фондовую биржуна аннулирование листинга и допуска к торгамГлобальных депозитарных расписок компании, каждая из которых представляет одну обыкновенную акцию эмитента, говорится в сообщении оператора.

Делистинг был одобрен советом директоров на заседании 15 июля 2018 года, на котором было определено, что сохранение статуса публичной компании не является приоритетной стратегической задачей компании. Ожидается, что делистинг будет завершен 5 октября 2018 года.

Компания намеревается осуществить делистинг как ГДР по Положению S, так и ГДР по Правилу 144A. Ожидается, что программы ГДР по Положению S и Правилу 144A не будут прекращены после завершения процедуры делистинга, однако владельцы ГДР по Положению S и Правилу 144A больше не смогут торговать принадлежащими им ГДР на ЛФБ. Тем не менее, после делистинга владельцы ГДР по Положению S и Правилу 144A останутся собственниками ГДР и сохранят права, удостоверенные принадлежащими им ГДР, включая право голоса по удостоверенным ГДР Акциям в соответствии с условиями Депозитного соглашения. После делистинга может сформироваться внебиржевой рынок торговли ГДР, однако нет никаких гарантий того, что это произойдет. В соответствии с условиями Депозитного соглашения по программе ГДР, владельцы ГДР по Положению S и Правилу 144A могут погасить ГДР и получить удостоверенные ГДР Акции, торгующиеся на Московской бирже (сбор за погашение ГДР составляет 0,05$ за одну ГДР). Владельцы ГДР, желающие осуществить погашение ГДР и получить Акции, должны обратиться к своему брокеру или иному посреднику на рынке ценных бумаг, через которых осуществляется владение ГДР.

Онлайн-конференция: Срочный рынок Московской биржи - новые инструменты, идеи и стратегии

6 сентября 2018 г. 13:07 Источник

Уважаемые дамы и господа!

Через пять минутна нашем сайте начнется онлайн-конференция"Срочный рынок Московской биржи: новые инструменты, идеи и стратегии".

Срочный рынок Московской биржи - ведущая площадка по торговле производными финансовыми инструментами в России и странах Восточной Европы. Биржа разрабатывает и внедряет все новые и новые инструменты, призванные расширить возможности инвестирования российских участников рынка и их клиентов в глобальные бэнчмарки.

Популярность этих инструментов и объемы торговли растут. Так, в августе Мосбиржа вошла в ТОП-3 мировых площадок по торговле фьючерсами на нефть марки Brent, согласно данным международной ассоциации по торговле деривативами (Futures Industry Association). Объемы торгов фьючерсными контрактами на нефть марки Brent на Московской бирже за январь-июль 2018 года выросли на 50% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и достигли 10,5 трлн рублей. В дополнение к контрактам на нефть марки Brent в апреле 2018 года на срочном рынке Московской биржи начались торги фьючерсными контрактами на нефть Light Sweet Crude Oil, в июне были запущены фьючерсные контракты на индекс акций американских эмитентов (US500), базовым активом которого является индекс Solactive US Large Cap Index (рассчитывается на основе цен акций 500 крупнейших по капитализации компаний США). Кроме того, в начале октября стартуют торги 6 новых фьючерсных контрактов. Речь идет о расчетных фьючерсах на медь, алюминий, цинк и никель, о поставочном фьючерсе на золото и о фьючерсе на валютную пару "индийская рупия/доллар США".

В ходе онлайн-конференции представители Московской биржи и инвестиционных компаний расскажут об этих инструментах и системе индикативных котировок IQS, которая позволяет заключать сделки с низколиквидными деривативами. Какие возможности дают инвестору инструменты срочного рынка? Как эффективно их использовать в повседневной торговле? Какие стратегии применять в торговле конкретными фьючерсами?

Участники конференции:

Валерий Скотников, начальник управления по развитию сегмента розничных инвесторов Московской биржи

Евгений Бурцев, руководитель направления продаж участникам рынка товарных деривативов Московской биржи

Екатерина Захарова, начальник управления развития продуктов и услуг срочного рынка Московской биржи

Ярослав Кабаков, директор по стратегии ИК "ФИНАМ"

Оксана Лукичева, аналитик по товарным рынкам "Открытие Брокер"

Михаил Аристакесян, руководитель отдела информации и анализа мировых рынков ГК "ФИНАМ"

Владимир Цыбенко, руководитель отдела инвестиционного консультирования АО "ФИНАМ"

Задать вопросы экспертам можно ужесейчас!

Перед открытием торгов фьючерсы на ключевые индексы Европы демонстрируют отрицательную динамику

6 сентября 2018 г. 10:07 Источник
Полный текст по ссылке

Ситуация на внешних площадках продолжает оставаться негативной

6 сентября 2018 г. 10:07 Источник

Российский фондовый рынок по итогам торгов среды продемонстрировал снижение, объем торгов ниже среднего, индекс МосБиржи 2321,33 (-15,05 -0,64%), индекс РТС 1068,88 (-13,33 -1,23%). В разрезе секторов МосБиржи лидерами снижения выступили сектор Банков и финансов (MICEXFNL) -1,02%, Металлов и добычи (MICEXM&M) -0,67% и Нефти и газа (MICEXO&G) -0,63%. Небольшой рост зафиксирован в секторе Химического производства (MICEXCHM) 0,11% и Телекоммуникаций (MICEXTLC) 0,10%.

Лидерами снижения среди отдельных бумаг выступили акции ВТБ (MCX:VTBR) -2,20%, Сургутнефтегаз (MCX:SNGS) -2,17%, Мечел (MCX:MTLR) -2,06%, Yandex (MCX:YNDX) -1,98%, Московская биржа (MCX:MOEX) -1,85%, Лукойл (MCX:LKOH) -1,70%, Полюс (MCX:PLZL) -1,40%, Роснефть (MCX:ROSN) -1,10% и ГМК Норильский Никель (MCX:GMKN) -1,01%. Лидерами роста выступили акции корпорации Иркут (MCX:IRKT) 20,05%, Мосэнерго (MCX:MSNG) 2,25%, Новатэк (MCX:NVTK) 1,74%, Детский мир (MCX:DSKY) 1,66%, Магнит (MCX:MGNT) 1,61%, Polymetal (MCX:POLY) 0,63%, Алроса (MCX:ALRS) 0,41% и МТС (MCX:MTSS) 0,25%. Российский рубль продолжил по итогам прошедшей торговой сессии снижение по отношению к основным мировым валютам.

Американский фондовый рынок продемонстрировал разнонаправленную динамику, Индекс DOW 30 25974,99 (22,51 0,09%), индекс S&P 500 2888,60 (-8,12 -0,28%). Накануне стало известно об одобрении палаты представителей Конгресса США законопроекта о санкциях за киберпреступления. Далее документ необходимо утвердить Сенату и Президенту США. Премьер-министр Великобритании Т. Мэй накануне заявила о готовности введения дополнительных санкций в отношении России за предполагаемое участие в покушении в Солсбери.

Все Европейские фондовые индексы завершили торги снижением, азиатские фондовые биржи демонстрируют преимущественно снижение, японский индекс Nikkei 225 22516,35 (-64,48 -0,29%). После землетрясения у берегов японского острова Хоккайдо было приостановлено внешнее электропитания АЭС "Томари", так же была остановлена работа на нескольких теплоэлектростанциях, что повлекло отключения электричества по всей префектуре Хоккайдо.

Фьючерс S&P 500 на открытии торгов четверга расположился в районе 2887,25 пунктов. Переговоры по пересмотру соглашения о свободной торговле представителей США и Канады пока не увенчались успехом. Среди основных спорных моментов хотелось бы отметить желание канадской стороны зафиксировать в документе способы урегулирования споров и добавления положения о защите культурной сферы.

Фьючерс Brent в ходе утренней торговой сессии демонстрирует снижение, торги проходят в районе 77,23 долларов за баррель. Согласно опубликованному отчету по запасам сырой нефти от Американского института нефти (API) США зафиксировано снижение показателя. Сегодня станут известны официальные данные от Минэнерго США. В столице Индии Дели проходят двусторонние переговоры с участием госсекретаря и министра обороны США по вопросам полного прекращения экспорта нефти индийской стороной из Ирана.

Фьючерс на золото накануне тестировал поддержку в районе 1197 долларов за тройскую унцию, в ходе утренних торгов четверга наметился небольшой рост, торги проходят в районе 1202,70 долларов. На рынке криптовалют наметилось обвальное падение основных токкенов, основной причиной, по нашему мнению, стал отказ Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) в запуске биткоин-ETF.

Ситуация на внешних площадках перед открытием российского фондового рынка в четверг продолжает оставаться негативной. Фьючерсы на ведущие мировые фондовые индексы демонстрируют снижение, в США и Великобритании готовятся к введению новые санкции в отношении России из-за подозрения в участии последней в покушении в Солсбери и предполагаемое вмешательства в президентские выборы 2016 года в США. Ближайшие уровни поддержки по индексу МосБиржи, на наш взгляд, расположены на 2316 и 2303 пунктах, по индексу РТС на 1059 и 1049 пунктах. Продолжение распродаж на рынке ОФЗ является, по нашему мнению, дополнительным негативным сигналом. В среднесрочной перспективе мы ожидаем снижения интереса нерезидентов к российским инструментам фондового и долгового рынка и роста курса основных мировых валют по отношению к российскому рублю.

Внешний фон негативный, Америка закрылась разнонаправленно, Азия торгуется снижением.

"МРСК Центра": Ежедневный обзор фондовых рынков

6 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Перед открытием торгов в среду, 5 сентября, на российском рынке сложился умеренно негативный внешний фон. Вторник американские индексы DJIA и S&P500 завершили снижением в пределах 0,2% под давлением рисков эскалации торговых конфликтов и роста турбулентности на развивающихся рынках. От большего падения американские рынки удержала сильная статистика – индекс деловой активности в производственном секторе в августе увеличился до максимума за 14 лет.

В среду сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific терял 1,3%. Аутсайдером в азиатскую сессию стал китайский рынок – индекс CSI300 упал на 2% на опасениях по поводу начала новой фазы торговой войны между США и КНР и слабой статистике. Индекс деловой активности в сфере услуг Китая, по версии Caixin, в августе опустился до минимума за 10 месяцев.

Ноябрьский фьючерс Brent торговался около отметки $77,5 за баррель, на $1,0 ниже уровня нашего закрытия 4 сентября. Нефтяные котировки снизились на информации СМИ о том, что тропический шторм "Гордон" так и не стал ураганом и его последствия для производства нефти в Мексиканском заливе будут минимальными.

Обзор полностью

Сегодня российский рынок будет на стороне продавцов

6 сентября 2018 г. 10:06 Источник

Вчера российский рынок не сумел противостоять внешним негативным факторам и закрылся в минусе. В лидерах роста находились акции "Группы ПИК", "М.Видео" и "Детского мира", в аутсайдерах – бумаги "Яндекса" и "Мечела". На валютном рынке рубль к концу регулярной торговой сессии продолжил плавное снижение, несмотря на выросшую вероятность повышения процентных ставок ЦБ РФ. Главным негативом для него по-прежнему остается фактор вступления в силу этой осенью новых жестких экономических санкций США в отношении РФ.

Участники торгов следят за ситуацией на развивающихся рынках, где наблюдается падение валютных курсов к доллару на фоне различных проблем. Так, ранее стало известно, что экономика ЮАР вступила в период рецессии во втором квартале впервые с 2009 года.

нефть Brent, теханализСегодня утром внешний фон снова не на стороне покупателей. На рынке сохраняются риски дальнейшей эскалации торговой войны США и Китая, что может привести к падению спроса на сырьевые товары.Нефтяные котировки незначительно снижаются утром к отметке $77,19 после вышедшей статистики от Американского института нефти, которая показала недельное снижение запасов "черного золота" в стране на 1,17 млн баррелей, что оказалось хуже прогнозов экспертов, ожидавших снижения на 2,9 млн баррелей. Сегодня рынки будут ждать официальной статистики от Минэнерго США, которая определит направление движения цены барреля Brent до конца текущей недели.

Индексы США вчера снизились. Аутсайдером стал технологический сектор, который последнее время показывал наибольший рост. В среду в сенатском комитете по разведке США состоялись выступления главы и основателя Twitter Джека Дорси и главного операционного директора Facebook Шерил Сэндберг по поводу влияния на исход выборов в США посредством деятельности на социальных медиаплатформах.

Дж.Дорси заявил сенаторам, что его компания не руководствуется никакой политической идеологией, когда принимает решения. Он также признал, что Twitter оказался "не способен" справиться с "агрессией, армиями троллей и пропагандой через боты". Ш.Сэндберг сказала, что Facebook поздно заметила попытки вмешательства в выборы президента США в 2016 году через платформу соцсети и слишком медленно отреагировала на них. Акции Facebook упали на 2,3%, Twitter - на 6,1%, Microsoft скорректировались на 2,9%, Amazon.com Inc. - на 2,2%.

Негативом для рынка также является отсутствие прогресса в торговых переговорах между США и Канадой. Американо-китайские торговые переговоры идут хорошо, но США пока не готовы заключить сделку на условиях КНР. Об этом американский лидер Дональд Трамп заявилжурналистам в Белом доме. Президент неоднократно заявлял, что ему не нравится дефицит в торговле с КНР. 15 июня он объявил, что в связи с якобы кражей Китаем американской интеллектуальной собственности и технологий, а также тем, что Пекин прибегает к несправедливой торговой практике, США введут пошлины в размере 25% на импортируемые из этой страны товары на сумму $50 млрд. Они были введены двумя частями по $34 и $16 млрд и вступили в силу 6 июля и 23 августа соответственно. Власти КНР незамедлительно отвечали введением пошлин на американский импорт на аналогичные суммы. Кроме того, Китай выразил США протест в связи с введением дополнительных тарифов и инициировал разбирательство в ВТО.

Сейчас инвесторы ждут введения новой партии пошлин на ввоз в США китайских товаров объемом 200 млрд долларов. "Зеркально ответить на это решение Китай, скорее всего, не сможет: он уже ввел повышенные пошлины практически на все американские товары, сокращение поставок которых не нанесет большой ущерб экономики. Поэтому в ка